股权质押 - 常州市奔腾牧业技术服务中心质押2100万股，占所持13.33%，总股本2.54%[1] - 程立力质押后占所持30.75%，总股本10.04%[4] - 常州市奔腾牧业技术服务中心质押后占所持50.92%，总股本9.69%[5] - 常州市天鸣农业技术服务中心质押后占所持31.39%，总股本2.89%[6] - 实际控制人及其一致行动人质押后占所持37.15%，总股本22.62%[6] 其他信息 - 质押起始2025年2月13日，到期2026年2月13日，用途置换前期贷款[1] - 实际控制人及其一致行动人无平仓风险[8] - 指定信息披露媒体为三报及巨潮资讯网[8] - 公告日期为2025年2月17日[10]

减持情况 - 2025年1月3日至2月17日，天鸣和沧石累计减持8,828,800股，比例1.07%[2] - 天鸣减持8,710,100股，比例1.05%；沧石减持118,700股，比例0.01%[3] 持股比例 - 减持后实控人及其一致行动人持股降至64.00%[2] - 程立力持股占比32.64%未变动[3] 股份变动 - 无限售股变动后占比38.77%，限售股未变[4] 减持计划 - 2024年11月拟减持不超24,829,000股，本次未履行完[4]

肉鸡销售 - 2025年1月销售肉鸡4511.07万只，收入11.74亿元，均价11.78元/公斤，环比-4.44%、-1.43%、3.24%，同比3.92%、-4.79%、-9.18%[3] - 2024年1月销量4340.98万只，收入12.33亿元，均价12.97元/公斤[5] - 2024年2月销量3035.81万只，收入8.96亿元，均价13.56元/公斤[5] 肉猪销售 - 2025年1月销售肉猪16.21万头，收入3.14亿元，均价16.12元/公斤，环比-14.46%、-15.59%、0.88%，同比105.19%、149.21%、14.49%[3] - 2024年1月销量7.90万头，收入1.26亿元，均价14.08元/公斤[7] - 2024年2月销量3.55万头，收入0.60亿元，均价14.68元/公斤[7] 原因说明 - 2025年1月肉猪销量及收入同比增长因产能利用率上升、生产成绩提升和猪价上涨[4] 数据说明 - 财务数据未经审计，或与定期报告有差异[9] - 披露仅含肉鸡、肉猪销售情况[9]

投资评级 - 报告公司投资评级为"买入"，当前价格为19.20元，合理价值为27.61元 [3] 核心观点 - 立华股份24年业绩符合预期，养殖规模稳步扩张，黄鸡养殖成本优势显著，生猪养殖成本持续改善 [1][7] - 24年归母净利润预计为14.5-15.8亿元，同比扭亏为盈，主要受益于原料价格下降、生猪出栏量提升及猪价上涨 [7] - 黄鸡养殖业务全年羽均盈利约2.1-2.2元，生猪养殖全年头均盈利约280-300元 [7] 盈利预测 - 预计24-26年营业收入分别为171.84亿元、190.94亿元、228.54亿元，增长率分别为11.9%、11.1%、19.7% [2] - 预计24-26年归母净利润分别为14.92亿元、15.23亿元、22.90亿元，增长率分别为441.2%、2.1%、50.3% [2] - 预计24-26年EPS分别为1.80元、1.84元、2.77元，市盈率分别为10.65倍、10.43倍、6.94倍 [2] 业务表现 - 黄鸡业务：24年出栏5.16亿羽，同比增长13%，销售均价约12.94元/公斤，同比下降5.5% [7] - 生猪业务：24年出栏130万头，同比增长52%，销售均价约17.3元/公斤，头均盈利约280-300元 [7] - 生猪养殖规模持续扩张，预计25年生猪出栏达到180-200万头 [7] 财务表现 - 24年预计EBITDA为21.62亿元，同比增长358.1% [2] - 24年预计ROE为16.5%，较23年的-5.7%大幅改善 [2] - 24年预计资产负债率为37.3%，较23年的43.0%有所下降 [9] 行业与公司展望 - 黄鸡养殖业务竞争优势不断提升，叠加原料价格下行，养殖成本显著下降 [7] - 生猪养殖成本持续改善，猪场产能利用率恢复，生产成绩改善及饲料成本下行 [7] - 公司已建成育肥猪场产能约180万头，能繁母猪约8万头，支撑生猪养殖规模持续扩张 [7]

2024年业绩盈利情况 - 2024年公司预计扭亏为盈，归属于上市公司股东的净利润为14.5亿 - 15.8亿元，上年同期亏损4.374092亿元[3] - 2024年扣除非经常性损益后的净利润为14.2亿 - 15.5亿元，上年同期亏损4.574474亿元[3] 2024年养殖销售数据 - 2024年黄羽肉鸡销售量达5.16亿只，同比增长12.95%[6] - 2024年出栏肉猪129.8万头，同比增长51.8%[6] - 2024年出栏肉鹅209.63万只，同比增长21.73%[7] 2024年肉鸡屠宰情况 - 2024年肉鸡屠宰产能达到1.2亿只，加工肉鸡鲜品超6000万只，同比近翻番[7] 业绩预告相关事宜 - 公司已就业绩预告与致同会计师事务所预沟通，双方在财务数据方面无重大分歧[4] - 业绩预告相关财务数据未经审计，公司将在2024年度报告中详细披露具体财务数据[5][8] 盈利原因及业务战略 - 饲料原料价格回落使养鸡成本下降，养鸡板块实现较好盈利[6] - 公司将继续推动“毛鲜联动”业务战略，提升产业链市场拓展能力和盈利水平[7]

股东大会安排 - 公司董事会2024年12月13日审议通过召开本次股东大会议案，14日公告，定于12月30日召开[4] - 现场会议于12月30日下午14:00在常州市武进区牛塘镇漕溪路66号A座1楼会议室召开[5] - 网络投票时间为12月30日9:15 - 15:00（互联网投票），9:15 - 9:25、9:30 - 11:30、13:00 - 15:00（交易系统投票）[5] 股东出席情况 - 出席本次股东大会的股东及股东代表共139名，代表股份数609,374,480股，占股权登记日公司股份总数的73.6276%[7] - 出席现场会议的股东及股东代表共10名，代表股份数569,969,239股，占68.8664%[7] - 参加网络投票的股东共129名，代表股份数39,405,241股，占4.7611%[7] - 出席会议的中小投资者共131名，代表股份数57,387,311股，占6.9338%[8] 议案表决结果 - 《关于变更公司名称、经营范围并修订〈公司章程〉的议案》同意608,989,140股，占99.9368%[13] - 《关于修订〈股东大会议事规则〉的议案》同意606,254,185股，占99.4880%[15] - 《关于修订〈董事会议事规则〉的议案》同意606,242,885股，占99.4861%[18] - 《关于修订〈募集资金管理制度〉的议案》同意606,256,745股，占99.4884%；反对3,112,435股，占0.5108%；弃权5,300股，占0.0009%[23] - 《关于修订〈对外担保制度〉的议案》同意606,236,885股，占99.4851%；反对3,134,095股，占0.5143%；弃权3,500股，占0.0006%[25] - 《关于修订〈对外投资管理办法〉的议案》同意606,244,685股，占99.4864%；反对3,125,495股，占0.5129%；弃权4,300股，占0.0007%[28] - 《关于修订〈关联交易管理办法〉的议案》同意606,205,885股，占99.4800%；反对3,165,095股，占0.5194%；弃权3,500股，占0.0006%[30] - 《关于修订〈内部问责制度〉的议案》同意606,228,685股，占99.4838%；反对3,140,995股，占0.5154%；弃权4,800股，占0.0008%[32] - 《关于修订〈独立董事制度〉的议案》同意606,246,285股，占99.4867%；反对3,112,695股，占0.5108%；弃权15,500股，占0.0025%[35] - 《关于修订〈股东大会累积投票制实施细则〉的议案》同意606,246,285股，占99.4867%；反对3,109,995股，占0.5104%；弃权18,200股，占0.0030%[37] - 《关于制定〈董事、监事、高级管理人员薪酬管理制度〉的议案》同意608,972,440股，占99.9340%；反对396,640股，占0.0651%；弃权5,400股，占0.0009%[40] - 《关于为控股子公司提供原料采购货款担保额度的议案》同意608,962,040股，占99.9323%；反对406,240股，占0.0667%；弃权6,200股，占0.0010%[42] 会议有效性 - 本次股东大会召集、召开程序及表决结果合法有效[46]

股东出席情况 - 出席股东大会股东及代表139名，代表股份609,374,480股，占比73.6276％[6] - 现场出席股东10人，代表股份569,969,239股，占比68.8664％[6] - 网络投票股东129人，代表股份39,405,241股，占比4.7611％[6] - 参加投票中小股东131人，代表股份57,387,311股，占比6.9338％[6] 议案表决情况 - 《关于变更公司名称等议案》同意608,989,140股，占比99.9368％；中小股东同意占比99.3285％[7] - 《关于修订〈股东大会议事规则〉议案》同意606,254,185股，占比99.4880％；中小股东同意占比94.5627％[10] - 《关于修订〈董事会议事规则〉议案》同意606,242,885股，占比99.4861％；中小股东同意占比94.5431％[11] - 《关于修订〈监事会议事规则〉议案》同意606,258,285股，占比99.4886％；中小股东同意占比94.5699％[12] - 《关于修订〈募集资金管理制度〉议案》同意606,256,745股，占比99.4884％；中小股东同意占比94.5672％[14] - 《关于修订〈对外担保制度〉议案》同意606,236,885股，占比99.4851％；中小股东同意占比94.5326％[15] - 《关于修订〈内部问责制度〉的议案》同意606,228,685股，占比99.4838％；中小股东同意54,241,516股，占比94.5183％[19] - 《关于修订〈独立董事制度〉的议案》同意606,246,285股，占比99.4867％；中小股东同意54,259,116股，占比94.5490％[20] - 《关于修订〈股东大会累积投票制实施细则〉的议案》同意606,246,285股，占比99.4867％；中小股东同意54,259,116股，占比94.5490％[21] - 《关于制定〈董事、监事、高级管理人员薪酬管理制度〉的议案》同意608,972,440股，占比99.9340％；中小股东同意56,985,271股，占比99.2994％[23] - 《关于为控股子公司提供原料采购货款担保额度的议案》同意608,962,040股，占比99.9323％；中小股东同意56,974,871股，占比99.2813％[24] 其他 - 北京市中伦律师事务所认为公司本次股东大会召集、召开程序等合法有效[25] - 备查文件包含《2024年第三次临时股东大会决议》[27] - 备查文件包含《北京市中伦律师事务所关于江苏立华牧业股份有限公司2024年第三次临时股东大会的法律意见书》[27] - 议案于2024年12月13日经公司第四届董事会第四次会议审议通过[24] - 相关公告于2024年12月14日刊载于《中国证券报》等媒体及巨潮资讯网[24]

证券代码：300761 证券简称：立华股份 公告编号：2024-089 江苏立华牧业股份有限公司 1 关于变更签字会计师的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确和完整，没有 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 江苏立华牧业股份有限公司（以下简称公司）第三届董事会第二十三次会议、 2023年年度股东大会，分别审议并通过了《关于拟续聘会计师事务所的议案》， 同意续聘致同会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称致同）担任公司2024 年度财务审计机构，具体内容详见公司2024年4月22日刊载于巨潮资讯网 （http://www.cninfo.com.cn）的《关于拟续聘会计师事务所的公告》（公告编号： 2024-017）。 近日，公司收到致同出具的《关于年审项目变更签字会计师的函》，现将具 体情况公告如下： 一、本次变更签字注册会计师的情况 致同作为公司 2024 年度财务审计机构，原指派签字项目合伙人曹阳、注 册会计师张志威作为签字会计师为公司提供审计服务。鉴于致同项目委派调 整，现指派王娟、郗贝贝接替曹阳、张志威，作为公司 2024 年度审计项目的 签字会计师完成相关工作，变更后的签字会计师为项目 ...

监事会组成 - 监事会由3名监事组成，职工代表不少于1/3（即1人）[5] 会议召开 - 定期会议每6个月至少召开一次，通知提前十日书面送达[10] - 临时会议通知提前三日书面送达，紧急时可口头通知[10] - 特定情况十日内召开临时会议[11] 会议召集 - 召集人征集提案和征求意见至少需两天[11] - 主席收到提议三日内发临时会议通知[12] 通知变更 - 书面会议通知变更需提前五日书面发出[16] 会议举行 - 需三分之二以上监事出席方可举行[17] 监事撤换 - 连续2次不能亲自出席会议将被撤换[18] 会议议程与表决 - 按书面通知议程进行，议程外问题不做决议[20] - 对提案逐项表决，同一事项按时间顺序表决[20] - 表决一人一票，记名书面进行，临时会议可通讯表决[20] 决议形成 - 需出席会议监事过半数同意[21] 会议记录 - 记录包含届次、时间、地点等内容[24] - 出席监事和记录人员需签名[25] 档案保存与公告 - 会议档案由董事会秘书保存十年[27][28] - 决议公告由董事会秘书办理，披露前需保密[30] 决议落实 - 监事督促落实决议，建立执行记录制度[31] 规则施行 - 本规则经股东会审议通过后施行和修改[37]