公司财务表现 - 预期2025年上半年总收入约人民币23.97亿元 较2024年同期约人民币63.78亿元下降62% [1] - 收入减少主要由于物业交付减少导致销售物业收入下降 [1] 行业环境影响 - 中国房地产行业持续低迷对公司收入产生负面影响 [1]

公司财务表现 - 公司预期2025年上半年总收入约人民币23.97亿元 较2024年同期约人民币63.78亿元下降62% [1] - 收入减少主要由于物业交付减少导致销售物业收入下降 [1] 行业环境影响 - 中国房地产行业持续低迷对公司收入产生直接影响 [1]

业绩总结 - 2025年上半年预计总收入约23.97亿元，较2024年同期降约62%[4] - 2025年上半年预计亏损净额约70 - 80亿元，2024年同期约80.13亿元[4] - 2025年上半年股东应占亏损净额预计约50 - 60亿元，2024年同期约62.56亿元[4] 未来展望 - 预期2025年8月31日刊发2025年上半年中期业绩公告[5] - 提醒投资者买卖股份时审慎行事[6]

一级市场发行情况 - 本周共发行31笔中资离岸债券，包括2笔离岸人民币债券(14.84亿人民币)、19笔美元债券(100.97亿美元)、8笔港币债券(42.5亿港币)、1笔泰铢债券(7亿泰铢)和1笔日元债券(101亿日元) [1] - 发行方式包括直接发行(20只)、担保发行(5只)、直接发行+担保发行(4只)、维好协议发行(1只)和SBLC发行(1只) [1] - 人民币企业债单笔最大发行规模7.74亿元由杭州富阳交通发展投资集团有限公司发行，最高票息5%由郑州建中建设开发(集团)有限责任公司发行 [1] - 美元企业债单笔最大发行规模50亿美元由国际复兴开发银行发行，最高票息7%由漳州圆山发展有限公司发行 [1] 二级市场表现 - 中资美元债收益率多数上行，Markit iBoxx中资美元债综合指数上涨0.03%至246.82 [2] - 投资级美元债指数上涨0.03%至239.26，高收益美元债指数上涨0.04%至246.82 [2] - 地产美元债指数下跌0.09%至183.34，城投美元债指数上涨0.1%至150.95，金融美元债指数上涨0.04%至286.88 [2] 基准利率变化 - 中美10年期基准国债利差扩大至256.72bp，较前一周缩小0.96bp [3] 违约事件 - 中国玻璃未能支付1.417亿美元贷款，构成融资协议项下违约事件，公司正寻求专业建议并与潜在融资方磋商 [4] 债券市场要闻 - 7月债券通北向通成交9576亿元，日均成交416亿元，政策性金融债和国债分别占交易量的51%和34% [5] - ePrime平台支持25笔境外债券发行，总规模288.22亿元，承销商包括中国银行、中信银行(国际)等 [5] - 北向互换通7月达成1101笔交易共5630.46亿元，累计入市境外机构82家 [5] - 14只科创债ETF集中上报，包括中证AAA科技创新公司债ETF、上证AAA科技创新公司债ETF和深证AAA科技创新公司债ETF [6] - 目前共有39只债券ETF上市交易，科创债ETF将成为债券ETF主力担当和扩容最快品类 [7] - 中国人民银行将于8月25日在香港发行450亿元央行票据，包括300亿元3个月期和150亿元1年期 [8] 海外货币政策 - 美联储7月会议纪要显示官员预计短期内通胀将升高，多数认为通胀上行风险大于就业市场下行风险 [9] - 美联储维持联邦基金利率目标区间在4.25%至4.50%不变，官员注意到整体通胀率仍高于2%长期目标 [9] 企业债务重组进展 - 碧桂园获得持有大量境外债务的债权人大力支持，力争2025年年底前完成境外债务重组 [10] - 融创中国拟重组95.52亿美元债务，包括发行强制可转换债券和向主要股东发行债券，已获约75%债权人签署重组支持协议 [11] - 广州时代控股所有存续公司债券自8月25日起停牌，以做好后续债务偿付安排 [12] - 禹洲集团2027年到期的3.75亿美元境外债务重组方案获绝大部分合资格持有人同意 [13]

债务重组进展 - 公司获得2027年到期6.0%优先票据绝大部分持有人同意 同意比例达未偿还本金总额的92.08% [1] - 建议修订预期将在发行短期票据后于重组生效日期正式生效 [1] 票据持有人支持度 - 合资格持有人于重组生效日期将获配发约92.08%短期票据未偿还本金总额（应计利息资本化前） [1] - 公司已获得短期票据合资格持有人的必要同意 [1]

债务重组进展 - 公司获得2027年到期6.0%优先票据绝大部分持有人同意 涉及未偿还本金总额约92.08% [1] - 建议修订预期将在发行短期票据后于重组生效日期正式生效 [1] - 同意方为短期票据合资格持有人 满足必要同意条件 [1]

短期票据相关 - 2027年到期6.0%优先票据为短期票据，重组后将发给相关债权人[3][4] - 获约92.08%短期票据未偿还本金总额持有人同意[6] - 建议修订预期在重组生效日期生效[6] - 未提交同意指示的持有人可在2025年8月26日伦敦时间下午4时前递交[6] 信息渠道 - 委任Sodali & Co Ltd.为同意徵求信息代理[7] - 同意徵求声明等文件可在https://projects.sodali.com/yuzhouSTNConsent浏览[7] - 交易网站为https://projects.sodali.com/yuzhou，含计划权益计算器[9] - 计划网站为https://portal.sodali.com/yuzhou，用于提交同意指示[9] 公司人员 - 执行董事为郭英兰女士和林聪辉先生[10] - 非执行董事为林龙安先生和梁兴超先生[10] - 独立非执行董事为林广兆先生、黄循强先生和于上游先生[10]

债务重组 - 拟发行2027年到期6.0%优先票据给计划债权人，未发行[3][4] - 获大部分合资格持有人支持，预计重组生效日配超70%短期票据未偿还本金总额[6] 同意征求 - 同意征求到期日延至2025年8月26日伦敦时间下午4时[6] - 委任Sodali & Co Ltd.为信息代理[7] 公司人员 - 执行董事为郭英兰女士（主席）及林聪辉先生[10] - 非执行董事为林龙安先生及梁兴超先生[10] - 独立非执行董事为林广兆先生、黄循强先生及于上游先生[10] 相关网站 - 同意征求声明等文件可在https://projects.sodali.com/yuzhouSTNConsent浏览[7] - 交易网站为https://projects.sodali.com/yuzhou，含计划权益计算器[9] - 计划网站为https://portal.sodali.com/yuzhou，用于提交同意指示[9]

公司公告 - 禹洲集团将于2025年8月31日召开董事会会议 [1] - 会议将审议并通过截至2025年6月30日止六个月的中期业绩及其发布 [1]

会议安排 - 禹洲集团董事会会议将于2025年8月31日在香港中环举行[4] - 会议将考虑及批准公司2025年上半年业绩及其发布[4] 公司治理 - 公司执行董事为郭英兰、林聪辉[5] - 非执行董事为林龙安、梁兴超[5] - 独立非执行董事为林广兆、黄循强、于上游[5]