激励计划流程 - 2025年4月28日召开会议审议通过2025年限制性股票激励计划相关议案[1] - 4月29日在巨潮资讯网披露激励计划草案等相关公告[3] - 4月29日至5月8日在内部公告栏公示激励对象名单[3] 激励对象情况 - 激励对象不存在多种不适当情形[5][6] - 不包括独立董事等相关人员[6] - 董事会薪酬与考核委员会认为激励对象资格合法有效[6]

可转债发行与交易 - 2020年11月27日发行可转换公司债券825万张，总额8.25亿元[5] - 2020年12月16日“飞凯转债”在深交所挂牌交易[6] 转股相关 - 转股期为2021年6月3日至2026年11月26日，初始转股价格19.34元/股[7] - 2021年3月24日转股价格由19.34元/股修正为15.62元/股[8] - 截至2025年5月7日，累计6,694,524张“飞凯转债”转股，数量43,529,567股，余额150,861,500元，剩余1,508,615张[16] - 当前“飞凯转债”转股价格为15.30元/股[3] 回购股份 - 2022年回购资金总额不低于5,000万元且不超过10,000万元，价格不超过41.53元/股[18] - 2022年6月16日回购价格上限调整为不超过41.46元/股[19] - 2023年4月26日回购方案实施完毕，回购2447180股，占总股本0.4629%[21] - 截至公告披露日，1978140股未使用，存放于回购专用证券账户[21] 其他策略 - 拟新增“飞凯转债”转股优先用回购库存股，不足用新增股份[2] - 回购股份作为转股来源2025年5月9日生效[4] - 2025年4月25日同意调整2022年回购股份用途[20] - 已办理指定回购账户作为可转债转股账户手续[22]

| 证券代码：300398 | 证券简称：飞凯材料 | 公告编号：2025-066 | | --- | --- | --- | | 债券代码：123078 | 债券简称：飞凯转债 | | 1、可转债赎回价格：100.87 元/张（含当期应计利息，当期年利率为 1.80%， 且当期利息含税），扣税后的赎回价格以中国证券登记结算有限责任公司深圳分 公司（以下简称"中国结算深圳分公司"）核准的价格为准。 2、可转债赎回条件满足日：2025 年 4 月 25 日 3、可转债赎回登记日：2025 年 5 月 21 日 4、可转债赎回日：2025 年 5 月 22 日 5、可转债停止交易日：2025 年 5 月 19 日 6、可转债停止转股日：2025 年 5 月 22 日 上海飞凯材料科技股份有限公司 关于提前赎回"飞凯转债"的第六次提示性公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 重要内容提示 7、发行人（公司）资金到账日（到达中国结算深圳分公司账户）：2025 年 5 月 27 日 8、投资者赎回资金到账日：2025 年 5 月 29 日 9、赎回类别：全 ...

上海飞凯材料科技股份有限公司（以下简称"公司"）于近日收到公司控股 股东飞凯控股有限公司（以下简称"飞凯控股"）及其一致行动人 ZHANG JUSTIN JICHENG、ZHANG ALAN JIAN、张艳霞和夏时峰出具的《关于持有上海飞凯材 料科技股份有限公司股份权益变动触及 1%的告知函》，获悉飞凯控股及其一致 行动人合计持有公司股份比例由 23.92%降至 22.59%，权益变动触及 1%的整数 倍。在本次权益变动期间，飞凯控股及其一致行动人合计持股比例减少 1.33%， 主要变动原因为：（1）自 2022 年 12 月 7 日至 2025 年 5 月 6 日，因公司可转换 债券转股导致公司总股本增加，以及公司回购股份方案已回购部分股份处理完成， 致使飞凯控股及其一致行动人合计持有公司股份比例被动稀释 1.19%。（2）飞 凯控股和其一致行动人张艳霞在 2022 年 12 月 8 日至 2022 年 12 月 13 日期间， 通过集中竞价方式减持 673,534 股公司股份，持股比例减少 0.12%（合计数与各 加数之和在尾数上存在差异的，系四舍五入造成。下方表格相同）。现将其本次 权益变动情况公告如下 ...

| 证券代码：300398 | 证券简称：飞凯材料 | 公告编号：2025-064 | | --- | --- | --- | | 债券代码：123078 | 债券简称：飞凯转债 | | 上海飞凯材料科技股份有限公司 关于提前赎回"飞凯转债"的第五次提示性公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 5、可转债停止交易日：2025 年 5 月 19 日 6、可转债停止转股日：2025 年 5 月 22 日 7、发行人（公司）资金到账日（到达中国结算深圳分公司账户）：2025 年 5 月 27 日 8、投资者赎回资金到账日：2025 年 5 月 29 日 9、赎回类别：全部赎回 10、根据安排，截至 2025 年 5 月 21 日收市后仍未转股的"飞凯转债"，将 被强制赎回。本次赎回完成后，"飞凯转债"将在深圳证券交易所（以下简称"深 交所"）摘牌，特提醒"飞凯转债"持券人注意在限期内转股。债券持有人持有 重要内容提示 1、可转债赎回价格：100.87 元/张（含当期应计利息，当期年利率为 1.80%， 且当期利息含税），扣税后的赎回价格以中国证券登记结 ...

| 证券代码：300398 | 证券简称：飞凯材料 | 公告编号：2025-063 | | --- | --- | --- | | 债券代码：123078 | 债券简称：飞凯转债 | | 上海飞凯材料科技股份有限公司 关于提前赎回"飞凯转债"的第四次提示性公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 重要内容提示 1、可转债赎回价格：100.87 元/张（含当期应计利息，当期年利率为 1.80%， 且当期利息含税），扣税后的赎回价格以中国证券登记结算有限责任公司深圳分 公司（以下简称"中国结算深圳分公司"）核准的价格为准。 2、可转债赎回条件满足日：2025 年 4 月 25 日 3、可转债赎回登记日：2025 年 5 月 21 日 4、可转债赎回日：2025 年 5 月 22 日 5、可转债停止交易日：2025 年 5 月 19 日 6、可转债停止转股日：2025 年 5 月 22 日 7、发行人（公司）资金到账日（到达中国结算深圳分公司账户）：2025 年 5 月 27 日 8、投资者赎回资金到账日：2025 年 5 月 29 日 9、赎回类别：全 ...

半导体产业指数表现 - 中证半导体产业指数(931865)强势上涨1 47% 成分股飞凯材料(300398)上涨13 98% 和林微纳(688661)上涨5 13% 富创精密(688409)上涨4 29% [3] - 半导体产业ETF(159582)上涨1 45% 冲击3连涨 最新价报1 47元 近1月累计上涨0 84% [3] - 半导体产业ETF近1年净值上涨39 06% 指数股票型基金排名128/2771 居于前4 62% [4] 半导体产业ETF流动性及收益 - 半导体产业ETF盘中换手4 51% 成交712 42万元 近1年日均成交1655 16万元 [3] - 半导体产业ETF自成立以来最高单月回报为20 82% 最长连涨月数为3个月 最长连涨涨幅为45 46% 上涨月份平均收益率为9 32% 历史持有1年盈利概率为100 00% [4] - 半导体产业ETF成立以来超越基准年化收益为1 77% 夏普比率为1 24 今年以来相对基准回撤0 47% [4] 半导体产业ETF费率及跟踪精度 - 半导体产业ETF管理费率为0 50% 托管费率为0 10% 费率在可比基金中最低 [4] - 半导体产业ETF近1年跟踪误差为0 056% 在可比基金中跟踪精度最高 [4] 中证半导体产业指数权重股 - 中证半导体产业指数前十大权重股合计占比76 35% 包括北方华创(15 51%) 中微公司(12 80%) 中芯国际(11 67%) 海光信息(8 62%) 韦尔股份(7 42%)等 [5] - 权重股涨跌幅方面 拓荆科技(688072)上涨2 90% 安集科技(688019)上涨2 97% 韦尔股份(603501)上涨2 73% [7] 行业观点 - 存储模组企业有望迎来量价齐升的业绩拐点 晶圆代工环节有望受益近期消费国补政策带动的提前备货 [3] - 建议关注存储模组企业中布局AI端侧并将充分受益本轮存储涨价的企业 封测端建议关注布局了先进封装持续优化产品结构的龙头企业 [3]

行业市场概况 - 2024年全球半导体材料市场呈现回暖态势，受人工智能、数据中心、智能终端需求上升及汽车电子化推动 [2] - 2023年中国大陆半导体光刻胶市场规模34.46亿元，同比降低13.98%，但2024年需求回升带动市场扩张 [2] - 中国已成为全球最大LCD面板生产基地，OLED份额持续提升，2023年显示光刻胶市场规模达99.42亿元，同比增长2.38% [4] - 未来光刻胶市场增长动力来自显示面板大尺寸化及AI/HPC需求，国内企业加速产品研发验证导入 [6] 重点企业业绩分析 彤程新材 - 2024年营业收入32.70亿元创历史新高，同比增长11.10%，电子化学品业务营收7.46亿元（+32.63%） [7][8] - 半导体光刻胶业务营收3.03亿元（+50.43%），其中I线/KrF/ICA光刻胶分别增长61%/69%/185%，ArF光刻胶开始上量 [11] - 显示光刻胶业务营收3.30亿元（+26.8%），销量增30.6%，国内市占率27.1% [11] 晶瑞电材 - 2024年营收14.35亿元（+10.44%），经营性现金流2.61亿元（+81.13%） [11] - 光刻胶产品营收1.98亿元（+27.61%），i线/KrF持续放量，ArF实现小批量出货 [14] - 研发费用9923.75万元（+39.74%），研发人员数量增20.69% [14] 上海新阳 - 2024年营收14.75亿元（+21.67%），半导体行业营收10.35亿元（+34.78%） [16] - 光刻胶业务同比增长超100%，KrF多款产品批量销售，ArF浸没式光刻胶取得订单 [16] 南大光电 - 2024年营收23.52亿元（+38.08%），IC行业营收占比超30%（+106%） [17] - ArF光刻胶收入突破千万，多款产品验证覆盖90-28纳米技术节点 [17] 飞凯材料 - 2024年营收29.17亿元（+6.92%），净利润2.47亿元（+119.42%） [18] - 屏幕显示材料/半导体材料营收占比47.11%/23.40%，分别增长7.13%/19.77% [18] 雅克科技 - 2024年营收68.62亿元（+44.84%），光刻胶及配套试剂营收15.35亿元（+17.72%） [19][20] - 正性TFT/RGB/OC-PS光刻胶实现量产，数十种新产品在头部客户测试中 [20] 容大感光 - 2024年营收9.49亿元（+18.77%），显示/半导体光刻胶销量增40% [21][22] - 珠海生产基地投产后将新增1.53万吨光刻胶产能，缓解产能压力 [22] 技术产品进展 - 彤程新材开发出分辨率达Line1.5μm/Hole2.0μm的高性能光刻胶及AMOLED Touch用低温光刻胶 [11] - 晶瑞电材紫外宽谱光刻胶海外新客户突破，销量增27% [14] - 南大光电高分辨率光刻胶研发项目实现部分量产 [17] - 容大感光半导体光刻胶覆盖g线/i线，触摸屏sensor及TFT阵列用光刻胶同步发展 [22]

可转债发行 - 2020年11月27日公司发行825万张可转换公司债券，总额8.25亿元[5] - 2020年12月16日8.25亿元可转换公司债券在深交所挂牌交易[7] 转股价格调整 - 2021年3月24日转股价格由19.34元/股修正为15.62元/股[9] - 2021年5月31日转股价格由15.62元/股调整为15.56元/股[12] - 2022年6月16日转股价格由15.56元/股调整为15.49元/股[13] - 2024年7月16日转股价格由15.41元/股调整为15.33元/股[15] - 2024年12月27日转股价格由15.33元/股调整为15.30元/股[15] 赎回相关 - 可转债赎回价格为100.87元/张，当期年利率1.80%[2][21] - 赎回条件满足日为2025年4月25日，登记日为5月21日，赎回日为5月22日[3] - 停止交易日为2025年5月19日，停止转股日为5月22日[3] - 公司资金到账日为2025年5月27日，投资者赎回资金到账日为5月29日[3] - 2025年3 - 4月公司股票15个交易日收盘价触发有条件赎回条款[17][18] - 赎回对象为截至2025年5月21日在册的全体“飞凯转债”持有人[25] 其他 - 本次赎回条件满足前六个月内，公司实控人等无交易“飞凯转债”情形[32]

可转债发行 - 2020年11月27日公司发行可转换公司债券825万张，发行总额8.25亿元[5] - 2020年12月16日8.25亿元可转换公司债券在深交所挂牌交易[7] 转股信息 - 2021年6月3日起可转股，转股期至2026年11月26日，初始转股价格为19.34元/股[8] - 截至公告披露日，“飞凯转债”最新转股价格为15.30元/股[16] 赎回信息 - 可转债赎回价格为100.87元/张，当期年利率为1.80%[2] - 赎回条件满足日为2025年4月25日，赎回登记日为2025年5月21日，赎回日为2025年5月22日[3] - 停止交易日为2025年5月19日，停止转股日为2025年5月22日[3] - 发行人资金到账日为2025年5月27日，投资者赎回资金到账日为2025年5月29日[3] 触发条件 - 2025年3月27日至4月25日，公司股票有15个交易日收盘价不低于“飞凯转债”当期转股价格15.30元/股的120%，触发有条件赎回条款[17][18] 其他 - 本次“飞凯转债”赎回条件满足前六个月内，公司实控人等不存在交易“飞凯转债”情形[32] - 可转债转股最小申报单位为1张，不足1股部分转股日后五个交易日内现金兑付[33]