股价表现与资金流向 - 4月14日收盘价4.060港元 较前一交易日下跌0.25% 盘中最高价4.140港元创近一年新高 [1] - 当日主力资金流入591.456万港元 流出1031.784万港元 净流出440.33万港元 [1] 公司业务与运营规模 - 中国西部地区唯一基建类A+H股上市企业 蜀道集团唯一高速公路产业上市平台 [2] - 主要业务涵盖高速公路投资建设运营、绿色能源投资及沿线资源开发 下辖18家子分公司 [2] - 通车总里程突破900公里 包括成渝/成雅/成仁等放射性动脉及成都二绕西段等省内大通道 [2] - 拥有双流机场、城北等出城要道部分权益 所辖路段运维保障能力居全国上游水平 [2] 项目质量与行业地位 - 成仁/遂广/遂西高速获国家优质工程奖/李春奖/天府杯金奖等荣誉 [2] - 成仁高速连续5年获全省服务质量评价第一名 服务区获全国百佳示范/全省五星称号 [2] - 在全国21家同类上市企业中资产质量与利润总额表现优良 四川省170余家上市企业中净利润名列前茅 [2] 战略布局与新兴业务 - 推进成乐扩容项目建设 原路扩建段与乐山复线段已通车 新津/武侯/双流新建段全速施工 [2] - 通过设立合资/直接收购等方式拓展油品销售、服务区经营、多式联运等路衍经济产业 [2] - 加速培育绿色能源集群 延伸充换电/氢能/光伏/储能业务 建成全国首条高速重卡充换电走廊 [2] - 高速路网充电设施运营规模居全省第一 投运全省首座高速超充站及光储充一体化示范站 [2] 财务表现与市场认可 - 截至2024年上半年总资产601.61亿元 净资产166.24亿元 较成立初期分别增长23倍/11倍 [2] - 长期维持主体及债项AAA信用评级 连续5年获香港媒体最佳企业管治奖 [2] - 入选《财富》中国500强 四川企业百强等榜单 获全国文明单位等50余项国家级省级表彰 [2]

交易资产交付与过户情况 - 蜀道集团通过新设合并方式成立，持有四川成渝1,096,769,662股股份，持股比例为35.86% [1] - 本次收购因属国有资产无偿划转，豁免要约收购，并获香港证监会书面同意 [2] - 四川成渝于2021年3月至2025年3月期间完成多份公告披露，包括重组进展、权益变动及过户登记确认等 [2][3][4] - 截至持续督导期末，战略重组过户登记手续已完成，信息披露义务履行完毕 [4][5] 交易各方承诺履行 - 蜀道集团出具三项承诺函，涉及减少关联交易、保持独立性及避免同业竞争 [6] - 财务顾问核查确认收购人无违反承诺情形 [7] 后续计划落实情况 - **主营业务调整**：2024年8月拟收购湖北荆宜高速85%股权，2025年2月终止该重组计划 [8][10] - **董事会变更**：2023-2024年多名董事及高管变动，包括独立董事晏启祥、张清华辞职，李文虎、吴新华离任，并补选周华、罗祖义、姜涛等新任成员 [12][13][14][15][16][17][18] - **分红政策**：2024年制定三年股东回报规划，明确利润分配原则，无重大调整计划 [21] - 其他领域（资产处置、公司章程、员工聘用、组织结构）均无重大调整计划 [9][11][19][20][22] 公司治理与规范运作 - 四川成渝公司治理结构完善，股东大会、董事会、监事会独立运作，未发现重大违规情形 [24] - 蜀道集团未要求上市公司违规担保或借款，无损害利益行为 [24] 其他义务履行 - 本次收购无其他约定义务，收购人无未履行情况 [25][26]

香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內 容 概 不 負 責，對 其 準 確 性 或 完 整 性 亦 不 發 表 任 何 聲 明，並 明 確 表 示，概 不對因本公告全部或任何部份內容而產生或因倚賴該等內容而引致的 任 何 損 失 承 擔 任 何 責 任。 茲 載 列 四 川 成 渝 高 速 公 路 股 份 有 限 公 司（「本公司」）在 上 海 證 券 交 易 所 網 站 發 佈 的《中 國 國 際 金 融 股 份 有 限 公 司 關 於 蜀 道 投 資 集 團 有 限 責 任 公 司 豁免要約收購四川成渝高速公路股份有限公司的持續督導意見》，僅供參閱。 承董事會命 四川成渝高速公路股份有限公司 姚建成 執行董事兼聯席公司秘書 中華人民共和國 • 四川省 • 成都市 二零二五年四月十一日 於 本 公 告 之 日，董 事 會 成 員 包 括：執 行 董 事 羅 祖 義 先 生（董 事 長）、游 志 明 先 生（副 董 事 長）、馬 永 菡 女 士、姚 建 成 先 生 及 毛 渝 茸 女 士，非 執 行 董 事 楊 少 軍 先 生（副 董 事 長）、李 成 勇 先 生 及 陳 朝 雄 先 生 ...

香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內 容 概 不 負 責，對 其 準 確 性 或 完 整 性 亦 不 發 表 任 何 聲 明，並 明 確 表 示，概 不對因本公告全部或任何部份內容而產生或因倚賴該等內容而引致的 任 何 損 失 承 擔 任 何 責 任。 海外監管公告 本公告乃根據香港聯合交易所有限公司證券上市規則第13.10B條而作出。 於 本 公 告 之 日，董 事 會 成 員 包 括：執 行 董 事 羅 祖 義 先 生（董 事 長）、游 志 明 先 生（副 董 事 長）、馬 永 菡 女 士、姚 建 成 先 生 及 毛 渝 茸 女 士，非 執 行 董 事 楊 少 軍 先 生（副 董 事 長）、李 成 勇 先 生 及 陳 朝 雄 先 生，獨 立 非 執 行 董 事 余 海 宗 先 生、步 丹 璐 女 士、周 華 先 生 及 姜 濤 先 生。 * 僅供識別 | 证券代码：601107 | 证券简称：四川成渝 | 公告编号：2025-018 | | --- | --- | --- | | 债券代码：241012.SH | 债券简称：24成渝01 | | | 债券代码：102485587 | ...

香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內 容 概 不 負 責，對 其 準 確 性 或 完 整 性 亦 不 發 表 任 何 聲 明，並 明 確 表 示，概 不對因本公告全部或任何部份內容而產生或因倚賴該等內容而引致的 任 何 損 失 承 擔 任 何 責 任。 海外監管公告 本公告乃根據香港聯合交易所有限公司證券上市規則第13.10B條而作出。 茲 載 列 四 川 成 渝 高 速 公 路 股 份 有 限 公 司（「本公司」）在 上 海 證 券 交 易 所 網 站 發 佈 的《四 川 成 渝 高 速 公 路 股 份 有 限 公 司 投 資 者 關 係 活 動 記 錄 表》，僅 供 參 閱。 承董事會命 四川成渝高速公路股份有限公司 姚建成 執行董事兼聯席公司秘書 中華人民共和國 • 四川省 • 成都市 二零二五年四月二日 於 本 公 告 之 日，董 事 會 成 員 包 括：執 行 董 事 羅 祖 義 先 生（董 事 長）、游 志 明 先 生（副 董 事 長）、馬 永 菡 女 士、姚 建 成 先 生 及 毛 渝 茸 女 士，非 執 行 董 事 楊 少 軍 先 生（副 董 事 長）、李 成 勇 先 ...

香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內 容 概 不 負 責，對 其 準 確 性 或 完 整 性 亦 不 發 表 任 何 聲 明，並 明 確 表 示，概 不對因本公告全部或任何部份內容而產生或因倚賴該等內容而引致的 任 何 損 失 承 擔 任 何 責 任。 中華人民共和國 • 四川省 • 成都市 二零二五年三月二十八日 海外監管公告 本公告乃根據香港聯合交易所有限公司證券上市規則第13.10B條而作出。 茲 載 列 四 川 成 渝 高 速 公 路 股 份 有 限 公 司（「本公司」）在 上 海 證 券 交 易 所 網 站 發 佈 的《四 川 成 渝 高 速 公 路 股 份 有 限 公 司2024年 年 度 報 告》《四 川 成 渝 高 速公路股份有限公司2024年 年 度 報 告 摘 要》《四 川 成 渝 高 速 公 路 股 份 有 限 公司獨立董事2024年 度 述 職 報 告（余 海 宗）》《四 川 成 渝 高 速 公 路 股 份 有 限 公司獨立董事2024年 度 述 職 報 告（步 丹 璐）》《四 川 成 渝 高 速 公 路 股 份 有 限 公司獨立董事2024年 度 述 職 報 ...

EF001 | | 股東類型 | 稅率 | 有關代預扣所得稅之更多補充 | | --- | --- | --- | --- | | | | | （如適用） | | 非居民企業 | | | | | | （非中國內地登記地址） | 10% | 作為中國境內企業，本公司將在代 | | | | | 扣代繳股息中10%企業所得稅後向 | | | | | 非居民企業股東（即任何以非個人 | | | | | 股東名義持有本公司股份的股東， | | | | | 包括但不限於以香港中央結算（代 | | | | | 理人）有限公司、或其他代理人或 | | | | | 受託人、或其他組織及團體名義 | | | | | 登記的H股股東）派發股息。 | | 非個人居民 | | | | | | （非中國內地登記地址） | 10% | 持有境內非外商投資企業在香港發 | | | | | 行的股票的境外居民個人股東，可 | | | | | 根據其居民身份所屬國家與中國簽 | | | | | 署的稅收協議或中國內地和香港 | | | | | （澳門）之間的稅收安排的規定， | | | | | 享受相關稅收優惠。就此，本公司 | | | | | ...

整体财务数据关键指标变化 - 收入净额减少约11.51%至约人民币10,247,400千元[3] - 公司所有者应占溢利增加约21.72%至约人民币1,449,447千元[3] - 每股盈利增加约21.85%至约人民币0.474元[5] - 建议派发2024年度末期现金股息每股人民币0.29元（含税），2023年度为人民币0.24元（含税）[5] - 2024年毛利为人民币3,110,993千元，2023年为人民币2,849,124千元[6] - 2024年经营利润为人民币2,685,907千元，2023年为人民币2,460,994千元[6] - 2024年除税前溢利为人民币1,870,434千元，2023年为人民币1,569,308千元[6] - 2024年资产总额为人民币61,032,031千元，2023年为人民币57,640,787千元[8] - 2024年负债合计为人民币41,536,405千元，2023年为人民币40,967,506千元[9] - 2024年权益合计为人民币19,495,626千元，2023年为人民币16,673,281千元[9] - 截至2024年12月31日，集团流动负债超出流动资产约为人民币12.99798亿元[13] - 2024年公司总收入10,247,400千元，2023年为11,580,867千元，同比下降11.51%[25][26][32] - 2024年除税前溢利1,870,434千元，2023年为1,569,308千元，同比增长19.2%[25][26] - 2024年末资产总计61,032,031千元，2023年末为57,640,787千元，同比增长5.88%[27][29] - 2024年末负债总计41,536,405千元，2023年末为40,967,506千元，同比增长1.4%[27][29] - 2024年金融资产减值损失17,560千元，2023年无此项数据[25] - 2024年财务成本净额851,932千元，2023年为937,869千元，同比下降9.16%[27][29] - 2024年折旧及摊销1,272,885千元，2023年为1,315,709千元，同比下降3.25%[27][29] - 2024年资本支出3,538,475千元，2023年为4,732,664千元，同比下降25.23%[27][29] - 2024年客户合同收入总额为10192344千元，2023年为11543947千元[33][34] - 2024年与结转合同负债有关的已确认收入为19569千元，2023年为9136千元[36] - 2024年预计一年内确认收入金额为2474920千元，超过一年为3206253千元；2023年对应为3887838千元和5263648千元[37] - 2024年其他收入总额为227961千元，其他收益总额为10970千元，其他收入和收益总额为238931千元[40] - 2023年其他收入总额为206557千元，其他收益总额为46309千元，其他收入和收益总额为252866千元[40] - 2024年财务成本为1404608千元，2023年为1384136千元[41] - 2024年资本化利息相关为(552676)千元，2023年为(446267)千元[41] - 2024年资本化借款成本的利率为3.47%-3.65%，2023年为3.57%-3.92%[41] - 2024年员工成本为1063565千元，2023年为1004691千元[43] - 2024年折旧及摊销费用为1315709千元，2023年为1272885千元[43] - 2024年建造成本为4102539千元，2023年为2794267千元[43] - 2024年所得税费用为330909千元，2023年为302540千元[45] - 2024年和2023年已发行普通股股数均为3058060000股[49] - 2024年用于银行贷款抵押的高速公路收费经营权账面净值为50390395千元，2023年为47841568千元[50] - 2024年建造和借款支出共3256037000元，其中建造成本2703361000元，借款支出552676000元；2023年分别为4439969000元、3993702000元、446267000元[50] - 2024年确认建造收入2703361000元，2023年为3993702000元[50] - 2024年应收贸易款项及其他应收款项合计2404663千元，2023年为2555050千元[52] - 2024年应收贸易款项及其他应收款项非流动部分为1269159千元，2023年为1539212千元[52] - 本年度服务特许经营安排资本化利息为人民币5.52676亿元，2023年为人民币4.46267亿元[53] - 2024年12月31日，应收贸易款项中人民币10.73479亿元将在相关建造工程完工后2 - 13年内分期收回，2023年为人民币11.06441亿元，2023年合同利率为4.75% - 8.5%[55] - 2024年末应收贸易款项减值损失准备余额为人民币4.5197亿元，年初为人民币0.3678亿元；2023年末为人民币0.3678亿元，年初为人民币3.7601亿元[56] - 2024年12月31日，集团其他应收款项和预付款项总额为人民币9.57257亿元，减值准备后为人民币8.4681亿元；2023年总额为人民币8.21016亿元，减值准备后为人民币6.8661亿元[56] - 2024年末其他应收款项和预付款项减值损失准备余额为人民币1.10447亿元，年初为人民币1.34406亿元；2023年末和年初均为人民币1.34406亿元[57] - 2024年应付贸易款项为人民币2.02673亿元，2023年为人民币1.23638亿元；其他应付款为人民币25.06527亿元，2023年为人民币25.90364亿元[57] - 2024年末银行及其他计息借款总额为人民币384.25725亿元，2023年为人民币377.80677亿元[60] - 2024年以服务特许经营安排为抵押的银行贷款涉及成乐高速等五条高速，总额为人民币289.38525亿元，2023年为人民币275.56213亿元[61] - 2024年末按发票日期计算的应收贸易款项账龄中，三个月内为人民币3.16967亿元，2023年为人民币2.71256亿元[55] - 2024年末按发票日期计算的应付贸易款项账龄中，三个月内为人民币1.54566亿元，2023年为人民币0.94402亿元[58] - 2024年末期票据剩余一笔，共计1亿元，票面年息2.07%；2023年末两笔，共计12.9亿元，票面年息3.49%-6.30%[62] - 截至2024年12月31日，公司债券金额为20亿元，票面年息2.30%，2029年5月偿还[62] - 2024年12月31日，由蜀道投资担保的银行借款为90.74亿元，2023年为90.915亿元[62] - 2024年12月31日，公司应计利息中，中期票据、公司债券、有息银行借款和其他借款分别为124.8万元、2823.9万元和3708.8万元[63] - 2024年和2023年已发行及缴足股本均为30.5806亿元，其中A股21.6274亿元，H股8.9532亿元[65] - 2024年建议末期股息每股0.29元，共计8.86837亿元；2023年每股0.24元，共计7.33934亿元[68] - 2024年度集团收入净额约102.474亿元，同比减少约11.51%；归属公司所有者应占溢利约14.49447亿元，同比增加约21.72%[69] - 截至2024年12月31日，集团总资产约610.32031亿元，资产净值约194.95626亿元[69] - 2024年度末期现金股息建议派息占公司本年度按中国会计准则计算的可供股东分配利润的65.13%，占综合报表中归属公司所有者应占溢利的60.79%[70] - 公司向非居民企业股东派发末期股息时，须按10%的税率代扣代缴企业所得税[73] - 公司本年度实现收入净额约人民币10,247,400千元，同比下降约11.51%[78] - 归属公司所有者应占溢利约人民币1,449,447千元，同比增长21.72%[78] - 基本每股收益约人民币0.474元（2023年约人民币0.389元）[78] - 截至2024年12月31日，集团总资产约人民币61,032,031千元，资产净值约人民币19,495,626千元[78] - 2024年集团实现道路通行费收入约4777135千元，较上年增长约0.74%，占主营业务收入的46.62%，较上年增长约5.67%[85] - 2024年集团收入净额为人民币10,247,400千元，较上年减少11.51%[99] - 2024年集团其他收入和收益共为人民币238,931千元，较上年减少人民币13,935千元或5.51%[101] - 2024年集团经营费用为人民币7,800,424千元，较上年减少16.78%[102] - 2024年集团融资成本为人民币1,404,608千元，较上年增加1.48%[103] - 2024年集团所得税费用为人民币330,909千元，较2023年增加约9.38%[104] - 本年度集团溢利为153.95亿元，较上年增加21.53%，公司所有者应占溢利为144.94亿元，较上年增加21.72%[106] - 2024年末集团非流动资产为5690.81亿元，较2023年末增加238.61亿元[107] - 2024年末集团流动资产为412.40亿元，较2023年末增加32.23%，流动负债为542.38亿元，较2023年末减少14.15%[108] - 2024年末集团非流动负债为3611.27亿元，较2023年末增加4.22%[109] - 折旧与摊销费用较上年度13.16亿元减少3.25%至本年度12.73亿元[105] - 本年度油品及其他业务销售成本为21.71亿元，较上年减少8.25%[105] - 修理及维护费用较上年度3.25亿元减少6.28%至3.05亿元[105] - 本年度计入应收贸易款项及其他应收款项之减值同比增加1756万元[105] - 本年度计入充电服务成本为1296.6万元，较上年度下降26.07%[105] - 本年度汇兑损失较上年度179万元增加46.15%至261.6万元[105] - 2024年末集团权益为194.96亿元，较2023年末增加16.93%[112] - 2024年末集团资产总额为610.32亿元，负债总额为415.36亿元，负债资本比率为68.06%，较2023年末的71.07%有所下降[113] - 2024年末集团现金及现金等价物为29.57亿元，较2023年末增加9.74亿元[114] - 2024年集团经营活动现金净流入为9.88亿元，较2023年的净流出12.76亿元增加22.64亿元[115] - 2024年集团投资活动现金净流出为1.73亿元，较2023年的净流入24.80亿元增加26.53亿元[116] - 2024年集团融资活动现金净流入为4.14亿元，较2023年的净流出18.81亿元增加22.95亿元[117] - 2024年末集团银行及其他计息借款共计384.26亿元，银行借款年利率在2.05% - 3.75%不等[120] 各条业务线数据关键指标变化 - 集团有六个可报告的经营分部，包括高速公路、工程建设、交通服务、交通物流、新能源科技及其他分部[24] - 2024年按商品或服务种类，通行费收入4777135千元，建造服务收入2805834千元，销售产品收入2471221千元等[33] - 2023年按商品或服务种类，通行费收入4721287千元，建造服务收入4116160千元，销售产品收入2622632千元等[34] - 高速公路分部实现收入

融资计划 - 2025年3月28日董事会审议建议注册发行非金融企业债务融资工具并提交股东大会[2][3] - 中期票据余额不超30亿，超短期融资券余额不超30亿[4] - 中期票据期限不超30年，超短期融资券期限30 - 270天[4] 资金用途与发行安排 - 所得款项用于企业经营活动，含项目资金和营运资金[4] - 发行对象为中国的银行间债券市场机构投资者[4] - 发行方式由公司委聘金融机构安排并承销[4] 其他 - 建议注册发行未必会发生，股东及投资者需谨慎[2][7] - 公司H股于联交所主板、A股于上交所上市[9]

市场扩张和并购 - 2021年3月21日公司收到交投与铁投战略重组通知[7] - 2021年4月2日，交投与铁投签署合并协议[7] - 2021年5月28日，蜀道集团完成设立登记，控股股东变更为蜀道集团[7] - 2025年3月27日，原交投集团直接持有的1,035,915,462股A股过户完成[8] - 截至公告披露日，蜀道集团持股占总股本约39.86%[10]