证券代码：430198 证券简称：微创光电 公告编号：2025-065 武汉微创光电股份有限公司 根据《中华人民共和国公司法》《上市公司章程指引》以及《北京证券交易 所股票上市规则》等相关法律法规、规范性文件的规定，结合公司实际情况，公 司拟不再设置监事会，监事会的职权由董事会审计委员会行使，原《武汉微创光 电股份有限公司监事会议事规则》同步废止。同时，拟对《公司章程》中的相关 条款进行修订。 第七届监事会第三次会议决议公告 本公司及监事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连 带法律责任。 一、会议召开和出席情况 （一）会议召开情况 1.会议召开时间：2025 年 8 月 14 日 2.会议召开地点：公司会议室 3.会议召开方式：现场和通讯方式相结合 4.发出监事会会议通知的时间和方式：2025 年 8 月 4 日以邮件方式发出 5.会议主持人：监事会主席李蓉女士 6.召开情况合法、合规、合章程性说明： 本次会议的召开和表决程序符合《公司法》和《公司章程》的有关规定。 （二）会议出席情况 会议应出席监事 3 人，出席和授 ...

会议安排 - 董事会会议2025年8月14日在公司会议室召开，8月4日邮件通知[3] - 2025年第一次临时股东会8月18日召开[16] 议案表决 - 《关于取消监事会并修订〈公司章程〉的议案》等多议案表决通过，部分需股东会审议[5][8][11][12][13][14] 报告编制 - 公司编制2025年半年度募集资金存放与实际使用情况专项报告[13] 会议决议 - 形成第七届董事会第七次会议和审计委员会第四次会议决议[16]

会议与方案 - 2025年4月23日召开董事会、5月20日召开股东会，审议通过《公司2025年度投资理财方案》[2] 投资理财 - 2025年5月20日起12个月内，用不超2亿自有资金买理财，单笔不超5000万[2] 产品赎回 - 截至2025年8月1日，中信、华夏两产品到期赎回，金额各1000万[3][4] 收益情况 - 中信产品年化收益率1.87397%，收益额15616.44元；华夏年化1.90356%，收益15863元[3][4] 资金现状 - 截至公告日，现金管理未到期余额为0万元[4]

公司动态 - 7月31日微创光电成交额达7805.24万元，主力净流入610.49万元 [2] - 7月25日公司收到证监会《立案告知书》，因涉嫌信息披露违法违规被立案调查 [2] - 5月22日公司发布第七届监事会第一次会议决议公告 [2] - 5月20日召开第七届监事会第一次会议，应出席监事3人全部出席 [3] - 会议全票通过《关于选举公司第七届监事会主席的议案》 [4] 业务范围 - 公司经营范围涵盖光通信设备、网络设备、显示器件、雷达及配套设备、智能车载设备等产品的制造和销售 [4]

对此，四川鼎众律师事务所余君律师向雷达财经表示，上市公司信披不及时、不准确给投资者造成损失的，受损 投资者可依法索赔。凡是在上市后至2025年7月25日期间买入，且在2025年7月25日收盘时持有微创光电股票的投 资者，可以报名参加索赔。报名请关注公号"雷助吧"（雷助码：66）参与，获赔前无任何费用。 雷达财经注意到，6月13日，微创光电发布《投资者关系活动记录表》。 2025年6月12日（星期四）14:00-16:40，微创光电在全景网"全景路演"召开业绩说明会。参会人员是通过网络方式 参加"2025年湖北辖区上市公司投资者集体接待日活动"的投资者。上市公司接待人员是公司总经理陈军；公司董 事会秘书金桦。 有投资者提问道，"请问公司的核心产业是？"对此，微创光电称，公司以多年来在通信技术、流媒体技术、控制 技术、人工智能技术和软硬件设计开发等领域积累的高级技术人才和高效研发团队为核心，充分发挥团队在电信 网络、计算机网络、视频网络和控制系统方面的综合背景优势，结合公司在智慧高速领域的先发平台优势，深化 与用户的紧密合作。通过贴近用户需求的服务模式，持续与用户沟通协作，引导用户重视整体解决方案的设计与 实施， ...

报告行业投资评级 未提及 报告的核心观点 当日北交所市场震荡收跌，短期或延续震荡分化，中长期在政策红利与产业趋势驱动下，指数有望重拾上行动能，建议聚焦新质生产力中兼具技术稀缺性及财务高成长性的双主线标的 [3] 根据相关目录分别进行总结 行情复盘 - 板块行情复盘：7月28日北证A股成交金额242.4亿元，较上一交易日减少42.3亿元，北证50指数收盘价1455.37，下跌0.25%，PE_TTM为68.13倍，北证专精特新指数收盘价2491.37，下跌0.33% [1][7] - 个股涨跌复盘：当日北交所268家公司中153家上涨，9家平盘，106家下跌，涨幅前五为恒立钻具（25.3%）、明阳科技（12.0%）、无锡鼎邦（8.5%）、纳科诺尔（7.0%）、铁拓机械（6.0%），跌幅前五为天润科技（-14.9%）、微创光电（-14.1%）、云创数据（-5.2%）、驰诚股份（-4.8%）、阿为特（-4.3%） [1][16] 重要新闻 - 工信部强化新能源汽车与光伏行业治理，巩固新能源汽车行业“内卷式”竞争综合整治成果，加强光伏等重点行业监管 [2][19] - 市场监管总局部署劣质低价竞争治理，依法依规治理企业劣质低价竞争行为 [2][20] 重点公司公告 - 梓橦宫拟使用不超过2.9亿元自有闲置资金购买低风险类短期理财产品 [2][21] - 科润智控终止向特定对象发行股票并撤回申请材料，收到北交所终止审核决定 [2][22] - 大地电气控股子公司拟设立全资子公司，注册资本5000万元 [2][23] - 万德股份拟回购股份用于员工持股计划或股权激励，拟回购50万 - 100万股，占总股本0.5602% - 1.1203%，预计资金450万 - 900万元 [24][25] 投资建议 - 当日市场热点集中于固态电池、雅江水电站、PCB等板块，工程机械板块受基建需求与设备更新政策预期催化，固态电池板块受头部设备厂商出货催化，人工智能主题受世界人工智能大会催化，中美经贸磋商重启需注意新兴产业出口管制风险，关注国家育儿补贴制度相关板块催化 [3] - 后市关注中报密集披露期业绩高增标的驱动的结构性行情，以及三季度末政策红利与产业升级共振带动的增量资金入场，预计短期震荡整理后指数三季度末有望重拾上行动能 [3] - 聚焦新质生产力中兼具技术稀缺性及财务高成长性的双主线标的 [3]

其他新情况 - 2025年7月23日中国证监会决定对公司立案[1] - 立案原因是公司涉嫌信息披露违法违规[1] - 2025年7月25日公司收到《立案告知书》[1]

业绩数据 - 2024年实现营业收入21,077.66万元，同比增长58.86%，毛利率45.66%，同比增加2.63个百分点[16] - 2024年各季度收入分别为2,436.22万元、4,104.48万元、5,741.31万元、8,795.65万元，净利润分别为 - 4,362.53万元、 - 595.09万元、 - 618.12万元、5,986.97万元[16] - 2023 - 2024年前五大客户销售占比合计分别为60.89%、71.41%[21] - 2023 - 2024年智能交通解决方案类业务收入占比分别为52.9%与63.24%，24年占比提高10.34个百分点[23] - 2023 - 2024年集成类业务收入占比从0.00%提高到6.73%[23] - 2023、2024年自主产品类销售毛利率分别为55.72%与52.88%[24] - 2024年智能交通解决方案收入133289214.82元，毛利率44.79%；2023年收入70183801.59元，毛利率29.29%[25] - 2024年提供自主产品收入83823741.08元，毛利率52.59%；2023年收入22541732.09元，毛利率58.50%[25] - 2024年提供非自主产品收入49465473.74元，毛利率31.58%；2023年收入47642069.50元，毛利率15.46%[25] - 2022 - 2024年第四季度收入分别为5138.80万元、8782.62万元、15336.35万元，呈逐年上升趋势[29] 存货数据 - 2023年末存货中发出商品5766.33万元，2024年结转成本4634.34万元[2] - 2024年采购视联动力存货699.05万元，截至2024年末支付货款余额2904.43万元[2] - 2024年存货账面余额67194838.92元，原材料占比59.02%，发出商品占比35.97%；2023年存货账面余额99969717.06元，原材料占比39.66%，发出商品占比57.68%，2024年发出商品占比下降21.71个百分点[82] - 截至2024年末公司存货中原材料各品类达2700余种[83] - 2024年存货中库龄1年以内61435900.46元，库龄1 - 2年5653363.56元，库龄2 - 3年105574.90元[85] 应收账款数据 - 期末应收账款余额26834.91万元，较期初增长35.41%[40] - 账龄1年以内的应收账款18696.28万元，坏账准备8522.83万元[40] 应付账款数据 - 2024年应付账款余额9605.90万元，同比增长63.05%[99] - 2024年应付账款前十名供应商期末余额合计5643.21万元，采购交易额合计4702.27万元，支付金额合计1262.85万元，期后付款金额合计2417.15万元[102] - 2024年应付账款发生额3714.34万元，同比增长285.34%[102] 项目相关 - 2024年末尚未结转收入的项目有山东省邮电工程有限公司两项目分别余139.20万元、66.72万元等[8] - 2025年与下游客户就视联动力项目签合同金额3333.18万元，收款3160.50万元[11] - 2024年公司前五大主要项目均为智慧交通解决方案类项目，合同金额分别为1845.56万元、1930.10万元、915.2万元、1670.90万元、719.42万元[25] 投资相关 - 2023年公司出资5000万元投资湖北楚道睿科私募股权投资合伙企业，2024年年报分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产[89] - 湖北楚道睿科私募股权投资合伙企业总规模2.5亿元，首期实缴2.3亿元，累积完成四个项目投资交割，合计投资金额1.05亿元[91] - 铂纳特斯2024年实现营业收入35772万元，公司持股比例2.46%[93] - 埃泰克2024年实现营业收入344737万元，公司持股比例0.59%[93] - 博研智通2024年实现营业收入7102万元（未经审计），公司持股比例3.37%[93] - 众宇动力2024年实现营业收入5161万元（未经审计），同比增长100%以上，公司持股比例1.17%[93] - 已投资埃泰克项目2025年6月完成IPO申报[95] 其他事项 - 时任董事长/总经理陈军、时任财务总监/董事会秘书王昀合计持有1839.59万股，承诺用于弥补项目损失[7] - 2024年2月公司发现“双碳绿色能源中心项目”合同及账款情况不一致，4月对相关公司涉嫌合同诈骗案立案[31] - 基于审慎性考虑，公司不确认“双碳绿色能源中心项目”相关成本和收入，对2023年度该项目收入成本等进行调整[31] - 公司在“川综能”项目执行中未严格履行内控相关制度，对2022年相关账务处理进行更正[31] - 2022年部分系统集成收入调减金额1364.92万元、成本调减金额1364.92万元[32] - 2024年全年共完成制定和修订十三项内控制度[35] - 报告期末智慧交通产业基地项目累计投入13898.71万元，工程进度85%，预计2025年6月30日达预定可使用状态[70] - 在建工程预计转固时间不晚于2025年12月，不存在减值迹象和产能消化风险[76] - 公司开发供应商时会选择三家以上询价确定最终供应商或供货比例[64] - 公司针对款项支付延期客户，在付款到期日前提示催收；逾期一年内协助跟进；逾期超一年制定差异化催收方案并采取多种形式催收[44][45]

财务数据 - 2023年末存货中发出商品57,663,347.86元，2024年结转成本46,343,436.84元[2] - 2024年采购视联动力存货699.05万元，年末支付货款余额29,044,280.47元[2] - 2024年末曹县青创科技企业孵化园项目余额139.20万元，曹县多元化解中心项目余额66.72万元[6] - 2024年末通城县智慧交通项目余额1339.24万元，单县政法委保密会议室项目余额140.84万元[6] - 2024年末单县公安局人脸识别监控项目余额322.94万元[7] - 2022年初支付视联动力30%预付款4349.05万元，2023年末预付款余额3612.52万元[9] - 2024年完成采购708.09万元，年末预付余额2904.43万元[9] - 2025年与下游客户签署合同金额3333.18万元，收到款项3160.50万元[9] - 本报告期公司实现营业收入21,077.66万元，同比增长58.86%，毛利率45.66%，同比增加2.63个百分点[11] - 2024年各季度收入分别为2,436.22万元、4,104.48万元、5,741.31万元、8,795.65万元，净利润分别为 - 4,362.53万元、 - 595.09万元、 - 618.12万元、5,986.97万元[11] - 2023 - 2024年前五大客户中，湖北交投集团年度销售占比从40.8%上升到54.4%，前五大客户合计销售占比从60.89%提升至71.41%[13][14] - 2023 - 2024年，智能交通解决方案收入占比从52.9%提高到63.24%，集成类业务从0.00%提升到6.73%[15][16] - 2024年智能交通解决方案收入133,289,214.82元，毛利率44.79%；2023年收入70,183,801.59元，毛利率29.29%[20] - 2024年智慧交通解决方案业务毛利同比增加15.5个百分点，自主产品占比由2023年的32.12%上升至62.89%[20] - 2024年对2023年度“双碳绿色能源中心项目”不确认相关成本和收入[24] - 2025年因2022年部分系统集成收入内部控制程序瑕疵，调减收入和成本金额均为13,649,150.86元[25] - 期末应收账款余额26834.91万元，较期初增长35.41%[30] - 2024年公司前五大客户销售额占比71.41%，关联方湖北交投集团贡献收入11467.16万元，占营业收入的54.40%；主要供应商年度采购占比28.98%[37] - 2024年自主产品销售（非关联）收入55353634.73元，毛利率53.32%；智能交通解决方案（含关联）收入133289214.82元，毛利率44.79%[41] - 2023年自主产品销售（非关联）收入54068361.47元，毛利率54.56%；智能交通解决方案（含关联）收入70183801.59元，毛利率29.29%[41] - 公司关联交易部分毛利率由2023年28.62%上升至2024年47.86%[42] - 2024年主要供应商采购金额合计3790.85万元，占比28.98%，2023年合计5573.18万元，占比34.41%[45][48] - 2024年末存货账面余额为6719.48万元，占期末总资产的比例为9.51%，未计提跌价准备[56] - 2024年原材料账面余额为3965.57万元，占比59.02%；发出商品账面余额为2417.04万元，占比35.97%[56] - 2024年发出商品占比较2023年下降21.71个百分点[56] - 2023年公司出资5000万元投资湖北楚道睿科私募股权投资合伙企业，基金总规模2.5亿元，首期实缴2.3亿元[60] - 该基金累计完成四个项目投资交割，合计投资金额1.05亿元[60] - 公司应付账款余额9605.90万元，同比增长63.05%[65] - 2024年应付账款发生额3714.34万元，同比增长285.34%；应付账款发生额与收入之比为17.62%，2023年为7.27%；应付账款余额与收入之比2024年为45.57%，2023年为44.41%[68] 业务情况 - 公司智能交通解决方案业务实现收入13,328.92万元，同比增长89.91%，毛利率为44.79%，同比增加15.50个百分点[11] - 2024年智慧交通解决方案收入大幅增长因公司与湖北交投集团业务协同成效提升[17] - 2024年公司前五大主要项目均为智慧交通解决方案类项目，各项目自主产品占比不同[18][19] - 集成类项目交付验收集中在第四季度，导致第四季度收入占比较高[22] - 兴图新科2024年第四季度收入占比54.82%，行业项目建设周期性导致公司收入季节性波动合理且符合惯例[22] 内控与整改 - 2024年公司启动全面内部核查和整改工作，加强业务、财务风险双管控机制[25] - 2024年共完成制定和修订十三项内控制度[27] - 公司成立专项整改小组，建立周报告和月调度机制，完成各项整改任务，内控执行有效性显著提升[27] - 公司将继续按国资、证券等监管要求提升经营管理规范化水平[28] 项目与投资 - 报告期末“智慧交通产业基地项目”累计投入13898.71万元，工程进度85%，预计2025年6月30日达预定可使用状态[50] - 在建工程前两大支付对象：武汉鑫弘志建设有限公司交易金额10570.65万元，湖北江仑联合工程有限公司1944.17万元，均为工程总承包且未交付[50][52] - 公司采用柔性生产线建设方案，产品线从视频、通信产品延伸至物联网终端等，市场需求扩展[54] - 湖北交投集团将公司在建基地定位为智能交通产品生产制造基地，公司修改营业范围消化新增产能[54][55] - 深圳市铂纳特斯智能装备股份有限公司2024年实现营业收入35772万元，持股比例2.46%[60] - 芜湖埃泰克汽车电子股份有限公司2024年实现营业收入344737万元，持股比例0.59%[61] - 北京博研智通科技有限公司2024年实现营业收入7102万元，持股比例3.37%[61] - 武汉众宇动力系统科技有限公司2024年实现营业收入5161万元，同比增长100%以上，持股比例1.17%[61] 其他 - 时任董事长/总经理陈军、时任财务总监/董事会秘书王昀合计持有18,395,903股，承诺弥补项目损失[5] - 截至2025年二季度对视联动力预付款项计提60%坏账准备[9] - 公司针对款项支付延期客户采取不同阶段催收措施，2024年四季度国资实控后加大催收力度[31][32] - 已投资的埃泰克项目2025年6月完成IPO申报，公司将通过资本市场退出实现投资收益最大化[63] - 已投资的众宇动力项目助力湖北高速首条氢能源生态示范线启用[63] - 公司对不在活跃市场上交易的其他非流动金融资产年末以账面成本作为公允价值[64]

理财额度与金额 - 2025年5月20日起12个月内购买理财产品总额度累计不超2亿，单笔不超5000万[3] - 本次购买理财产品总额2000万[3] 产品信息 - 中信银行产品1000万，年化收益率1.00%-2.30%，期限7月1日至7月31日[5][11] - 华夏银行产品1000万，年化收益率1.00%-2.12%，期限7月2日至8月1日[5][11] 其他情况 - 本次购买为银行结构性存款，保本浮动或保本保最低收益型[5] - 委托理财累计未超授权额度，不构成关联交易[6][7] - 产品中低风险，收益或受金融市场影响[10]