美印贸易谈判进展 - 美国商务部长卢特尼克对美印贸易协议很快达成非常乐观 并强调越早参与的国家能获得更优惠的条件[1] - 美方决定暂缓90天执行对印度商品增加26%关税的政策 最后期限为7月8日[3] - 印度正考虑与美国分三个阶段达成贸易协议 通过早期让步获得较好条件[3] 美方对印度的三项要求 - 要求印度开放国内市场 美方指责印度高度保护主义的关税政策阻碍健康的美印贸易关系[3] - 要求印度减少购买俄制武器 包括苏-30战机 T-90坦克以及S-400防空导弹系统等装备[4] - 要求印度减少与金砖国家的结盟 金砖国家现已有多个新成员和伙伴国加入[5] 印度面临的战略抉择 - 印度与俄罗斯在武器采购领域合作密切 俄制装备已形成完整供应链和后勤保障体系[4] - 金砖组织是印度展示国际地位和获得经济政治支持的重要渠道 放弃将失去与中国俄罗斯等国的合作红利[7] - 印度需要平衡与美国及金砖国家的关系 以保持战略自主[9] 地缘政治影响 - 美国希望通过军售要求获得巨额收入并巩固印美安全合作[4] - 金砖合作机制尝试通过本币结算等方式减少对美元的依赖 美国视其为对金融霸权地位的威胁[5] - 印度若放弃金砖可能使中国在南亚和印度洋地区加速推进一带一路建设项目[7] 外交环境变化 - 印度总理莫迪未被邀请参加6月中旬加拿大主办的G7峰会 这是自2019年以来首次缺席[7] - 印度在大国博弈中面临外交尴尬 需要同时向美国示好并维护与俄罗斯中国的关系[9] - 美印谈判结果将深刻影响南亚及印太地区的政治与经济格局[9]

ESG合规与企业国际化发展 - ESG合规已成为企业国际化发展的关键竞争力，绿色转型是企业出海的核心引擎 [2] - 中国企业需系统化提升ESG管理能力，以突破贸易壁垒、增强市场韧性，并在全球价值链中占据更有利地位 [2] - 国际ESG法规密集出台，如欧盟《公司可持续发展报告指令》(CSRD)2023年生效，2024年首批企业已执行，2026年《企业可持续发展尽职调查指令》将生效 [2][6] ESG标准带来的挑战 - 政策合规是典型挑战，需建立系统性应对机制，包括政策动态跟踪和战略规划 [3] - 环境层面挑战包括碳足迹核算、可再生能源使用比例等要求，技术性标准如循环经济指标和绿色专利形成新门槛 [4] - 社会责任方面挑战包括供应链劳工权益审查和原材料溯源要求增加合规成本 [4] - 治理维度挑战包括ESG信息披露标准和国际评级体系对企业透明度提出更高要求 [4] ESG战略的必要性 - ESG不仅是合规选择，更是应对风险、提升品牌价值、实现长期发展的重要任务 [5] - 欧盟、东南亚等市场已通过立法将ESG纳入监管框架并设为准入条件 [5] - 跨国公司已将ESG标准纳入供应商管理，资本市场也将ESG作为投资重要指标 [5] 绿色供应链建设 - 需建立供应链尽职调查与风险管理机制，包括供应商评估和风险识别 [7][8] - 提升供应链信息追溯与数据联动能力，通过数字化手段实现全链条数据追溯 [8] - 供应链协同与生态构建是关键，需为中小型供应商提供能力建设支持 [8] 绿色供应链重构与关税成本 - 高关税和ESG合规要求双重挤压企业生存韧性，需进行多元化市场布局 [9] - 将ESG合规深度嵌入供应链管理，建立本土化合规团队和供应商碳管理培训 [9] - 构建供应链"韧性"和"低碳"，通过关键原材料备份供应商开发和循环物流网络建设 [9] ESG战略制定 - 动态合规管理是核心维度之一，需将合规要求融入ESG战略 [10] - 打造ESG品牌可增强信誉、吸引投资者、满足消费者需求并提升市场竞争力 [10] - 技术创新驱动是关键，需加大绿色技术研发投入 [10] ESG战略的增长机会 - 优化资本结构，ESG表现良好的企业更容易获得低息贷款和长期融资支持 [11] - 增强供应链优势，符合国际ESG标准的供应商可获得显著订单增长机会 [11] - 开拓新兴市场，通过绿色创新实践抓住新兴市场的绿色需求 [11]

自贸港动态 - 海南RCEP签证金额达13.13亿元，覆盖34家企业，享受6500万元关税红利 [1] - 企业自主开具原产地声明904份，金额2.95亿元 [1] - RCEP签证量额逐年增长，关税减让力度逐年增大 [1] 海南自贸港建设 - 建立全岛封关运作的海关监管特殊区域制度是当前紧迫任务 [2] 海南水果出口 - 海口海关检验监管水果696批次，货值1.1亿元，同比增长134.3%和75.39% [4] - 海南水果首次出口尼泊尔、白俄罗斯等10余个国家 [4] 湾港联动 - 大湾区自贸港青年共创中心在香港揭牌，服务粤港澳琼四地青年 [5] - 共创中心提供政策咨询、项目孵化、市场拓展与国际交流支持 [5] 海南文旅 - 2025年端午假期海南接待游客185.51万人次，同比增长16.3% [7] - 旅游收入18.73亿元，同比增长12.8% [7] - "酷游海南·'媒'好相约"活动举办，百家媒体参与推介 [8]

全球制造业PMI - 5月全球制造业PMI为49.2% 较上月上升0.1个百分点 连续3个月低于50%荣枯线 [1] - 亚洲制造业PMI回升至50.4% 重回扩张区间 美洲制造业PMI持平于48.4% 欧洲和非洲制造业仍处收缩区间 [1] - 美国制造业PMI降至48.5% 连续4个月环比下降 显示关税政策对企业投资意愿产生压制 [1][2] 美国贸易数据 - 4月美国贸易逆差收窄55.5%至616亿美元 创2023年以来新低 进口额下降16.3% 出口额增长3% [3] - 对华商品贸易逆差收窄至197亿美元 创2020年3月以来最低水平 与加拿大和墨西哥的贸易逆差也同步收窄 [3] - 关税收入激增和贸易逆差收窄对GDP形成支撑 但制造业萎缩和通胀压力仍存 [4] 欧洲央行政策 - 欧洲央行宣布降息25个基点 主要再融资利率降至2% 为去年6月以来第八次降息 [5] - 欧元区5月调和CPI同比降至1.9% 核心通胀放缓至2.3% 创2022年1月以来新低 [5] - 央行释放暂停降息信号 但欧美贸易摩擦可能迫使未来再降息1-2次 [6][7] 家电以旧换新政策 - 重庆、江苏、广东等地"国补"政策暂停 因补贴资金提前耗尽 第二批资金正在拨付中 [8] - "国补"政策有效提振内需 覆盖行业营收增速明显提升 但部分需求可能被前置 [9] 滴滴业绩 - 一季度收入532.62亿元 同比增长8.5% 净利润23.57亿元 同比大增188% [10] - 中国出行总订单量32.58亿单 同比增长10.3% 国际业务订单量9.89亿单 增长24.9% [10] - 国内网约车业务进入平稳期 利润提升主要来自订单增长和海外亏损收窄 [11] 贵金属市场 - 现货白银突破36美元/盎司 创2012年2月以来新高 铂金涨至1154.73美元/盎司 [12] - 白银和铂金ETF持仓量分别增长8%和3% 工业需求旺盛叠加供应短缺推动价格上涨 [12] - 白银补涨行情启动 市场担忧美国可能对贵金属加征关税 [13] 零售行业 - 人人乐因连续亏损被深交所终止上市 2024年营收骤降49.86%至14.3亿元 [15] - 传统商超普遍面临转型压力 电商冲击导致经营困境难以扭转 [15] A股市场 - 沪指微涨0.04%至3385点 深成指跌0.19% 两市成交1.15万亿元 较上日缩量1384亿 [17] - 化工、有色等周期股活跃 贵金属板块领涨 券商和消费板块调整 [17] - 市场观望情绪浓厚 等待陆家嘴论坛可能披露的重大金融政策 [18]

意大利经济增长预测 - 意大利2025年经济增长预计0.6% 2026年增长预计0.8% [1] 全球经济与贸易影响 - 美国关税政策对全球贸易和经济增长前景产生负面影响 [1] - 2025年全球经济预计出现放缓 2026年趋于基本稳定 [1] - 经济放缓主因包括美国贸易政策持续变化的不确定性和严重地缘政治紧张局势 [1] 企业信心与政策不确定性 - 美国关税不确定性预计2025年下半年缓解 当前仍对企业信心构成影响 [1]

广东省海洋强省建设 - 广东成立省海洋强省建设工作委员会，由省委书记任主任，办公室设在省自然资源厅，出台全面建设海洋强省的意见及三年行动方案，每年印发年度工作要点 [1] - 2024年广东海洋生产总值达2.002万亿元，连续30年居全国第一，占全国海洋生产总值20%，占地区生产总值14.3%，对地区经济名义增长贡献率27% [2] - 广东海洋经济三产占比65.6%，高出全国6个百分点，资源开发型产业和制造业占比偏低 [3] - 《广东省促进海洋经济高质量发展条例》将于7月1日施行，提出引导电子信息企业向海洋领域拓展，加快物联网、大数据、人工智能等技术融合应用 [4] 中国海洋经济 - 2024年全国海洋生产总值突破10万亿元，同比增长5.9%，增速较GDP高0.9个百分点 [2] - 海洋经济转型升级关键期，资源开发向深远海拓展，新技术、新模式、新业态涌现 [3] 零售业创新提升试点 - 商务部等5部门确定第一批全国零售业创新提升试点城市38个，包括北京、上海、广州等，试点侧重"一店一策"场景化改造、供应链提升、数字化赋能等方向 [5][6] 国家数据要素综合试验区 - 国家数据局将在北京、浙江、安徽等地部署建设10个国家数据要素综合试验区，支持培育经营主体、繁荣数据市场 [7] 香港稳定币监管 - 香港《稳定币条例》将于8月1日生效，建立发牌制度规范稳定币活动 [8] 人工智能与机器人产业 - 广东省人工智能与机器人产业联盟成立，推动产业链整合和技术攻关 [9] - 北京人工智能核心企业数突破2400家，核心产业规模近3500亿元，均占全国50% [12] 轨道交通 - 苏皖轨道交通运营有限公司成立，注册资本1亿元，负责宁马线、宁滁线等跨省市域轨道交通运营 [10] 文旅产业 - 太仓阿尔卑斯国际度假区二期开工，总投资50亿元，2029年运营后将成为全球最大冰雪主题旅游度假区 [11] 中国与南亚贸易 - 2024年中国和南亚国家贸易额近2000亿美元，十年翻番，年均增长6.3% [14] 镇域经济 - 2025年镇域经济500强中，广东102镇上榜，占总数20.4%，其中40镇入围全国百强 [15][18] - 全国500强镇中，GDP超500亿元的建制镇20个，规上工业总产值超1000亿元的18个 [18]

公司发展 - 地中海蓝鳍产业发展(海南)有限公司由马耳他和中国企业合资成立，是马耳他在海南落地的首笔外商投资，围绕蓝鳍金枪鱼开展冷链加工及运输、国际贸易及相关技术研发等业务 [1] - 公司去年6月底在三亚中央商务区注册成立，实现了当年落地、当年投产、当年盈利，一年来业务开展顺利，营收达到预期 [1] - 公司外向型经济特点明显，计划今年申请享受海南自贸港税收优惠政策 [1] 园区发展 - 三亚中央商务区是海南自贸港重点园区之一，集中承接自贸港政策落地，重点构建以总部经济、金融服务、现代商贸、邮轮游艇为主导，专业服务与文物艺术为支撑的"4+2"产业体系 [1] - 5年来园区入驻企业8872家，包括英特尔、恒力集团、大唐集团、紫金矿业、东方铁塔、洛阳钼业等产业带动性强的企业，不少企业以三亚为出海总部基地开展国际业务 [2] - 紫金矿业落地三亚4年来在海南区域投资超35亿元，通过海南投资平台实现对外投资备案超270亿元 [2] 经济表现 - 2024年园区货物进出口总额同比增长68%，服务进出口总额同比增长58%，实际利用外资同比增长32% [2] - 2025年一季度园区货物进出口总额同比增长102.2%，服务进出口总额同比增长51.1% [2] - 海南自贸港首批三家跨境资金集中运营中心落地，海南首单大宗商品掉期清算业务、三亚首笔新型离岸国际贸易业务、三亚首单境外艺术品保税通关业务等外向型经济领域首单业务在园区落地 [2] 营商环境 - 三亚中央商务区管理局营商环境促进中心表示2025年是海南自贸港封关运作、扩大开放之年，将持续全方位优化营商环境 [3] - 园区将构建"候鸟+柔性+靶向"立体化国内外人才服务机制，设立国际人才服务专区，集成签证、社保等涉外服务，打造园区(国际)数据流通创新中心 [3] - 地中海蓝鳍公司在办理境外直接投资(ODI)手续时，在三亚仅用3个月完成，相比海南岛外正常需要6个月以上时间 [3]

全球经济增长预测 - OECD预测2025年全球经济增长率为2.9% 较3月预测下调0.2个百分点[1] - 受美国关税政策影响 贸易和投资增长出现显著放缓[1] - 全球经济增长展望已连续两次下调 未来可能根据关税谈判结果再次修正[1] 美国经济影响 - 美国2025年经济增长率预计放缓至1.6% 较上次预测下调0.6个百分点[1] - 进口商品关税税率从2024年的2%上升至15% 创1938年以来最高水平[1] - 美国2025年通货膨胀率预计升至3.2% 关税推高国内物价效果明显[1] - 关税上调导致销售价格上涨 消费者购买力下降并抑制消费投资意愿[1] 主要经济体表现分化 - 日本2025年增长率预计降至0.7% 2026年进一步降至0.4%[2] - 中国增长展望修正幅度较小 受消费放缓和房地产市场调整影响但获政策支撑[2] - 欧元区维持增长预测不变 区域内需求抵消关税影响[2] - 德国通过加强国防和基础设施建设投资维持稳定增长[2] 贸易关联国家影响 - 加拿大、墨西哥和日本等与美国经济联系密切国家面临经济下行压力[2] - 日本工资上涨和企业投资扩大等积极因素无法弥补贸易放缓打击[2]

中国与南亚国家经贸合作 - 2024年中国和南亚国家贸易额接近2000亿美元，十年间实现翻番，年均增长率约6.3% [5] - 中国连续多年成为巴基斯坦、孟加拉国等国最大贸易伙伴，南亚商品如尼泊尔羊绒制品、阿富汗青金石、印度珠宝、斯里兰卡茶叶香料广受中国消费者欢迎 [5] - 中国—马尔代夫自贸协定于2024年初生效，与孟加拉国启动投资协定升级谈判，并给予南亚最不发达国家100%税目输华产品零关税待遇 [6] 第9届中国—南亚博览会 - 将于2025年6月19—24日在云南昆明举办，主题为"团结协作、共谋发展"，由商务部和云南省人民政府共同举办 [4] - 设置11个专业馆，包括制造业馆、绿色能源馆、咖啡产业馆等，专业馆占比近70% [16] - 首次实现全面市场化运作，吸引54个国家和地区的1400多家企业参展，其中世界500强、中国500强等知名企业达120余家，较上一届增长36% [16][17] 投资与合作项目 - 中巴经济走廊"升级版"、斯里兰卡汉班托塔港、孟加拉国帕亚拉电站、尼泊尔三金考拉水电站等项目陆续落地 [6] - 拓展新能源、光伏、电动汽车、数字技术、跨境电商等新兴领域合作 [6] - 近期与斯里兰卡、孟加拉国签署贸易畅通工作组备忘录及5项合作文件，在水海产品进口、可再生能源投资等领域达成高质量合作意向 [23] 云南的区位优势与规划 - 中老铁路累计发送旅客超5300万人次、货物超6000万吨，覆盖国内31个省(区、市)和老挝、越南、泰国等19个国家和地区 [8] - 云南与南亚东南亚国家贸易规模连续7年保持在1000亿元以上，推出"三免三便利"政策措施促进贸易便利化 [9] - 计划建设面向南亚东南亚的跨境绿色电力交易平台，推动光伏、水电等清洁能源技术装备"走出去" [32] 展会特色与活动 - 首次设立"南博发布厅"，29家企业将发布新品，涵盖生物医药、新能源汽车、新型科技材料等领域 [18] - 设置"贸易无忧平台"提供一站式解决方案，并策划6条产业考察路线推动经贸合作 [17] - 举办近40场专业活动，包括中国—南亚合作论坛、国际公共采购对接会等，聚焦数字贸易、绿色贸易和服务贸易 [34]

关税迎来两大消息！ 美国关税持续影响，不过今天下午有两大稍显积极的消息传来。 首先，据日本媒体报道，美国在降低对日本的额外" 对等关税 "方面表现出灵活性。日本将向美国提交一份关 于构建稀土供应网络的合作方案，日本政府希望通过这项联合"应对方案"获得美国的让步。 其次，美国贸易代表杰米森·格里尔当地时间周三表示，美国与欧盟就解决紧张关税争端的谈判正在"快速进 展"。据美国贸易代表办公室发布的新闻稿称，格里尔周三在巴黎经济合作与发展组织会议期间会见了欧盟贸 易专员马罗斯·塞夫乔维奇。 日本传来的消息 日本与美国的关税谈判进入到关键阶段。日本首席贸易谈判代表赤泽良圣表示，日本将坚持其立场，寻求在本 月领导人峰会前的最后一次部长级会谈中取消所有美国关税。 赤泽良圣周四在东京前往华盛顿时表示："日本将继续强烈敦促美国重新考虑其一系列关税措施。"他补充说， 他不确定哪些美国官员将与他进行第五轮贸易谈判。 赤泽 良圣 定于周日返回日本，届时七国集团将在加拿大召开会议，会议将持续约一周。预计日本首相石破茂 和美国总统唐纳德·特朗普将在会议间隙举行会晤，外界对双方宣布达成贸易协议的期待日益高涨。 本周早些时候，赤泽 良圣 表 ...