回购情况 - 公司决定回购注销361,200股已授予但未解除限售的限制性股票[3] - 因2名激励对象离职拟回购注销12,000股，349,200股因业绩不达标回购注销[7] - 预计2025年7月31日完成回购注销[8] 股份变化 - 回购注销后，有限售条件股份从361,200股变为0股[10] - 无限售条件股份不变，为104,262,256股[10] - 股份总数从104,623,456股变为104,262,256股[10] 审议进程 - 2025年1月17日，董事会和监事会审议通过回购议案[4] - 2025年6月11日，2024年年度股东会审议通过回购议案[5]

激励计划会议 - 2022年7月15日召开第五届董事会薪酬与考核委员会第一次会议，审议通过《激励计划（草案）》[8] - 2022年9月5日2022年第一次临时股东大会审议通过《激励计划（草案）》等议案[9] - 2023年10月27日召开第五届董事会第十三次会议，审议多项激励计划相关议案[9] - 2024年2月28日召开第五届董事会第十五次会议，审议通过回购注销部分限制性股票议案[10] - 2024年6月3日2023年年度股东大会审议通过两项回购注销部分限制性股票议案[10] - 2025年1月17日召开第五届董事会第二十四次会议，审议通过回购注销剩余全部限制性股票议案[10] - 2025年6月11日2024年年度股东会审议通过回购注销剩余全部限制性股票议案[11] 业绩与回购 - 2024年营收206,654.33万元，净利润1,693.56万元[13] - 激励计划首次授予部分第三个解除限售期业绩考核未达成，拟回购注销349,200股[13][14] - 2名激励对象离职，拟回购注销12,000股[12] - 本次涉及47人，合计回购注销361,200股[15] - 回购注销完成后，剩余未解除限售股票为0股[15] 其他事项 - 回购价格为授予价格[16] - 回购资金为自有资金[17] - 2025年6月12日公告回购注销并通知债权人[18] - 45天内未接到债权人要求[19] - 已申请办理回购注销手续，预计2025年7月31日完成[20]

股东减持计划 - 股东鹿山信息计划减持不超过1,042,622股 占总股本1% 减持价格按市场价格确定 [1] - 鹿山信息当前持股2,334,464股 占总股本2.23% 均为IPO前取得的无限售流通股 [1] - 减持方为控股股东一致行动人 但不会导致公司控制权变更或影响治理结构 [1] 首次公开发行情况 - 2022年3月25日上市 发行价25.79元/股 发行数量23,003,000股 [1] - 募集资金总额5.93亿元 净额5.22亿元 发行费用7079.03万元 [2] - 保荐机构为中信证券 获承销保荐费用4603.77万元 [2] 可转换债券发行 - 2023年获批发行5.24亿元可转换债券 期限6年 [3] - 实际募集资金净额5.13亿元 已于2023年3月31日到位 [3] - 发行费用1091.15万元 经立信会计师事务所验资 [3] 财务表现分析 - 2024年营业收入20.67亿元 较2023年29.51亿元下降29.96% [4][5] - 2024年归母净利润1693.56万元 较2023年亏损8630.99万元实现扭亏 [4][5] - 2024年经营活动现金流净额5.63亿元 较2023年-1.55亿元显著改善 [4][5] 利润分配方案 - 拟每10股派现4.0元（含税）并以资本公积每10股转增4.0股 [5] - 分配基数以实施时股权登记日股份总额为准 [5] 募集资金汇总 - 累计通过IPO和可转债募集资金总额11.17亿元 [4] - 原计划IPO募集资金5.22亿元用于热熔胶扩产、技改及光学膜等项目 [2]

股东减持计划公告 - 奥美医疗股东陈浩华减持421.40万股（占总股本0.67%）后持股比例降至10.87% [1] - 贝仕达克股东创新一号及创新二号计划减持不超过929.8731万股（占总股本3%） [1] - 常山北明副董事长李锋及董事兼总经理应华江计划分别减持不超过176.23万股和177.03万股（各占总股本0.11%） [1] - 广联达控股股东刁志中及董事刘谦、云浪生、王爱华计划分别减持不超过3280万股、60万股、15万股和50万股 [1] - 贵州燃气股东北京东嘉及贵阳工投计划减持不超过3450万股（占总股本3%） [2] - 宏景科技董事林山驰及许驰计划分别减持不超过153.50万股（各占总股本1%） [2] - 华新环保股东上海科惠计划减持不超过480万股（占总股本1.58%） [3] - 建研院股东褚莹及吴其超计划分别减持不超过3.60万股和495万股（占总股本0.0072%和0.9957%） [3] - 鹿山新材股东鹿山信息计划减持不超过104.2622万股（占总股本1%） [3] - 欧林生物控股股东上海武山计划减持不超过1217.80万股（占总股本3%） [5] - 三德科技股东朱先富、陈开和及董事周智勇计划分别减持不超过200.7611万股、100万股和99.6250万股（占剔除回购专户后总股本1%、0.50%和0.50%） [5] - 伟思医疗股东志达创投计划减持不超过287.3137万股（占总股本3%） [6] - 祥明智能控股股东祥兴信息及其一致行动人祥华咨询计划减持不超过326.40万股（占总股本3%） [6] - 运机集团股东博宏丝绸计划减持不超过704.74万股（占总股本2.9999%） [7] - 中洲特材股东上海盾佳计划减持不超过808.85万股（占总股本1.76%） [9] 减持计划实施完成 - 博盈特焊股东深圳战兴基金累计减持261.60万股（占总股本1.98%） [1] - 超捷股份股东泰州誉威、泰州文超及宋毅博累计减持320.17万股（占总股本2.38%） [1] - 国泰集团控股股东军工控股累计减持165.20万股（占总股本0.266%） [2] - 华蓝集团高级管理人员王珍减持47.325万股（占总股本0.0322%） [2] - 华荣股份董事李江、李妙华及林献忠累计减持178.16万股（占总股本0.53%） [2] - 华塑股份股东建信金融累计减持2658.20万股（占总股本0.7395%） [2] - 骏鼎达股东红土智能及深创投累计减持102.00万股（占总股本1.30%） [3] - 菱电电控股东谭纯累计减持585.769万股（占总股本1.13%） [3] - 明阳电气股东郭献清及慧众咨询累计减持323.00万股（占总股本1.03%） [4] - 深城交股东深研投资累计减持1232.50万股（占总股本2.5001%）后持股比例降至20% [5] - 四方新材董事谢涛、江洪波及高级管理人员张伟分别减持10万股、7万股和7万股（占总股本0.058%、0.041%和0.041%） [6] - 铁拓机械员工持股平台泉州米德股权投资中心及泉州米德财务咨询中心分别减持97.50万股和15万股（占总股本1.06%和0.16%） [6] - 芯海科技回购专用证券账户减持107.1844万股（占总股本0.75%） [7] - 新亚电子董事陈华辉、杨文华、陈景淼及董事会秘书HUANG JUAN分别减持59万股、60万股、44.9896万股和55万股 [7] - 银龙股份董事钟志超、副总经理艾志刚、张祁明及营销总监谢志超分别减持26.12万股、13.32万股、2万股和14.15万股 [7] - 至纯科技副总经理陆磊累计减持16.50万股（占总股本0.04%） [7] - 中化岩土董事王浩累计减持50万股（占总股本0.0277%） [8] - 中设股份股东陈凤军累计减持150万股（占总股本0.9606%） [8] 特殊减持情况 - 明阳电气股东郭献清因减持价格低于承诺价被责令购回并上缴价差且完成整改 [4] - 强瑞技术控股股东强瑞控股及其一致行动人强瑞投资减持110.73万股（占总股本1.07%）致权益变动触及1%整数倍 [5] - 运机集团控股股东一致行动人华智投资减持225.19万股（占总股本0.9584%）后合计持股比例降至50.6615% [7] - 思美传媒董事虞军减持计划期限届满未实施减持 [5]

股东减持计划公告 - 股东鹿山信息（控股股东一致行动人）因资金需求计划减持不超过1,042,622股（占总股本1%）[1][2] - 减持方式为集中竞价交易，期间为2025年8月13日至2025年11月12日[2] - 拟减持股份来源为IPO前取得股份，当前持股2,334,464股（占比2.23%）[1][2] 股东持股结构 - 控股股东汪加胜直接持股34,192,501股（32.68%），其中IPO前取得34,111,601股[1] - 实控人韩丽娜直接持股6,624,830股（6.33%），全部为IPO前取得[1] - 一致行动人合计持股43,151,795股（41.24%）[2] 减持合规性说明 - 减持计划符合此前IPO时作出的股份限售承诺[2][3] - 减持行为将遵守《公司法》《证券法》及减持相关规定[3][4] - 本次减持不会导致公司控制权变更[9] 股东承诺事项 - 控股股东曾承诺锁定期满后减持价格不低于发行价（除权调整后）[3][5] - 董监高承诺离职后6个月内不转让股份，每年转让不超过持股25%[4][6] - 若违反承诺将采取赔偿损失等补救措施[4][6]

股权结构 - 鹿山信息持股2,334,464股，占总股本2.23%[3] - 汪加胜持股34,192,501股，占比32.68%[5] - 韩丽娜持股6,624,830股，占比6.33%[6] - 一致行动人合计持股43,151,795股，占比41.24%[8] 减持计划 - 鹿山信息拟减持不超1,042,622股，不超总股本1%[3] - 减持期间为2025年8月13日～2025年11月12日[8] - 减持股份来源为IPO前取得，因股东资金需求[8] 股份锁定 - 鹿山信息承诺36个月内限售首发前股份[10] - 韩丽娜特定条件下首发前股份锁定期延长6个月[12] - 胡庆华36个月内不转让间接持股[16] - 唐小军12个月内不转让首发前股份，特定条件下锁定期延长[17] - 监事杜壮、赵文操12个月内不转让首发前股份[20] 其他 - 减持计划自主决定，依市场和股价选实施方式[22] - 减持不导致控制权变更，不影响公司经营[23] - 公司将关注并披露减持情况[24]

POE胶膜概念板块市场表现 - 截至7月15日收盘 POE胶膜概念板块下跌2.39% 位居概念板块跌幅榜前列[1] - 板块内拓日新能下跌10.07% 亚玛顿下跌9.99% 赛伍技术下跌7.04% 长阳科技下跌4.64% 天洋新材下跌3.26%[1][2][3] 板块资金流向 - 当日POE胶膜概念板块获主力资金净流出3.09亿元[2] - 20只个股获主力资金净流出 其中7只个股净流出超千万元[2] - 亚玛顿主力资金净流出6560.30万元居首 卫星化学净流出6267.80万元 长阳科技净流出5875.43万元 万华化学净流出4991.47万元[2] - 主力资金净流入居前个股为岳阳兴长净流入1053.57万元 诚志股份净流入895.91万元 拓日新能净流入755.44万元[2][3] 相关概念板块表现对比 - 涨幅前列概念包括中国AI 50上涨3.91% ERP概念上涨3.35% 共封装光学(CPO)上涨2.39%[2] - 跌幅前列概念包括低辐射玻璃(Low-E)下跌3.55% 硅能源下跌2.85% POE胶膜下跌2.39%[2]

可转债转股情况 - 截至2025年6月30日累计2.69094亿元“鹿山转债”转股，形成股份1173.0439万股，占转股前已发行股份总额12.57%[3][9] - 2025年4 - 6月2000元“鹿山转债”转股，形成股份86股，占转股前已发行股份总额0.0001%[3][8][9] 可转债剩余情况 - 截至2025年6月30日未转股可转债金额为2.54906亿元，占发行总量48.65%[3][9] 可转债发行及交易 - 2023年3月27日公司公开发行可转债524万张，募集资金5.24亿元，期限6年[4] - 2023年4月27日5.24亿元可转债在上海证券交易所挂牌交易[5] 转股价格调整 - 2023 - 2025年因权益分派、激励计划等多次调整转股价格，最低至22.93元/股[6][7] 股本变动 - 2025年3 - 6月有限售条件流通股无变动，无限售条件流通股和总股本微增[11]

担保情况 - 本次为江苏鹿山担保本金10000万元[2][5] - 截至披露日为江苏鹿山担保余额16081.84万元[2] - 2025年为子公司担保额度不超26亿元[4] - 经2024年股东会审议对外担保额度26亿元[2][18][19] - 对外担保额度占最近一期审计净资产166.69%[2][19] - 与招行常州分行担保额度10000万元[10] - 为江苏鹿山担保无反担保[2][5][15] 授信情况 - 2025年度公司申请综合授信额度不超38亿元[3] 江苏鹿山财务 - 2025年3月31日总资产129227.39万元[9] - 2025年3月31日净资产80521.31万元[9] - 2025年3月31日净利润594.45万元[9] - 2025年3月31日负债总额48706.08万元[9] - 2025年3月31日营业收入11168.88万元[9] - 2025年3月31日资产负债率37.69%[9] - 2024年度总资产139259.88万元[9] - 2024年度净资产79926.87万元[9] - 2024年度净利润 - 3797.94万元[9] - 2024年度负债总额59333.02万元[9] - 2024年度营业收入120266.36万元[9] - 2024年度资产负债率42.61%[9] 其他 - 江苏鹿山注册资本和实收资本均为30000万元[7] - 公司所有担保均为对全资子公司/孙公司担保，无逾期[19] - 董事会同意2025年度对外担保预计事项[17] - 本次担保保障子公司运作，风险可控[16]

本期债券基本情况 - 公司获准公开发行可转换公司债券总额为52,400万元，每张面值100元，共计524万张，期限6年[2] - 实际募集资金净额为51,308.85万元，扣除发行费用1,091.15万元（不含税）[2] - 债券简称"鹿山转债"，债券代码"113668"，于2023年3月27日发行，2029年3月26日到期[3] - 票面利率设定为第一年0.40%、第二年0.60%[3] - 初始转股价格为59.08元/股，截至报告期最新转股价格为22.93元/股[6][22][23] 募集资金使用情况 - 募集资金主要用于太阳能电池封装胶膜扩产项目（36,694万元）和补充流动资金（15,706万元）[17] - 截至2024年底累计使用募集资金21,749.41万元，其中太阳能电池项目投入6,370.46万元，补充流动资金15,378.95万元[19] - 太阳能电池项目完成进度17.73%，原计划2025年3月完成，已延期至2026年6月[19] - 公司使用28,000万元闲置募集资金临时补充流动资金，并在规定期限内归还[19] 公司经营及财务状况 - 2024年营业收入20.67亿元，同比下降29.96%；归属于上市公司股东的净利润1,693.56万元，同比扭亏为盈[18] - 2024年经营活动产生的现金流量净额为5.63亿元，较上年同期改善[18] - 截至2024年底，公司总资产25.25亿元，归属于上市公司股东的净资产15.60亿元[18] 债券条款及调整情况 - 转股期自2023年9月30日至2029年3月26日[6] - 2024年7月向下修正转股价格至22.98元/股，2024年9月进一步调整至22.93元/股[22][23] - 截至2024年底，累计转股金额2.69亿元，转股数1,173.02万股，占发行前总股本的12.57%[24] - 尚未转股金额2.55亿元，占发行总量的48.65%[24]