第四届董事会第七次会议决议公告 证券代码：300899 证券简称：*ST凯鑫 公告编号：2025-033 上海凯鑫分离技术股份有限公司 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、董事会会议召开情况 1、上海凯鑫分离技术股份有限公司（以下简称"公司"）第四届董事会第七 次会议通知已于 2025 年 8 月 15 日通过电话、邮件等方式通知了全体董事。 2、本次会议于 2025 年 8 月 26 日在公司会议室以现场结合通讯方式召开。 3、本次会议由董事长葛文越先生召集并主持，会议应出席董事 9 人，实际 出席董事 9 人，其中 2 名董事以通讯方式出席。公司高级管理人员列席了本次会 议。 4、本次会议的召集、召开符合《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公 司法》"）等法律、法规、规范性文件和《公司章程》的有关规定，会议合法、 有效。 二、董事会会议审议情况 经与会董事充分讨论，本次会议审议并通过了以下议案： （一）审议通过《关于<2025 年半年度报告>及其摘要的议案》 董事会保证公司《2025 年半年度报告》及摘要内容的真实、准确、完整、 不存在虚 ...

长江证券承销保荐有限公司 关于上海凯鑫分离技术股份有限公司 部分募投项目延期的核查意见 长江证券承销保荐有限公司（以下简称"长江保荐"或"保荐机构"）作为上海 凯鑫分离技术股份有限公司 （以下简称"上海凯鑫"或"公司"）首次公开发行股 票并在创业板上市持续督导阶段的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理 办法》《上市公司募集资金监管规则》《深圳证券交易所创业板股票上市规则》 《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第2 号——创业板上市公司规范运作》 等有关规定，对上海凯鑫部分募投项目延期的事项进行了核查，具体核查情况如 下： 一、募集资金的基本情况 经中国证券监督管理委员会《关于同意上海凯鑫分离技术股份有限公司首次 公开发行股票注册的批复》（证监许可[2020]2122号）同意注册，并经深圳证券 交易所同意，公司于2020年9月23日向社会公众公开发行人民币普通股（A股） 股票1,595.00万股，每股面值1元，每股发行价格为24.43元，募集资金总额为 389,658,500.00 元 ， 扣 除 发 行 费 用 36,736,588.74 元 后 ， 募 集 资 金 净 额 为 352,921,911.2 ...

收入和利润（同比环比） - 营业收入为1.28亿元，同比增长204.86%[17] - 营业收入同比增长204.86%至1.28亿元[49] - 营业总收入从4194.28万元大幅增长至1.279亿元，增长204.9%[144] - 营业收入为127.87亿元，同比增长204.9%[145] - 归属于上市公司股东的净利润为3165.34万元，同比增长2465.61%[17] - 扣除非经常性损益的净利润为2879.75万元，同比增长18669.84%[17] - 净利润为31.69亿元，同比增长2512.3%[146] - 归属于母公司股东的净利润为31.65亿元，同比增长2465.6%[146] - 基本每股收益为0.4963元/股，同比增长2471.50%[17] - 稀释每股收益为0.4963元/股，同比增长2471.50%[17] - 基本每股收益为0.4963元，同比增长2471.5%[146] - 加权平均净资产收益率为4.87%，同比上升4.68个百分点[17] - 母公司营业收入为140.75亿元，同比增长232.2%[148] - 母公司净利润为29.66亿元，同比增长813.5%[149] 成本和费用（同比环比） - 营业成本同比增长150.70%至7640万元[49] - 营业成本为76.40亿元，同比增长150.7%[145] - 研发投入同比增长36.37%至900万元[49] - 研发费用为8.996亿元，同比增长36.4%[145] - 所得税费用同比增长830.53%至339万元[49] - 母公司营业成本为93.40亿元，同比增长202.8%[148] - 支付给职工的现金同比增长12.5%，从1984.1万元增至2232.2万元[151] - 支付的各项税费同比增长95.1%，从433.5万元增至845.5万元[151] 各条业务线表现 - 工业流体分离解决方案收入同比增长380.11%至1.15亿元[51] - 工业流体分离解决方案毛利率达39.69%[51] - 零部件及耗材业务收入同比下降31.87%[51] - 公司专注于膜分离技术研发应用[91] - 化纤行业碱回收技术在国内主要生产企业推广并产生巨大经济价值[43] - 石油化工和煤化工行业首家采用超高压反渗透膜技术实现水资源回收利用[43] - 新能源行业通过膜分离技术从废水中提取锂资源实现资源回收[38] - 公司提供设备租赁运营服务缓解客户短期资金压力[39] - 研发模式分为主动型研发（优化客户生产工艺）和被动型研发（废弃物回收利用）[41] - 膜分离系统集成装置需周期性更换老化零部件以保证高效运行[36] 各地区表现 - 海外市场订单量占比增加，国际业务拓展存在外汇管理和监管风险[79] 管理层讨论和指引 - 公司计划不派发现金红利、不送红股、不以公积金转增股本[5] - 中国膜行业年产值增速预计保持10%-12%[25] - 2026年中国膜产业总产值预计达5,000-6,000亿元人民币[25] - 2030年万元工业增加值用水量较2025年需下降10%以上[29] - 化纤行业碱回收率达95%以上，年回收净碱约40万吨[37] - 纺织印染行业减少60%以上沉淀污泥固废处理成本，中水回用率达50%-70%[37] - 纺织印染行业热能回收循环使用率超30%[37] - 研发与技术服务一体化建设项目受外部环境影响投资进度不及预期[71] - 膜分离集成装置信息管理系统建设项目终止投入剩余募集资金转永久补充流动资金[71] 其他财务数据 - 经营活动产生的现金流量净额为-1906.82万元，同比下降151.58%[17] - 经营活动现金流量净额同比下降151.58%至-1907万元[49] - 经营活动产生的现金流量净额同比大幅下降，从3696.5万元转为-1906.8万元[151] - 母公司经营活动现金流量净额为-1866.7万元，较去年同期4114.3万元显著恶化[153] - 投资活动现金流量净额为-2483万元[49] - 投资活动现金流出为3.02亿元，其中投资支付现金达3亿元[152] - 母公司投资支付现金达3.06亿元，高于合并报表的3亿元[154] - 销售商品、提供劳务收到的现金同比下降51.2%，从1.12亿元降至5466.5万元[151] - 收到的税费返还大幅增加至272.96万元，去年同期仅为8.7万元[151] - 汇率变动对现金的影响为-6.3万元，较去年同期-78.8万元有所改善[152] - 期末现金及现金等价物余额同比下降40.6%，从1.37亿元降至8103.3万元[152] - 投资收益为1.188亿元，同比下降54.7%[145][149] - 交易性金融资产公允价值变动收益23.73万元[58] - 非经常性损益中政府补助金额为891,345.28元[22] - 金融资产公允价值变动及处置收益为1,792,597.33元[22] - 其他营业外收支净额为641,672.30元[22] - 个税手续费返还金额为49,759.56元[22] - 非经常性损益所得税影响额为503,863.03元[22] - 非经常性损益合计金额为2,855,917.99元[22] 资产和负债变化 - 总资产为7.57亿元，同比下降4.42%[17] - 公司总资产从792.142亿元下降至757.163亿元，减少4.4%[137][138] - 货币资金大幅增加至3.579亿元，占总资产比例从18.67%升至47.27%，增长28.60个百分点，主要因公司赎回结构性存款[54] - 货币资金期末余额为3.579亿元，较期初1.479亿元增长142%[136] - 货币资金从1.458亿元增加至3.508亿元，增长140.5%[140] - 交易性金融资产减少至4501.54万元，占总资产比例从34.73%降至5.95%，下降28.78个百分点，主要因赎回结构性存款[56] - 交易性金融资产期末余额为0.450亿元，较期初2.751亿元下降84%[136] - 交易性金融资产从27.508亿元减少至4.502亿元，下降83.6%[140] - 应收账款增至9126.27万元，占总资产比例从8.31%升至12.05%，增长3.74个百分点，主要因销售收入增加[54] - 应收账款期末余额为0.913亿元，较期初0.658亿元增长39%[136] - 应收账款从6812.59万元增加至1.049亿元，增长53.9%[140] - 存货减少至8852.08万元，占总资产比例从15.99%降至11.69%，下降4.30个百分点，主要因本期结转成本[54] - 存货期末余额为0.885亿元，较期初1.267亿元下降30%[136] - 存货从1.322亿元减少至8917.80万元，下降32.5%[140] - 合同负债减少至5771.30万元，占总资产比例从13.23%降至7.62%，下降5.61个百分点，主要因销售收入增加预收货款抵减应收账款[54][56] - 合同负债从10.483亿元大幅减少至5.771亿元，下降45.0%[137][142] - 归属于上市公司股东的净资产为6.66亿元，同比增长5.01%[17] - 未分配利润从1.556亿元增加至1.873亿元，增长20.4%[138] - 流动负债从15.201亿元减少至8.625亿元，下降43.3%[138] - 流动资产合计期末余额为6.376亿元，较期初6.712亿元下降5%[136] - 应收款项融资减少至641.75万元，主要因银行承兑汇票变动[58] - 在建工程减少至11.14万元，占总资产比例从0.28%降至0.01%[54] - 无形资产从640.63万元大幅增加至6178.15万元，增长864.3%[137] 募集资金使用情况 - 首次公开发行股票募集资金净额为人民币35,292.19万元[66] - 超募资金为人民币5,292.19万元[66] - 募集资金总额为人民币38,965.85万元[66] - 发行费用为人民币3,673.66万元[66] - 截至2025年6月30日尚未使用的募集资金余额为人民币19,725.12万元[66][67] - 期末募集资金余额应为人民币19,395.29万元[67] - 实际募集资金余额高于预期余额人民币329.83万元[67] - 差异原因系公司使用自筹资金支付发行费用人民币329.83万元[67] - 公司决定不再使用募集资金置换自筹资金支付的发行费用人民币329.34万元[67] - 剩余未置换金额为人民币0.49万元[67] - 研发与技术服务一体化建设项目承诺投资总额20,000万元，本报告期投入89.81万元，累计投入2,479.37万元，进度12.40%[70] - 膜分离集成装置信息管理系统建设项目承诺投资总额4,000万元，调整后投资总额3.1万元，累计投入3.1万元，进度100.00%，项目性质发生重大变更[70] - 补充流动资金项目承诺投资总额6,000万元，累计投入6,011.47万元，进度100.19%[70] - 永久补充流动资金项目（终止后结余资金）调整后投资总额3,996.9万元，累计投入4,220.23万元，进度105.59%[70] - 承诺投资项目小计承诺投资总额30,000万元，调整后投资总额30,000万元，本报告期投入89.81万元，累计投入14,177万元[70] - 超募资金补充流动资金项目承诺投资总额5,292.19万元，累计投入5,854.91万元，进度110.63%[70] - 超募资金投向小计承诺投资总额5,292.19万元，调整后投资总额5,292.19万元，本报告期投入0万元，累计投入5,854.91万元[70] - 首次公开发行股票募集资金净额为人民币3.529219亿元[71] - 超募资金总额为人民币0.529219亿元[71] - 超募资金分四次永久补充流动资金累计使用人民币0.45亿元[71] - 截至2025年6月30日尚未使用的首次公开发行募集资金余额为人民币1.972512亿元[72] - 公司使用闲置募集资金进行现金管理未到期余额为人民币1.9亿元[75] - 公司使用自有资金进行委托理财未到期余额为人民币0.45亿元[75] - 公司以募集资金置换已支付发行费用人民币329.34万元但最终未执行置换[71] 股权激励和股东结构 - 2021年限制性股票激励计划向16名激励对象授予65.00万股[88] - 授予限制性股票价格为16.03元/股[88] - 2021年作废预留限制性股票16.25万股[89] - 2023年作废未归属第二类限制性股票26.00万股[89] - 2024年作废未归属第二类限制性股票19.50万股[89] - 2025年作废未归属第二类限制性股票19.50万股[89] - 股权激励计划于2025年4月27日实施完毕[96] - 有限售条件股份22,847,400股占比35.82%[123] - 无限售条件股份40,936,066股占比64.18%[123] - 普通股股东总数5,565户[125] - 第一大股东葛文越持股14,339,200股占比22.48%[125] - 实际控制人葛文越持股3,584,800股，占比5.31%[126] - 股东申雅维持股846,200股，占比5.31%[126] - 股东杨昊鹏持股2,584,800股，占比4.05%[126] - 上海济谦投资持股1,502,564股，占比2.36%[126] - 朱小红通过信用账户持有1,009,100股，合计持股1,036,400股占比1.62%[127] - 一致行动方合计持股比例为42.45%[167] - 公司总股本为63,783,466股[167] - 公司注册资本为63,783,466.00元[167] - 公司于2020年首次公开发行15,950,000股A股[167] - 发行价格为每股24.43元[167] 公司资质和风险 - 公司连续四次通过高新技术企业认定，多次获上海市专精特新企业称号[42] - 公司通过ISO14001环境管理体系认证[94] - 应收账款余额逐步增加，面临回款风险[79] - 国内环保产业竞争加剧，存在市场占有率降低风险[79] - 知识技术密集型行业面临人力资源短缺风险[80] - 报告期投资额3.017亿元，较上年同期5.046亿元下降40.22%[61] - 货币资金中2000元因ETC银行圈存款受限[59] - 报告期内新设盐城鑫科新材料有限公司对整体生产经营和业绩无重大影响[78] 会计政策和金融工具 - 公司报告期不存在境内外会计准则下净利润和净资产差异[20] - 非同一控制下企业合并成本大于可辨认净资产公允价值份额的差额确认为商誉[177] - 外币货币性项目资产负债表日按即期汇率折算产生汇兑差额计入当期损益[185] - 金融资产按业务模式和合同现金流量特征分类为摊余成本/公允价值计量[186] - 以摊余成本计量的金融资产需满足收取合同现金流量为目标的条件[186] - 以公允价值计量且变动计入其他综合收益的金融资产需满足既收取现金流量又出售的双目标模式[186] - 非交易性权益工具投资可指定为以公允价值计量且变动计入其他综合收益的金融资产（权益工具）[187] - 以摊余成本计量的金融资产包括应收票据、应收账款、其他应收款、长期应收款和债权投资[188] - 以公允价值计量且变动计入其他综合收益的金融资产（债务工具）包括应收款项融资和其他债权投资[188] - 以公允价值计量且变动计入其他综合收益的金融资产（权益工具）包括其他权益工具投资[188] - 以公允价值计量且变动计入当期损益的金融资产包括交易性金融资产、衍生金融资产和其他非流动金融资产[189] - 以公允价值计量且变动计入当期损益的金融负债包括交易性金融负债和衍生金融负债[189] - 以摊余成本计量的金融负债包括短期借款、应付票据、应付账款、其他应付款、长期借款、应付债券和长期应付款[189] - 金融资产终止确认条件包括收取现金流量的合同权利终止或所有权上几乎所有风险和报酬转移[190] - 金融负债终止确认时账面价值与支付对价的差额计入当期损益[191] - 金融工具减值处理以预期信用损失为基础适用于以摊余成本计量的金融资产和以公允价值计量且变动计入其他综合收益的金融资产（债务工具）[193] - 金融工具逾期超过30天通常被视为信用风险显著增加[194] - 信用风险显著增加的金融工具按整个存续期预期信用损失计提准备[194] - 信用风险未显著增加的金融工具按未来12个月预期信用损失计提准备[194] - 应收账款1-6个月账龄组合预期信用损失率为1.00%[196] - 应收账款7-12个月账龄组合预期信用损失率为5.00%[196] - 应收账款1-2年账龄组合预期信用损失率为10.00%[196] - 应收账款2-3年账龄组合预期信用损失率为30.00%[196] - 其他应收款1-6个月账龄组合预期信用损失率为5.00%[196] - 合并范围内公司往来及银行承兑汇票不确认坏账准备[196] - 5年以上账龄的应收款项预期信用损失率为100.00%[196] - 单项金额占应收账款年末余额10%以上且金额大于200万元为重要应收账款[176] - 单项金额大于300万元为重要其他应收款[176] - 单项金额超过资产总额0.5%为重要账龄超过一年的预付款项[176] - 单项金额超过资产总额0.5%为重要账龄超过一年的应付账款[176] - 单项金额超过资产总额0.5%为重要账龄超过一年的合同负债[176] 所有者权益变化 - 归属于母公司所有者权益期初余额为634,169,234.91元[156] - 其他综合收益本期增加109,587.95元[156][157] - 未分配利润本期增加31,653,422.3元[156][157] - 所有者权益合计本期增加31,796,827.1元[156][157] - 少数股东权益本期增加33,816.8元[156][157] - 综合收益总额为109,587.95元[157] - 一般风险准备金余额为31,046,567元[156] - 资本公积余额为383,713,649.42元[156] - 盈余公积余额为31,046,567元[156] - 股本余额为63,783,466.0元[156] - 公司本期资本公积增加479,815.08元[159] - 公司其他综合收益减少13,408.00元[159] - 公司未分配利润减少21,789.50元[159] - 公司归属于母公司所有者权益减少21,282.42元[

大宗交易概况 - 2025年8月27日*ST凯鑫发生大宗交易成交15.89万股[1][2] - 成交金额413.14万元占当日总成交额10.22%[1] - 成交价格26元较市场收盘价27元折价3.7%[1] 交易细节 - 证券代码300899通过国联民生证券成都锦城大道营业部完成交易[2] - 买卖双方营业部均为国联民生证券有限公司成都锦城大道证券营业部[2] - 交易以固定价格26元完成[1][2]

大宗交易概况 - 2025年8月21日*ST凯鑫发生大宗交易成交12.88万股 成交额318.14万元 占当日总成交额20.73% [1] - 成交价格24.7元较市场收盘价25.36元折价2.6% [1] 交易细节 - 买方与卖方营业部均为国联民生证券股份有限公司成都锦城大道证券营业部 [2] - 证券代码300899 成交量为12.88万股 成交金额318.14万元 [2]

公司发展 - 潍坊凯盛新材料有限公司4条生产线高速运转 订单已排至明年 产品间/对苯二甲酰氯单价超万元/吨 为高性能聚合物合成关键单体 [1] - 公司从2023年一期投产到2024年6月三期建成 四期项目已超前谋划 规模实现由小变大 [1] 产业政策 - 昌邑市以重大项目为抓手 推动制造业向高端化、智能化、绿色化转型 印发《关于全力抓好2025年市级重大重点项目建设的通知》建立市级领导帮包机制 [1] - 完善六项工作机制包括谋划生成、调度督导、服务保障等 集中推进省市县三级重点项目快开工快建设 [1] - 出台《化工行业投资项目落户服务机制》 明确56个重点项目责任部门及173项手续办理时限 涉及22个责任单位 [2] 产业链布局 - 围绕现有产业链向两端延伸 招引培育生态主导型"链主"企业 聚焦新兴产业链瞄准"高精尖"和"专精特新"项目 [2] - 推动落地"压舱石""风向标"项目 加快形成新质生产力引领的产业新格局 [2] 营商环境 - 组织516名县镇专员常态化联系1584家企业 化解发展难题提升企业获得感 [2] - 成立11支金融伙伴团队 对接378家企业解决26.3亿元融资需求 举办专项银企对接会提供一站式金融服务 [3]

会议安排 - 2025年7月3日决议召开股东大会，7月4日公告通知[7] - 7月23日14:30现场召开，网络投票9:15 - 15:00[7] 参会情况 - 70名股东出席，代表32,600,464股，占比51.11%[8] 议案审议 - 审议多项议案，含修订《公司章程》议案[11][14][16] - 部分为特别决议，需三分之二以上通过[14] - 其他为普通决议，需过半数通过[14] 合规情况 - 召集、召开、人员资格及表决程序均合规[5][9][14]

公司基本信息 - 公司于2020年10月16日在深圳证券交易所上市，首次发行1595万股[6] - 公司注册资本为6378.3466万元，已发行股份63783466股[8][17] - 发起人葛文越持股7169600股，持股比例35.848%；邵蔚持股1692400股，持股比例8.462%等[17] 股份相关规定 - 公司为他人取得股份提供财务资助，累计总额不得超已发行股本总额10%[18] - 董事、高管任职期间每年转让股份不得超所持总数25%，上市1年内及离职后半年内不得转让[25] - 股东买入超规定比例股份36个月内不得行使表决权且不计入总数[75] 会议相关规定 - 年度股东会每年召开一次，应于上一会计年度结束后6个月内举行[50] - 临时股东会在特定情形下应在2个月内召开，特定股东可请求或自行召集[51] - 董事会收到召开临时股东会提议后10日内书面反馈，同意则5日内发出通知[54] 决议相关规定 - 股东会普通决议需出席股东所持表决权过半数通过，特别决议需2/3以上通过[71] - 连续12个月内购买、出售重大资产或担保超公司最近一期经审计总资产30%需特别决议[74] - 分拆所属子公司上市等提案需经出席会议除特定股东外其他股东所持表决权2/3以上通过[74] 人员相关规定 - 董事任期三年，任期届满可连选连任，兼任高管及职工代表董事总计不得超董事总数1/2[86] - 担任独立董事需具备五年以上法律、会计或经济等工作经验[108] - 公司设总经理一名，副总经理若干名，均由董事会决定聘任或解聘[121][122] 利润分配规定 - 公司分配当年税后利润时，提取10%列入法定公积金，累计额达注册资本50%以上可不再提取[128] - 连续三个年度内以现金方式累计分配的利润不少于该三年年均可分配利润的30%[136] - 调整利润分配政策的议案，需经出席股东会的股东所持表决权的2/3以上通过[140] 其他规定 - 会计师事务所聘期1年可续聘，审计费用由股东会决定[149] - 公司合并支付价款不超净资产10%，可不经股东会决议[156] - 持有公司10%以上表决权股东可请求法院解散公司[163]

会议信息 - 股东大会于2025年7月23日14:30现场召开，网络投票时间多段[3] 股东情况 - 出席会议股东70人，代表32,600,464股，占比51.1112％[4] - 中小股东64人，代表2,137,264股，占比3.3508%[4] 议案表决 - 《关于修订<公司章程>的议案》同意率98.7062%[5] - 《关于聘任公司2025年度审计机构的议案》同意率98.7086%[10] - 《关于修订<股东会议事规则>等8项相关制度的议案》各子议案同意超98.65%[6][7][8][9] 结果认定 - 律师认为股东大会合法有效[11]

公司治理结构变更 - 公司董事会审议通过《关于修订 <公司章程> 的议案》，将不再设置监事会，监事会的职权由董事会审计委员会行使，《监事会议事规则》将相应废止 [1] - 修订依据包括《上市公司章程指引》《深圳证券交易所创业板股票上市规则》等最新法律法规，需提交股东大会并经三分之二以上表决权通过 [2] 制度修订与完善 - 公司逐项审议通过《关于修订 <股东会议事规则> 等8项相关制度的议案》，以符合最新监管要求，所有议案均获9票全票通过 [2] - 同步修订《董事会秘书工作细则》等13项制度，逐项表决结果均为9票同意，0票反对或弃权 [3][4] 高管任命与审计机构聘任 - 董事会同意聘任杨旗先生为公司副总经理，任期至第四届董事会届满 [5] - 聘任中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）为2025年度财务及内部控制审计机构，议案已通过董事会审计委员会审议 [5] 股东大会安排 - 公司将于2025年7月23日召开2025年第一次临时股东大会，审议包括《公司章程》修订在内的多项议案 [5][6]