公司人事变动 - 2025年7月23日召开第八届董事会第一次会议[2] - 选举胡波为董事长，朱郁健为副董事长[2] - 提名各董事会专门委员会成员[3][4] - 聘任张汉卿为总经理等多人任职[5] - 聘任费云辉为证券事务代表[6]

生产效率提升 - 数控机床加装PLC控制系统后加工精度提高30% 生产效率提升25% [1] - 普通铣床改造为半自动数控设备后加工精度从0.05毫米提升至0.02毫米 [2] - 镗床加装DCS系统后加工效率提升40% 精度提高50% 节约设备更新费用500万元 [4] 技术创新成果 - 刀具寿命智能监测系统延长刀具更换周期40% 年节约刀具成本80万元 [3] - 余热回收智能控制系统提高锅炉热效率8% 年减少二氧化碳排放3000吨 [3] - 智能检测系统提高设备综合效率15个百分点 减少设备停机时间60% 年创效超200万元 [4] - 反应釜密封面在线修复技术缩短维修时间从72小时至8小时 降低维修成本80% 年创效500万元 [6] - 智能传热优化系统提高换热器效率12% [6] 创新管理机制 - 建立"创意孵化-技术攻关-推广应用"三阶推进机制 [3] - 每月召开"诸葛亮会"收集员工建议 建立"提案-评估-奖励"闭环管理流程 [3] - 去年收集127条合理化建议 实施68条 创造效益300多万元 [2] - 组建跨部门联合创新工作室 解决23项跨部门技术难题 [6] 产学研合作 - 与5所高校建立长期合作关系 共同开展12个技术攻关项目 [6] - 3项合作成果达到国际先进水平 [6] - 近两年申报专利18项 完成技术改造56项 创新成果转化率达85% [6] - 近两年创新成果累计创效5000余万元 [6] 智能化改造 - 数控机床联网率达到100% 关键工序实现数字化监控 [4] - 物料流转采用AGV小车 [4] - 旧设备改造成本不到新设备1/3 实现80%智能化功能 [4]

公司产业布局 - 公司整体产业布局包括基础化工、肥料、新材料、新能源四大板块 [1] - 基础化工产业后续以提质增效为重点 肥料、新材料、新能源板块在提质增效基础上将按年度规划进行产业拓展 [1] - 近年来公司为企业未来发展做了不少工作 这些在年度报告中均进行了披露 [1] 基础化工板块 - 基础化工板块重点是节能降碳和智能制造 [2] - 公司纯碱及合成氨生产均是行业能效领跑者标杆企业 [2] - 合成氨智能化技改项目2025年12月将达到预定可使用状态 尿素节能降碳改造及中央控制室项目有序推进 [2] - 工厂内部5G局域网正在搭建 围绕智能化、自动化展开 [2] 肥料板块 - 肥料板块重点是技术进步 提高肥料利用率和环境友好 [3] - 公司与中国水稻研究所战略合作 共同打造水稻高质量发展 创新营销模式及理念 [3] - 当前肥料行业竞争主要特点是技术含量 农业进入提质增效阶段 [3] - 钾肥、磷肥价格处于高位 氮肥价格处于低位 其中国际市场价格高 [3] - 下半年随着出口量增加预期 肥料行业应该好于上半年 [3] 新材料板块 - 新材料板块重点是增加产能、节能改造及开展自主知识产权研发 向应用端拓展 [4] - 公司建设有研发实验室与专门研发公司华昌道特 配备专门中试车间 [4] - 在建30万吨多元醇项目三季度达到预定可使用状态 投产后将新增营业收入20多亿元 [4] - 投产后新材料规模营业收入占比将超过公司整体产业50% [4] - 异辛酸项目已立项 若明年年底实现投产将增加营业收入约4亿元 [4] 新能源板块 - 新能源板块重点是氢燃料电池、矾液流储能电池电堆 [5] - 氢燃料电池已完成103辆交运装备示范应用投放 包括公交车辆38辆、重卡60辆、牵引车辆5辆 [5] - 上述车辆累计运营里程达700多万公里 单车最大运营里程超过23万公里 [5] - 公司已形成包括研发、生产企业、车辆制造企业、物流企业、应用端在内的产业生态圈 [5] - 已构建较完整的产品、服务体系 包括制氢加氢、氢燃料电池核心零部件、电堆及发动机、测试设备应用、交运装备应用 [5] - 2025年度主要目标包括推进氢燃料电池电堆产品从示范应用向商业推广应用过渡 推进矾液流储能电池电堆技术研发并落实示范应用 [5] 主营业务与财务表现 - 公司是以煤气化为产业链源头的综合性化工企业 产业链分为基础化工产业、化学肥料产业和新材料产业三部分 [6] - 公司一直致力于探索氢资源能源利用及新用途 促进产品及产业升级 通过合作在氢能源领域积极探索与布局 [6] - 2025年一季报显示公司主营收入17.71亿元 同比下降10.36% [6] - 归母净利润2855.09万元 同比下降88.23% 扣非净利润2165.86万元 同比下降90.5% [6] - 负债率26.98% 投资收益1122.89万元 财务费用81.45万元 毛利率7.29% [6] - 近3个月融资净流入2341.2万元 融资余额增加 融券净流入69.36万元 融券余额增加 [6]

公司整体情况 - 产业布局包括基础化工、肥料、新材料、新能源，基础化工后续以提质增效为重点，肥料、新材料、新能源后续提质增效并按规划拓展产业 [1] 基础化工板块 - 重点是节能降碳、智能制造，纯碱及合成氨生产是行业能效领跑者标杆企业 [1] - 合成氨智能化技改项目2025年12月达预定可使用状态，尿素节能降碳改造及中央控制室项目有序推进，搭建工厂内部5G局域网 [1] 肥料板块 - 重点是技术进步，提高肥料利用率和环境友好，与中国水稻研究所战略合作 [2] - 行业竞争主要特点是技术含量，钾肥、磷肥价格高位，氮肥价格低位，国际市场价格高，下半年行业预期好于上半年 [2] 新材料板块 - 重点是增加产能、节能改造、开展自主知识产权研发，向应用端拓展 [2] - 在建30万吨多元醇项目三季度达预定可使用状态，投产后新增营收20多亿元，新材料规模占比超公司整体产业50% [2] - 异辛酸项目已立项，明年年底投产将增加营收约4亿元 [2] 新能源板块 - 重点是氢燃料电池、矾液流（储能）电池（电堆） [2] - 氢燃料电池完成103辆交运装备示范应用投放，累计运营里程达700多万公里，单车最大运营里程超23万公里 [2] - 形成产业生态圈和较完整产品、服务体系 [2] - 2025年度目标是推进氢燃料电池产品向商业推广过渡，推进矾液流电池技术研发并落实示范应用 [2]

战略合作签约 - 江苏苏州港集团有限公司、张家港港务集团有限公司、江苏华昌化工股份有限公司、苏州市华昌能源科技有限公司四方举行战略合作框架协议签约仪式 [1] - 合作旨在推进氢能设备应用，探索氢能绿色港口创新模式 [1] 氢能产业布局 - 华昌化工和华昌能源通过本次合作加速氢能设备在港口场景的应用 [1] - 合作标志着公司在氢能领域向绿色港口方向拓展的重要战略举措 [1]

业绩预告 - 业绩预告期间为2025年1月1日至2025年6月30日，预计业绩同向下降 [1] - 业绩变动主要原因为行业产品价格下滑以及二季度周期性检修导致产量下降 [1] - 公司计划利用检修后良好生产条件做好稳产工作，并推进年产30万吨多元醇及配套设施项目、氨合成生产装置智能化技术改造项目 [1] 财务数据 - 业绩预告相关财务数据为初步测算结果，未经会计师事务所审计 [1] - 公司已与审计会计师事务所进行预沟通，双方在业绩预告方面不存在分歧 [1] - 具体财务数据以2025年半年度报告中披露数据为准 [2] 公司应对措施 - 管理层将密切关注市场动态并落实相关措施 [1] - 按既定发展规划稳步推进落实工作 [1] - 两个重点项目将按2024年度报告中披露的时间达到预定可使用状态 [1]

财务数据关键指标变化 - 业绩预告期间为2025年1月1日 - 2025年6月30日[3] - 归属于上市公司股东的净利润本报告期约800万元，上年同期为45,112.23万元[3] - 扣除非经常性损益后的净利润本报告期约300万元，上年同期为42,739.27万元[3] - 基本每股收益本报告期为0.0084元/股，上年同期为0.4737元/股[3] - 业绩预计同向下降[3] 管理层讨论和指引 - 经营业绩下降主因是行业产品价格下滑和二季度周期性检修[5] - 公司管理层将关注市场动态，落实相关措施[5] 其他没有覆盖的重要内容 - 业绩预告相关财务数据未经会计师事务所审计，与事务所预沟通无分歧[4] - 年产30万吨多元醇及配套设施等项目将按2024年度报告披露时间达预定可使用状态[5] - 本次业绩预告为初步估算，具体以2025年半年度报告披露数据为准[6]

董事会议事规则总则 - 公司制定本规则旨在规范董事及董事会行为，确保股东会依法行使职权，依据包括《公司法》《证券法》及公司章程等法规[2] - 董事会需在法律框架内运行，落实股东会决议并保证决策科学性[3] - 董事会下设董事会办公室处理日常事务，由董事会秘书或证券事务代表负责管理印章[2] 董事会召集机制 - 董事会会议分为定期会议（每年至少两次）和临时会议，均由董事长召集并提前10日书面通知[3][6] - 临时会议可由代表10%以上表决权股东、1/3以上董事或审计委员会提议，董事长需在10日内召集，通知时限缩短至5日[7] - 董事长缺位时由副董事长或半数以上董事推举的董事主持[8] 提案与通知流程 - 会议提案需经董事会办公室征求董事意见后由董事长审定，内容需明确且符合法规[4][9] - 临时会议提案需提交书面提议，包含提案内容、相关材料及提议人信息，董事长可要求补充材料[10] - 会议通知需包含会议时间、地点、议程、提案内容及联系方式等要素，紧急情况下可口头通知[11] 会议召开与表决规则 - 董事会会议需过半董事出席方有效，决议需全体董事过半数通过[13] - 关联董事需回避表决，无关联董事不足三人时提交股东会审议[14][22] - 表决方式包括举手、记名或书面形式，董事需明确选择同意/反对/弃权[19] 会议记录与决议执行 - 会议记录需记载出席人员、议程、发言要点及表决结果，由董事签字确认[25][26] - 董事长需督促决议落实并在后续会议通报执行情况[27] - 会议档案（通知、记录、决议等）由董事会秘书保存10年[28] 附则 - 本规则由董事会解释，与公司章程具有同等效力，自股东会通过后生效[29][30]

公司治理结构 - 公司设立董事会提名委员会作为专门工作机构 主要负责对董事和经理人员的人选 选择标准和程序进行选择并提出建议 [1] - 提名委员会成员由三至七名董事组成 其中独立董事占多数 委员由董事长 二分之一以上独立董事或其他董事担任并由董事会选举产生 [1] - 提名委员会设主任委员一名 由独立董事委员担任 负责主持委员会工作 任期与董事会一致 [1] 委员会职责权限 - 根据公司经营活动情况 资产规模和股权结构对董事会的规模和构成向董事会提出建议 [2] - 负责拟定董事和高级管理人员的选择标准和程序 对人选及其任职资格进行遴选和审核 [2] - 广泛搜寻合格的董事和高级管理人员人选 对候选人人选进行审查并提出建议 [2] 决策程序规范 - 提名委员会依据相关法律法规和公司章程规定履行职责 形成决议后报董事会审议或备案 [3] - 董事和高级管理人员选任程序包括对提名人资格 程序的审查 以及对候选人任职资格的审查 [3] - 特别规定需评价独立董事的提名方式 程序 独立性和任职资格是否符合规定 [3] 议事规则细则 - 会议需提前七天通知全体委员 由主任委员主持 三分之二以上委员出席方可举行 [4][5] - 决议须经全体委员过半数通过 表决方式为举手表决或投票表决 临时会议可采取通讯表决 [5] - 会议记录由出席会议委员签名 董事会秘书保存 议案及表决结果以书面形式报董事会 [5] 附则规定 - 实施细则自董事会决议通过之日起执行 未尽事宜按国家法律法规和公司章程规定执行 [6] - 如与国家日后颁布的法律法规或修改后的公司章程相抵触时 按新规定执行并立即修订报董事会审议通过 [6] - 本细则解释权归属公司董事会 [6]

核心观点 - 公司制定市值管理制度旨在通过提升投资价值和股东回报能力 实现公司整体利益最大化和股东财富增长 [1][4] 总则 - 市值管理定义为以提高公司质量为基础的战略管理行为 旨在提升投资价值和股东回报能力 [1] - 公司需通过新质生产力培育 提升经营水平和发展质量 并做好投资者关系管理和信息披露 [1] 目的与基本原则 - 市值管理目的包括通过信息披露增强透明度 使市场价值与内在价值趋同 并利用资本运作等手段实现价值最大化 [2] - 基本原则涵盖系统性 科学性 合规性和常态性 要求持续关注资本市场动态并采用合规管理方式 [2] 机构与职责 - 董事会作为领导机构 负责制定投资价值长期目标 并在重大决策中考虑投资者利益和回报 [2] - 董事长作为第一责任人 需督促执行董事会决议并协调各方措施 [3] - 董事和高级管理人员应参与投资者关系活动 并可依法实施股份增持计划 [3] - 董事会秘书负责投资者关系管理和信息披露 并加强舆情监测分析 [3][4] - 证券事务部门作为执行部门 负责市值监测 评估与维护 各职能部门需配合参与 [4] 主要方式 - 公司质量是投资价值基础 需聚焦主业提升经营效率和盈利能力 [4] - 并购重组可强化主业核心竞争力并拓展业务范围 [4] - 股权激励和员工持股计划可建立长效激励机制 提升经营业绩和风险管理能力 [4] - 现金分红需结合公司发展阶段和经营现状 提供连续稳定回报 [4] - 投资者关系管理需建立沟通机制 保障投资者知情权和合法权益 [4] - 信息披露需以投资者需求为导向 提高质量并突出关键信息 [4] - 股份回购可避免股价剧烈波动并增强投资者信心 [4] - 其他合法合规方式也可用于市值管理 [4] 禁止行为 - 不得操控信息披露或披露虚假信息误导投资者 [5] - 不得通过内幕交易或操纵股价牟取非法利益 [5] - 不得对证券价格作出预测或承诺 [5] - 股份增持和回购需符合账户使用和信息披露规则 [5] - 不得披露涉密项目信息或其他违法行为 [5] 监测预警和应急措施 - 公司需监测市值 市盈率 市净率等指标 并设定预警阈值 [5] - 证券事务部门需在指标触发阈值时分析原因并向董事会报告 [5] - 面对股价短期连续或大幅下跌 公司需分析原因并发布澄清公告 [6] - 需加强投资者沟通并通过说明会传递公司价值 [6] - 可制定并实施股份回购计划或股份增持计划 [6] - 其他合法合规措施也可用于应对股价下跌 [6] 附则 - 制度未尽事宜以法律法规和公司章程为准 [6] - 制度由董事会负责解释和修订 [6] - 制度自董事会审议通过之日起生效 [6]