公司治理 - 公司于2025年8月25日以现场表决方式召开第十一届第三十二次董事会会议 [1] - 会议审议关于召开2025年第二次临时股东会的议案等文件 [1] 业务结构 - 2025年上半年水力发电业收入占比79.46% [1] - 砂石业务收入占比16.61% [1] - 投资管理业务收入占比3.93% [1] 市值情况 - 公司当前市值61亿元 [1]

交易概述 - 公司拟以15.12亿元收购湖南能源集团电力投资有限公司持有的4座水电站控股权 并募集不超过8亿元配套资金 [1] - 交易标的为铜湾水电90%股权 清水塘水电90%股权 筱溪水电88%股权及高滩水电85%股权 标的资产合计评估值17.08亿元 最终交易作价15.12亿元 [1] - 支付方式采用股份加现金组合 其中55%以股份支付8.32亿元 45%以现金支付6.81亿元 [1] 交易结构 - 购买资产的股份发行价格确定为7.81元/股 拟发行1.07亿股 占发行后总股本的18.66% [1] - 交易对方认购的股份自上市之日起36个月内锁定 若6个月内公司股价连续20个交易日低于发行价 锁定期将自动延长至少6个月 [1] - 配套资金拟向不超过35名特定投资者发行股份 募资总额不超过8亿元 其中6.81亿元用于支付现金对价 1.19亿元用于补充流动资金及支付中介费用 [2] 标的资产质量 - 4座水电站合计在运装机容量达50万千瓦 2024年合计实现营业收入4.59亿元 [2] - 标的公司2024年合计实现净利润1.42亿元 其中筱溪水电净利润达0.57亿元 高滩水电净利润0.21亿元 [2] - 标的资产2024年平均利用小时数介于3529-4644小时 高于行业平均水平 [2] 财务影响 - 交易完成后公司2024年总资产将从34.41亿元增至64.59亿元 增幅87.7% [2] - 归属于母公司股东净利润从0.68亿元增至1.94亿元 增幅185.3% [2] - 基本每股收益从0.15元/股提升至0.34元/股 [2] 战略意义 - 交易将显著提升公司水电装机规模 巩固其在湖南省清洁能源领域的龙头地位 [1] - 解决与控股股东的同业竞争问题 兑现2022年避免同业竞争的承诺 [3] - 通过整合水电资产实现规模效应 降低运营成本 [3] 股权结构 - 交易后湖南能源集团及其下属公司合计持股比例将从51.53%增至60.58% [3] - 控股股东及实际控制人湖南省国资委的控制权保持稳定 [3] 未来发展 - 公司计划加快标的资产整合 优化水电项目运营管理 [3] - 未来三年内逐步拓展光伏 储能等业务 构建水电加新能源协同发展格局 [3] - 力争成为湖南省综合能源服务标杆企业 为区域能源结构转型提供支撑 [3]

湖南能源集团发展股份有限公司董事会 关于本次交易采取的保密措施及保密制度的说明 湖南能源集团发展股份有限公司（以下简称"公司"）拟以发行股份及支付 现金的方式购买湖南能源集团电力投资有限公司持有的湖南湘投沅陵高滩发电 有限责任公司 85%股权、湖南湘投铜湾水利水电开发有限责任公司 90%股权、 湖南湘投清水塘水电开发有限责任公司 90%股权、湖南新邵筱溪水电开发有限责 任公司 88%股权，同时向不超过 35 名符合条件的特定投资者发行股份募集配套 资金（以下简称"本次交易"）。 1 材料。 综上，按照《上市公司重大资产重组管理办法》《上市公司信息披露管理办 法》等法律、法规及规范性文件的要求，公司在本次交易中已经采取了必要且充 分的保密措施，制定了严格有效的保密制度，限定了相关敏感信息的知悉范围， 严格履行了本次交易信息在依法披露前的保密义务。 公司在筹划及实施本次交易过程中，严格按照中国证券监督管理委员会及深 圳证券交易所的相关要求履行了保密义务，已就本次交易事宜制定了严格且有效 的保密制度，采取了必要且充分的保密措施，具体情况如下： 1、公司已根据《上市公司重大资产重组管理办法》《上市公司信息披露管 理办 ...

湖南能源集团发展股份有限公司董事会 关于本次交易方案调整不构成重组方案重大调整的说明 一、本次交易方案调整情况 湖南能源集团发展股份有限公司（以下简称"公司"）拟以发行股份及支付现 金的方式购买湖南能源集团电力投资有限公司（以下简称"电投公司"）持有的湖 南湘投沅陵高滩发电有限责任公司（以下简称"高滩水电"）85%股权、湖南湘投 铜湾水利水电开发有限责任公司（以下简称"铜湾水电"）90%股权、湖南湘投清 水塘水电开发有限责任公司（以下简称"清水塘水电"）90%股权、湖南新邵筱溪 水电开发有限责任公司（以下简称"筱溪水电"）88%股权，同时向不超过35名符 合条件的特定投资者发行股份募集配套资金（以下简称"本次交易"）。本次交易 预计构成重大资产重组和关联交易，不构成重组上市。 2025年08月25日，公司召开第十一届董事会第三十二次会议，审议通过了《关 于<湖南能源集团发展股份有限公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资 金暨关联交易报告书（草案）>及其摘要的议案》《关于本次交易方案调整不构 成重组方案重大调整的议案》等相关议案，对本次交易方案进行了调整。具体情 况如下： （二）本次交易方案调整情况 鉴于电 ...

经湖南能源集团发展股份有限公司（以下简称"公司"）第十一届董事会第 三十二次会议审议，公司定于 2025 年 09 月 10 日（周三）召开公司 2025 年第二 次临时股东会，具体内容如下。 证券代码：000722 证券简称：湖南发展 公告编号：2025-064 湖南能源集团发展股份有限公司 关于召开2025年第二次临时股东会的通知 2、会议召集人：公司第十一届董事会。 3、会议召开的合法、合规性：本次会议的召开经公司第十一届董事会第三 十二次会议决定，其召开符合《公司法》《上市公司股东会规则》等有关法律法 规、部门规章、规范性文件和《公司章程》的规定。 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、会议召开的基本情况 1、股东会届次：2025 年第二次临时股东会。 4、会议召开的日期、时间： （1）现场会议召开时间：2025 年 09 月 10 日（周三）14:30 开始。 （2）网络投票时间：网络投票系统包括深圳证券交易所交易系统和深圳证 券交易所互联网投票系统（网址：http://wltp.cninfo.com.cn）。通过深圳证券 交易所交易系 ...

2、本次董事会会议于2025年08月25日在公司会议室以现场表决方式召开。 3、本次董事会会议应出席董事人数为5人，实际出席会议董事人数为5人。 4、本次董事会会议的召开符合有关法律、行政法规、部门规章、规范性文 件和《公司章程》的规定。 二、董事会会议审议情况 证券代码：000722 证券简称：湖南发展 公告编号：2025-059 湖南能源集团发展股份有限公司 第十一届董事会第三十二次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、董事会会议召开情况 1、湖南能源集团发展股份有限公司（以下简称"公司"）第十一届董事会 第三十二次会议通知于2025年08月20日以电子邮件等方式发出。 公司第十一届董事会成员刘志刚先生、曾令胜先生属于关联董事，已回避表 决。表决结果：3票赞成，0票反对，0票弃权，2票回避。本议案获得通过。 本议案在提交董事会审议前，已经公司第十一届董事会独立董事专门会议及 审计委员会审议通过，因公司第十一届董事会战略委员会非关联委员不足三分之 二，公司董事会战略委员会将本议案直接提交董事会审议。 本议案尚需提交股东会审议，关联 ...

湖南能源集团发展股份有限公司（以下简称"公司"）拟以发行股份及支付现 金的方式购买湖南能源集团电力投资有限公司（以下简称"电投公司"）持有的湖 南湘投沅陵高滩发电有限责任公司 85%股权、湖南湘投铜湾水利水电开发有限责任 公司 90%股权、湖南湘投清水塘水电开发有限责任公司 90%股权、湖南新邵筱溪 水电开发有限责任公司 88%股权，同时向不超过 35 名符合条件的特定投资者发行 股份募集配套资金（以下简称"本次交易"）。 一、本次权益变动基本情况 2025 年 08 月 20 日及 2025 年 08 月 25 日，公司分别召开了第十一届董事会审 计委员会第十四次会议和第十一届董事会第三十二次会议，审议通过了《关于<湖 南能源集团发展股份有限公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关 联交易报告书（草案）>及其摘要的议案》等与本次交易相关的各项议案。本次交 易由发行股份及支付现金购买资产以及募集配套资金组成。其中，募集配套资金以 发行股份及支付现金购买资产的成功实施为前提，但最终募集配套资金成功与否不 影响本次发行股份及支付现金购买资产的实施。 证券代码：000722 证券简称：湖南发展 公告编号：2 ...

本报告依据中国资产评估准则编制 湖南能源集团发展股份有限公司 拟以发行股份及支付现金的方式购买 湖南能源集团电力投资有限公司持有的 湖南湘投清水塘水电开发有限责任公司 90%股权 涉及湖南湘投清水塘水电开发有限责任公司 股东全部权益价值项目 资产评估报告 天兴评报字(2025)第 1181 号 (共一册,第一册) 业资产评估有限 SEIS APPRAIS 中国资产评估协会 资产评估业务报告备案回执 | 报告编码: | 4311020141431101202500052 | | --- | --- | | 合同编号: | 3222025023 | | 报告类型: | 法定评估业务资产评估报告 | | 报告文号: | 天兴评报字(2025)第1181号 | | 报告名称: | 湖南能源集团发展股份有限公司拟以发行股份及支付现金的方式 购买湖南能源集团电力投资有限公司持有的湖南湘投清水塘水电 开发有限责任公司90%股权涉及湖南湘投清水塘水电开发有限责任 | | | 公司股东全部权益价值项目 | | 评估结论: | 375.798.745.31元 | | 评估报告日: | 2025年08月12日 | | 评估机构名称 ...

本报告依据中国资产评估准则编制 湖南能源集团发展股份有限公司 拟以发行股份及支付现金的方式购买 湖南能源集团电力投资有限公司持有的 湖南湘投沅陵高滩发电有限责任公司 85%股权 涉及湖南湘投沅陵高滩发电有限责任公司 股东全部权益价值项目 资产评估报告 天兴评报字(2025)第 1183 号 (共一册,第一册) 兴业资产评估有限公 ASSETS APPRAISAL CO 中国资产评估协会 备案回执生成日期:2025年08月14日 ICP备案号京ICP备2020034749号 本报告依据中国资产评估准则编制 资产评估业务报告备案回执 | 报告编码: | 4311020141431101202500054 | | --- | --- | | 合同编号: | 3222025023 | | 报告类型: | 法定评估业务资产评估报告 | | 报告文号: | 天兴评报字(2025)第1183号 | | 报告名称: | 湖南能源集团发展股份有限公司拟以发行股份及支付现金的方式 购买湖南能源集团电力投资有限公司持有的湖南湘投沅陵高滩发 电有限责任公司85%股权涉及湖南湘投沉陵高滩发电有限责任公司 | | 评估结论: | 股东全 ...

本次交易相关主体均不存在依据《上市公司监管指引第 7 号——上市公司重 大资产重组相关股票异常交易监管》第十二条规定不得参与任何上市公司重大资 产重组的情形。 （以下无正文） 1 （此页无正文，为《中信证券股份有限公司关于本次交易相关主体不存在<上市 公司监管指引第 7 号——上市公司重大资产重组相关股票异常交易监管>第十二 条不得参与任何上市公司重大资产重组情形的核查意见》的盖章页） 中信证券股份有限公司 关于本次交易相关主体不存在《上市公司监管指引第 7 号——上市公 司重大资产重组相关股票异常交易监管》第十二条不得参与任何上市 公司重大资产重组情形的核查意见 湖南能源集团发展股份有限公司拟发行股份及支付现金购买湖南能源集团 电力投资有限公司持有的湖南湘投铜湾水利水电开发有限责任公司 90%股权、湖 南湘投清水塘水电开发有限责任公司 90%股权、湖南新邵筱溪水电开发有限责任 公司 88%股权、湖南湘投沅陵高滩发电有限责任公司 85%股权，并募集配套资 金（以下简称"本次交易"）。 中信证券股份有限公司作为本次交易的独立财务顾问，就本次交易相关主体 是否存在《上市公司监管指引第 7 号——上市公司重大资产重 ...