手机面板市场结构性分化格局 - 进入第三季度手机面板市场延续结构性分化 a-Si面板因"618"促销后补库存需求主力产线维持满产 LTPS面板受车载显示等非手机应用带动保持高稼动率 柔性AMOLED因终端品牌采购节奏调整出现阶段性需求回落 [2][3] - 7月手机面板市场价格维稳为主基调 不同技术路线供需动态差异显著 a-Si模组价格受驱动IC等关键原材料降价影响可能出现小幅下降 LTPS面板在智能手机应用端需求疲软价格维持低位 [2][3] 不同技术路线市场表现 a-Si面板 - "618"促销后a-Si品牌需求依然旺盛 主力产线持续满产运行 华南市场供需偏紧引发的小幅涨价后趋于平稳 [3] - 面向主流品牌的模组供应中屏幕价格维持不变 但受驱动IC等原材料降价影响 预计7月部分品牌客户a-Si模组价格小幅下降 [3] LTPS面板 - LTPS面板受车载显示市场强力支撑 主力厂商产线维持高稼动率 但在智能手机应用端受AMOLED替代趋势影响需求疲软价格维持低位 [3] - 短期内LTPS面板价格难有明显回升动力 预计7月和8月价格保持稳定 [4] AMOLED面板 - 刚性AMOLED面板需求持续收缩 主力厂商三星显示降价效果未达预期 价格维持在低位状态 [4] - 柔性AMOLED面板在前期高速增长后受终端品牌采购调整影响 部分国内产线稼动率小幅回落 价格小幅回调 随着第三季度传统旺季到来终端品牌拉货动能有望增强 产线稼动率预计回升至高位 价格有望在7月企稳并维持至季末 [4] 价格预测 - 2025年7月和8月a-Si面板模组价格预计小幅下降 LTPS面板价格短期内保持稳定 刚性AMOLED面板价格短期内保持稳定 柔性AMOLED面板价格第三季度将保持稳定 [4]

中国智能手机市场销量分析 - 2025年5月国内智能手机销量环比增长19% [5] - 同期折叠机销量环比下滑5% [5] 智能机市场趋势 - 涵盖05'24-05'25中国市场智能机销量及同比趋势分析 [5] - 包含同期智能机价格段分布变化 [5] - 分析中国智能机市场各品牌竞争格局 [5] 折叠屏手机市场动态 - 研究05'24-05'25中国折叠屏手机销量及同比表现 [5] - 追踪折叠手机市场价格段演变 [5] - 梳理折叠手机市场品牌份额变化 [5] 智能机面板价格走势 - 预测07'23-07'25(E) a-Si LCD面板价格趋势 [5] - 分析同期LTPS LCD面板价格变化 [5] - 监测刚性OLED面板07'23-07'25(E)价格波动 [5] - 追踪柔性OLED面板同期价格走势 [5]

面板价格走势 - 6月面板价格普遍下行，主因国补政策收紧及供应宽松 [2] - 7月国补重启或提振市场信心，但政策红利减弱及消费透支或制约需求释放 [2] - 7月面板价格预计持续下行，32"-85"主流尺寸价格环比降1-3美元（如55"从120美元降至118美元） [2][6] 需求端分析 - 国内需求与"以旧换新"政策强相关，去年8月至今年5月家电零售额同比正增长 [4] - 6月江苏等省市政策收紧影响618预期，但7月第三批1380亿以旧换新资金将重启 [4] - 海外市场受关税窗口期临近（东南亚7月初、美国8月初）影响，"黑五"采购或提前至6-7月 [4] 供给端动态 - 二季度面板厂通过下调G8.5产线稼动率（平均73%）控产，高世代线整体稼动率环比降4个百分点至80% [5] - 二季度LCD TV面板出货量环比下滑约10% [5] - 7月稼动率预计维持80%，供应宽松态势下价格或延续下行 [5] 细分市场价格数据 - 32"HD LCD面板价格从33美元降至32美元 [2] - 50"UD LCD面板价格从94美元降至92美元 [2] - 85"UD LCD面板价格从310美元降至307美元 [2] 行业影响因素 - 电视换机周期长导致前期刺激需求透支，下半年终端需求或承压 [3] - 面板厂或通过调整稼动率强化控产以平衡价格波动 [3] - 长期关税贸易战可能抑制面板需求并负面影响价格 [4]

中国智能手机盖板市场发展趋势 - 2025年5月国内折叠屏智能手机UTG前盖使用量达1.3万㎡，同比增长134.8% [1] - 内容涵盖中国市场各类材质前盖在各类技术别智能手机中的搭载量及渗透率变化趋势 [1] - 具体分析中国市场主要品牌智能手机前盖规格别销量和占比情况 [1] 中国市场智能手机前盖渗透率 - 01'24~05'25 中国市场智能手机前盖搭载量渗透率变化趋势 [3] - 01'24~05'25 中国市场折叠屏智能手机前盖搭载量渗透率变化情况 [3] 折叠屏智能手机前盖材质使用情况 - 01'24~05'25 中国市场折叠屏智能手机UTG、CPI前盖使用量变化情况 [3] - 01'24~05'25 中国市场折叠屏智能手机UTG前盖搭载量品牌占比情况 [3] - 01'24~05'25 中国市场折叠屏智能手机CPI前盖搭载量品牌占比情况 [3] 主要品牌智能手机前盖规格销量 - 01'24~05'25 中国市场苹果智能手机前盖规格别销量及占比情况 [3] - 01'24~05'25 中国市场华为智能手机前盖规格别销量及占比情况 [3] - 01'24~05'25 中国市场荣耀智能手机前盖规格别销量及占比情况 [3] - 01'24~05'25 中国市场OPPO智能手机前盖规格别销量及占比情况 [3] - 01'24~05'25 中国市场vivo智能手机前盖规格别销量及占比情况 [3] - 01'24~05'25 中国市场小米智能手机前盖规格别销量及占比情况 [3]

05 ' 24-05 ' 25 中国消费级 AR/VR 市场销量趋势 - 国内消费级 AR 市场销量连续增长 [1] - VR 市场持续低迷 [1] 05 ' 24-05 ' 25 中国消费级 AR/VR 市场形态趋势 - 内容涵盖月度别中国消费级 AR/VR 市场的销量、品牌、价格及光学技术、显示技术等走势 [1] 05 ' 24-05 ' 25 中国消费级 AR/VR 市场价格段趋势 - 分析涵盖价格段趋势 [1] 05 ' 24-05 ' 25 中国消费级 AR/VR 市场品牌趋势 - 分析涵盖品牌趋势 [1] 05 ' 24-05 ' 25 中国消费级 AR/VR 市场屏幕显示趋势 - 分析涵盖显示技术走势 [1] 05 ' 24-05 ' 25 中国消费级 AR/VR 市场光学技术趋势 - 分析涵盖光学技术走势 [1] 05 ' 25 中国消费级 AR 市场 Top 排名 - 提供 AR 市场型号排名情况及分析 [1] 05 ' 25 中国消费级 VR 市场 Top 排名 - 提供 VR 市场型号排名情况及分析 [1] 2025 年 6 月 XR 上游产业及新品资讯信息 - 涵盖 XR 上游产业及新品资讯 [5] 2025 年 6 月投融资情况 - 投融资情况需通过会员平台获取 [3]

手机面板市场结构性分化 - 进入二季度末，手机面板市场延续结构性分化态势，a-Si面板受益于中低端市场稳定需求，产线维持高稼动率 [2] - LTPS面板受车载显示等应用带动主力产线持续满载运行 [2] - 柔性AMOLED面板在经历前期高速增长后，受终端品牌采购节奏调整影响，需求出现小幅回落 [2] a-Si面板市场表现 - 受"6.18"年中大促备货需求拉动，a-Si面板市场需求持续强劲，驱动主力产线持续满负荷运转 [3] - 华南市场在经历一轮因供需偏紧引发的小幅涨价后，目前已回归稳定状态，面向品牌客户的模组价格仍保持稳定 [3] - 2025年6月和7月a-Si面板价格以持平为主 [4] LTPS面板市场表现 - 得益于车载显示市场的快速增长，京东方（BOE）、天马（Tianma）等主力厂商的LTPS产线持续处于满产状态 [3] - 天马LTPS产线预计满产将延续至2025年底 [3] - 在智能手机领域，由于中高端机型向AMOLED迁移趋势明显，LTPS面板需求依然偏弱，价格维持低位平稳 [3] - LTPS面板价格短期内保持稳定 [4] AMOLED面板市场表现 - 伴随国内手机厂商加速转向柔性AMOLED，刚性AMOLED需求持续收缩 [3] - 三星显示（SDC）采取了主动降价策略试图刺激需求，但市场反馈平淡，降价效果有限 [3] - 国内部分柔性AMOLED产线近期从满产状态略有回落，预计6月将适度下调价格以维持稼动水平 [3] - 随着第三季度传统旺季来临，柔性AMOLED产线稼动率有望回升至高位，价格也将趋于稳定，部分紧缺规格存在小幅提价的可能性 [3] - 刚性AMOLED面板价格短期内也将保持稳定 [4] - 柔性AMOLED面板价格在6月小幅回落后第三季度将趋于稳定 [4] 价格数据 - 6.5x" Notch HD+ LCD a-Si TDDI面板价格保持稳定，5月25日和6月25日(E)均为$6.7 [2] - 6.5x" Notch FHD+ LCD LTPS TDDI面板价格保持稳定，5月25日和6月25日(E)均为$9.4 [2] - 6.4x" Notch FHD+ AMOLED Rigid On Cell面板价格保持稳定，5月25日和6月25日(E)均为$16.0 [2] - 6.7x" Hole FHD+ AMOLED Flexible On Cell面板价格从5月25日的$23.5小幅下降至6月25日(E)的$23.0，降幅为-$0.5 [2]

产业要闻回顾 - Q1'25高机能薄膜产业多个项目投建，包括星源材质高性能锂电隔膜马来西亚项目、辰隆控股高端隔膜菏泽项目、膜法智慧功能性光学薄膜清远项目、创彩光学高性能聚酰亚胺薄膜安庆项目、宇越新材料光学膜绍兴项目、天禄光科技高端TAC光学级薄膜滁州项目、鸿茂光电高端偏光片珠海项目、华盛新显新型显示用光学薄膜成都项目等 [2] - 投融资及市场拓展方面，富印新材料挂牌新三板；新美材料收购韩国LGC光学功能膜业务；杉金光电并购LG化学SP偏光片业务完成交割；晓星化学宣布出售旗下光学薄膜事业部；世华科技拟定增募资扩产光学显示薄膜材料；洁美科技3,000万元收购项目完成 [2] 产业投资趋势 - Q1'25中国大陆高机能薄膜产业投资金额同比、环比均增长，新增投资主要集中在新型显示用高机能薄膜领域 [3][6] 产业行情展望 - Q1'25全球LCD显示面板出货面积同比、环比均增长，达到阶段性高点，带动产业链配套需求增长 [8] - 上游新型显示用高机能薄膜厂商营收整体同比增长、环比下滑，销售毛利率整体同比、环比均增长 [8] - Q1'25全球新能源汽车市场延续高增长态势，产业发展由政策驱动向技术驱动转型趋势深化，高端与下沉市场双轮驱动，全球供应链加速重构 [12] - 全球光伏市场呈现供需调整与结构性分化并存的态势，产业链价格持续承压，市场在产能出清与技术升级中酝酿新平衡 [12] - 上游新能源用高机能薄膜厂商营收整体同比、环比均下滑，销售毛利率整体同比下滑、环比增长，锂电类与光伏类高机能薄膜厂商经营趋势分化 [12] - 2024年全球光伏行业新增产能陆续入场叠加需求增速放缓，全产业链盈利能力承压，组件厂开工意愿不足，上游高机能薄膜产业供需错配加剧 [15] - 2024年全球面板行业在产能、出货及营收等方面均呈现稳步增长态势，中国大陆作为全球面板制造的核心区域，市场份额持续扩大 [15] - 高机能薄膜等上游核心原材料产业加速集聚，相关项目投建、并购动作密集，产业结构的高质量重塑已进入深水区 [15]

公司背景与创始人 - 上海群辉华商光电科技有限公司创始人陈丽雅拥有泛半导体产业领域的深厚积淀，创立了"司南理论"评价体系 [2] - 陈丽雅从半导体显示产业一线起步，历经生产规划、市场营销等多岗位历练，2012年创立华商光电科技集团（CINNO） [2] - CINNO致力于打造国内领先的独立第三方产业咨询服务平台，覆盖显示、半导体、消费电子等领域 [2] 业务模式与服务范围 - CINNO提供企业成长全周期服务，包括初创企业市场准入策略、成熟企业全球化布局方案、资本市场投融资咨询 [2] - 公司创办13年来围绕泛半导体产业链，提供产业资讯、市场咨询、尽职调查、项目可研等专业服务 [9] - 服务覆盖显示、半导体、消费电子、智能制造及关键零组件等细分领域，积累数百家全球高科技企业客户 [9] 司南理论体系创新 - "司南理论"包含市场渗透力、产品竞争力、技术延展力、资源整合力、综合运营力五大维度评估框架 [3] - 该体系通过动态权重分配和量化评分，将企业划分为企鹅型、奶牛型、猎豹型、雄狮型四种发展阶段 [3] - 理论实现三大差异化优势：动态化风险预警机制、场景化应对策略库、生态化资源协同平台 [3] 行业痛点与解决方案 - 识别本土咨询机构普遍存在理论体系缺失，跨国咨询公司本土化能力局限的行业痛点 [3] - "司南理论"将可量化或定性数据整合到模型中，判断企业发展阶段并明确战略方向 [5] - 通过深度数据建模与前瞻性市场研判，系统性赋能科技企业实现行业趋势预判与战略决策优化 [5] 发展战略与未来规划 - 咨询机构核心竞争力源自对前沿趋势的精准捕获能力，需内部系统化协作与外部专家智库联动 [5] - 目标建设全球领先的泛半导体产业智库，深耕显示技术与泛半导体领域，提升中国产业话语权 [5] - 计划依托"司南理论"加速布局全球科技咨询服务领域，为行业高质量发展注入中国智慧 [5]

2025上海车展概况 - 2025年上海国际汽车展涵盖车企重磅新车型、首次亮相的eVTOL产品及品牌技术发展动态 [1] - 展会聚焦国产品牌与合资品牌新车型发布趋势 [2] 国产品牌新车型 - 国产品牌推出多款重磅新车型，具体车型未披露但占据重要展示位置 [2] - 国产品牌发展趋势总结显示其在市场份额和技术创新方面持续突破 [4] 合资品牌新车型 - 合资品牌同样发布多款新车型，具体车型未披露但技术配置受关注 [3] - 合资品牌发展趋势总结反映其在华战略调整与本土化深化 [5] 车载技术动态 - 车载显示技术呈现新趋势，具体创新方向未披露但成为展会焦点 [6] - 电子外后视镜CMS技术在新车中密集搭载，提升驾驶安全性与智能化水平 [7] 智能驾驶方案 - 纯视觉方案与视觉+激光雷达方案形成互补格局，推动智驾技术多元化发展 [8] 高压快充技术 - 高压快充技术标准化进程加速，超充站建设规模显著扩张 [9]

全球面板厂2024年营收及2025年预测 - 2024年全球面板厂营收总额达1,196亿美元，同比增长6 2% [1] - 内容涵盖2023/2024年营收及营业利润数据变化，并对2025年进行预测 [1] 2023/2024年全球主要面板厂营收及区域分布 - 分析全球主要面板厂营收总额变化及区域分布变化 [2] - 提供主要面板企业营收及排名变化数据 [2] 2024年主要面板企业营业利润及排名 - 详细列出2024年主要面板企业营业利润及排名变化 [2] 2025年全球主要面板厂营收及区域分布预测 - 预测2025年全球主要面板厂营收总额及区域分布变化 [2] SDC 2024年业绩及2025年预测 - 分析SDC 2024年营收及营业利润变化，关键业务表现 [2] - 提供SDC 2025年营收预测 [2] LGD 2024年业绩及2025年预测 - 分析LGD 2024年营收及营业利润变化，关键业务表现 [2] - 提供LGD 2025年营收预测 [2] BOE 2024年业绩及2025年预测 - 分析BOE 2024年营收及营业利润变化，关键业务表现 [2] - 提供BOE 2025年营收预测 [2] TCL华星2024年业绩及2025年预测 - 分析TCL华星2024年营收及营业利润变化，关键业务表现 [2] - 提供TCL华星2025年营收预测 [2] 天马2024年业绩及2025年预测 - 分析天马2024年营收及营业利润变化，关键业务表现 [2] - 提供天马2025年营收预测 [2] 友达2024年业绩及2025年预测 - 分析友达2024年营收及营业利润变化，关键业务表现 [2] - 提供友达2025年营收预测 [2] 群创2024年业绩及2025年预测 - 分析群创2024年营收及营业利润变化，关键业务表现 [2] - 提供群创2025年营收预测 [2] 夏普显示器事业部2024年业绩及2025年预测 - 分析夏普显示器事业部2024年营收及营业利润变化，关键业务表现 [2] - 提供夏普显示器事业部2025年营收预测 [2] JDI 2024年业绩及2025年预测 - 分析JDI 2024年营收及营业利润变化，关键业务表现 [2] - 提供JDI 2025年营收预测 [2]