行业转型契机 - 保险资管行业正面临前所未有的转型契机 经济发展模式向高质量转变 传统债权融资难以满足新经济领域需求 权益融资成为更适配选择 [1] - 保险资金具备成为耐心资本的天然条件 期限长、规模大、来源稳定 当前31万亿元人身险资金中 长期股权投资达2.6万亿元 占比8.27% 成为仅次于债券、股票的重要资产类别 [1] 股权投资发展 - 保险资管机构加速向股权投资领域转型 上半年债权投资计划登记数量与规模持续下滑 股权投资计划、私募股权基金实现大幅增长 [3] - 华电新能上市案例展现保险资金股权投资实效 中国人寿、平安人寿作为原始股东 历经三年多等待 上市首日涨幅超125% 市值接近3000亿元 所持股权估值增长近两倍 [3] - 保险资管股权投资具有独特偏好特征 更倾向成熟期和中后期项目 偏好具备期间收益和稳定现金流的标的 投资规模较大 主要投向硬科技、绿色新能源、健康养老等重点方向 [3] 能力建设与挑战 - 保险资管在股权投资领域仍处于能力建设和经验积累阶段 股权投资市场遇冷 退出难度增加 新兴科技领域高专业门槛对产业研究能力提出更高要求 [4] - 外资机构进入带来新发展思路 荷兰全球人寿设立保险资管公司 计划布局基础设施、新能源等长期项目 看好绿色金融、医疗健康与数字创新三大领域 [4] - 保险资管积极探索跨境投资能力建设 海南自贸港跨境资产管理试点开辟新通道 初始规模上限设定为100亿元人民币 有利于丰富跨境金融产品供给 [4]

监事会会议召开情况 - 会议于公司会议室以现场方式举行 通知于2025年7月16日通过通讯方式发出 [1] - 应出席监事3名 实际出席监事3名 会议由邵福生主席主持 [1] - 会议召开符合《公司法》及《公司章程》等法规规定 [1] 监事会审议议案 - 审议通过关于募集资金使用的议案 包括置换预先投入自筹资金 调整募投项目实施主体及确认金额分配额度 [1] - 监事会认为募集资金调整符合公司实际情况和管理要求 使用募集资金置换自筹资金有利于提高资金使用效率 [1] - 表决结果为3票同意 0票反对 0票弃权 [1] 合规性确认 - 审议事项符合《上海证券交易所股票上市规则》及《上市公司自律监管指引第1号》等法规要求 [1] - 募集资金使用不影响投资项目正常进行 未改变资金用途且未损害股东利益 [1]

募集资金基本情况 - 公司首次公开发行人民币普通股(A股)4,968,944,214股(超额配售选择权行使前) 发行价格为3.18元/股 募集资金总额15,801,242,600.52元 扣除发行费用209,369,531.47元后 募集资金净额为15,591,873,069.05元 [1] - 募集资金于2025年7月11日到位 安永华明会计师事务所出具验资报告(安永华明(2025)验字第70069628_A02号) [1] - 公司于2025年7月16日在上海证券交易所上市 [1] 募集资金专户设立情况 - 公司设立募集资金专项账户 资金全部存放于董事会批准开设的专项账户内 [2] - 公司与保荐机构及商业银行签署募集资金监管协议 [2] - 截至2025年7月18日 公司在中国工商银行、中国建设银行、中国银行、招商银行和中国农业银行共开设22个专项账户 [3][4] 三方监管协议主要内容 - 协议方包括公司(甲方1)、开户主体公司(甲方2)、开户银行(乙方)及联席保荐机构中金公司(丙方1)与华泰联合证券(丙方2) [4] - 专户仅用于首次公开发行募集资金投向项目 不得用作其他用途 [5] - 保荐机构可采取现场调查、书面问询等方式行使监督权 每半年度进行现场检查 [6] - 银行需按月出具专户对账单并抄送保荐机构 [6] - 专户单次或12个月内累计支取超5,000万元且达募集资金净额20%时 公司需在5个工作日内通知保荐机构 [6] - 银行三次未及时出具对账单或未配合调查时 公司可单方面终止协议并注销专户 [7] - 协议自签署盖章日起生效 至专户资金全部支出并销户后失效 [8]

募集资金基本情况 - 首次公开发行股票募集资金总额为158.01亿元（超额配售选择权行使前）[1] - 发行价格为每股3.18元[1] - 扣除发行费用2.09亿元后募集资金净额为155.92亿元[1] - 募集资金于2025年7月11日到位并由安永华明会计师事务所验资[1] 募投项目分类及投资分配 - 风光大基地项目总投资501.88亿元其中募集资金投入235.81亿元[1][3] - 就地消纳负荷中心项目总投资120亿元其中募集资金投入44.07亿元[3] - 新型电力系统协同发展项目总投资97.8亿元其中募集资金投入32.69亿元[3] - 绿色生态文明协同发展项目总投资132.75亿元其中募集资金投入74.89亿元[3] - 整体募投项目总投资规模达179.44亿元[3] 实施主体调整详情 - 新疆达坂城风电项目主体变更为华电新疆乌鲁木齐县能源发展有限公司[1][3] - 广东四会渔光互补项目主体由华电（广东肇庆）新能源变更为华电（四会）新能源有限公司[3] - 河南民权风电项目主体由河南华电福新能源变更为华电福新民权县新能源有限公司[4] - 所有调整均在上市公司全资子公司间进行不视为改变募集资金用途[3] 自筹资金预先投入及置换 - 预先投入自筹资金总额155.92亿元[4][5] - 置换金额与预先投入金额完全一致均为155.92亿元[5] - 涉及项目包括天津1000MW盐光互补光伏、新疆达坂城风电集群、木垒800MW风电等大型能源项目[4][5] 审议程序与机构意见 - 公司于2025年7月18日召开董事会及监事会审议通过相关议案[5] - 监事会认为该事项符合募集资金管理要求且不存在损害股东利益情形[6] - 安永华明会计师事务所出具鉴证报告确认自筹资金投入情况[7] - 保荐机构华泰联合证券同意实施主体调整及155.92亿元资金置换方案[7]

募集资金基本情况 - 公司首次公开发行4,968,944,214股A股普通股股票，发行价格为人民币3.18元/股，募集资金总额为人民币15,801,242,600.52元，扣除发行费用后实际到账金额为人民币15,688,233,691.30元 [5] - 募集资金将主要用于风力发电、太阳能发电项目建设，拟投入募集资金约180亿元 [6] 募集资金投资项目计划 - 募投项目围绕"风光大基地项目"、"就地消纳负荷中心项目"、"新型电力系统协同发展项目"、"绿色生态文明协同发展项目"四类布局 [6] - 具体项目包括天津华电海晶1000MW光伏发电项目、华电北疆乌鲁木齐100万千瓦风电项目、华电木垒四十个井子800兆瓦风力发电项目等14个项目，总投资额达1,794,440.15万元 [7][8] 自筹资金预先投入情况 - 截至2025年7月17日，公司以自筹资金预先投入募投项目金额共计人民币1,559,187.31万元 [9] - 预先投入金额最大的项目为天津华电海晶1000MW光伏发电项目，其次为华电北疆乌鲁木齐100万千瓦风电项目 [10][12] 募集资金置换安排 - 公司拟以募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金总额为人民币1,559,187.31万元 [10] - 置换金额与预先投入金额完全一致，包括天津华电海晶1000MW光伏发电项目、华电北疆乌鲁木齐100万千瓦风电项目等全部14个项目 [13] 发行费用情况 - 本次发行费用合计人民币209,369,531.47元（不含增值税），其中承销费及保荐费人民币113,008,909.22元已从募集资金总额中扣除 [13] - 公司已用自筹资金支付的其他各项发行费用为人民币68,558,490.57元，也将用募集资金进行置换 [14]

上市募资 - 公司于2025年7月16日在上海证券交易所上市，发行4,968,944,214股，发行价3.18元/股，募资总额15,801,242,600.52元，净额15,591,873,069.05元[1] 项目投资 - 拟用约180亿募资投入风力、太阳能发电项目建设[2] - 多个项目公布投资及募资投资额，如天津华电海晶项目投资630,000.00万元，募资投资额436,458.16万元等[2][3] 资金置换 - 拟以1,559,187.31万元募资置换预先投入募投项目自筹资金[4] - 多个项目预先投入自筹资金和置换金金额一致，合计均为1,559,187.31万元[6] - 2025年7月18日会议通过使用155.92亿元募资置换自筹资金议案[7] - 监事会、保荐机构同意，会计师事务所认为报告如实反映情况[8][9][10]

募集资金情况 - 公司本次公开发行4,968,944,214股A股普通股股票（超额配售选择权行使前），发行价格3.18元/股，募集资金总额15,801,242,600.52元，净额15,591,873,069.05元（超额配售选择权行使前）[8] - 实际到账募集资金15,688,233,691.30元，于2025年7月11日全部到账[8] 募投项目布局 - 募投项目围绕四类布局，拟使用募集资金约180亿元[9] - 多个项目拟投入募集资金，合计1,794,440.15万元[10][11] 资金投入与置换 - 截至2025年7月17日，公司以自筹资金预先投入募投项目金额1559187.31万元[12] - 公司拟以募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金总额1559187.31万元[15] 发行费用 - 本次募集资金各项发行费用合计209369531.47元（不含增值税）[19] - 承销费及保荐费113008909.22元（不含增值税）已从募集资金总额中扣除[19] - 尚未扣除的各项发行费用96360622.25元（不含增值税）于2025年7月11日汇入募集资金专户[19] - 截至2025年7月17日，公司已用自筹资金支付其他各项发行费用68558490.57元（不含增值税）[19] 议案批准 - 《关于使用募集资金置换预先投入募投项目自筹资金、募投项目实施主体调整及募投金额分配额度确认的议案》于2025年7月18日经审议批准[20]

上市情况 - 公司于2025年7月16日上市，发行4,968,944,214股，发行价3.18元/股，募集资金总额15,801,242,600.52元，净额15,591,873,069.05元[1] 募投项目 - 募投项目围绕四类布局，拟使用募集资金约180亿元[2] - 多个项目有具体投资及募集资金投资额，如天津华电海晶项目投资630,000.00万元，募集资金投资额436,458.16万元等[2] 资金置换 - 拟以募集资金置换预先投入募投项目自筹资金1,559,187.31万元[4] - 拟用155.92亿元（超额配售选择权行使前）募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金[7][8][10] 其他 - 2025年7月18日召开会议审议通过相关议案[7] - 安永华明会计师事务所认为公司自筹资金预先投入募投项目报告编制合规[9]

募资情况 - 公司首次公开发行49.69亿股A股，发行价3.18元/股[3] - 本次发行募集资金总额158.01亿元，净额155.92亿元[3][4] 募投项目 - 募投项目拟用募集资金约180亿元，围绕四类项目布局[5] - 天津华电海晶发电项目投资63亿元，募资投资额43.65亿元[5] - 华电北疆乌鲁木齐100万千瓦项目投资50.19亿元，募资投资额23.58亿元[5] - 华电木垒四十个井子800兆瓦风力发电项目投资41.84亿元，募资投资额25.36亿元[5] - 华电莱州土山一期600MW光伏发电项目投资24.99亿元，募资投资额9.98亿元[5] - 广东华电福新四会华龙项目投资12亿元，募资投资额4.41亿元[5] - 浙江华电金华磐安100MW光伏发电项目投资5.28亿元，募资投资额1.81亿元[5] 资金置换 - 公司拟用155.92亿元募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金[2] - 公司多个项目预先投入自筹资金与本次置换金额合计均为1559187.31[8][9] - 天津华电海晶1000MW“盐光互补”光伏发电项目预先投入自筹资金和置换金额均为436458.16[8] - 华电北疆乌鲁木齐100万千瓦项目部分预先投入自筹资金和置换金额均为235807.30[8] - 华电木垒四十个井子800兆瓦风力发电项目预先投入自筹资金和置换金额均为253644.24[8] - 华电莱州土山一期600MW光伏发电项目预先投入自筹资金和置换金额均为99763.95[8] - 浙江华电金华磐安100MW光伏发电项目预先投入自筹资金和置换金额均为18073.71[8] 决策审议 - 2025年7月18日公司会议审议通过用155.92亿元置换自筹资金等议案[10] - 公司监事会同意募投项目调整及用155.92亿元置换自筹资金[11] - 安永华明会计师事务所认为公司自筹资金投入报告如实反映情况[12] - 保荐机构同意募投项目调整及用155.92亿元置换自筹资金[13]

上市与募资 - 公司于2025年7月16日在上海证券交易所上市[3] - 首次公开发行A股4,968,944,214股（超额配售选择权行使前）[3] - 发行价格3.18元/股，募集资金总额15,801,242,600.52元（超额配售选择权行使前）[3] - 募集资金净额15,591,873,069.05元（超额配售选择权行使前）[3] - 募集资金于2025年7月11日到位[3] 资金监管 - 公司在多家银行开立募集资金专项账户[7] - 公司与开户银行等签订《募集资金专户存储三方监管协议》[6] - 保荐人监督资金使用，每半年度现场调查[10] - 银行按月出具专户对账单并抄送给保荐人[13] - 支取超5000万元且达净额20%，5个工作日内通知保荐人[13] - 协议至专户资金支出完毕并销户失效[14]