座谈会上，双方重点探讨了 "政策 - 资源 - 落地" 的闭环合作模式。针对河南新兴产业培育、县域经济升级等议题，双方提出了可以合作的方向。此次座谈 为双方深化合作奠定基础，双方表示将通过资源整合与项目落地，共同服务地方经济高质量发展。 中国投资协会投资信息专业委员会副秘书长彭秀冬，产业促进办公室主任王雪敏，河北科文展览展示服务有限公司总经理王伟，中企国投副总经理郭希德、 郑艳群、李禄奇等共同参与座谈。 9月21日，中国投资协会副会长兼投资信息专业委员会会长李奎一行莅临中企国投实业集团河南公司，与该公司董事长李卫等核心管理团队展开深度座谈。 双方围绕当前经济形势分析、地方经济服务路径等议题深入交流，旨在发挥各自优势构建战略合作关系。 李奎会长表示，作为国家级投资智库，中国投资协会投资信息专业委员会拥有显著的资源整合与政策解读优势。通过建立重点产业项目库、举办专题招商对 接会等模式，已成功为地方政府匹配央企、500 强企业及国家级基金资源。李奎强调，协会可以依托全国性资源网络和专家团队，为河南产业升级提供精准 政策指引与资本对接服务。 ...

2025年9月10日，在第41个教师节来临之际，广东博众智能科技投资有限公司(以下简称"广东博众)成功 举办"领航投顾官项目发布会"，将尊师重教的节日氛围与企业人才战略深度融合，传递出公司深耕人才 发展的坚定信心。 发布会伊始，广东博众大家长邹劲松强调，公司发展25年，所积累的底蕴是转型过程中最宝贵的资本。 他指出，无论行业如何变迁，企业与客户关系的本质始终是核心。只有持续提升专业能力、规范营销行 为、严守合规标准，才能从根源上减少问题、真正赢得客户信任。 面对行业下半场的新挑战，邹总表示，广东博众坚持从根源发力，依托"领航投顾官"人才项目，系统化 培育复合型投顾人才，提升组织效能，打造持续进化的"六边形团队"，为企业长远发展注入持久动力。 同时他强调，这条路没有捷径，需要全公司协同努力、共担责任，平衡短期目标与长期愿景。 随后，广东博众市场策划中心经理蔡涛基于市场竞争现状，带来深度竞品分析，为人才战略与业务转型 提供外部参考。 接着广东博众新媒体部经理黄丽详细阐述了领航投顾官项目的实施细则。她指出，该项目聚焦"懂金 融、懂产品、懂交易、懂客户、懂业务、懂表达"六大核心能力，构建覆盖人才全周期发展的系统化培 ...

财务数据和关键指标变化 - 2025年第二季度调整后净营业收入为1 8亿美元 同比增长6% 稀释后调整后每股收益增长10%至5 46美元 [5] - 公司通过股票回购(1 29亿美元)和股息(3400万美元)向股东返还总计1 63亿美元资本 [5] - 期末客户资产价值达1200亿美元 同比增长14% 净流入4 87亿美元(去年同期为2 27亿美元) [9] - 投资组合平均期限5 3年 平均评级A 新投资平均收益率5 65% 未实现净亏损1 58亿美元 [20] 各条业务线数据和关键指标变化 寿险业务 - 新签发定期寿险保单89 850份 新增保额300亿美元 总有效保额达9680亿美元 [8] - 季度收入4 42亿美元(同比增长3%) 税前收入1 55亿美元(增长5%) [14] - 赔付率57 5% DAC摊销与佣金比率12% 费用率7 6% 运营利润率23% [15] - 预计2025年新保单数量同比下降约5% [8] 投资储蓄产品(ISP) - 季度销售额35亿美元(增长15%) 其中变额年金和管理账户需求强劲 [9] - 运营收入2 98亿美元(增长14%) 税前收入7900万美元(增长6%) [18] - 销售佣金收入增长15% 资产佣金收入增长17% [18] 抵押贷款业务 - 美国市场贷款额1 33亿美元(增长33%) 加拿大转介贷款额4500万美元(增长30%) [12] 公司战略和发展方向 - 销售团队持续扩张 期末持牌寿险代表152 592人(增长5%) 7月新增招募超5万人 [7] - 产品组合互补性显著 ISP业务强劲抵消寿险销售压力 [13] - 坚持轻资本分销模式 控股公司现金及投资资产3 71亿美元 寿险子公司RBC比率490% [21] - 持续投资技术基础设施支持业务增长 预计2025年运营费用增加4000万美元(6-8%) [19] 经营环境与前景评论 - 中产家庭受生活成本压力和不确定性影响 导致寿险销售短期承压 [27] - 死亡率持续优于预期 可能调整长期精算假设 [38] - 退休需求推动ISP业务 婴儿潮和X世代人口构成长期利好 [10] - 抵押贷款业务在利率下行环境具备增长潜力 [69] 问答环节 寿险业务 - 销售下滑主因生活成本压力及消费者观望态度 [27][30] - 退保率维持高位但趋稳 预计将随经济环境改善正常化 [48] - 行业整体30-50岁人群投保增长仅0 2-0 3% 公司表现与同业基本一致 [88] ISP业务 - 变额年金占比提升至三分之一 但对长期利润率影响有限 [104][106] - 严格筛选合作机构 避免激进产品设计风险 [109][112] - 7月销售保持强劲 但下半年同比基数较高可能使增速放缓 [45] 销售团队 - 经济压力反而促进招募 7月激励措施带来5万新增 [53][55] - 证券牌照获取难度制约ISP销售团队扩张速度 [79] - 代理人月均产能0 2件/人 处于历史区间低端 [8][95] 资本管理 - RBC高比率受法定分红限制及业务增长需求影响 [56] - 保持资本灵活部署能力 平衡股东回报与增长投资 [58]

行业现状与挑战 - 退费现象是投资服务过程中不可避免的现象，反映了投资者理性决策与市场环境的共同作用 [1] - 随着金融知识普及和风险意识增强，投资者更注重安全性与透明度而非盲目追求高收益 [1] - 退费行为是市场成熟度提升的体现，也是对企业服务质量的直接反馈 [1] 企业应对策略 - 构建以投资者为中心的积极文化，将满意度与信任度作为服务最高准则 [2] - 面对退费诉求需展现真诚、包容与专业态度，主动沟通并寻求解决方案 [2] - 企业内部需形成持续改进氛围，鼓励员工提升专业技能以满足多样化需求 [2] 服务优化方向 - 服务理念需贯穿投资全链条，包括风险评估、动态跟踪、绩效评估等环节 [2] - 建立透明高效的服务机制以减少信息不对称引发的退费纠纷 [2] - 通过投资者教育活动增强金融素养，提升认同感与忠诚度 [2] 行业发展趋势 - 以积极文化引领服务新方向是实现企业转型升级的关键 [3] - 将投资者利益放在首位，优化服务流程以提升市场竞争力 [3] - 推动投资领域健康可持续发展需企业与投资者共同协作 [3]

行业服务理念转变 - 退费管理从潜在矛盾转化为服务升级契机 体现行业服务品质提升闭环 [1] - 退费处理从被动应对转变为主动沟通 通过技术手段将合规性转化为服务温度 [1] - 构建与投资者命运共同体 践行长期服务理念形成退费-服务-复投良性循环 [2] 机构运营策略优化 - 建立标准化退费流程 透明化审核标准和资金返还路径以消除信息不对称 [1] - 建立退费原因数据库 结合市场周期和投资者画像等多维度分析精准定位服务短板 [1] - 将退费客户纳入专属服务通道 提供市场研报和资产配置讲座等增值服务 [2] 服务流程改进成效 - 某机构通过升级风险测评模型 使产品匹配度提升22% [1] - 实施预防式服务使退费率同比下降15% 客户留存率提升至89% [2] - 实施长期服务策略的机构客户生命周期价值提升40% [2] 投资者关系管理 - 通过情景模拟和压力测试在签约前帮助客户建立合理预期 [2] - 在市场波动触发预设阈值时主动发起持仓诊断并提供调整建议 [2] - 退费诉求被视为洞察服务短板的直接反馈窗口 [1]

退费现象的市场意义 - 退费现象是市场环境变化与投资者需求升级的必然反映，不应视为行业发展的障碍，而是优化服务和传递新理念的契机 [1] - 资本市场改革深化和投资产品丰富化使投资者选择增多，同时投资者知识水平和风险意识提升，对服务专业性和透明度要求更高 [1] - 退费行为体现市场成熟和投资者理性成长，是投资者对未达预期结果或服务问题的权益维护 [1] 投资机构的应对策略 - 投资机构需以开放包容心态看待退费，将其作为服务质量反馈和改进动力 [1] - 需建立客户反馈机制，分析退费原因并优化服务流程，针对性提升客户满意度 [1] - 通过专业团队提供全面市场分析和科学资产配置方案，帮助投资者树立正确观念，避免短期投机 [2] 可靠服务的核心作用 - 可靠服务需包含长期稳定策略、风险管理体系及风险预警，保障投资安全 [2] - 投资者教育是关键，通过讲座、培训等活动普及知识，提升金融素养和风险识别能力 [2] - 服务应注重透明度和承诺兑现，减少信息不对称问题 [1] 行业发展的未来方向 - 正视退费是行业成熟的必经之路，可靠服务传递新理念是必然要求 [2] - 行业需与投资者共建健康有序的环境，使投资成为财富增值的有效途径 [2] - 优化服务内容和方式需结合投资者真实需求，强化沟通与教育 [1][2]

中乌姆巴莱工业园发展 - 中乌姆巴莱工业园由天唐集团投资运营 占地数千亩 自2018年3月启动以来吸引50多家企业入驻 涵盖家电 日化 建材 医药 汽车制造等行业 [1] - 园区为乌干达创造5000多个就业岗位 推动当地经济发展和工业化进程 同时促进人才培养 基础设施建设和文化交流 [1] - 工业园成立乌干达鲁班工坊培训学院 由天津工业职业学院 埃尔贡乌干达技术学院 天唐集团共建 提供钳工 工业仿真 数控加工等职业技能培训 培养当地技术骨干 [1] 天唐集团战略布局 - 天唐集团2020年采用双总部管理模式 在深圳注册成立深圳前海益三达投资发展(集团)股份有限公司作为中国总部 结合非洲20余年经验助力中国企业"出海" [2] - 集团2021年举办"乌干达-深圳一带一路投资合作交流会" 促成五家企业签约共建太阳能产品 服装产业园 装配式建筑等项目 [2] - 2023年与深圳曼哈集团 深圳华澜集团 创维厨电有限公司签订战略合作协议 深化中乌经贸合作 [2] 肯尼亚华侨华人联合会作用 - 肯尼亚华联会成立于2005年 现有会员300多人 下设3个地区分会及华星影库 华书屋 华声报等华文媒体 [4] - 华联会会长高玮的企业为肯尼亚商人提供中国商贸资讯 帮助对接中国厂商 同时协助中国企业开拓肯尼亚市场 [4] - 华联会计划推动与深圳商协会合作 举办中肯经贸对接会 促进智能制造 新能源 绿色建材等领域双边合作 [5] 中非合作平台建设 - 华联会探索在肯尼亚建立"深圳产品展示中心"或"深圳企业(非洲)合作服务站" 作为深圳企业进入东非市场的前沿窗口 [5] - 借助深圳在文化创意 教育科技优势 推动深圳文创 教育品牌在肯尼亚落地 丰富两地人文交流 [5]

企业出海趋势与需求 - 企业出海已成为发展的必选项 需要寻找全球化新解法 [1] - 杭州企业如服装公司已在东南亚设厂 现计划在非洲建立生产基地 关注营商环境 物流劳动力 电力成本 供应链配套等问题 [1] - 商务部专家认为对外投资是中企发展必然趋势 从贸易拓展至投资是企业内生需求 也是化解贸易摩擦的重要路径 [1] 政府与机构支持措施 - 钱塘区积极招引集聚出海资源 构建出海回归双向生态链 6月以来举办肯尼亚-中国投资推介会 北非双向投资主题活动等 [1] - 中企国际服务中心推动36氪 中信保 安永 领英等22家出海服务机构入驻金砖国家特殊经济区中国合作中心 [2] 目标市场与案例 - 一带一路沿线新兴市场如非洲 拉美成为杭州企业出海目标 [2] - 莱宸科技在肯尼亚设立分公司 负责品牌营销 市场拓展 产品推广 技术培训 施工指导 售后服务等 [2] - 肯尼亚政府重视与中国在基建 绿色能源 智慧农业 数字经济等领域合作 邀请杭州企业赴肯投资 [2]