财务数据 - 公司2023年Q4实现营收10.61亿元，同比增加0.08%，环比增加107.03%[1] - 公司2024年Q1实现营收18.27亿元，同比增加35.76%，环比增加72.27%[1] - 公司23年生鲜消费类业务销售收入同比增加278.76%[1] - 公司24年Q1生鲜消费类业务销售收入同比增长468%[1] - 公司24-26年归母净利润预测分别为6.19/7.70/8.59亿元，维持“增持”评级[1] - 公司23年销售毛利率为29.45%，同比增加2.34pct[1] - 公司23年销售农药化肥、生鲜消费类分别实现销量30.71、2.47万吨，同比分别变动-28.37%、+61.01%[1] 业务展望 - 公司24-25年盈利预测维持不变，新增26年盈利预测，看好公司长远发展[1] - 公司23年新增6个产品登记证，同时获批多个产品扩大使用范围变更登记[1] 风险提示 - 公司风险提示包括种植业产量不及预期、农药需求不及预期、成本波动风险[1] 未来展望 - 诺普信2026年预计营业收入将达到523.8亿元，较2022年增长22.6%[3] - 2026年预计净利润为85.9亿元，较2022年增长163.8%[3] - 2026年预计每股收益为0.85元，较2022年增长157.6%[3] - 公司2026年的ROE预计为16.7%，较2022年增长85.7%[3] - 公司2026年的资产负债率为57%，较2022年下降3.5%[3] 公司信息 - 光大证券股份有限公司是中国证监会批准的首批三家创新试点证券公司之一[8] - 光大证券股份有限公司是中国光大集团股份公司的核心金融服务平台之一[8] - 光大证券股份有限公司的经营范围包括证券投资咨询业务[8]

业绩总结 - 公司2024年Q1扣非后净利润同比增长93.76%，达到1.91亿元[1] - 公司2024年Q1实现营业收入18.27亿元，同比增长35.76%，归母净利润4.54亿元，同比增长108.03%[2] - 公司特色生鲜业务表现强劲，2023年销量同比增长61.01%，收入同比增长271.06%[3] - 公司田田圈业务持续缩减，农药板块需求逐渐恢复，2023年农药毛利率有所增长[4] 股价及财务数据 - 诺普信（002215）的股价为5.98元，PB为1.29倍，2023年EPS为0.41元，2024年预期EPS为0.52元，2025年预期EPS为0.72元，2023年PE为14.59倍，2024年预期PE为11.50倍，2025年预期PE为8.31倍[11] - 诺普信（002215）2023年营业总收入为4120百万元，2024年预期营业总收入为4507百万元，2025年预期营业总收入为4736百万元，2026年预期营业总收入为4905百万元[12] - 诺普信（002215）2023年净利润率为5.7%，2024年预期净利润率为12.5%，2025年预期净利润率为13.7%，2026年预期净利润率为15.3%[12]

基本经营情况 - 2023年农药制剂行业寒冬，原药价格下行、渠道高成本库存压力持续，公司贯彻聚焦作物的大品套餐/方案技术服务、聚焦核心大客户的差异化策略，增强营销队伍建设 [1] 蓝莓业务情况 产量与面积 - 2024年Q1蓝莓产量占当前产季约50%产量，24产季产出面积约2万亩，约1/3面积实施促早 [2] - 2024年投产面积为2万亩，累计土地资源约4万亩，下半年目标新增4000 - 5000亩，预计2024/25产季约有3万亩投产面积 [2] 产销数据 - 2023/24产季蓝莓一季度1、2、3月产出分别约2000吨、3000吨和5000吨，销售均价约8.5万/吨，4月产量预计7000吨，5月预计3000吨，5月结束产季 [2] 经营策略 - 主抓果品质量，调整采摘间隔期，加大对采摘工、包装工的培训考核 [2] - 加强营销队伍及“三龙出海”渠道建设，打通二三线城市渠道铺设，在大ka渠道开拓方面实现对京东、沃尔玛、Ole等大商超稳定供应 [2] - 对蓝莓产后全链路整合运营，包括质量采摘、快速入冷库、包装加工、品控和物流等环节 [2] 品种苗情况 - 当前约70%为专利苗，未来新建园区使用专利苗，尽量用专利苗替换原有公开苗 [3] - 专利苗优势为早熟、产季相对集中在一季度，产量高、品质好，市场认可度高，经济效益优于公开苗 [3] 促早技术 - 5月中下旬开始修剪蓝莓枝条，根据植株状态实施促早管理，具体应用面积根据蓝莓植株状态决定 [3] - 2025年产季对促早的期望较2024年有较强增长 [3] 其他业务情况 经销商与田田圈业务 - 2023年控股经销商从27家下降至17家，未来可能减少至8 - 10家保障渠道经营探索发展稳定 [4] - 参股经销商退出未造成重大影响，获得本金回收和资金收益，减值准备压力主要来自并表控股田田圈公司资产的减值，风险可控 [4] 产品价格与市场 - 草甘膦、草胺膦、氯虫苯甲酰胺价格从年初跌价至年尾，最近草胺膦、嘧菌酯价格略有反弹，公司海外出口营收占比小暂无影响，行业低迷公司受去库存压力影响，但农药制剂毛利率会提升，期待上游原料价格反弹带动销量增长 [4] 生鲜及果汁业务 - 今年火龙果及燕窝果价格达历年来最低，下半年有望回暖，澳洲坚果未量产，盈利能力依市场价格而定，公司会在销售端和品牌端发力推动果汁业务销售 [4] 资本结构与分红 - 截至2023年12月31日，因蓝莓业务投入增加，资产负债率分子分母同步增加，负债率升高，未来随着蓝莓产出增加负债率将逐步下降，经营性现金流持续高流入，资金流动性健康 [4] - 2023年公司现金分红比例达64%，公司上市以来保持较高分红比例，未来会平衡企业经营和投资回报，践行上市公司分红社会责任 [4][5]

深圳诺普信作物科学股份有限公司 审计报告 深 圳 大 华 国 际 会 计 师 事 务 所 (特 殊 普 通 合 伙 ) Shenzhen Dahua International CPAs, LLP 您可使用手机"扫一扫"或进入"注册会计师行业统一监管平台（http://ac.mof.gov.cn）"进行查 您可使用手机"扫一扫"或进入"注册会计师行业统一监管平台（http://ac.mof.gov.cn）"进行查询" 深圳诺普信作物科学股份有限公司 审计报告及财务报表 (2023 年 1 月 1 日至 2023 年 12 月 31 日止 ) | 目 | 求 | 页 次 | | --- | --- | --- | | 审计报告 | | 1-6 | | 已审财务报表 | | | | 合并资产负债表 | | 1-2 | | 合并利润表 | | 3 | | 合并现金流量表 | | 4 | | 合并股东权益变动表 | | 5-6 | | 母公司资产负债表 | | 7-8 | | 母公司利润表 | | 9 | | 母公司现金流量表 | | 10 | | 母公司股东权益变动表 | | 11-12 | | 财务报表附注 | ...

大华国际内字第 2400286 号 深 圳 大 华 国 际 会 计 师 事 务 所 (特 殊 普 通 合 伙 ) Shenzhen Dahua International CPAs, LLP 您可使用手机"扫一扫"或进入"注册会计师行业统一监管平台（http://ac.mof.gov.cn）"进行查 " 深圳诺普信作物科学股份有限公司 内部控制审计报告 深圳诺普信作物科学股份有限公司 内部控制审计报告 （截止 2023 年 12 月 31 日 ） 目 页 次 内部控制审计报告 1-2 按照《企业内部控制审计指引》及中国注册会计师执业准则的相 关要求,我们审计了深圳诺普信作物科学股份有限公司(以下简称深 圳诺普信公司）2023 年 12 月 31 日的财务报告内部控制的有效性。 一、企业对内部控制的责任 按照《企业内部控制基本规范》、《企业内部控制应用指引》、《企 业内部控制评价指引》的规定,建立健全和有效实施内部控制,并评 价其有效性是企业董事会的责任。 二、注册会计师的责任 我们的责任是在实施审计工作的基础上,对财务报告内部控制的 有效性发表审计意见,并对注意到的非财务报告内部控制的重大缺陷 进行披露。 圳 ...

中信建投证券股份有限公司 中信建投证券股份有限公司（以下简称"中信建投证券"或"保荐机构"） 作为深圳诺普信作物科学股份有限公司（以下简称"诺普信"或"公司"）非公 开发行股票的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、《深圳证券交 易所股票上市规则》和《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 13 号——保 荐业务》及《上市公司监管指引第 2 号——上市公司募集资金管理和使用的监管 要求》等有关规定，对诺普信 2023 年度募集资金存放与使用情况进行了核查， 发表如下核查意见： 一、募集资金基本情况 （一）实际募集资金金额、资金到位时间 公司根据中国证券监督管理委员会出具的《关于核准深圳诺普信农化股份有 限公司非公开发行股票的批复》（证监许可[2021]19 号），以非公开发行股票的方 式向特定投资者共计发行 73,529,411 股人民币普通股（A 股），发行价格为 4.76 元/股。本次非公开发行募集资金总额为人民币 349,999,996.36 元，扣除与发行有 关费用（不含税）人民币 5,688,084.72 元后，实际募集资金净额为人民币 344,311,911.64 元。上述募集资金到位情况 ...

公司基本信息 - 公司股票代码为002215，股票简称为诺普信[2] 公司财务状况 - 公司2023年营业收入为411.95亿元，较上一年下降3.41%[6] - 公司2023年归属于上市公司股东的净利润为23.56亿元，较上一年下降28.26%[6] - 公司2023年经营活动产生的现金流量净额为63.97亿元，较上一年增长266.06%[6] - 公司2023年末总资产为1078.68亿元，较上一年增长10.97%[7] - 公司2023年末归属于上市公司股东的净资产为375.03亿元，较上一年增长2.24%[7] - 公司2023年第一季度营业收入为13.46亿元，第二季度为12.01亿元，第三季度为5.12亿元，第四季度为10.61亿元[10] - 公司2023年非流动性资产处置损益为-1.62亿元，计入当期损益的政府补助为1.68亿元[11] - 公司2023年度报告显示，除正常经营业务外，非金融企业持有金融资产和金融负债产生的公允价值变动损益为41,939,000.90元[12] 公司战略发展 - 公司在农药制剂及农事服务领域持续坚定扎根助销的核心策略，全力构建服务大农户的系统能力，推动现代特色作物生鲜消费领域的发展[15] - 公司持续大力变革、创新三农服务形态，保持独特竞争优势[24] - 公司突破行业传统的依赖渠道商的营销模式，以技术服务来拉动渠道终端货畅其流，产品与服务一体化[25] - 公司与跨国公司和国内新农药创制单位合作研发，孵化次新化合物大卖产品，提升核心竞争力[26] 公司采购策略 - 公司主要原材料采购模式为市场化采购，其中草铵膦母液采购额占采购总额的比例为11.45%[17] - 公司采取未发货部分保价采购策略，分批采购拉货控成本[18] - 公司采取先货后价保价式采购策略，库存滚动到货，严控采购成本[18] - 公司采取未发货部分保价采购策略，拉货必谈价格，严控采购成本[18] 公司业务拓展 - 公司在2023年农药制剂业务中，以产品服务一体化的战略突破方向，稳中有进、进中有成[29] - 公司在现代特色作物生鲜消费领域，以蓝莓为战略作物，积极建园、农场新组织建设任务顺利完成[30] 公司现金流情况 - 公司2023年经营活动现金流入小计为438.82亿元，较上年增长3.59%[43] - 公司投资活动现金流出小计为247.40亿元，较上年下降20.14%[44] - 公司筹资活动现金流入小计为79.06亿元，较上年增长76.65%[44] - 公司现金及现金等价物净增加额为-23.23亿元，较上年下降42.37%[44] 公司股权结构 - 卢柏强先生是公司董事长，持有公司24.39%股权，直接持有深圳市诺普信投资控股有限公司94%的股权[85] - 高焕森先生是公司总经理，持有公司4.17%股权，直接持有公司股票40.40万股、限制性股票340万股[86] - 王时豪先生是公司副董事长，持有公司1.89%股权，直接持有公司股票27.8412万股、限制性股票68万股[86] 公司内部控制 - 公司2023年度财务报告显示，财务报告和非财务报告重大缺陷数量均为0[120] - 公司内部控制审计报告显示，公司在2023年12月31日在所有重大方面保持了与财务报表相关的有效的内部控制[121] - 公司2023年度内部控制自我评价报告于2024年04月27日披露，未发现非财务报告重大缺陷[122] 公司环境保护 - 公司严格遵守环境保护法律法规，定期收集新出台的生态环境保护法律法规，并进行合规性评价转化，确保生产经营合法合规[124] - 公司获得了环评批复和环保行政许可，严格执行相关标准要求，力争将生产经营对生态环境造成的负面影响降至最低[125] - 公司对排放的污染物进行了详细核定，包括颗粒物、非甲烷总烃、苯、甲苯、二甲苯、VOCs、甲醇等，确保排放符合标准[126] 公司股权激励 - 公司2020年限制性股票激励计划首次授予部分解锁条件已达成，符合解锁条件的激励对象共计124人，解除限售的限制性股票数量为2,500,618股[105] - 公司高级管理人员持股情况显示，董事、总经理持有1000股，副董事长持有1000股，财务总监持有300股，合计持有限制性股票数量为6800股[2] 公司社会责任 - 公司长期扎根农村，以农业产业振兴为依托，积极响应国家乡村振兴战略，通过特色作物产业链经营带动农村就业机会[136]

3、截至2023年12月31日，公司的对外担保符合法律、法规的有关规定。 深圳诺普信作物科学股份有限公司 2024 年第一次独立董事专门会议决议 深圳诺普信作物科学股份有限公司（以下简称"公司"）2024年第一次独立 董事专门会议于2024年4月24日在公司七楼会议室以现场记名投票方式召开。应 参加会议的独立董事2名，实际参加会议的独立董事2名。会议由独立董事李晓东 先生主持，本次会议的召集、召开和表决程序符合《中华人民共和国公司法》、 《上市公司独立董事管理办法》等规定，会议合法有效。经认真审议，会议行成 了如下决议： 一、审议并通过《关于公司对外担保情况及关联方占用资金情况出具的专 项说明》。 1、公司控股股东不存在占用公司资金的情况，也不存在以前年度发生并累 计至2023年12月31日的违规关联方占用资金情况。 2、公司对外担保履行了相关程序，符合相关法律、法规；公司及公司的控 股子公司也不存在逾期担保的情况。报告期内，公司不存在为控股股东及其他关 联方、任何非法人单位或个人提供担保的情况。 表决结果：同意2票、反对0票、弃权0票。 二、审议并通过《关于公司2024年度日常关联交易预计的议案》。 经核查 ...

深圳诺普信作物科学股份有限公司公告 证券代码：002215 证券简称：诺普信 公告编号：2024-033 深圳诺普信作物科学股份有限公司 关于召开 2023 年年度股东大会的通知公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容真实、准确和完整，没有虚假记载、误 导性陈述或重大遗漏。 深圳诺普信作物科学股份有限公司（以下简称"公司"）第六届董事会第二 十五次会议于2024年4月25日召开，会议决定于2024年5月23日在深圳市宝安区西 乡水库路113号公司七楼会议室召开公司2023年年度股东大会，本次股东大会采 用现场投票和网络投票相结合的方式进行，审议董事会提交的议案。现将本次股 东大会有关事项通知如下： 一、会议基本情况 1、股东大会届次：2023年年度股东大会 2、股东大会召集人：公司董事会 3、会议召开的合法、合规性：经公司第六届董事会第二十五次会议审议通 过，公司决定召开2023年年度股东大会，召集程序符合有关法律、行政法规、部 门规章、规范性文件和《公司章程》的规定。 4、会议召开日期与时间： 现场会议时间：2024年5月23日（星期四）下午14:30 网络投票时间：2024年5月23日 其中，通过深圳证券 ...

深圳诺普信作物科学股份有限公司 第二条 公司系依照《公司法》和其他有关规定成立的股份有限公司(以下 简称"公司")。 公司经深圳市人民政府以《关于以发起方式改组设立深圳诺普信农化股份有 限公司的批复》[深府股[2005]23 号文]批准，由深圳市诺普信农化有限公司以 整体变更方式设立；在深圳市工商行政管理局注册登记，取得营业执照，营业执 照的注册号为 4403012032450。 第三条 公司于 2008 年 1 月 17 日经中国证券监督管理委员会批准，首次向 社会公众发行人民币普通股 3000 万股，于 2008 年 2 月 18 日在深圳证券交易所 上市。 章 程 （2024 年 4 月修订） 目 录 1 第一章 总则 第二章 经营宗旨和范围 第三章 股份 第一节 股份发行 第二节 股份增减和回购 第三节 股份转让 第四章 股东和股东大会 第一节 股东 第二节 股东大会的一般规定 第三节 股东大会的召集 第四节 股东大会的提案与通知 第五节 股东大会的召开 第六节 股东大会的表决和决议 第五章 董事会 第一节 董事 第二节 董事会 第六章 总经理及其他高级管理人员 第七章 监事会 第一节 监事 第二节 ...