资金募集 - 公司发行13,794,971张可转换公司债券，募资13.794971亿元，净额13.5703130296亿元[1] 项目投入 - 原计划石楼西项目投9.65648亿元、补流4.138491亿元[2] - 变更后石楼西项目拟投9.703809亿元、补流4.138491亿元[5] 资金管理 - 公司及子公司拟对不超4亿闲置募资现金管理[6] - 产品期限不超十二个月，额度一年可循环[7][8] - 董事会授权相关人员决策实施，有效期一年[9] 决策通过 - 2025年9月22日董事会通过现金管理议案[15] - 保荐机构对现金管理事项无异议[16]

激励计划会议 - 2024年4月1日召开相关会议审议激励计划议案[11] - 2024年4月17日股东大会批准激励计划议案[11] - 2024年4月26日会议审议调整及首次授予限制性股票议案[12] - 2024年9月27日会议同意授予限制性股票[12] - 2025年5月6日会议审议相关归属条件成就议案[13] - 2025年9月22日会议审议预留授予归属条件成就议案[14] 激励计划数据 - 限制性股票分三个归属期，比例40%、40%、20%[16] - 预留授予日为2024年9月27日，将进入首归属期[16] - 首归属期6人可归属14.40万股[17] - 2024年营收定比增长率34.41%，公司可归属比例80%[18] - 6人个人可归属比例100%[18] - 2人离职，16.00万股作废[20] - 首归属期业绩未达标，3.60万股作废[21]

激励计划进程 - 2025年4-9月多次会议审议通过激励计划相关议案[10][11] - 激励计划获股东大会批准[10] - 2025年限制性股票激励计划预留授予事项已获批[19] 授予情况 - 向14名激励对象授予35.60万股限制性股票，价格4.69元/股[18] - 预留授予日为2025年9月22日[17] 授予条件 - 财务报告和内控审计报告无否定或无法表示意见[14] - 激励对象近12个月未被认定为不适当人选[15]

资金募集 - 公司发行可转债募资总额13.794971亿元，净额13.5703130296亿元[2] 资金投入 - 原计划投入项目和补流合计13.794971亿元，变更后拟投入13.913416亿元[5][7] 现金管理 - 公司拟对不超4亿元闲置募集资金现金管理，期限不超十二个月[8][9] - 董事会审议额度有效期一年，授权相关人士决策[10][11] - 保荐机构对公司现金管理无异议[18]

股权与公司信息 - 公司直接持有中海沃邦30.30%股权，合计持有67.50%股权[5] - 中海沃邦成立于2007年6月7日，注册资本55,555.56万元[4] 业绩数据 - 2025年1 - 6月，中海沃邦营业收入86,966.60万元，净利润5,365.32万元[8] - 2024年，中海沃邦营业收入102,518.78万元，净利润 - 17,014.11万元[8] - 截至2025年6月30日，中海沃邦资产总额656,251.54万元，负债总额386,757.70万元[8] 担保情况 - 公司为中海沃邦向昆仑信托申请的最高6亿元贷款提供连带责任保证担保[2] - 担保金额最高不超过6亿元，保证期间自合同生效至主债务履行期限届满之日起三年[9][10] - 本次担保后，公司及控股子公司担保额度总金额为135,000.00万元，占2024年末经审计净资产的67.91%[13] - 公司及控股子公司对外担保总余额128,000.00万元，占2024年末经审计净资产的64.39%[13] 决策进展 - 本次担保事项已通过董事会审议，尚需提交股东会审议[3]

股东会信息 - 2025年10月9日14:00召开2025年第五次临时股东会[2] - 股权登记日为2025年9月25日[4] 投票信息 - 交易系统投票时间为2025年10月9日9:15 - 11:30、13:00 - 15:00[2][15] - 互联网投票系统投票时间为2025年10月9日9:15 - 15:00[2][16] - 投票代码为350483，简称为“首华投票”[14] 其他 - 会议审议总议案及为控股子公司提供担保的议案[5] - 登记时间为2025年9月26日9:00 - 17:00[7] - 授权委托书有效期至本次股东会结束[18]

激励计划 - 作废2024年未归属限制性股票19.60万股，含离职16.00万股、考核不达标3.60万股[3][4] - 2024年预留授予第一个归属期公司层面可归属比例80%，为6人办理14.40万股归属[3][4][5] - 确定2025年9月22日为预留授予日，向14人授予35.60万股，价格4.69元/股[5] 资金管理 - 控股子公司中海沃邦拟获公司担保补充资金，担保需股东会审议[8] - 公司及子公司拟对不超40,000.00万元闲置资金现金管理，有效期一年[9] 会议安排 - 董事会同意2025年10月9日召开第五次临时股东会[11]

公司业务发展 - 公司下半年计划新增投产深层煤层气水平气井21口 不包括正生产的气井[1] - 公司是一家集能源投资和园艺用品设计研发为核心的技术型企业 现阶段主要着力于发展天然气开采业务[1] 行业活动参与 - 公司董事长兼总经理王志红出席2025年上海辖区上市公司集体接待日暨中报业绩说明会 该活动于9月19日在全景网举行[1]

公司调研活动概况 - 首华燃气科技于9月11日至16日接受渤海财险、工银瑞信等40家机构特定对象调研 [1] - 公司董事会秘书兼副总经理张骞及证券事务代表王竹林负责接待并回应投资者问题 [1][2] - 活动形式包含上海办公室现场及线上会议 [2] 天然气产量与目标 - 上半年完成天然气产量4.23亿立方米 距全年9亿立方米目标尚差4.77亿立方米 [3] - 当前日产量维持在270万立方米左右 新气井投产后有望提前达成年度目标 [3] - 下一步将瞄准年末日产320万立方米目标 [3] 财务数据与资本开支 - 上半年无形资产计提摊销3267万元 确认股权激励股份支付996万元（其中534万元直接计入当期费用） [3] - 2025年资本性开支预算约15亿元 上半年购建资产现金支出约5亿元 [3] - 上半年经营活动净现金流达8亿元 预计全年经营净现金流可覆盖资本开支 [3] 气井开发与资源储备 - 今年投产一口致密气水平井 水平段长度1200米且砂岩钻遇率达100% [3] - 该井初产气量12万立方米/日 当前稳定在14万立方米/日 [3] - 2024-2025年新增煤层气探明地质储量887.4亿立方米 [3] 成本控制与效率提升 - 新井投产后单方折耗成本从2024年0.85元/立方米降至0.53元/立方米 [3] - 基础设施投运和新工艺应用进一步降低投资成本 [3] - 气量增长显著摊薄单位生产运营成本 [3] 政策支持与管输能力 - 非常规天然气开采享受清洁能源专项发展资金及增值税先征后退政策 [3] - 致密气、煤层气奖补资金预计今年四季度落地 具体金额依产量增长确定 [3] - 永西连接线管输能力达300万立方米/日且已满负荷运行 今年输气量预计突破9亿立方米 [3] - 计划将管输能力提升至400万立方米/日并预留扩展空间 扩建项目资本开支控制在1亿元以内 [3] 资本运作与股权结构 - 今年预计不会新增金融负债 重点推进可转债转股及优化融资成本 [3] - 9月5日签署股份转让补充协议 控制权变更工作按流程推进 [3]

产量与生产目标 - 上半年完成天然气产量4.77亿方，全年目标为9亿方，剩余需完成4.23亿方 [2] - 当前日产量约270万方，目标年末日产量提升至320万方 [2] - 新投产致密气水平井初产12万方，当前日产量约14万方，砂岩钻遇率100% [4] 财务与资本开支 - 2025年资本性开支计划约15亿元，上半年已支付5亿元 [4] - 上半年经营活动净现金流8亿元，预计可覆盖全年资本开支 [4] - 无形资产摊销3267万元，股权激励股份支付996万元（其中直接计入费用534万元） [3] - 预计无需新增金融负债，重点优化资产负债结构及融资成本 [4] 成本与效率优化 - 煤层气单井投资成本降至2900万元（不含税），单井生命周期累产（EUR）约5500万方 [5] - 新井单方投资成本（折耗）约0.53元/方，2024年实际折耗为0.85元/方 [5] - 气量增长可摊薄固定成本（如管理费、折旧等），单位生产运营成本具备下降潜力 [5] 资源基础与开发策略 - 2024年4月及2025年3月新增煤层气探明地质储量887.4亿立方米 [6] - 开发策略以深层煤层气为主，兼探致密气，综合立体开发 [6] 政策支持与补贴 - 清洁能源专项发展资金补贴预计2025年四季度落地 [6] - 煤层气增值税先征后退政策预计2026年下半年至2027年逐步享受 [6] 基础设施扩建 - 永西连接线当前输气能力300万方/日，已满负荷运行 [7] - 计划扩建至400万方/日，预留额外400万方扩展空间，资本开支控制在1亿元以内 [7] - 2025年预计输气量突破9亿方，有望超10亿方 [7] 公司治理进展 - 控制权变更交易双方于2025年9月5日签署补充协议，相关工作按流程推进中 [7]