山东钢铁股份有限公司 2025 年第一次临时股东会 会议材料 二○二五年四月二十八日 — 1 — — 2 — 山东钢铁股份有限公司 2025 年第一次临时股东会须知 （2025 年 4 月 28 日） 为了维护全体股东的合法权益，确保股东会的正常秩序和议 事效率，保证公司 2025 年第一次临时股东会的顺利进行，根据 《上市公司股东会规则》《公司章程》、公司《股东会议事规则》 及相关法律法规的规定，特制定如下会议须知，望出席股东会的 全体人员严格遵守。 一、股东会设会议秘书处，具体负责会议的组织工作和处理 相关事宜。 二、股东会期间，全体出席人员应以维护股东的合法权益、 确保会议的正常秩序和议事效率为原则，自觉履行法定义务。 三、出席会议的股东，依法享有发言权、表决权等权利。 四、股东会召开期间，股东事先准备发言的，应当先向会议 秘书处登记。股东不得无故中断会议议程要求发言。在议案审议 过程中，股东临时要求发言或就有关问题提出质询的，须向会议 秘书处申请，并经会议主持人许可，始得发言或提出问题。股东 发言或提问应围绕本次会议议题进行，且简明扼要。 五、公司本次股东会采用现场投票与网络投票相结合的方式 召开。现 ...

A股市场整体股价概况 - 截至4月14日收盘，沪指报收3262.81点，A股平均股价为11.10元，高价股及低价股数量在市场中总体占比较少 [1] 低价股分布及特征 - 股价低于2元的个股共有67只，最低为*ST东方（0.36元），其次为*ST富润（0.42元）和*ST嘉寓（0.43元） [1] - 低价股中ST股数量达22只，占比32.84% [1] - 当日低价股中上涨51只，涨幅最高为嘉麟杰（5.29%）、*ST京蓝（5.23%）和*ST工智（5.19%）；下跌6只，跌幅最大为*ST鹏博（-4.85%）、美克家居（-4.37%）和*ST东方（-2.70%） [1] 低价股行业分布 - 房地产行业出现频率较高，包括*ST金科（1.25元）、南国置业（1.33元）、荣盛发展（1.42元）、阳光股份（1.57元）、新华联（1.63元）、北辰实业（1.68元）、华远地产（1.71元）、绿地控股（1.80元）、荣安地产（1.86元）等 [1][2] - 钢铁行业集中度显著，涵盖重庆钢铁（1.27元）、山东钢铁（1.31元）、酒钢宏兴（1.36元）、凌钢股份（1.67元）、包钢股份（1.77元）、安阳钢铁（1.77元） [1][2] - 基础化工行业代表个股包括辉丰股份（1.45元）、金正大（1.71元）、和邦生物（1.73元）、三房巷（1.73元）、阳煤化工（1.98元） [1][2][3] - 建筑装饰行业涉及*ST嘉寓（0.43元）、雅博股份（1.49元）、普邦股份（1.65元）、广田集团（1.76元）、节能铁汉（1.90元）、棕榈股份（1.96元） [1][2][3] - 交通运输行业含ST锦港（1.31元）、海航控股（1.42元）、辽港股份（1.50元） [1][2] - 轻工制造行业出现美克家居（1.97元）、山鹰国际（1.66元）、ST晨鸣（1.88元）、丰林集团（1.98元）、康欣新材（1.99元） [2][3] 特殊估值指标个股 - 市净率低于0.5倍个股包括*ST东方（0.08倍）、*ST旭蓝（0.07倍）、重庆钢铁（0.68倍）、金隅集团（0.39倍）、绿地控股（0.31倍） [1][2] - 高市净率个股涉及海航控股（14.09倍）、美晨科技（15.30倍）、ST明诚（16.54倍）、*ST长方（49.80倍） [1][2][3]

文章核心观点 山东钢铁2024年业绩亏损大增，2025年一季度大幅减亏，公司归因于生产运行、成本控制和购销差价等因素；同时公司引入中国宝武战略投资并发生“宝武系”人事变动 [2][3][4] 2024年度业绩情况 - 公司实现营业收入820.94亿元，同比减少9.26%；归属于上市公司股东的净利润亏损22.58亿元，上年同期亏损4亿元，亏损同比大增464.5% [2] - 亏损原因一是经济回暖不及预期，钢铁市场供强需弱，购销差价大幅下降；二是生产波动、费用集中处理等因素影响公司经营 [3] 2025年一季度业绩情况 - 预计一季度归母净利润亏损1450万元左右，去年同期净利润亏损6.38亿元，同比大幅减亏超九成 [2] - 减亏原因一是生产运行稳定高效，二是工序成本和付现费用大幅度削减，三是购销差价得以提升 [4] - 公司构建“公司—厂部—车间”三级成本管控体系，推进多项降本措施，日照基地、钢城基地吨钢成本较上年同期分别降低约65元、80元 [5] - 公司通过精准市场跟踪和产品结构优化，控制产品价格下跌，采购端降低成本，购销差价较上年同期提升200元/吨以上 [5] 行业数据 - 2024年中国钢铁工业协会重点统计企业实现利润总额429亿元，同比下降50.3%；平均销售利润率0.71%，同比下降0.63个百分点 [3] - 实现营业收入6.02万亿元，同比下降6.4%；营业成本5.71万亿元，同比下降5.9% [3] 资本运作与人事变动 - 2023年12月中国宝武战略投资山钢集团，持有49%股权；宝钢股份以107.03亿元现金收购山钢日照48.61%股权，形成“两参”模式 [6] - 2024年以来公司发生一系列涉及“宝武系”的人事变动，解旗、唐邦秀、陈云鹏等“宝武系”人员任职公司重要职位 [8]

证券代码：600022 证券简称：山东钢铁 公告编号：2025-016 山东钢铁股份有限公司 关于召开 2025 年第一次临时股东会的通知 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 一、 召开会议的基本情况 (一) 股东会类型和届次 2025 年第一次临时股东会 召开的日期时间：2025 年 4 月 28 日 9 点 00 分 召开地点：山东省日照市东湖开元名都大酒店 8 号楼海阔厅（日照市东港区 碧海路 595 号） 股东会召开日期：2025年4月28日 本次股东会采用的网络投票系统：上海证券交易所股东大会网络投票系 统 (二) 股东会召集人：董事会 (三) 投票方式：本次股东会所采用的表决方式是现场投票和网络投票相结合 的方式 (四) 现场会议召开的日期、时间和地点 (五) 网络投票的系统、起止日期和投票时间。 网络投票系统：上海证券交易所股东大会网络投票系统 网络投票起止时间：自 2025 年 4 月 28 日 至 2025 年 4 月 28 日 采用上海证券交易所网络投票系统，通过交易系统投票平台 ...

公司业绩 - 2024年归母净利润亏损22.58亿元，较2023年同期的4亿元亏损额显著扩大 [2] - 2025年第一季度预亏收窄至1450万元，较上年同期的6.38亿元亏损额锐减95% [2] - 2022年营业收入1023亿元，同比下降7.72%，净利润5.54亿元，同比下降54.92% [3] - 2023年营业收入904.8亿元，净利润由盈转亏，亏损4亿元 [3] - 2024年营业收入820.94亿元，同比下降9.26%，净利润亏损22.58亿元 [3] 业绩变动原因 - 2024年业绩亏损主要源于经济回暖不及预期，钢铁行业供强需弱矛盾突出，购销差价下降，叠加生产波动和费用集中处理 [2] - 钢铁行业供需错配问题突出，市场供大于求矛盾加剧，铁矿石、焦炭等原材料价格上涨压缩利润空间 [4] - 房地产行业持续低迷对建筑钢材需求造成较大冲击，原材料价格波动带来成本控制挑战 [4] - 2024年钢材产销量增速保持低位，价格继续下跌，原燃料价格跌幅有限，行业业绩弱化 [5] 2025年一季度业绩改善 - 2025年一季度预计实现利润总额1.53亿元，归母净利润亏损1450万元，同比减亏95% [6] - 黑色金属冶炼和压延加工业2025年1-2月亏损15.5亿元，较去年同期利润总额-133.6亿元大幅收窄 [6] - 上游原材料价格回落，铁矿石和焦炭价格分别下跌2.05%和21.1%，采购成本降低 [6] - 宏观经济回暖带动基建、制造业用钢需求回升，钢价止跌趋稳 [6] - 公司通过三级成本管控体系，日照基地、钢城基地吨钢成本较上年同期分别降低约65元和80元 [7] 行业展望 - 2025年我国钢材需求量预计8.5亿吨，同比下降1.5%，降幅比2024年收窄接近3个百分点 [7] - 机械、汽车、能源、造船、家电等行业钢材需求呈增长态势 [7] - 扩大国内需求和支持"两重"项目、"两新"政策将带动汽车、家电、能源、机械行业用钢需求 [7] - 钢铁行业需提高高端钢材供给，加快产品提质升级，提高质量稳定性和可靠性 [7]

2024年度业绩快报 - 公司2024年实现营业收入82094亿元，利润总额-2507亿元，归属于上市公司股东的净利润-2258亿元，归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润-2180亿元，归属于上市公司股东的所有者权益18783亿元 [3] - 钢铁行业供强需弱矛盾突出，购销差价较上期大幅下降，经济回暖不及预期导致经营压力 [4] - 生产波动和费用集中处理等因素对公司经营造成较大挑战 [5] 2025年一季度业绩预告 - 预计2025年一季度实现利润总额153亿元，归属于母公司所有者的净利润-1450万元，同比大幅减亏（上年同期净利润-638亿元） [9][12] - 预计归属于母公司所有者的扣除非经常性损益后的净利润-1750万元，每股收益-00015元 [10][11] - 上年同期利润总额-788亿元，每股收益-00596元 [12][13] 业绩改善原因 - 生产运行稳定高效，产线效率和界面效率显著提升，铁水综合温降、轧线热装率等关键指标优化 [15] - 工序成本和付现费用大幅削减，日照基地和钢城基地吨钢成本同比分别降低约65元和80元 [15] - 购销差价提升200元/吨以上，通过产品结构优化和采购成本控制实现 [15]

文章核心观点 文章涵盖多家公司的停复牌、回购、投资合作、经营状况及业绩变动等信息，反映公司近期动态及发展趋势 停复牌 - 北自科技拟购买苏州穗柯智能科技有限公司100%股份，股票停牌 [1] - 泰豪科技拟发行股份购买泰豪军工27.46%股权，股票复牌，收购利于强化公司在军工装备领域产业布局 [1] 回购 - 万华化学董事长提议以3亿元 - 5亿元回购股份 [2] 投资合作、经营状况 - 国泰君安A股证券简称4月11日起变更为国泰海通，获准向专业投资者公开发行不超过600亿元公司债券 [3] - 立中集团称美国关税调整对公司生产经营不会产生较大影响 [3] - 浩洋股份拟建设演艺设备产业基地项目，投资总额不低于6.03亿元 [4] - 润建股份成为2025 - 2026年广东联通综合代维5G采购项目中标候选人，服务周期中标规模合计1.79亿元 [4] - 三星医疗全资子公司奥克斯智能科技中标匈牙利MVM局变压器采购框架项目，合同金额约1.90亿人民币 [4] - 南都物业拟1500万元增资杭州云象机器人 [5] 业绩变动 - 小商品城一季度净利润8.03亿元，同比增长12.66%，因市场经营及新业务毛利增加 [6] - 孩子王预计一季度净利润2914.71万元至3847.42万元，同比增长150% - 230%，得益于门店场景升级等 [6] - 中国中车预计一季度净利润28.22亿元 - 32.26亿元，同比增长180% - 220%，因产品销量增长 [6] - 永和股份一季度净利润9100万元到10300万元，同比增长144.49% - 176.74%，因市场需求旺盛 [6] - 英联股份预计一季度净利润750万元至1100万元，同比增长459.28% - 720.28%，得益于市场拓展等 [6] - 利民股份预计2025年第一季度净利润1亿元–1.2亿元，同比扭亏为盈，因主导产品价格和销量增长 [7] - 中国铝业预计2025年第一季度净利润34亿元至36亿元，同比增加53% - 63%，因主要产品增产 [8] - 山东钢铁预计2025年一季度利润总额1.53亿元左右，归属于母公司所有者净利润 - 1450万元左右，大幅减亏 [8] - 中远海控预计一季度净利润116.89亿元，同比增加约73.04% [8] - 天德钰一季度净利润7056.81万元，同比增长116.96%，得益于开拓新产品等 [8] - 金奥博一季度净利润3300万元至4000万元，同比增长128.18% - 176.59%，因专用设备收入增幅大 [8]

金融行业 - 首批2只科创板创新药ETF报会，今日还有科创板新能源ETF、科创板100ETF等产品获批，今年已有31只科创板ETF上市 [1] - 尾盘四只沪深300ETF合计成交超500亿，华夏上证50ETF成交超95亿 [1] - 2024年以来证券行业人员流动加快，截至今年一季度末净流出超2万人，投顾、分析师、保代人数逆势增长，行业整体业绩向好 [1] - 摩根大通在阿里巴巴-W的持股比例于3月31日从6.23%降至6.00% [3] - 腾讯控股4月7日回购135万股，涉资6.01亿港元 [3][4] - 碧桂园对旗下9只债券兑付方案进行调整，本金合计约135.17亿元，8只境内债券兑付调整方案获通过 [4] - 包头农商行约11.07%股权将于5月初在京东司法拍卖平台公开拍卖 [4] 科技行业 - 30余家A股上市公司回应美国“对等关税”政策，多家企业称影响有限并积极应对，部分企业全球布局产业链抵御风险 [2] - 网传微软停止中国区运营，波及office相关业务外包部门，约四五百人受影响，微软官方暂无回应 [2] - Meta公司发布的Llama 4被曝模型训练测试集作弊，内部员工辞职抗议 [3] 企业业绩 - 小商品城2025年一季度营收31.61亿元，同比增长17.93%，净利润8.03亿元，同比增长12.66% [5] - 中国中车预计2025年一季度净利润28.22亿 - 32.26亿元，同比增长180% - 220% [6] - 孩子王预计2025年一季度净利润2914.71万元 - 3847.42万元，同比增长150% - 230% [7] - 山东钢铁2024年营收820.94亿元，同比下降9.26%，净亏损22.58亿元 [8] 市场行情 - 市场全天低开低走，三大指数集体下挫，创业板指跌12.5%创史上最大单日跌幅，沪指失守3100点，超5200只个股下跌，逾2900只个股跌停，成交额1.59万亿，较上个交易日放量4502亿 [9] - 农业股逆势大涨，养鸡概念股一度冲高，苹果概念股、AI硬件股等板块下跌 [9]

营业总收入变化 - 2024年营业总收入820.94亿元，较上年同期904.75亿元减少9.26%[5][6] 利润指标变化 - 2024年营业利润-25.05亿元，上年同期-2.64亿元[5] - 2024年利润总额-25.07亿元，上年同期-0.98亿元[5][6] - 2024年归属于上市公司股东的净利润-22.58亿元，上年同期-4.00亿元[5][6] - 2024年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润-21.80亿元，上年同期-6.25亿元[5][6] 每股收益与净资产收益率变化 - 2024年基本每股收益-0.2129元，上年同期-0.0373元[5] - 2024年加权平均净资产收益率-11.28%，上年同期-1.85%[5] 资产指标变化 - 2024年末总资产653.08亿元，较期初667.51亿元减少2.16%[5] 股东权益与每股净资产变化 - 2024年末归属于上市公司股东的所有者权益187.83亿元，较期初211.31亿元减少11.11%[5][6] - 2024年归属于上市公司股东的每股净资产1.76元，较期初1.98元减少11.11%[5]

2025年一季度财务数据预计 - 2025年一季度预计利润总额1.53亿元左右[3] - 2025年一季度预计归属于母公司所有者的净利润-1450万元左右，与上年同期大幅减亏[3] - 2025年一季度预计归属于母公司所有者的扣除非经常性损益后净利润-1750万元左右[3] - 2025年一季度预计每股收益-0.0015元左右[3] 上年同期财务数据 - 上年同期利润总额-7.88亿元[4] - 上年同期归属于母公司所有者的净利润-6.38亿元[4] - 上年同期归属于母公司所有者的扣除非经常性损益的净利润-6.45亿元[4] - 上年同期每股收益-0.0596元[4] 业务成本与差价变化 - 日照基地、钢城基地吨钢成本较上年同期分别降低约65元、80元[6] - 购销差价较上年同期提升200元/吨以上[6]