英国财政大臣：英国的国防支出将增加110亿英镑，将使英国成为"国防工业超级大国"。 ...

印尼与17家国防公司签署协议，推进军事现代化。（彭博） ...

欧盟国防采购政策调整 - 欧盟委员会计划于6月17日提交提案，旨在提高成员国在国防采购中的灵活性，并简化欧洲资金获取流程 [1] - 提案将重点优化共同采购框架协议和促进创新采购，以应对当前国防工业对官僚程序和资金延迟的担忧 [1] - 欧盟防务专员强调政策调整的紧迫性，称“普京不会等待文件整理完成”，暗示地缘政治压力是改革动因 [1] 欧洲国防工业发展 - 欧盟拟通过放宽防务基金使用条件，直接支持国防工业的创新和采购效率提升 [1] - 当前政策瓶颈可能阻碍国防准备目标实现，新提案试图解决行业对繁文缛节的核心投诉 [1]

欧盟国防工业发展 - 意大利财政部长提出需寻找替代途径推动欧盟国防工业发展 [1] - 强调通过私人参与方式促进该行业发展 [1]

国防与安全协议 - 英国和欧盟达成新的国防和安全协议，标志着双方在脱欧后关系的"重启" [1] - 协议允许英国参与欧盟联合采购计划，特别是价值1500亿欧元的SAFE重整军备计划，但需进一步谈判并承担预算贡献 [1] - 协议涵盖混合战争、网络安全、基础设施恢复力和海上安全等领域的合作 [1] 渔业权延长 - 欧盟船队在英国水域的捕鱼权延长12年至2038年，英国在法国游说下做出让步 [1] 能源与电力市场 - 英国将重新加入欧盟单一电力市场，遵守欧盟法规并接受欧洲法院监督 [2] - 双方同意对接排放交易体系，减少贸易壁垒 [2] 卫生与植物检疫规则 - 双方将简化卫生与植物检疫规则（SPS），减少海峡港口和北爱尔兰边境的手续 [2] - 协议允许"绝大多数"动植物产品在英国和欧盟之间自由流通，无需证书或管控 [2] 争端解决机制 - 协议受独立仲裁小组约束，欧盟法院对欧盟法律问题拥有最终裁决权，可能引发脱欧派不满 [3]

英国-欧盟贸易协议核心内容 - 英国与欧盟签署涵盖渔业、食品进出口、防务安全、人员流动等多领域的"英欧关系重置协议"，被双方称为关系"新篇章"[3] - 协议将推动英国经济在2040年前增长90亿英镑[6] - 英国食品出口商业务因退欧繁文缛节减少50%，单批货物需14页文件和49个签名才能清关[13] 行业具体影响 渔业 - 英国让步将欧盟渔船准入期限延长至2038年6月（原计划仅延长4-5年）[4] 食品饮料行业 - 欧盟取消对英国动植物产品的常规检查，恢复香肠、汉堡等产品对欧出口[4] - 英国需接受"动态接轨"机制，自动遵循欧盟动植物产品规则并由欧洲法院仲裁[4] - 2024年英国对欧食品出口较2019年下降34%[15] - 2023年英国对欧食品饮料出口额140亿英镑，占行业对外销售总额57%[16] 防务工业 - 协议为英国国防工业参与欧盟1500亿英镑"欧洲安全行动"防务基金铺路[4] 零售业 - 英国零售商协会称协议将帮助压低运营成本[15] 行业反应 - 英国工业联合会认为协议标志英欧关系向前迈进[15] - 食品出口商查尔斯·鲍汉支持协议，称退欧后业务量腰斩[12][13] - 英国改革党批评协议实质是"从后门重新进入欧盟"[12] 经济影响数据 - 英国预算责任办公室估算退欧导致GDP损失4%[16] - 彭博经济研究显示英国每年因退欧损失产出达1000亿英镑[16] 未达成事项 - 青年流动计划因政治争议未能纳入协议，未来将讨论"青年体验计划"[19][22] - 英国重新加入欧盟"伊拉斯谟+"学生交流计划被列为未来努力方向[22]

地缘政治关系 - 土耳其与美国关系逐渐升温 北约盟国之间紧张局势缓解 [1] - 土耳其总统埃尔多安寻求与特朗普会面 承诺采取措施加强两国合作 [1] 国防制裁动态 - 美国对土制裁有所松动 以制裁反击美国敌人法（CAATSA）出现缓和迹象 [1] - 土耳其因购买俄罗斯S-400导弹防御系统遭美国制裁 被剔除出F-35战斗机研发项目 [1] 军售交易进展 - 美国本周批准向土耳其出售价值3.04亿美元导弹 显示两国关系回暖 [1]

英国国防大臣John Healey表示，英国与欧盟就共同安全协议达成的谈判正处于最艰难的阶段，英国政府 正努力确保英国企业能够参与欧洲的支出项目。他正在大力宣传一系列旨在促进英国国防工业发展的措 施。"我们正处于谈判的最艰难阶段……我们从一开始就表示，如果欧盟也愿意达成协议，我们随时准 备达成协议……我们的政府认识到国防是增长的引擎，作为国防大臣，我将尽我所能引导英国的国防投 资，以支持英国的企业、就业、创新和技术。"（彭博） ...

黄金市场 - 摩根大通预测金价可能在2029年冲上6000美元/盎司大关，较当前约3300美元水平大涨80% [1] - 今年以来金价已涨超20%，较三年前上涨一倍，主要因特朗普政策引发抛售美国资产改买黄金及黄金供应量未能大幅提升 [1] - 若外国投资者将0.5%的美国资产投入黄金市场，4年将有2736亿美元资金进入，相当于2500吨黄金 [1] 中国股市 - 摩根士丹利称对冲基金因中美贸易谈判乐观情绪增加对中国股市看涨押注，尤其是美国对冲基金 [1] - 对冲基金减持泰国、中国香港、印度和澳大利亚等亚洲地区头寸，转向买入美股和A股交易的中国股票 [1] 德国国防开支 - 高盛预计新一届德国政府将国防开支从2024年占GDP的2.1%提高到2027年的3%，本十年末达3.5% [2] - 国防开支增长约一半用于军事装备，可能使德国国防工业需求增加一倍，拉动GDP增长0.5% [2] 美国债券市场 - 高盛指出若缺乏经济数据支撑美联储降息预期，短期美债收益率可能反弹，期限溢价面临上行压力 [3] - 美银调查显示国际投资者因对美国财政前景担忧减少美元敞口，卖出美元成为"2025年以来最具说服力的交易" [3] - 欧元可能是美元需求减少的最大受益者 [3] 中美关系 - 贝莱德认为中美经贸高层会谈罕见一致定调体现共识较多，加快市场准入符合中国经济改革方向 [4] - 中美关系进展及国内经济政策支持加码将改变国内外投资者对中国资产信心，利好中国市场 [4] 美国货币政策 - 加皇银行称关税可能先推高美国通胀后影响经济，从而推迟美联储降息，预计今年9月开始三次降息 [5] 石油市场 - 凯投宏观预测欧佩克+战略转向将拖累油价至2026年底，布伦特原油价格2025年底达60美元/桶，2026年底50美元/桶 [6] 加拿大经济 - BMO指出加拿大4月制造业岗位减少3.1万个，就业数据疲弱明显增加6月降息25个基点的可能性 [6] 战略金属 - 中信证券称加强战略矿产资源出口管制将强化供给刚性，稀土、钨和锑等战略金属价格有望持续上涨 [7] A股市场 - 中信证券建议配置一季报高景气行业主题及新概念主题，关注稳楼市促消费政策 [8] - 中银证券指出A股"科技叙事"逻辑明晰，建议关注产业趋势催化机会及大消费板块修复 [13] 货币政策 - 华泰证券分析央行短期重在落实5月金融政策，后续将综合考虑国内经济及美联储政策变化 [9] 乘用车行业 - 华泰证券看好二季度乘用车板块高景气，新能源渗透率提升带动自主品牌盈利改善，合资品牌持续承压 [10] 家电行业 - 华泰证券预计二季度家电板块结构性修复，内需政策支撑及出口预期修复为主要机会 [12]

英国首相斯塔默表示，英国将开启自二战结束以来最大的国防工业复兴时代。斯塔默周四在演讲时表 示，政府将实施1945年以来最雄心勃勃的工作计划，来保卫和重建国家。他说，未来几周有关大臣将公 布一份战略防务评估报告，概述英国认为需要加强军事力量的领域，以及有关英国国家安全和国防工业 的新计划。 ...