制度审议 - 公司于2025年12月4日审议通过《关于制定〈董事、高级管理人员持股变动管理制度〉的议案》[3] 持股转让限制 - 任期内和届满后6个月内每年转让不超所持股份总数25%[9] - 所持股份不超1,000股可一次全转让[9] - 新增无限售股当年可转25%，新增限售股计入次年基数[9] 买卖时间限制 - 年报、半年报公告前15日不得买卖[10] - 季报、业绩预告、快报公告前5日不得买卖[10] 收益规定 - 6个月内买卖股票收益归公司[12] 信息申报与披露 - 新任2个交易日内委托申报个人及亲属信息[14] - 首次卖出前15日报告并披露减持计划，时间区间不超3个月[15] - 3个月内减持超1%，30个交易日前预披露[15] - 离婚减持过户后双方遵守规定并及时披露[16] - 股份被强制执行2个交易日内披露[17] - 持股变动达规定履行报告披露义务[18] 管理职责 - 董秘管理持股数据，每季度检查买卖披露[19] 违规处理 - 违规买卖收益归公司，董事会收回[21] 制度生效 - 制度自审议通过日生效，董事会解释修订[22][23]

制度审议 - 公司2025年12月4日会议审议通过《关于制定〈独立董事专门会议制度〉的议案》，待股东会审议[2] 会议规则 - 召集人提前3天通知，全体同意可不受限[5] - 过半数独立董事出席方可举行[6] - 表决一人一票，有多种表决方式[6] 职权行使 - 关联交易等经会议审议，过半数同意后提交董事会[6] - 独立聘请中介机构等职权经会议过半数同意[7] 信息披露 - 行使职权及会议职权不能正常行使应披露情况[8][9] 其他规定 - 会议记录由董事会秘书保存不少于10年[11] - 制度自股东会通过之日起生效[12]

会计师选聘制度 - 2025年12月4日第五届董事会第十二次会议审议通过《关于制定〈会计师选聘制度〉的议案》，需提交股东会审议[2] - 选聘文件保存期限为选聘结束起至少10年[9][11] 审计业务规定 - 审计项目合伙人等累计承担审计业务满5年，之后连续5年不得参与[17] - 改聘应在被审计年度第四季度结束前完成[15] 选聘流程与要求 - 选聘年度审计会计师需经审计委员会、董事会审议，股东会决定[5] - 采用充分了解胜任能力方式，加强信息安全审查[8][11] 其他事项 - 审计委员会审核意见与董事会决议等一并归档[9] - 受聘事务所需在规定时间完成业务，聘任期可合理调整费用[11][12]

会议基本信息 - 2025年第五次临时股东会，2025年12月4日经第五届董事会第十二次会议审议通过[2][3] - 采用现场和网络投票结合，同一股东选一种，重复以首次为准[5] 会议时间地点 - 现场2025年12月25日14:30 - 15:30，网络2025年12月24日15:00 - 25日15:00[6] - 地点为公司会议室[9] 股权登记与参会 - 2025年12月22日为股权登记日，在册普通股股东有权出席[7][8] 审议议案 - 审议《关于制定<独立董事专门会议制度>的议案》等[10] 其他信息 - 登记时间为2025年12月25日11:00 - 12:00，地点公司会议室[12][14] - 联系人康天伦，电话0756 - 7720828，股东费用自理[15]

会议信息 - 董事会会议于2025年12月4日以现场及通讯方式召开[2] - 应出席董事9人，出席和授权出席9人[3] - 会议通知于2025年12月1日以通讯方式发出[2] 议案表决 - 《关于制定<子公司管理制度>》等5项议案同意9票，无需提交股东会审议[5][6][8][9][14] - 《关于制定<独立董事专门会议制度>》等2项议案同意9票，尚需提交股东会审议[11][12]

行业投资评级 - 北交所行业投资评级为“优于大市” [5] 核心观点 - 北证50指数大幅震荡下行，全月累计下跌12.32% [2] - 北交所市场成交活跃度保持低位，但两融余额维持高位，日均值达77.89亿元，环比上升2.35% [1][22] - 本月新增5家上市公司，上市公司总数达285家，总市值和流通市值环比分别下降10.2%和11.2% [1][11] - 政策层面围绕“提升市场活力”与“夯实制度基础”推出系列举措，推动市场功能优化 [4] 市场概况总结 - 截至2025年11月30日，北交所上市公司总数为285家，总市值8271.55亿元，流通市值5077.12亿元 [10][11] - 本月股票成交数量169.87亿股，环比上升9.9%；成交金额3767.78亿元，环比上升3.1% [1][18] - 按行业数量分布，机械设备行业公司数量最多，达63家，其次为电力设备（32家）和基础化工（30家） [12] - 全月月内日均成交额为188.4亿元，环比下降12.3% [21] 估值水平总结 - 截至11月28日，北证50指数市盈率（PE-TTM）为43.07倍，处于近两年67.98%分位数水平 [2][24] - 北证50指数市净率（PB-MRQ）为8.89倍，处于近两年75.21%分位数水平；股息率为0.78%，处于近两年26.56%分位数水平 [2][24] - 按行业中位数排序，通信行业市盈率最高，为101倍，其次为轻工制造（77倍）和有色金属（75倍） [2][27] 行情表现总结 - 北证50指数全月下跌12.32%，北证专精特新指数下跌13.44% [2][31] - 市场其他主要指数均收跌，科创50跌6.24%，创业板指跌4.23%，沪深300跌2.46% [2][31] - 北交所各行业本月悉数收跌，跌幅较大行业为家用电器、交通运输、通信、汽车、有色金属 [3][35] - 本月涨幅靠前的个股包括大鹏工业、丹娜生物、北矿检测、南特科技、中诚咨询等 [3][40] 新股与IPO审核总结 - 本月新增5家上市公司：丹娜生物、中诚咨询、北矿检测、大鹏工业、南特科技 [1][3][69] - 本月有4只新股申购，包括北矿检测、大鹏工业、南特科技、精创电气 [3][69] - 本月共99家次企业更新发行上市项目审核动态，其中上市委通过9家，提交注册5家，注册生效4家 [3][77] - 本月首次出现上市委会议暂缓1家 [3][77] 基金表现总结 - 本月20只北交所主题基金悉数收跌，平均涨跌幅为-10.52%，略优于北证50指数 [63] - 泰康北交所精选两年定开A表现最佳，产品规模为1.74亿元 [63] - 北证50指数基金本月全线收跌，月度平均涨跌幅为-11.70%，稍强于基准指数 [65] - 截至本月末，北证指数基金平均规模为4.01亿元，规模最大的为中欧北证50成份指数AC，合计规模10.02亿元 [65]

上市与募资 - 公司2025年11月27日在北京证券交易所上市[2] - 发行股票3718.3329万股，每股发行价8.66元，募资总额322007629.14元[2] - 扣除费用后，募资净额284425173.62元[2] 资金相关 - 募资于2025年11月13日划至指定账户[2] - 截至2025年12月1日，开设6个募资专项账户[8]

南特科技龙虎榜交易概况 - 公司于2025年12月1日登上北交所龙虎榜，披露原因为当日换手率达到22.11% [1] - 当日成交数量为1691.86万股，成交金额为3.38亿元 [1] - 交易方式为连续竞价 [1] 龙虎榜买卖席位及金额 - 买入金额排名第一的席位为东方财富证券股份有限公司拉萨团结路第二证券营业部，买入898.26万元，该席位同时卖出333.17万元 [1][2] - 卖出金额排名第一的席位为国金证券股份有限公司深圳分公司，卖出1768.55万元，该席位同时买入119.07万元 [1][2] - 用兴证券有限公司宁波中山西路证券营业部同时出现在买2和卖3席位，买入460.78万元，卖出461.94万元 [2] - 东方财富证券股份有限公司拉萨团结路第一证券营业部位列卖2席位，卖出480.11万元，同时买入199.69万元 [2] - 中信建投证券股份有限公司石家庄自强路证券营业部位列买5席位，买入315.36万元，无卖出记录 [2]

股价及交易表现 - 南特科技（920124）股价今日下跌4.05%，成交额为3.38亿元，换手率达22.11%，股价振幅为3.99% [2] - 因日换手率超过20%，该股登上北交所龙虎榜，营业部席位合计净卖出848.28万元 [2][3] 龙虎榜交易详情 - 上榜的前五大买卖营业部合计成交6556.86万元，其中买入成交额为2854.29万元，卖出成交额为3702.57万元，净卖出848.28万元 [3] - 第一大买入营业部为东方财富证券拉萨团结路第二证券营业部，买入金额为898.26万元 [3] - 第一大卖出营业部为国金证券深圳分公司，卖出金额为1768.55万元 [3]

核心观点 - 北证市场情绪进入冰点，短线超跌反弹可期，但中期反弹需要政策和宏观环境支持，建议关注估值回落较快的价值型个股[15][16] - 北证50指数将于12月15日进行成份股调整，开发科技、戈碧迦、万通液压调入指数，当前挂钩指数产品规模达128.93亿元，调入公司可能获得超额收益[11] - 市场对北证关注度明显减弱，成交占比和与沪深关联度下降，主要因A股缩量休整、北证制造业占比高受基本面挤压、以及北证主题公募即将打开申赎引发赎回担忧[14] 北证指数调整 - 北证50指数成份股调整3进3出，调入开发科技、戈碧迦和万通液压，北证专精特新指数调整8进8出，调整于12月15日生效[11] - 当前北证50指数挂钩的指数及指增产品规模共计128.93亿元[11] 市场行情表现 - 本周北证50指数上涨0.75%，收于1387.70点，涨幅弱于双创指数，北交所个股137只上涨，144只下跌，涨跌比为0.95[6][22][43] - 卫星互联网产业链表现较强，天润科技上涨24.85%、星图测控上涨10.37%、创远信科上涨6.98%，AI端侧则成电子上涨10.25%、雷神科技上涨7.46%[6] - 周涨幅前五个股为天润科技(24.83%)、铁拓机械(21.04%)、路桥信息(14.51%)、科强股份(10.68%)、戈碧迦(10.59%)[43][46] 交易与估值数据 - 本周北交所成交量30.36亿股，环比减少26.14%，成交额665.70亿元，环比减少25.68%[6][22] - 北交所融资融券余额74.72亿元，较上周减少2.89亿元[6][22] - 北交所PE(TTM)均值82.18倍，中值40.60倍，创业板均值85.67倍，中值37.55倍，科创板均值95.85倍，中值38.57倍[6] 新股与审核动态 - 本周南特科技上市，首日涨幅183.03%，募集资金3.22亿元，发行PE13.60倍[37] - 美德乐、海菲曼过会，永大股份暂缓审议，截至11月28日北交所共285家公司上市交易[6][38] - 下周精创电气上市，族兴新材、觅睿科技、金钛股份上会[6][41] 新三板市场 - 本周新三板新挂牌8家，摘牌71家，截至11月28日挂牌公司5995家[2][56] - 周新增计划融资0.70亿元，完成融资0.45亿元[2][58] - 增发预案募集资金前五包括沃迪智能(0.50亿元)、瀚正科技(0.20亿元)[60]