投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研 [2] - 参与单位包括华安基金、国联安基金等多家机构 [2] - 活动时间为2019年2月19日下午14:30 - 17:30 [2] - 活动地点在公司会议室 [2] - 上市公司接待人员有董事兼副总经理范旭明等 [2] 公司业务情况 市场销售情况 - 江西省内外市场近年均发展较快，省外市场销售总额增长幅度高于省内，单店销售额省内高于省外 [3] 乐鲜装产品情况 - 2016年推出市场，全国各大基地均有生产 [3] - 2018年乐鲜装产品销售占公司总销售额比例约为11% [3] 营销管理模式变化 - 组织变革：营销组织由5大区变为12个省区，加强总部管理力量，实行扁平化管理 [3][4] - 梳理市场布局：老市场新做，新市场由营销总部规划，选拔优质加盟商，重点城市密集布店 [4] - 实施全网营销：投入巨资打造CRM系统，实现全渠道会员打通等功能 [4] - 升级全新品牌：以“好味道，匠心造”定位开启品牌升级，通过多种品牌视觉助力门店标准化 [4] - 加强产品管理：打造爆品计划，开发针对性产品，代工延伸包装产品线 [4] - 发挥营销商学院作用：强化相关人员培训，挖掘优质项目 [4][5] 前五大客户销售情况 - 因鼓励支持优质加盟商跨区域经营，给予不同扶持力度，使其开拓新市场、增加门店数量，销售额同比翻番 [5] 加盟店情况 - 普通门店投资约10 - 20万元，投资回收期一般在1 - 2年 [5]

公司概况 - 公司名称为江西煌上煌集团食品股份有限公司，证券代码 002695，证券简称煌上煌 [1][2] - 投资者关系活动为电话会议调研，由国泰君安等组织，时间为 2021 年 3 月 27 日、29 日，地点在董秘办公室 [2] 2020 年亮点 - 疫情防控与应对方面，组建领导小组，响应行动倡议，稳定营业时间 [2] - 拓展门店，加速商超综合体及社区电商渠道布局，门店拓展全国布局占比达 17% [2] - 线上销售额大幅增长，占比达 17%，纯电商增长幅度超 100% [2] - 深化供应链改造、基地建设，对六大基地进行工艺等提升，有战略储备采购 [2][3] - 推进质量管理升级，实现全程品质把控 [3] - 创新品牌形象升级，通过多种方式提升企业价值 [3] - 推进人才战略，创新校企合作模式构筑人才储备池 [3] 2021 年规划 - 作为“531 长中期规划”第一年，预计收入、利润增长不低于 20%，新开门店 1400 家 [3] - 加大营销管理转型升级，营销总部迁上海，重点布局江浙沪，门店全面升级 [3] - 创新发展，供应链改造实现柔性化生产，信息化智能化跟上，新增基地高标准打造 [3] - 把人才发展、信息化升级作为工作重点 [3] - 深入进行主要原材料战略储备，提升生产效率和毛利率 [3] 投资者问答 竞争与市场 - 休闲酱卤市场大且增长，集中度低，未进入恶性竞争阶段，公司产品有工艺等差异化 [3] 毛利率与成本 - 2020 年四季度毛利率提升因三季度核心原材料下降，公司战略储备使采购和库存成本下降，未来毛利率有上升空间 [3] - 2021 年一季度原材料价格小幅上涨，公司停止采购高价原材料，锁定 6 - 8 个月生产所需原材料 [3] 门店情况 - 截至 2020 年底，4627 家门店中高铁机场等高势能门店占比约 9%，商超综合体占比约 40%，其余为街边社区店 [3] - 省外给加盟商价格为零售价 5 - 6 折，省内为 6 - 7 折 [4] - 商超、综合体门店开店一次性投入约 21 万，建店费用占比约 75%，加盟费用占比约 25%；街边店预计投入 36 万，建店费用占比约 85%，加盟费用占比约 15%；高铁、机场店平均开店投入 30 万以上 [5] 产能布局 - 目前在江西等建有八大生产基地，设计产能不同，陕西预计今年九月交付，重庆预计明年 6 月底交付 [4] - 拟在浙江嘉兴、山东、京津冀建设三大生产基地，力争五年使门店达 10000 家 [4] 销售渠道 - 线上销售渠道包括口碑团购、饿了么等，主要线上销售平台众多，销售产品有乐鲜装等酱卤制品及米制品 [5] 物流费用 - 物流费用下降主要因电商配送费用管控到位，通过招投标使相关费用大幅下降，门店配送费稳定 [5]

公司经营业绩与现状 - 2021年营业收入23.39亿元，门店总数4281家，其中直营门店307家、加盟店3974家 [2][9] - 2021年线上销售占比21.04%，较去年同比上升4个百分点，线上交易额（GMV）5.36亿元 [3][24] - 2021年第四季度及2022年一季度业绩受疫情、原材料成本上涨等因素影响下滑，一季度营业收入同比下降10.62% [9][16] - 2021年净利润同比下滑，主要因疫情致营收下降4.01%、原材料及成本费用上涨 [10] - 目前单店销售约为疫情前2019年的八成左右 [3][5] - 2021年卤制食品行业规模达3000亿元以上，前五大生产厂商市场占有率不到20% [12] 公司发展战略与规划 - 制定“千城万店”战略，未来3 - 5年门店总数达1万家以上，卤制品业务实现47亿元销售目标，米制品业务实现11亿元销售目标 [2][24] - 2022年计划完成营业收入26亿元、净利润2.70亿元，新开1059家门店 [9] - 重点围绕京津冀城市群、长三角城市群、粤港澳大湾区和成渝双城经济圈布局，聚焦区域商圈 [2][3][11][12][20][22][23] - 加快实施公司数字化转型升级，构建线上线下融合的全渠道销售模式 [11] - 筹建海南、山东、京津冀生产基地，形成覆盖全国的连锁销售网络和生产基地布局 [11][14][21][23][24] 产品与市场相关 - 产品有卤制品和米制品两大业务，品类二百多种，包括鸭、牛、猪、鸡副产品、蔬菜产品及粽子、麻薯等米制品 [4] - 2021年推出麻辣去骨鸭掌、柠檬凤爪等系列个性化新品，王牌单品为鸭脚、鸭脖、鸭翅、酱鸭和牛肉 [7] - 产品按口味分为传统酱香、香卤等系列，针对不同区域微调口味 [7] - 2022年对部分鸭副、牛副、猪副、蔬菜类产品价格调整，幅度5% - 20% [3] - 与良品铺子战略合作，未来将深入合作；有并购团队关注行业动态 [4] - 真真老老主要拓展米制品业务，无拓展其他赛道计划 [4] 门店与渠道建设 - 调整门店结构，加速向街边店、社区门店等渠道转换，开发工厂店、校园店等 [4][11][12][17][18][19][20][22][23] - 线下新开门店存活率在95%以上 [11] - 线上通过抖音、快手等平台开展直播等新零售业务，主要线上销售渠道有口碑团购、饿了么等 [6][12] - 2022年新零售有望突破销售占比达成30% [22] 应对疫情与风险措施 - 疫情致单店销售下滑、门店拓展放缓，预计下半年行业向好，加快开店步伐 [5][13][15][16][18] - 受疫情影响，调整线下渠道，由商超店向街边店等转型，线上赋能门店 [12][18] - 执行主要原材料战略储备管理制度，关注价格变化，行情低位加大采购，高位暂停采购 [13][24] - 通过ISO22000及HACCP食品安全管理体系认证等，保障产品质量安全 [14][15][25] - 推进“产品升级、品牌升级、信息化升级”，应对管理风险 [15] - 制定资金管理制度，确保资金安全和使用效率 [15] 其他方面 - 2021年赞助广东卫视节目获品牌曝光1.7亿，微电影《门》达847.3万观看量 [6] - 2021年深化校企业人才培养合作，引进各层次管理技术人才186人，实施员工持股计划 [18] - 购并的嘉兴粽子品牌“真真老老”在粽子行业仅次于五芳斋，占行业销售份额6%左右 [19] - “独椒戏”品牌聚焦年轻消费群体，2021年在南昌、深圳开店，2022年计划开拓新店 [19][20]

收入和利润（同比环比） - 第三季度营业收入4.36亿元同比下降17.23%[4] - 前三季度营业收入16.18亿元同比下降16.33%[4] - 营业总收入同比下降16.3%至16.18亿元，上期为19.33亿元[17] - 第三季度归母净利润457.13万元同比下降86.40%[4] - 前三季度归母净利润8448.68万元同比下降53.97%[4] - 归属于母公司股东的净利润同比下降54.0%至8449万元[18] - 扣非净利润第三季度73.01万元同比下降97.28%[4] - 营业利润同比下降54.7%至1.03亿元，上期为2.27亿元[17] - 净利润同比下降56.9%至8149万元，上期为1.89亿元[18] - 基本每股收益同比下降55.6%至0.16元[18] 成本和费用（同比环比） - 销售费用同比下降18.5%至2.22亿元[17] - 研发费用同比下降7.2%至4739万元[17] - 财务费用-145.30万元同比下降197.17%主要因存款利息收入增加[9] 现金流表现 - 经营活动现金流量净额3.88亿元同比下降10.27%[4] - 经营活动现金流量净额同比下降10.3%至3.88亿元[19] - 投资活动现金流净额-2.02亿元同比扩大90.90%主要因理财产品购买和募投项目建设[9] - 投资活动现金流出同比增加44.6%至2.44亿元[19] - 期末现金及现金等价物余额为9.71亿元[20] 资产和负债变化 - 货币资金为9.71亿元，较年初8.03亿元增长20.88%[14] - 存货为4.68亿元，较年初7.37亿元下降36.52%[14] - 应收账款为0.92亿元，较年初1.09亿元下降15.68%[14] - 固定资产为7.10亿元，较年初6.61亿元增长7.35%[14] - 其他流动资产2.49亿元同比增长69.50%主要因新增8000万元理财产品[8] - 短期借款为1.31亿元，较年初1.13亿元增长15.32%[15] - 合同负债为0.20亿元，较年初0.10亿元增长110.20%[15] - 未分配利润为11.27亿元，较年初10.77亿元增长4.80%[15] 营业外支出 - 营业外支出519.18万元同比增长84.29%主要因公益性捐赠和存货盘亏增加[9] 产能建设 - 陕西煌上煌年产6000吨肉制品加工建设项目已建成投产[12] 股权结构 - 公司回购专用证券账户持股372.42万股，占总股本0.73%[11] - 实际控制人徐桂芬家族通过煌上煌集团有限公司持股1.98亿股[11]

根据您的要求，我对提供的财报关键点进行了整理和归类。以下是按照单一主题分组的要点列表： 收入与利润表现 - 营业收入11.82亿元，同比下降15.98%[22] - 公司报告期营业收入11.82亿元，同比下降15.98%[42] - 归属于上市公司股东的净利润7991.55万元，同比下降46.70%[22] - 归属于上市公司股东的净利润0.80亿元，同比下降46.70%[43] - 扣除非经常性损益的净利润6920.85万元，同比下降49.81%[22] - 基本每股收益0.156元/股，同比下降46.58%[22] - 加权平均净资产收益率3.38%，同比下降2.65个百分点[22] - 营业收入同比下降15.98%至11.82亿元，主要因疫情管控导致门店收入下降及拓展不及预期[74] - 归属于母公司所有者的净利润同比下降46.70%至7991.55万元，因原材料成本上涨及毛利空间压缩[75] - 公司营业收入同比下降15.98%至11.82亿元，上年同期为14.07亿元[78] 业务线收入表现 - 酱卤肉制品业务收入同比下降16.28%[42] - 米制品业务收入同比下降19.58%[42] - 食品加工行业收入同比下降17.99%至11.28亿元，占营业收入比重95.45%[78][80] - 鲜货产品收入同比下降20.27%至7.54亿元，毛利率下降3.76个百分点至33.98%[78][80] - 米制品业务收入同比下降19.28%至3.01亿元，毛利率下降1.82个百分点至21.67%[78][80] - 其他业务收入同比大幅增长72.28%至5379.63万元[78] 业务线利润表现 - 酱卤肉制品业务净利润同比下降47.97%[43] - 米制品业务净利润同比下降46.16%[43] 成本与费用 - 营业成本同比下降10.33%至8.33亿元[74] - 主要原材料价格同比大幅上涨，鸭头采购单价上涨165.88%至27.25元/kg，牛肚上涨86.52%至82.10元/kg，牛肉上涨52.74%至67.90元/kg[53] - 营业成本构成中直接材料占比78.47%，同比下降0.66个百分点；制造费用占比10.91%，同比上升1.56个百分点[60] - 直接人工成本占比6.32%，同比下降0.58个百分点；物流费用占比4.30%，同比下降0.32个百分点[60] - 销售费用同比下降12.65%至1.49亿元，主要因优化直营店管理减少租赁费用[74] - 销售费用同比下降12.65%至1.49亿元，其中租赁费大幅下降32.45%[81] - 财务费用同比下降537.86%至-226.77万元，因存款利息收入增加及子公司利息支出减少[74] - 研发投入同比下降9.08%至3475.79万元[74] - 所得税费用同比下降51.70%至1929.37万元，因利润总额下降计提减少[74] 现金流 - 经营活动产生的现金流量净额2.83亿元，同比增长4.46%[22] - 经营活动现金流量净额同比增加4.46%至2.83亿元，因原材料战略采购减少[75] - 投资活动现金流量净额同比减少541.84%至-1.79亿元，因理财产品投入增加1.4亿元[75] - 筹资活动现金流量净额同比增加94.33%至-1767.01万元，因去年同期回购股份2.5亿元用于员工持股[75] 生产与库存 - 肉制品加工业销售量同比下降17.02%至15805.61吨，生产量同比下降19.54%至15398.77吨[61] - 米制品加工业生产量同比增长2.59%至21229.72吨，但销售量同比下降12.90%至20411.41吨[61] - 肉制品加工业库存量同比下降44.90%至109.39吨[61] - 米制品加工业库存量同比激增464.17%至4117.48吨，主要因疫情影响销量下降导致库存增加2075万只[61] 资产与负债变化 - 总资产31.20亿元，较上年度末增长3.27%[22] - 归属于上市公司股东的净资产23.77亿元，较上年度末增长2.12%[22] - 货币资金增长10.76%至8.89亿元，占总资产比例28.51%[84] - 应收账款增长81.48%至1.98亿元，主要因子公司销售旺季应收款增加[84] - 存货下降32.43%至4.98亿元，主要因原材料战略储备减少[84] - 在建工程增长53.91%至1.57亿元，主要因陕西、重庆基地建设投入增加[84] - 短期借款金额为2000万元人民币，抵押资产账面价值为3160.04万元[87] - 公司总资产从302.07亿元增长至311.96亿元，增幅3.3%[195][196] - 货币资金从8.03亿元增至8.89亿元，增长10.8%[194] - 应收账款从1.09亿元增至1.98亿元，增长81.5%[194] - 存货从7.37亿元降至4.98亿元，下降32.4%[194] - 在建工程从1.02亿元增至1.57亿元，增长53.9%[195] - 短期借款从1.13亿元增至1.31亿元，增长15.3%[195] - 合同负债从971万元增至1309万元，增长34.8%[195] - 未分配利润从10.77亿元增至11.26亿元，增长4.6%[196] - 母公司长期股权投资从3.68亿元增至4.23亿元，增长15.0%[199] - 母公司存货从5.27亿元降至3.51亿元，下降33.4%[199] 非经常性损益 - 获得政府补助1238.38万元[26] - 其他营业外收入和支出净额为-74,099.90元[27] - 所得税影响额为2,548,626.16元[27] - 少数股东权益影响额为504,051.73元[27] - 非经常性损益项目合计为10,706,920.70元[27] 门店与销售网络 - 报告期末门店数量较去年同期出现负增长[42] - 公司肉制品加工业拥有4024家专卖店，其中直营门店289家占比7.2%，加盟店3735家占比92.8%[49] - 销售模式以特许加盟经营为主，门店销售终端占比超过10%[48][49] - 销售收入前十门店2022年上半年销售额合计3723万元，最高直营门店销售额868万元[50] 线上销售表现 - 线上销售占比17%，主要通过淘宝、天猫、京东等第三方平台实现[51] - 真真老老品牌线上活动曝光量破5000万，联名活动曝光量破1000万[46] - 主要线上销售产品包括乐鲜装、高温包装酱卤制品和米制品[51] 子公司表现 - 广东煌上煌子公司2022年上半年净利润为1669.68万元[116] - 江西煌大食品子公司2022年上半年净利润为77.31万元[116] - 福建煌上煌子公司2022年上半年净亏损185.26万元[116] - 辽宁煌上煌子公司2022年上半年净亏损333.78万元[116] - 嘉兴市真真老老食品子公司2022年上半年净利润为1609.35万元[116] 品牌与产品 - 公司产品品种已达二百多个[32] - 产品按消费类型可分为餐桌类和休闲类[32] - 产品生产工艺分为酱制类、卤制类、油炸类和凉拌类[32] - 产品口味类型包括酱香传统、香卤系列、麻辣系列、甜辣系列和酸辣系列[32] - 真真老老在粽子类权威榜单排名第二[46] - 独椒戏品牌在南昌核心购物中心开设十几家连锁店，成为当地卤烤猪蹄第一品牌[47] 产能与生产基地 - 公司现有酱卤食品生产基地总产能6.3万吨，新建基地规划产能4.2万吨，其中陕西基地6000吨产能于2022年8月投产[62] - 公司在全国建有八大生产基地，覆盖28个省或直辖市、235个地级市[49] - 公司计划筹建海南、山东、京津冀生产基地以实现全国布局[49] 采购与供应链 - 公司2022年上半年采购总额为4.338亿元人民币，其中向农户采购毛鸭等金额为1857.6万元，向原料供应商采购原材料金额为3.87亿元[53] - 向合作社或农户采购原材料金额占采购总金额比例超过30%[53] - 原材料成本占主营业务成本85%左右，其中肉鸭、鸭脚、鸭翅、鸭脖及牛肉等主要原材料占比约46%[120] 募投项目与资金使用 - 募集资金总额8.46亿元，已累计使用募集资金8.65亿元，尚未使用募集资金余额6958.46万元[92] - 募集资金到位后累计产生银行存款利息收入和理财收益8903.85万元[93] - 募集资金专户实际结存余额6958.46万元[95] - 年产1万吨酱卤食品加工建设项目(重庆)投资进度73.45%[96] - 年产8000吨酱卤食品加工建设项目(浙江)投资进度17.08%[96] - 并购嘉兴市真真老老食品有限公司项目实现效益1609.35万元[96] - 归还银行贷款金额为人民币6000万元[98] - 补充流动资金金额为人民币20834万元[98] - 超募资金投向小计金额为人民币55404万元，实际投入金额为3515万元，累计投入总额为58139.5万元，利息收入为1609万元[98] - 募集资金总额为人民币88463.6万元，累计投入总额为71258万元，利息收入为3515万元，累计投入及利息总额为86523.3万元，剩余金额为7469万元[98] - 5500吨肉制品加工建设项目于2013年8月投产但未达预计产能和效益[98] - 营销网络建设项目已终止实施，剩余募集资金用于永久补充流动资金[98] - 陕西6000吨肉制品加工项目曾终止，已使用超募资金2965.08万元，剩余募集资金及利息5883.99万元转至专户，后重新启动并增资3000万元继续建设[98] - 年产8000吨肉制品及其他熟食制品加工建设项目因征地困难已终止实施[98] - 信息化建设项目和陕西煌上煌6000吨肉制品加工项目为变更项目且正在建设中[98] - 年产1万吨酱卤食品加工建设项目（重庆）为新增项目[98] - 使用超募资金6000万元人民币归还中国建设银行贷款[99] - 投入超募资金4000万元人民币用于公司信息化建设项目[99] - 使用超募资金8088万元人民币向陕西子公司增资用于6000吨肉制品加工项目[99] - 项目终止后剩余募集资金及利息共计5883.99万元人民币转至公司账户[99] - 追加投资1195.9万元人民币用于5500吨肉制品加工建设项目[99] - 追加投资4946.7万元人民币用于年产2万吨食品加工建设项目[100] - 使用超募资金7370万元人民币收购真真老老食品67%股权[101] - 投入超募资金10279.09万元人民币用于广东8000吨肉制品加工建设项目[101] - 其中2100万元人民币用于购买约50亩土地使用权[101] - 6000吨肉制品加工建设项目完工日期延期至2022年8月31日[99] - 终止年产8000吨肉制品加工建设项目避免重复投资[102] - 使用超募资金15000万元永久补充流动资金[102] - 在重庆投资8315.66万元新建年产1万吨酱卤食品加工项目一期工程[103] - 对浙江子公司增资20766万元（超募资金5524.32万元+自有资金15241.68万元）建设年产8000吨酱卤食品项目[104] - 营销网络建设项目将108家直营店购置方式调整为购置或租赁结合方式[104] - 变更2万吨食品加工项目宿舍楼实施主体至江西煌大食品有限公司[104] - 营销网络建设项目实施主体根据区域调整为相应子公司[104] - 广东生产基地通过技术改造解决用地和废水排放问题[102] - 调整营销网络建设项目实施地点至市场潜力更优城市[104] - 2016年调整营销网络建设项目预定可使用状态日期[104] - 终止营销网络建设项目并将剩余募集资金及利息收入5834.01万元永久补充流动资金[105][106] - 年产2万吨食品加工建设项目变更宿舍楼工程实施主体和建设地点 用地面积1140平方米[105] - 营销网络建设项目原计划以购置店面方式开设108家直营店调整为购置或租赁相结合方式[105] - 公司以自筹资金预先投入募投项目的实际投资额为8369.34万元[106] - 信息化建设项目实施期间延长至2019年12月31日 后顺延2年至2021年12月31日[106] - 营销网络建设项目预定可使用状态日期由2016年9月5日调整为2018年9月5日[105] - 募集资金专户以协定存款形式存放和管理尚未使用的募集资金[106] - 宿舍楼建设地址变更至子公司江西煌大食品有限公司空闲地块[105] - 营销网络建设项目部分直营店实施主体由母公司变更为相应子公司[105] - 终止的营销网络建设项目剩余募集资金及利息共计5834.01万元[105][106] - 年产2万吨食品加工建设项目累计投入募集资金18,324.15万元，投资进度达103.43%[108] - 营销网络建设项目累计投入募集资金6,896.84万元，投资进度为100.00%[108] - 信息化建设项目累计投入募集资金4,386.38万元，投资进度达109.66%[108] - 陕西煌上煌6000吨肉制品加工项目累计投入募集资金5,976.29万元，投资进度为100.19%[108] - 8000吨肉制品及其他建设项目累计投入募集资金0.03万元，投资进度仅0.00%[109] - 营销网络建设项目终止后将剩余募集资金及利息共计5,834.01万元永久补充流动资金[110] - 信息化建设项目实施期间延长至2021年12月31日[110] - 年产2万吨食品加工建设项目宿舍楼工程实施主体变更为江西煌大食品有限公司[109] - 营销网络建设项目直营店开设方式由购置调整为购置或租赁相结合[109] - 营销网络建设项目部分直营店实施主体变更为相应子公司[109] - 陕西6000吨肉制品加工项目因建设用地问题及市场变化于2018年8月10日终止[111] - 公司于2020年9月22日决议使用3000万元超募资金重启陕西6000吨肉制品加工项目[111] - 广东8000吨肉制品加工项目因征地困难未能开工于2019年1月11日终止[112] - 公司使用超募资金5524.32万元及自有资金15241.68万元对全资子公司浙江煌上煌增资20766万元用于新建年产8000吨酱卤食品加工项目[175] 投资活动 - 报告期投资额2.01亿元，上年同期投资额7027.47万元，同比增长185.55%[88] - 公司报告期不存在证券投资[89] - 公司报告期不存在衍生品投资[90] - 委托理财发生额及未到期余额均为22000万元人民币且无逾期未收回金额[172] 公司治理与股权 - 公司计划不派发现金红利、不送红股、不以公积金转增股本[5] - 公司半年度不进行现金分红、送红股或公积金转增股本[126] - 公司回购注销限制性股票126,180股，涉及2名离职及5名未达标激励对象[127] - 员工持股计划覆盖168人，总持股7,164,000股，占公司股本总额1.40%[129] - 董事长兼总经理褚浚持有员工持股计划280,000股，占股本总额0.05%[129] - 董事徐桂芬持有员工持股计划500,000股，占股本总额0.10%[129] - 董事褚建庚、副董事长褚剑及各副总经理均持有员工持股计划200,000股，各占股本总额0.04%[129] - 三名监事黄菊保、刘春花、邓淑珍分别持有员工持股计划60,000股、30,000股、30,000股，各占股本总额0.01%[129] - 公司有限售条件股份数量为48076897股占总股本比例9.38%[179] - 无限售条件股份数量为464353507股占总股本比例90.62%[179] - 公司总股本为512430404股[180] - 控股股东煌上煌集团有限公司持股197952000股占比38.63%[181] - 股东新余煌上煌投资管理中心持股66364797股占比12.95%[181] - 股东褚建庚持股28960000股占比5.65%其中有限售条件股份21720000股[181] - 中信证券股份有限公司－社保基金17051组合持股比例为1.46%，持有7,473,806股[182] - 江西煌上煌集团食品股份有限公司－2021年员工持股计划持股比例为1.40%，持有7,164,000股[182] - 全国社保基金四一八组合持股比例为0.89%，持有4,554,693股，报告期内减少3,613,138股[182] - 香港中央结算有限公司持股比例为0.58%，持有2,960,611股，报告期内增加838,351股[182] - 中信证券－中国太平洋人寿

收入和利润（同比环比） - 营业收入23.39亿元人民币，同比下降4.01%[19] - 归属于上市公司股东的净利润1.45亿元人民币，同比下降48.76%[19] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润1.17亿元人民币，同比下降53.91%[19] - 基本每股收益0.282元/股，同比下降48.73%[19] - 加权平均净资产收益率5.65%，同比下降6.83个百分点[19] - 公司第一季度营业收入为6.06亿元，第二季度为8.66亿元，第三季度为5.26亿元，第四季度为3.40亿元[23] - 公司归属于上市公司股东的净利润第一季度为6721万元，第二季度为8473万元，第三季度为3361万元，第四季度亏损4097万元[23] - 公司扣除非经常性损益的净利润第一季度为6201万元，第二季度为7798万元，第三季度为2686万元，第四季度亏损4940万元[23] - 公司营业收入22.496亿元，同比下降5.35%[85] - 煌上煌肉制品加工业收入同比下降5.51%[74] - 米制品业务收入同比下降4.64%[74] - 食品加工业务收入22.5亿元同比下降5.35%[81] - 鲜货产品收入17.05亿元同比下降7.17%[81] - 包装产品收入9087万元同比增长19.33%[81] - 屠宰加工收入3829万元同比增长35.39%[81] - 鲜货产品收入17.045亿元，同比下降7.17%[85] - 米制品业务收入4.143亿元，同比下降4.64%[85] - 公司2021年非经常性损益总额为2713万元，其中政府补助2843万元，金融资产公允价值变动收益203万元[24][25] - 其他收益为2843.03万元，占利润总额比例为15.63%[101] - 公司计划2022年完成营业收入26亿元和净利润2.70亿元[146] 成本和费用（同比环比） - 营业成本中直接材料占比80.08%，同比下降4.62个百分点；物流费用占比4.68%，同比上升1.93个百分点[62] - 原材料价格波动导致鸭脚等产品节约成本2958.76万元，但牛肉等产品增加成本2225.44万元[55] - 耳片采购单价同比上涨27.41%至60.82元/kg，牛肉上涨25.71%至54.70元/kg[54] - 鸭翅中采购单价同比下降17.27%至11.50元/kg，鸡翅尖下降30.97%至8.14元/kg[55] - 直接材料成本占比80.08%，同比下降4.62个百分点[89] - 销售费用3.95亿元，同比增长4.60%[95] - 研发费用6,516万元，同比下降12.80%[95] - 财务费用41.87万元，同比转正增长103.68%[95] - 研发投入金额为6516.45万元，同比下降12.80%[97] - 研发投入占营业收入比例为2.79%，同比下降0.28个百分点[97] - 原材料成本占主营业务成本85%[154] - 主要原材料（肉鸭、鸭脚、鸭翅、鸭脖、牛肉）占主营业务成本约46%[154] 现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额3.15亿元人民币，同比大幅增长151.73%[19] - 公司经营活动产生的现金流量净额第一季度为6263万元，第二季度为1.48亿元，第三季度为1.61亿元，第四季度为-5600万元[23] - 经营活动产生的现金流量净额为3.15亿元，同比增长151.73%[98] - 投资活动产生的现金流量净额为-1.99亿元，同比下降54.56%[98] - 筹资活动产生的现金流量净额为-2.99亿元，同比下降448.32%[98] - 现金及现金等价物净增加额为-1.82亿元，同比下降215.09%[98] - 货币资金减少至8.03亿元占总资产比例下降5.96个百分点至26.58%主要因股份回购及基地建设投入[103] 业务线表现 - 公司产品涵盖酱卤肉制品、佐餐凉菜及米制品，品种超200个，以禽类为核心[34] - 公司产品按消费类型分为餐桌类（江西为主）和休闲类（省外市场为主）[34] - 肉制品销售量3.67万吨同比下降8.44%，米制品销售量3.38万吨同比上升4.73%[62] - 米制品库存量4775.98吨同比激增223.40%，主因粽子战略储备增加2360万只[62] - 肉制品销售量36,688.53吨，同比下降8.44%[86] - 米制品库存量4,775.98吨，同比激增223.40%[86] - 公司肉制品加工业拥有专卖店总数4,281家，其中直营门店307家（占比约7.2%），加盟店3,974家（占比约92.8%）[49] - 2021年销售收入前十名门店销售额合计5,646万元[50] - 核心门店年销售额最高达1,548万元（直属总社店）[50] - 2021年公司线上交易额GMV达5.36亿元，占销售总额21.04%[52] - 公司计划将线上交易占比提升到30%以上包括O2O和外卖[147] - 公司2022年将全面介入加盟商业务重构推动新零售玩法[148] - 独椒戏品牌在南昌核心购物中心开设十几家连锁店，成为当地卤烤猪蹄第一品牌[66] - 公司每年开发30余种不同类型、口味和包装的新产品[71] - 公司产品形成三大系列200多个SKU的组合[71] - 制程产品良品率从98.5%提高到99.5%[97] - 肉鸭副产物高值化利用近200吨[96] 地区表现 - 江西地区收入9.56亿元同比下降6.71%[84] - 门店覆盖全国27个省或直辖市、243个地级市[49] - 2022年计划新开门店1,059家，其中直营店86家（占比约8.1%），重点拓展广东、云贵、川渝等省外市场[51] - 公司拥有八大生产基地，覆盖江西、广东、福建、辽宁等地，并计划筹建海南、山东等新基地[48] - 公司咸阳重庆嘉兴工厂预计今明两年陆续投产助力新市场开拓[149] - 广东煌上煌食品有限公司2021年营业收入为3.56亿元人民币 净利润为3354万元人民币[141] - 福建煌上煌食品有限公司2021年营业收入为1.06亿元人民币 净利润为617万元人民币[141] - 辽宁煌上煌食品有限公司2021年营业收入为1.12亿元人民币 净亏损为1929万元人民币[141] - 广西煌上煌食品有限公司2021年营业收入为4077万元人民币 净亏损为955万元人民币[141] - 江西煌大食品有限公司2021年营业收入为1.34亿元人民币 净利润为472万元人民币[141] - 嘉兴市真真老老食品有限公司2021年营业收入为4.26亿元人民币 净利润为92万元人民币[141] - 重庆煌上煌食品有限公司2021年营业收入为2672万元人民币 净亏损为321万元人民币[141] 产能和供应链 - 现有酱卤食品生产基地总产能6.3万吨，新建陕西基地（6000吨）预计2022年8月投产[63][64] - 原材料采购总额13.03亿元，其中向农户采购毛鸭等金额8369.2万元，向供应商采购原材料11.75亿元[54] - 公司采用"公司+合作社+农户"模式培育27个肉鸭养殖专业合作社[69] - 公司拥有国内一流现代化禽类食品加工基地，依托3000万羽肉鸭屠宰加工项目[69] - 公司实行全程冷链配送，已取得HACCP、ISO22000等食品安全体系认证[73] - 公司具备对原料和产品60多项指标的检验检测能力[73] - 公司投资2000余万元建设食品质量安全检验与研发工程技术中心[73] - 公司拥有绿色食品认证的麻酥鸭产品核准年产量300吨[39] - 公司拥有绿色食品认证的酱鸭产品核准年产量500吨[39] - 公司拥有绿色食品认证的酱卤鸭掌产品核准年产量20吨[39] - 公司拥有绿色食品认证的酱卤鸭翅产品核准年产量20吨[39] 管理层讨论和指引 - 公司面临食品安全风险已通过ISO22000及HACCP体系认证[150][151] - 公司面临同行业食品安全事故可能波及整个行业的风险[151] - 公司面临市场竞争加剧风险需提高核心竞争力应对[151] - 公司存在直营店和特许加盟店管理滞后影响销售的风险[152] - 公司存在跨区域经营风险需适应不同区域消费习惯差异[152] - 公司为江西省农副产品深加工行业龙头企业[151] - 卤制食品行业2021年市场规模超过3000亿元，休闲卤制品增速达10%以上[30] - 行业CR5市场占有率较低，格局分散，头部品牌集中度有望提升[30] - 2020年卤制品行业前五大企业市场份额合计占比19.23%，其中绝味食品占8.6%、煌上煌占3.32%、周黑鸭占3.15%[42] 品牌和营销 - 公司旗下"煌上煌"品牌获评消费者最喜爱中国品牌100强，微电影《门》观看量达847.3万次，互动讨论12.2万条[67] - 公司通过广东卫视节目广告植入获得品牌曝光1.7亿次[67] - 2021年品牌营销微电影《门》获得847.3万观看量及12.2万条互动讨论[45] - 广东卫视节目赞助获得品牌曝光量1.7亿次[45] 公司治理和股东结构 - 公司董事会由9名成员组成，其中独立董事3名占比33.3%[159] - 监事会现有3名成员，含1名职工代表监事[160] - 公司资产/业务/人员/机构/财务与控股股东完全独立[163] - 高级管理人员未在控股股东控制的其他企业领薪[163] - 董事长褚浚期末持股16,544,000股且期内无变动[167] - 董事褚建庚期末持股28,960,000股且期内无变动[167] - 董事范旭明期末持股993,770股且期内无变动[167] - 董事曾细华期末持股886,920股且期内无变动[167] - 监事黄菊保持股由15,360股减至0股[168] - 监事邓淑珍持股由23,000股减至5,600股[168] - 公司董事、监事及高级管理人员持股总数约为6396.7万股，其中限制性股票持有量约为327.6万股[169] - 董事长褚浚为清华大学EMBA，高级经济师，现任公司董事长兼总经理[170] - 副总经理褚剑担任中国绿色食品协会理事及江西省农业产业化龙头企业协会副会长等职务[171] - 董事徐桂芬曾担任第十一届、十二届全国人大代表，荣获全国劳动模范及全国三八红旗手等荣誉[171] - 董事褚建庚于2007年被中国肉类协会评为"中国肉类行业影响力人物"[172] - 财务总监曾细华为高级会计师、中国注册会计师及美国注册管理会计师[172] - 副总经理范旭明现任江西省绿色食品发展协会副会长及南昌市鸭业协会会长[173] - 独立董事王金本为江西省国资委聘任国企外部董事，兼任多家上市公司独立董事[174] - 独立董事陈晓航为高级会计师，曾任深圳君合会计师事务所副所长及多家上市公司独立董事[175] - 独立董事熊涛为南昌大学食品科学与技术国家重点实验室常务副主任，享受国务院特殊津贴专家[176] - 公司生产中心研发部总监兼监事会主席黄菊保于2012年2月至2018年8月担任研发经理[177] - 公司监事邓淑珍现任江西九州检测检验有限公司财务经理及丰城煌大食品有限公司监事[177] - 公司职工代表监事刘春花2017至2021年任全资子公司江西煌大食品有限公司总监助理[177] - 公司副总经理曾细华简历与董事相同[177] - 徐桂芬在股东单位新余煌上煌投资管理中心任执行事务合伙人且不领取报酬[177] - 徐桂芬在股东单位煌上煌集团有限公司担任董事兼总经理且不领取报酬[177] - 褚建庚在股东单位煌上煌集团有限公司担任董事且不领取报酬[177] - 褚浚在股东单位煌上煌集团有限公司担任董事长且不领取报酬[177] - 公司总经理褚浚简历与董事相同[177] - 公司副总经理褚剑及范旭明简历均与董事相同[177] - 公司董事、监事和高级管理人员2021年从公司获得的税前报酬总额合计737.68万元[181] - 董事长兼总经理褚浚从公司获得的税前报酬总额为126.55万元[181] - 副董事长兼副总经理褚剑从公司获得的税前报酬总额为114.96万元[181] - 董事徐桂芬从公司获得的税前报酬总额为125.13万元[181] - 董事褚建庚从公司获得的税前报酬总额为112.85万元[181] - 副总经理兼财务总监曾细华从公司获得的税前报酬总额为88.41万元[181] - 独立董事陈晓航、王金本、熊涛各自从公司获得的税前报酬总额均为9.6万元[181] - 报告期内董事会共召开6次会议，所有董事均亲自出席，无委托出席或缺席情况[184] - 公司第五届董事会战略委员会在报告期内召开3次会议，审议了投资理财和子公司注销等议案[187] - 公司第五届董事会审计委员会在报告期内召开6次会议，审议了年度财务报表和审计报告等议案[187] 员工和人力资源 - 公司报告期末在职员工总数2,279人，其中生产人员790人，销售人员999人，技术人员104人，财务人员65人，行政人员321人[191][192] - 公司员工教育程度中本科及以上389人，大专513人，高中/中专503人，初中及以下874人[192] - 公司2021年开展培训230场次，参与规模85,091人次，线下授课1,553课时，线上2.98万课时[194] - 公司劳务外包工时总数3,212,367.748小时，支付报酬总额50,755,410.42元[195] 利润分配和分红 - 利润分配预案为每10股派发现金红利0.60元（含税）[5] - 公司2021年度利润分配方案为每10股派息0.60元（含税）[197] - 公司现金分红金额（含税）30,522,372.24元，以回购股份方式现金分红金额249,972,023.67元[197] - 公司现金分红总额（含其他方式）280,494,395.24元，占利润分配总额的100%[197] - 公司可分配利润为109,902,421.00元[197] - 公司2021年权益分派以总股本512,430,404股扣除回购证券专户股数3,724,200股为基数[197] - 公司发展阶段属成熟期且无重大资金支出安排，现金分红在利润分配中占比最低达到80%[197] - 2021年度母公司净利润为3.467亿元[199] - 提取法定盈余公积3467.73万元（占净利润10%）[199] - 年初未分配利润为7.303亿元[199] - 分配2020年度利润6516.56万元[199] - 2021年度可供股东分配的母公司利润为9.773亿元[199] - 2021年度拟每10股派现0.6元（含税）[200] - 共计分配利润3052.24万元[200] - 分配利润占合并报表可供分配利润的27.77%[200] - 2021年度合并报表可供分配利润为1.099亿元[200] - 剩余未分配利润9.467亿元结转下年度[200] 募投项目及资金使用 - 2012年IPO募集资金净额8.46亿元累计使用83.01亿元2021年度使用7082万元[109] - 尚未使用募集资金余额1.04亿元含利息收益8842万元[109][110] - 超募资金5524万元将用于后期基地建设项目[109] - 募集资金专户实际结存余额1.04亿元[112] - 年产2万吨食品加工建设项目投入12,769.43万元，投资进度100%，实现效益35,738.84万元[113] - 5500吨肉制品加工建设项目投入6,589.74万元，投资进度100%，报告期效益为-1,929.3万元[113] - 食品质量安全检验与研发工程技术中心项目投入2,127.8万元，超预算106.39%[113] - 营销网络建设项目原承诺投资11,700.45万元，调整后投资6,896.84万元，投资进度100%但已终止[113] - 信息化建设项目投资3,894.61万元，进度97.37%[113] - 陕西煌上煌6000吨肉制品加工项目投资5,976.18万元，超预算100.19%[115] - 年产1万吨酱卤食品加工建设项目(重庆)投资3,795.97万元，进度仅47.45%[115] - 公司归还银行贷款6,000万元[115] - 补充流动资金20,834.01万元[115] - 募集资金累计总投入83,007.84万元，实现总效益33,901.39万元[115] - 公司终止6000吨肉制品加工建设项目时已使用超募资金2965.08万元[116] - 项目终止后剩余募集资金及利息收入共5883.99万元转至专户[116][120] - 公司使用超募资金3000万元向

收入和利润（同比） - 营业收入同比下降10.62%至5.42亿元[3] - 营业总收入同比下降10.6%至5.42亿元，上期为6.06亿元[22] - 归属于上市公司股东的净利润同比下降45.57%至3658.51万元[3] - 扣除非经常性损益的净利润同比下降52.87%至2922.85万元[3] - 净利润同比下降47.0%至3489万元，上期为6589万元[23] - 基本每股收益为0.071元，同比下降45.8%，上期为0.131元[24] - 归属于母公司所有者的净利润为3659万元，同比下降45.6%，上期为6721万元[23] 成本和费用（同比） - 营业成本同比上升0.8%至3.69亿元，上期为3.66亿元[22] - 销售费用同比下降24.8%至8248万元，上期为1.10亿元[22] - 研发费用同比上升5.1%至1573万元，上期为1497万元[22] 其他财务数据变化 - 其他收益同比增长74.76%至792.73万元，主要因政府补助增加[10] - 所得税费用同比下降36.04%至906.49万元，反映利润总额下降[10] - 加权平均净资产收益率下降1.43个百分点至1.56%[3] 现金流量表现 - 经营活动现金流量净额同比大幅增长130.22%至1.44亿元[3] - 经营活动现金流量净额同比大幅增长130.2%至1.44亿元，上期为6263万元[25][26] - 投资活动现金流量净额同比下降602.70%，主要因理财产品购买增加[11] - 投资活动现金流量净额为-1.26亿元，主要由于购建长期资产支付4666万元及投资支付8000万元[26] - 期末现金及现金等价物余额为8.38亿元，较期初增加3472万元[27] 资产和负债变动 - 货币资金期末余额为8.38亿元人民币，较年初增长4.3%[19] - 应收账款期末余额为1.34亿元人民币，较年初增长23.2%[19] - 存货期末余额为6.26亿元人民币，较年初下降14.9%[19] - 其他流动资产增长40.77%至2.07亿元，主要因新增8000万元理财产品[9] - 流动资产合计期末余额为18.96亿元人民币，较年初增长0.5%[19] - 固定资产期末余额为6.57亿元人民币，较年初下降0.7%[19] - 在建工程期末余额为1.26亿元人民币，较年初增长22.9%[19] - 短期借款期末余额为1.31亿元人民币，较年初增长15.3%[20] - 未分配利润期末余额为11.14亿元人民币，较年初增长3.4%[21] - 总资产较上年度末增长1.30%至30.60亿元[3] 公司投资和资金运用 - 公司使用超募资金及自有资金对全资子公司增资用于新建年产8000吨酱卤食品加工建设项目[16] - 公司使用闲置自有资金不超过3亿元人民币进行投资理财[16]

收入和利润（同比环比） - 第三季度营业收入5.26亿元同比下降7.59%[3] - 前三季度营业收入19.33亿元同比下降0.05%[3] - 营业总收入为19.33亿元，同比微降0.05%[20] - 第三季度归母净利润3360.91万元同比下降55.61%[3] - 前三季度归母净利润1.84亿元同比下降21.32%[3] - 营业利润为2.27亿元，同比下降19.82%[21] - 净利润为1.89亿元，同比下降20.09%[21] - 归属于母公司所有者的净利润为1.84亿元，同比下降21.31%[21] - 基本每股收益为0.36元，同比下降20.00%[22] 成本和费用（同比环比） - 营业总成本为17.32亿元，同比增长3.32%[20] - 销售费用同比增长28.53%主要因人工成本及门店费用增加[9] - 销售费用为2.73亿元，同比增长2.94%[21] - 研发费用为5109.40万元，同比下降14.08%[21] 各条业务线表现 - 肉制品业务第三季度收入同比下降8.78%[9] - 米制品业务第三季度收入同比增长10.13%[9] 现金流量 - 经营活动现金流量净额4.32亿元同比上升70.05%[3] - 经营活动产生的现金流量净额为432,353,548.29元，同比增长70.0%[24] - 经营活动现金流入小计为2,251,429,061.11元，同比下降6.3%[24] - 购买商品、接受劳务支付的现金为1,008,448,908.92元，同比下降15.8%[24] - 支付给职工以及为职工支付的现金为205,218,709.15元，同比增长1.3%[24] - 投资活动产生的现金流量净额为-106,007,039.50元，同比扩大36.1%[24] - 筹资活动产生的现金流量净额为-313,001,704.51元，同比扩大920.2%[25] - 销售商品、提供劳务收到的现金为21.33亿元[23] 资产负债项目变化 - 公司货币资金为9.98亿元人民币，较年初9.85亿元略有增长[16] - 应收账款增至1.57亿元人民币，较年初1.25亿元增长26.0%[16] - 存货降至5.64亿元人民币，较年初7.91亿元下降28.7%[16] - 在建工程增至1.44亿元人民币，较年初0.74亿元增长95.8%[17] - 短期借款增至1.13亿元人民币，较年初1.05亿元增长7.5%[17] - 应付账款降至0.66亿元人民币，较年初0.93亿元下降28.9%[17] - 在建工程较2020年末增加7069.29万元增幅95.83%[8] - 货币资金期初余额为985,032,564.61元[27] - 存货为791,130,730.49元[28] - 固定资产为624,094,679.25元[28] - 公司总负债为5.97亿元人民币，其中流动负债4.07亿元人民币，非流动负债1.90亿元人民币[29][30] - 公司所有者权益合计24.72亿元人民币，其中归属于母公司所有者权益24.23亿元人民币[30] - 公司应付职工薪酬为1729.21万元人民币，应交税费为2052.03万元人民币[29] - 公司其他应付款金额为1.64亿元人民币[29] - 公司长期借款为881.59万元人民币[29] - 公司递延收益为1.39亿元人民币[29] - 公司未分配利润为10.37亿元人民币[29] - 期末负债总额为5.54亿元，所有者权益总额为24.22亿元[18] - 期末现金及现金等价物余额为998,377,368.89元，同比下降16.0%[25] 公司股权结构 - 煌上煌集团有限公司持股38.60%，共计1.98亿股[11] - 新余煌上煌投资管理中心持股12.94%，共计0.66亿股[11] - 实际控制人徐桂芬家族通过直接和间接方式合计控制约60.42%股权[12] - 公司员工持股计划持有0.72%股份，共计716.4万股[12][13] 会计政策变更影响 - 公司执行新租赁准则对2021年1月1日资产负债表产生重大影响，新增使用权资产5750.72万元人民币[30] - 新租赁准则调整导致预付款项减少1533.07万元人民币[30] - 公司租赁负债为4217.65万元人民币[30] 其他重大事项 - 回购股份导致归属于上市公司股东的所有者权益减少5493.53万元[8]

收入和利润（同比环比） - 营业收入为14.07亿元人民币，同比增长3.09%[20] - 公司2021年上半年营业收入14.07亿元，同比增长3.09%[34] - 营业收入14.07亿元人民币，同比增长3.09%[70] - 公司营业收入同比增长3.09%至14.07亿元[73] - 合并报表营业收入14.07亿元，同比增长3.1%[191] - 归属于上市公司股东的净利润为1.50亿元人民币，同比下降4.84%[20] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为1.38亿元人民币，同比下降7.00%[20] - 基本每股收益为0.292元/股，同比下降4.89%[20] - 稀释每股收益为0.292元/股，同比下降4.89%[20] - 加权平均净资产收益率为6.03%，同比下降1.06个百分点[20] - 归属于上市公司股东的净利润1.50亿元，同比下降4.84%[34] - 公司2021年上半年净利润为1.598亿元，同比下降3.2%[193] - 归属于母公司所有者的净利润为1.499亿元，同比下降4.8%[193] - 基本每股收益0.292元，同比下降4.9%[194] - 母公司净利润8962万元，同比下降5.7%[197] 成本和费用（同比环比） - 营业成本9.29亿元人民币，同比增长5.73%[70] - 销售费用1.71亿元人民币，同比下降3.82%[70] - 财务费用51.79万元人民币，同比大幅上升113.95%[70] - 研发投入3822.92万元人民币，同比下降8.56%[70] - 合并报表营业成本9.29亿元，同比增长5.7%[191] - 合并报表销售费用1.71亿元，同比下降3.8%[191] - 合并报表研发费用3823万元，同比下降8.6%[191] - 母公司营业成本5.266亿元，同比上升2.8%[196] - 母公司研发费用2485万元，同比下降20.4%[196] - 母公司财务费用为-428万元，同比改善40.4%[196] - 母公司信用减值损失2441万元，同比改善26.2%[197] 各条业务线表现 - 主营业务收入增长2.74%，其中肉制品加工业同比增长1.64%，米制品业务同比增长5.80%[34] - 肉制品加工业净利润同比下降5.34%，米制品业务净利润同比下降2.78%[34] - 鲜货产品营业收入为9.46亿元，毛利率为37.74%[45] - 禽肉产品营业收入为7.08亿元，毛利率为40.28%[45] - 畜肉产品营业收入为1.44亿元，同比下降12.39%[45] - 米制品业务营业收入为3.72亿元，毛利率为23.49%[45] - 屠宰加工业务营业收入为1,064.33万元，同比增长244.06%[45] - 食品加工业务收入同比增长2.74%至13.76亿元，占总收入97.78%[73] - 屠宰加工业务收入同比大幅增长244.06%至1064万元[73] - 食品加工业务毛利率同比下降2.32个百分点至33.30%[75] - 米制品业务毛利率同比下降6.78个百分点至23.49%[75] - 米制品业务主营业务成本同比增长16.09%至284,979,027.06元[60] - 屠宰加工业务成本同比大幅增长270.64%至8,664,556.34元[60] - 肉制品加工业库存量同比下降33.37%至198.54吨[60] - 米制品加工业销售量同比增长17.06%至23,435.43吨[61] - 米制品加工业库存量同比下降37.10%至729.83吨[61] 各地区表现 - 上海地区收入同比增长116.11%至2671万元[73] 管理层讨论和指引 - 休闲卤制品行业2020-2025年预计复合增长率13%，2025年市场规模预计达2,275亿元[29] - 公司计划2021-2025年平均每年新开店铺约1500家[35] - 连锁专卖店覆盖江西/广东/福建区域并逐步向全国市场拓展[96] - 现金分红比例不低于当年可分配利润的25%[116] 现金流表现 - 经营活动产生的现金流量净额为2.71亿元人民币，同比下降7.67%[20] - 经营活动产生的现金流量净额2.71亿元人民币，同比下降7.67%[71] - 投资活动产生的现金流量净额-2793.52万元人民币，同比改善27.29%[71] - 筹资活动产生的现金流量净额-3.11亿元人民币，同比大幅下降1313.99%[71] - 现金及现金等价物净增加额-6808.34万元人民币，同比下降129.18%[71] - 销售商品提供劳务收到现金14.086亿元，同比上升2.4%[200] 资产和负债变化 - 货币资金为9.17亿元人民币，较期初减少6.91%[183] - 应收账款大幅增长至2.76亿元人民币，同比增加121.45%[183] - 存货下降至5.85亿元人民币，较期初减少26.10%[183] - 在建工程增至1.21亿元人民币，较期初增长63.56%[183] - 短期借款为1.13亿元人民币，较期初增长7.52%[183] - 合并报表货币资金7.44亿元，较年初下降15.7%[188] - 合并报表应收账款2.18亿元，较年初增长111.1%[188] - 合并报表存货4.71亿元，较年初下降23.4%[188] - 合并报表应付职工薪酬629万元，较年初下降63.6%[185] - 合并报表应交税费4958万元，较年初增长141.5%[185] - 合并报表未分配利润11.22亿元，较年初增长8.2%[186] 门店和渠道表现 - 公司肉制品加工业拥有4,840家专卖店，其中直营门店366家、加盟店4,474家[46] - 2021年上半年新开门店417家[46] - 线上交易额(GMV)为2.25亿元，占销售总额比例为20.17%[49] - 前5大客户销售额合计为7,266.92万元，占销售总额比例为5.17%[48] - 公司直营店绝大多数为租赁物业，仅4家为自有物业[147] 原材料成本 - 主要原材料赤豆采购单价同比上涨54.09%至13.57元/kg，脊膘上涨35.16%至26.52元/kg[53] - 牛肉采购单价同比下降17.03%至44.46元/kg，精肉下降17.16%至27.46元/kg[53][54] - 鸡翅尖采购单价同比下降41.14%至8.31元/kg，糯米下降24.01%至4.80元/kg[54] - 公司营业成本中直接材料占比同比下降3.03个百分点至82.96%[60] - 原材料成本占主营业务成本87%[96] - 主要原材料（肉鸭、鸭脚、鸭翅、鸭脖、牛肉）占主营业务成本约46%[96] 费用明细 - 销售费用中租赁费同比增长50.45%至4091万元[78] - 广告宣传费用投入636万元，其中互联网推广273万元[80] - 物流费重新认定影响整体毛利率3.10个百分点，金额为4,358.76万元[46] 子公司表现 - 子公司广东煌上煌实现净利润2280万元，营业收入1.77亿元[92] - 子公司嘉兴真真老老实现净利润2978万元，营业收入3.72亿元[92] - 子公司真真老老以账面价值8018万元资产抵押获得730万元长期借款[84] - 子公司真真老老以账面价值3799万元资产抵押获得2300万元短期借款[84] - 子公司真真老老以账面价值3065万元资产抵押获得2000万元短期借款[85] 非经常性损益和政府补助 - 计入当期损益的政府补助为1102.04万元人民币[24] - 其他营业外收入和支出为2,650,489.77元[25] - 所得税影响额为2,871,355.47元[25] - 少数股东权益影响额为492,572.81元[25] - 非经常性损益项目合计12,045,429.25元[25] - 其他收益主要为政府补助909万元[81] - 投资收益190万元来自保本理财产品[81] 股份和股东情况 - 有限售条件股份减少3,089,414股至48,428,221股，占比从10.05%降至9.44%[160] - 无限售条件股份增加3,089,414股至464,357,707股，占比从89.95%升至90.56%[160] - 煌上煌集团有限公司持股197,952,000股，占比38.60%，为第一大股东[169] - 新余煌上煌投资管理中心持股66,364,797股，占比12.94%，为第二大股东[169] - 全国社保基金四一八组合持股增加1,676,898股至8,544,731股，占比1.67%[169] - 中信证券－中信银行产品持股增加4,840,490股至8,445,091股，占比1.65%[169] - 褚建庚持股28,960,000股（占比5.65%），其中有限售股21,720,000股[169] - 公司回购专用账户持股1088.82万股，占总股本比例2.12%[170] - 控股股东煌上煌集团有限公司持股1.98亿股，占比38.61%[170] - 香港中央结算有限公司持股409.84万股，占比0.80%[170] - 基本养老保险基金一二零八组合持股306.22万股，占比0.60%[170] - 限制性股票激励计划解除限售股份总数3,348,126股，占股本总额0.65%[103] - 首次授予部分第三期解除限售涉及184人，股份数3,224,916股[103] - 预留授予部分第二期解除限售涉及7人，股份数123,210股[103] - 公司完成股份回购计划，累计回购10,888,200股，占总股本2.1233%[154] - 股份回购成交总金额为249,972,023.67元人民币[154] - 公司通过集中竞价方式累计回购股份10,888,200股，占总股本的2.1233%[164] - 股份回购成交总金额为249,972,023.67元，最高成交价24.07元/股，最低22.14元/股[164] 关联交易 - 与江西茶百年油脂有限公司关联交易金额为188.03万元，占同类交易比例24.25%[135] - 江西合味原酒店管理有限公司会务费关联交易金额为11万元，占同类交易比例2.62%[135] - 江西煌兴冷链物流有限公司仓储费关联交易金额为298.51万元，占同类交易比例70.36%[135] - 徐桂芬租金关联交易金额为32.5万元，占同类交易比例0.81%[136] - 江西煌盛房地产开发有限公司租金关联交易金额为2.02万元，占同类交易比例0.05%[136] - 江西合味原酒销售关联交易金额为9.01万元，占同类交易比例0.01%[136] - 江西茶百年油脂有限公司关联交易获批额度为600万元，实际未超额[135] - 江西合味原酒店管理有限公司关联交易获批额度为50万元，实际未超额[135] - 江西煌兴冷链物流有限公司关联交易获批额度为1,000万元，实际未超额[135] - 所有关联交易均采用市场定价原则及转账结算方式[135][136] - 江西煌盛房地产向关联方销售产品货款金额为13.86万元，占交易总额0.01%[137] - 江西茶百年油脂向关联方销售产品货款金额为6.13万元，占交易总额0.00%[137] - 江西茶百年油脂向关联方提供检测服务金额为0.17万元，占交易总额0.00%[138] - 江西煌兴冷链物流向关联方销售产品货款金额为12.47万元，占交易总额0.01%[138] - 煌上煌集团向关联方销售产品货款金额为2.1万元，占交易总额0.00%[138] - 报告期内日常关联交易实际履行总额为575.8万元[139] - 报告期内预计日常关联交易总额为1,940万元[139] 担保和理财 - 公司报告期末对子公司实际担保余额为7000万元人民币[150][151] - 公司实际担保总额占净资产比例为3.06%[151] - 公司委托理财未到期余额为4000万元人民币[153] - 报告期内审批对子公司担保额度合计6000万元人民币[151] - 报告期末已审批的对子公司担保额度合计8250万元人民币[151] - 报告期内担保实际发生额合计5000万元人民币[151] 业务资质和认证 - 公司拥有超过25项有效业务资质，涵盖食品生产、食品安全管理、排污许可等多个领域[36][38][39] - 公司持有6个食品生产许可证（SC编号），覆盖肉制品、水产制品、蔬菜制品等10余个产品类别[36][38][39] - 公司通过3项食品安全管理体系认证（FSMS），认证范围包括酱卤肉制品、非发酵豆制品等[36][38][39] - 公司获得2项质量管理体系认证（ISO 9001），有效期至2022年12月和2023年1月[36][38] - 公司在江西、广东、广西、辽宁、福建5个省份设有生产基地并持有当地食品生产许可[38][39] - 公司持有3张排污许可证，有效期至2021年11月、2025年3月和2025年7月[36][38][39] - 公司拥有动物防疫条件合格证，许可禽类屠宰加工业务，有效期至2021年12月[39] - 公司通过HACCP体系认证，证书有效期至2023年8月[39] - 公司持有4项诚信管理体系证书，由国家级认证机构颁发[36][38][39] - 公司食品经营许可证覆盖预包装食品、散装食品、热食类食品制售等全渠道销售资质[38][39] 环保和排放 - 江西煌上煌核定年排放COD总量204.01吨 氨氮18.13吨 总磷3.62吨 氮氧化合物10.07吨[108] - 江西煌大食品核定年排放COD总量指标27.87吨 NH3-N总量指标2.46吨 锅炉烟气SO2总量指标0.24吨 NOx总量指标1.11吨[108] - 广东煌上煌核定年排放COD总量0.648吨 氨氮0.072吨 总磷0.0036吨[108] - 福建煌上煌核定年排放COD总量指标19.15吨 NH3-N总量指标2.87吨 BOD总量指标3.83吨 总磷总量指标0.096吨[108] - 江西煌上煌污水处理站设计日处理能力4500吨[110] - 子公司煌大污水处理站设计日处理能力1200吨[110] - 子公司广东煌上煌污水处理站设计日处理能力40吨[110] - 子公司福建煌上煌污水处理站设计日处理能力500吨[110] - 年产2万吨食品加工项目环评批复洪环审批（2011）40号[111] - 排污许可证有效期至2021年11月26日（编号91360100158401226E001Y）[111] - 煌大食品1200万羽肉鸭屠宰加工改扩建项目环评批复洪环审批（2016）32号[112] - 广东煌上煌排污登记有效期至2025年03月10日（编号9144190079933131XM001W）[112] - 福建煌上煌排污登记有效期至2025年03月04日（编号91350181691909167J001Z）[112] - 突发环境应急预案备案编号360121-2018-017-L（2018年12月14日）[113] - 厂区污水排口配备pH/COD/氨氮/流量/总磷总氮在线监测系统[113] - 报告期内无环境行政处罚记录[114] 社会责任和公益 - 公司在吉安市敖城镇湖陂村投放鸭苗10万羽[121] - 公司通过鸭苗投放解决就业22户[121] - 预计创收184.96万元[121] - 参与江西省红十字会博爱送万家活动捐赠100户物资价值3万元[121] - 通过江西煌上煌爱心基金向南昌市第二中学教育发展基金会捐赠100万元[121] - 捐赠控股子真真老老员工曾文峰救助款2.5万元[121] - 连续多年获评纳税先进企业[118] 其他重要事项 - 公司半年度不进行利润分配及资本公积金转增股本[102] - 公司投资2000余万元建设食品质量安全检验与研发工程技术中心[68] - 公司报告期不存在控股股东及其他关联方非经营性占用资金[127] - 公司报告期无违规对外担保情况[128] - 公司半年度报告未经审计[129] - 福建煌上煌诉福州市福清生态环境局涉案金额100万元[131] - 公司报告期未发生资产或股权收购出售的关联交易[140] - 公司报告期未发生共同对外投资的关联交易[141] - 公司报告期不存在非经营性关联债权债务往来[142] - 公司无重大关联交易及重大承包托管事项[144][145][146] - 公司股份总数保持512,785,928股不变[160] - 202

收入和利润（同比环比） - 营业收入6.06亿元人民币，同比增长12.12%[8] - 公司营业收入60616.89万元，同比增长12.12%[15] - 营业总收入同比增长12.1%至6.06亿元，上期为5.41亿元[41] - 归属于上市公司股东的净利润6721.03万元人民币，同比增长3.09%[8] - 扣除非经常性损益的净利润6201.37万元人民币，同比增长3.52%[8] - 归属于母公司股东的净利润同比增长3.1%至6721万元，上期为6519万元[43] - 基本每股收益0.131元/股，同比增长3.15%[8] - 基本每股收益为0.131元，上期为0.127元[44] - 母公司营业收入同比增长9.7%至4.41亿元，上期为4.02亿元[46] - 母公司净利润同比下降11.1%至5998万元，上期为6743万元[47] - 母公司基本每股收益为0.117元，上期为0.131元[48] 成本和费用（同比环比） - 营业成本同比增长4.4%至3.66亿元，上期为3.50亿元[42] - 销售费用增加3896.79万元，增幅55.09%，因门店拓展及线上销售投入增加[15] - 销售费用同比大幅增长55.1%至1.10亿元，上期为7073万元[42] - 研发费用同比下降7.2%至1497万元，上期为1612万元[42] - 财务费用改善至-98万元，主要因利息收入228万元超过利息支出115万元[42] 各条业务线表现 - 肉制品加工业收入同比增长10.77%，米制品业务收入同比增长26.74%[15] 经营活动现金流量 - 经营活动现金流量净额6263.14万元人民币，同比下降49.29%[8] - 经营活动现金净流量减少6088.56万元，降幅49.29%，因原材料采购支出增加[15] - 经营活动产生的现金流量净额同比下降49.3%至6263万元[51] - 购买商品、接受劳务支付的现金同比增长21.1%至2.70亿元[51] - 销售商品、提供劳务收到的现金同比下降0.7%至6.09亿元[50] - 母公司经营活动产生的现金流量净额同比下降70.6%至4884万元[54] 投资活动现金流量 - 投资活动现金净流量增加5540.13万元，增幅182.24%，因赎回4000万元理财产品[15] - 投资活动产生的现金流量净额改善至2500万元，上年同期为-3040万元[51] - 理财产品投资4000万元已到期赎回[26] - 母公司投资支付的现金同比下降67.2%至2000万元[55] 筹资活动现金流量 - 筹资活动产生的现金流量净额为-2.43亿元，上年同期为1445万元[52] - 支付其他与筹资活动有关的现金达2.5亿元[52][55] - 母公司筹资活动产生的现金流量净额为-2.5亿元[55] 资产和现金状况 - 货币资金从2020年末的9.85亿元下降至2021年一季度末的8.29亿元，降幅15.8%[33] - 期末现金及现金等价物余额同比下降27.9%至8.29亿元[52] - 存货从2020年末的7.91亿元减少至2021年一季度末的7.75亿元，减少约1600万元[33] - 其他流动资产从2020年末的1.24亿元减少至2021年一季度末的6209万元，降幅50%[33] - 流动资产总额从2020年末的21.09亿元下降至2021年一季度末的18.94亿元，减少2.15亿元[33] - 资产总额从2020年末的30.27亿元下降至2021年一季度末的28.10亿元，减少2.16亿元[34] - 总资产28.10亿元人民币，较上年度末减少7.15%[8] - 短期借款从2020年末的1.05亿元增加至2021年一季度末的1.13亿元，增长7.5%[34] - 应付账款从2020年末的9274万元减少至2021年一季度末的6759万元，降幅27.1%[34] - 合同负债从2020年末的796万元增加至2021年一季度末的821万元，增长3.1%[34] - 预付账款增加1483.93万元，增幅33.80%，因原材料战略储备采购增加[15] - 母公司应收账款从2020年末的1.03亿元增加至2021年一季度末的1.71亿元，增长65.2%[36] - 母公司未分配利润从2020年末的7.33亿元增加至2021年一季度末的7.93亿元，增长8.1%[39] - 归属于上市公司股东的净资产22.62亿元人民币，较上年度末减少6.67%[8] 股份回购和股权激励 - 库存股增加24997.20万元，增幅842.43%，因股份回购用于股权激励[15] - 股份回购实施完成，累计回购1088.82万股，总金额24997.20万元[18] 其他财务数据 - 加权平均净资产收益率2.74%，同比下降0.25个百分点[8] - 政府补助453.61万元人民币计入非经常性损益[9] - 普通股股东总数39,055户[11] - 募集资金余额17109.40万元，含累计收益8647.49万元[22]