公司收购行动 - 重庆水务计划以总计人民币2.55亿元（25,480.88万元）收购三个污水处理项目资产及相关债权债务 [1] - 收购标的为重庆水务环境集团建设的复盛污水处理厂二期扩建工程、武隆污水处理厂二期扩建工程、万盛南桐污水处理厂二期扩建及提标改造工程 [1] - 收购将通过自筹资金按协议约定分期支付交易款项 [1] 战略与业务影响 - 此次收购旨在提升公司污水处理服务业务的市场占有率，并巩固其在重庆的市场优势 [1] - 本次收购属于公司主营业务，符合公司发展战略及投资方向 [1] - 收购方为公司所属的重庆市三峡水务有限责任公司龙兴分公司和重庆市豪洋水务建设管理有限公司 [1]

重庆金汇房地产土地资产评估事务所有限责任公司 二〇二五年九月三十日 本资产评估报告依据中国资产评估准则编制 重庆水务环境控股集团有限公司 拟转让持有的复盛污水厂二期工程 所涉及的相关资产和负债市场价值评估项目 渝金汇评报字[2025]0073 号 资产评估报告 中国资产评估协会 资产评估业务报告备案回执 | 报告编码: | 5050020009202500084 | | --- | --- | | 合同编号: | PY20250602 | | 报告类型: | 法定评估业务资产评估报告 | | 报告文号: | 渝金汇评报字 2025]0073号 | | 报告名称: | 童庆水各环境控股集团有限公司拟转让持有的发掘巧才）一期二 程所涉及的相关资产和负债市场价值评估项目 | | 评估结论: | 107,231,180.00元 | | 评估报告日: | 2025年09月30日 | | 评估机构名称: | 重庆会汇房地产土地资产评估事务所有限责任公司 | | 签名人员: | (资产评估师) 正式会员 编号:50000093 廖伟 正式会员 编号:50230002 朱姝 (资产评估师) | | | (可扫描二维码查询备案 ...

资产评估报告 本资产评估报告依据中国资产评估准则编制 重庆水务环境控股集团有限公司拟转让 持有的万盛南桐污水处理厂二期扩建及提标改造项目 所涉及的相关资产和负债市场价值评估项目 渝金汇评报字[2025]0071 号 重庆金汇房地产土地资产评估事务所有限责任公司 二〇二五年九月三十日 中国资产评估协会 资产评估业务报告备案回执 | 报告编码: | 5050020009202500082 | | --- | --- | | 合同编号: | PY20250602 | | 报告类型: | 法定评估业务资产评估报告 | | 报告文号: | 渝金汇评报字 2025 0071号 重庆水多环境控股集团有限公司拟转让持有的力盈用狗万不处理 | | 报告名称: | 厂一期扩建及提标改造项目所涉及的相关资产和负债中物价值计 估项目 | | 评估结论: | 22.929.650.00元 | | 评估报告日: | 2025年09月30日 | | 评估机构名称: | 重庆会汇房地产十批资产评估事务所有限责任公司 | | | (资产评估师) 正式会员 编号:50000093 廖伟 | | 签名人员: | (资产评估师) 正式会员 编号:5 ...

评估基本信息 - 评估报告文号为渝金汇评报字[2025]0072号[4] - 评估基准日为2025年6月30日[13] - 评估结论使用有效期自2025年6月30日至2026年6月29日[21] - 本次评估采用资产基础法确定评估值[33] 资产与负债数据 - 公司注册资本为606,457.1484万元人民币[22] - 资产总额为17,207.49万元，流动资产187.46万元、非流动资产17,020.03万元[25] - 负债总额为187.46万元，全部系应付账款[25] - 净资产账面价值17,020.03万元，评估值12,464.80万元，减值4,555.23万元，减值率26.76%[14] - 固定资产账面净值16,690.28万元，评估价值12,069.02万元，减值4,621.26万元，减值率27.69%[17] - 无形资产账面净值329.75万元，评估价值395.78万元，增值66.03万元，增值率20.02%[17] 项目情况 - 项目新增污水处理能力2.5万立方米/日，扩建后达到4万立方米/日[25] - 项目配套建设污水管网20公里，改造污水提升泵站2座[25] - 项目于2017年8月16日开工，2020年5月15日竣工[25] 其他 - 武隆污水厂二期工程货币资金为104,298.68元[20] - 评估基准日其他应收款1,770,314.81元已在报告日收到[21]

公司战略与收购行动 - 为提升污水处理服务业务的市场占有率并巩固在重庆的市场优势 公司决定收购相关污水处理厂资产 [1] - 收购标的为重庆水务环境集团建设的复盛污水处理厂二期扩建工程 武隆污水处理厂二期扩建工程 万盛南桐污水处理厂二期扩建及提标改造工程的资产及相关债权债务 [1] - 本次收购总对价为人民币25,480.88万元 将通过自筹资金分期支付 [1] 收购标的与业务影响 - 收购资产具体包括三个污水处理厂的二期扩建或提标改造工程 表明公司旨在扩大现有处理能力并提升处理标准 [1] - 本次收购属于公司主营业务 符合公司发展战略及投资方向 [1]

公司战略与收购行动 - 公司为提升污水处理服务业务市场占有率并巩固重庆市场优势 决定收购相关污水处理厂资产[1] - 收购标的为重庆水务环境集团建设的复盛污水处理厂二期扩建工程 武隆污水处理厂二期扩建工程 万盛南桐污水处理厂二期扩建及提标改造工程的资产及相关债权债务[1] - 本次收购总对价为人民币25,480.88万元 将通过自筹资金分期支付[1] 收购标的与业务影响 - 收购资产具体包括复盛 武隆 万盛南桐三处污水处理厂的二期扩建或提标改造工程[1] - 收购行为属于公司主营业务 符合公司发展战略及投资方向[1] - 收购执行主体为公司所属的重庆市三峡水务有限责任公司龙兴分公司和重庆市豪洋水务建设管理有限公司[1]

| 证券代码：601158 | 证券简称：重庆水务 | | | 公告编号：临 | 2025-089 | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 债券代码：188048 | 债券简称：21 | 渝水 | 01 | | | | 债券代码：242471 | 债券简称：25 | 渝水 | 01 | | | | 债券代码：242472 | 债券简称：25 | 渝水 | 02 | | | | 债券代码：113070 | 债券简称：渝水转债 | | | | | 重庆水务集团股份有限公司 关于预计新增 2025 年度日常关联交易的公告 一、日常关联交易基本情况 （一）日常关联交易履行的审议程序 2025年3月31日，重庆水务集团股份有限公司（以下简称公司） 第六届董事会第十二次会议审议通过了《关于审议重庆水务集团股份 有限公司2025年预计日常关联交易议案》，预计2025年度日常关联交 易总金额34,800万元。（详见公司2025年4月2日披露的《重庆水务集 团股份有限公司2025年预计日常关联交易公告》公告编号：临 2025-032） 本次公司预计新增2025年度日常关联交易的相关事 ...

交易概述 - 重庆水务公告其所属子公司重庆市三峡水务有限责任公司龙兴分公司及重庆市豪洋水务建设管理有限公司以2.55亿元收购三项污水处理工程资产及相关债权债务 [1] 交易主体与标的 - 收购方为重庆水务所属的重庆市三峡水务有限责任公司龙兴分公司和重庆市豪洋水务建设管理有限公司 [1] - 出售方为重庆水务环境控股集团有限公司 [1] - 收购标的包括复盛污水处理厂二期扩建工程、武隆污水处理厂二期扩建工程、万盛南桐污水处理厂二期扩建及提标改造工程的资产及相关债权债务 [1] 交易金额 - 本次资产收购的总对价为2.55亿元 [1]

报告行业投资评级 未提及 报告的核心观点 报告列出2025年12月十大转债，对各转债对应公司的基本情况、财务数据和公司看点进行分析[3][4][11] 根据相关目录分别进行总结 2025年12月十大转债 - 中特转债（AAA，11月末收盘价119.613元，转股溢价率75.51%，正股PE - TTM13.61）[4][6] - 山路转债（AAA，11月末收盘价119.96元，转股溢价率52.86%，正股PE - TTM4.08）[4][6] - 和邦转债（AA，11月末收盘价131.548元，转股溢价率20.14%，正股PE - TTM - 199.91）[4][6] - 花园转债（AA -，11月末收盘价131.105元，转股溢价率24.18%，正股PE - TTM25.57）[4][6] - 兴业转债（AAA，11月末收盘价122.873元，转股溢价率23.34%，正股PE - TTM5.78）[4][6] - 环旭转债（AA +，11月末收盘价136.79元，转股溢价率13.92%，正股PE - TTM30.33）[4][6] - 重银转债（AAA，11月末收盘价126.398元，转股溢价率9.13%，正股PE - TTM6.99）[4][6] - 天业转债（AA +，11月末收盘价124.002元，转股溢价率40%，正股PE - TTM129.23）[4][6] - 奥锐转债（AA -，11月末收盘价128.54元，转股溢价率41.54%，正股PE - TTM21.67）[4][6] - 渝水转债（AAA，11月末收盘价126.538元，转股溢价率29.77%，正股PE - TTM27.01）[4][6] 各转债对应公司情况 中特转债 - 公司是全球领先特殊钢材料制造企业，有年产约2000万吨特殊钢材料生产能力，布局沿海沿江产业链 2024年营收1092.03亿元（同比 - 4.22%），归母净利润51.26亿元（同比 - 10.41%） 2025年前三季度营收812.06亿元（同比 - 2.75%），归母净利润43.3亿元（同比 + 12.88%）[11] - 看点：全球品种规格最全特钢企业之一，产能规模大，核心产品市占率高；覆盖完整产业链，成本管控能力领先；积极外延扩张，有望注入南钢集团扩大份额[12] 山路转债 - 公司以路桥工程施工与养护为主营，拓展多领域 2024年营收713.48亿元（同比 - 2.3%），归母净利润23.22亿元（同比 + 1.47%） 2025年前三季度营收413.54亿元（同比 - 3.11%），归母净利润14.1亿元（同比 - 3.27%）[29] - 看点：实控人为山东省国资委，有中特估概念；化债背景下资产负债表等有提升空间；受益山东省十四五规划；把握一带一路机遇开拓新国别[30] 和邦转债 - 公司有盐矿、磷矿和天然气供应优势，布局化工、农业、光伏三大领域 2024年营收85.47亿元（同比 - 3.13%），归母净利润0.31亿元（同比 - 97.55%） 2025年前三季度营收59.27亿元（同比 - 13.02%），归母净利润0.93亿元（同比 - 57.93%）[44] - 看点：磷矿和盐矿盈利可观；液体蛋氨酸产能大，毛利率高，是主要利润贡献点之一[45] 花园转债 - 公司围绕维生素D3产业链发展 2024年营收12.43亿元（同比 + 13.58%），归母净利润3.09亿元（同比 + 60.76%） 2025年前三季度营收9.36亿元（同比 - 0.2%），归母净利润2.34亿元（同比 - 3.07%）[56] - 看点：NF级胆固醇与25 - 羟基维生素D3产品是行业龙头，拓展其他品类；深耕医药制造，聚焦慢性病产品，有新品获批和在审品种[58] 兴业转债 - 公司是首批股份制商业银行，金融牌照多 2024年营收2122.26亿元（同比 + 0.66%），归母净利润772.05亿元（同比 + 0.12%） 2025年前三季度营收1612.34亿元（同比 - 1.82%），归母净利润630.83亿元（同比 + 0.12%）[71] - 看点：资产质量稳定，不良贷款率和拨备覆盖率水平较好；规模稳定增长，客户数量增加[72] 环旭转债 - 公司是全球电子制造设计领导厂商 2024年营收606.91亿元（同比 - 0.17%），归母净利润16.52亿元（同比 - 15.16%） 2025年前三季度营收436.41亿元（同比 - 0.83%），归母净利润12.63亿元（同比 - 2.6%）[81] - 看点：智能穿戴SiP模组领先制造商，技术满足新兴领域需求；全球布局生产据点，强化关键领域研发生产能力[82] 重银转债 - 公司是长江上游和西南地区最早地方性股份制商业银行 2024年营收136.79亿元（同比 + 3.54%），归母净利润51.17亿元（同比 + 3.8%） 2025年前三季度营收117.4亿元（同比 + 10.4%），归母净利润48.79亿元（同比 + 10.19%）[94] - 看点：成渝双城经济圈发展带来机遇；资产规模稳定增长；紧跟国家战略，调整信贷策略防控风险[96] 天业转债 - 公司是氯碱化工领军企业，有循环经济产业链 2024年营收111.56亿元（同比 - 2.7%），归母净利润0.68亿元（同比 + 108.83%） 2025年前三季度营收79.7亿元（同比 + 2.2%），归母净利润0.07亿元（同比 - 28.79%）[103] - 看点：片碱成本固定，烧碱价格有变化；计划增加分红频率，集团推进煤矿项目[106] 奥锐转债 - 公司专注复杂原料药、制剂研发生产销售 2024年营收14.76亿元（同比 + 16.89%），归母净利润3.55亿元（同比 + 22.59%） 2025年前三季度营收12.37亿元（同比 + 13.67%），归母净利润3.54亿元（同比 + 24.58%）[119] - 看点：完善经销商网络，借助集采推进终端覆盖；制剂产品上量，布局出海；客户资源优质[120] 渝水转债 - 公司是重庆最大供排水一体化企业 2024年营收69.99亿元（同比 - 3.52%），归母净利润7.85亿元（同比 - 27.88%） 2025年前三季度营收55.68亿元（同比 + 7.21%），归母净利润7.79亿元（同比 + 7.1%）[133] - 看点：有供排水特许经营权，市场占有率高；收购项目巩固本地份额，拓展外省业务；成本控制有效，智能厂覆盖率达15%[134]

资金使用与投资 - 2025年2月24日同意用不超1亿闲置募集资金现金管理，有效期12个月[3][11] - 本次投资单位大额存单5000万元，期限3个月，预计年化收益率0.9%[4][6][8] - 目前已用投资额度5000万元，未用5000万元[10] 资金募集 - 2025年向不特定对象公开发行可转债，募集资金190000万元，净额189457.55万元[7] 项目进度 - 收购昆明滇投污水处理资产投入进度100%，新德感水厂扩建工程投入30.04%[7] 数据占比 - 最近12个月单日最高投入10000万元，占去年净资产0.58%，净利润12.62%[10] - 本次购存单0.5亿，2024年末占净资产等比例分别为0.29%、1.09%、2.78%[15] - 本次购存单0.5亿，2025年9月末占净资产等比例分别为0.29%、0.72%、2.13%[15] 资产负债率 - 2024年末资产负债率49.06%，2025年9月末51.37%（未经审计）[15]