整体财务数据关键指标变化 - 本报告期末总资产418.29亿元，较上年度末减少0.25%[7] - 归属于上市公司股东的净资产142.12亿元，较上年度末增加5.20%[7] - 年初至报告期末经营活动产生的现金流量净额40.27亿元，较上年同期减少23.48%[7] - 年初至报告期末营业收入65.08亿元，较上年同期减少8.23%[7] - 归属于上市公司股东的净利润18.44亿元，较上年同期减少24.79%[7] - 加权平均净资产收益率为13.10%，较上年减少5.21个百分点[8] - 基本每股收益和稀释每股收益均为0.30元/股，较上年减少25.00%[8] - 2017年1 - 9月，公司营业收入较上年同期减少8.23%，利润总额减少23.55%，净利润减少25.25%，归属于母公司所有者的净利润减少24.79%[16][17] - 2017年1 - 9月，公司资产减值损失较上年同期减少302.88%，投资收益增加486.56%，营业外收入减少97.75%，少数股东损益减少28.51%，归属于母公司所有者的其他综合收益税后净额减少1287.65万元[17] - 预付款项较年初增长111.00%，存货较年初增加232.00%，在建工程较年初减少47.00%，其他非流动资产较年初减少48.00%[18] - 短期借款较年初增加258.00%，应交税费较年初增加218.08%，应付利息较年初增加103.69%[18] - 资本公积较年初减少13.66%，其他综合收益较年初减少101.46%[19] - 2017年1 - 9月营业总收入65.08亿元，上年同期为70.91亿元；营业总成本40.79亿元，上年同期为39.59亿元[32] - 2017年1 - 9月营业收入为502,805,339.58元，上年同期为625,751,764.04元[37] - 2017年1 - 9月营业利润为2,039,410,292.67元，上年同期为3,407,857,201.78元[37] - 2017年1 - 9月净利润为1,985,688,292.53元，上年同期为3,342,074,463.49元[39] - 2017年1 - 9月经营活动产生的现金流量净额为4,027,443,618.84元，上年同期为5,263,034,289.49元[41] - 2017年1 - 9月投资活动产生的现金流量净额为 - 1,164,444,793.72元，上年同期为 - 933,063,547.77元[42] - 2017年1 - 9月筹资活动产生的现金流量净额为 - 2,841,173,206.88元，上年同期为 - 6,456,470,734.09元[42] - 2017年1 - 9月销售商品、提供劳务收到的现金为6,972,406,579.81元，上年同期为8,399,562,466.94元[41] - 2017年1 - 9月购建固定资产等支付的现金为844,426,695.15元，上年同期为958,359,544.30元[42] - 2017年吸收投资收到的现金为5,000,000.00元，上年同期为119,616,903.57元[42] - 2017年1 - 9月经营活动现金流入小计17.1048357245亿元，上年同期为7.6709687798亿元[44] - 2017年1 - 9月经营活动现金流出小计4.6917452416亿元，上年同期为3.8841714120亿元[44] - 2017年1 - 9月经营活动产生的现金流量净额12.4130904829亿元，上年同期为3.7867973678亿元[44] - 2017年1 - 9月投资活动现金流入小计29.6568747379亿元，上年同期为40.1914391519亿元[44] - 2017年1 - 9月投资活动现金流出小计15.5910249065亿元，上年同期为10.2970511434亿元[44] - 2017年1 - 9月投资活动产生的现金流量净额14.0658498314亿元，上年同期为29.8943880085亿元[44] - 2017年1 - 9月筹资活动现金流入小计10.0457986875亿元，上年同期为17.8亿元[44] - 2017年1 - 9月筹资活动现金流出小计29.5462247837亿元，上年同期为52.2161512607亿元[44] - 2017年1 - 9月筹资活动产生的现金流量净额 - 19.5004260962亿元，上年同期为 - 34.4161512607亿元[45] - 2017年1 - 9月现金及现金等价物净增加额6.9785142181亿元，上年同期为 - 0.7349658844亿元[45] 第三季度财务数据关键指标变化 - 2017年第三季度，公司营业收入较2016年第三季度增加35.50%，利润总额增加65.02%，净利润增加66.25%，归属于母公司所有者的净利润增加75.42%[16] - 公司2017年第三季度流动资产合计38.9730202267亿美元，年初为29.3450798803亿美元[24] - 公司2017年第三季度非流动资产合计379.3177678655亿美元，年初为389.9944401306亿美元[24] - 公司2017年第三季度资产总计418.2907880922亿美元，年初为419.3395200109亿美元[24] - 公司2017年第三季度流动负债合计66.9805950737亿美元，年初为60.061757535亿美元[25] - 公司2017年第三季度非流动负债合计188.8986694922亿美元，年初为204.5750004597亿美元[25] - 公司2017年第三季度负债合计255.8792645659亿美元，年初为264.6367579947亿美元[25] - 公司2017年第三季度所有者权益合计162.4115235263亿美元，年初为154.7027620162亿美元[26] - 母公司2017年9月30日流动资产合计20.4242821517亿美元，年初为11.9070539256亿美元[28] - 母公司2017年9月30日非流动资产合计209.3552129628亿美元，年初为198.5170079631亿美元[29] - 母公司2017年9月30日资产总计229.7794951145亿美元，年初为210.4240618887亿美元[29] - 2017年第三季度非流动负债合计23.39亿元，上期为32.79亿元；负债合计55.66亿元，上期为48.10亿元[30] - 2017年第三季度税金及附加5799.80万元，上期为3708.29万元；销售费用无数据，管理费用1.07亿元，上期为8856.22万元[34] - 2017年第三季度财务费用2.57亿元，上期为2.58亿元；资产减值损失31.99万元，上期为 - 230.57万元[34] - 2017年第三季度投资收益1341.55万元，上期为1949.75万元；其他收益3456.40万元，上期无数据[34] - 2017年第三季度营业利润14.52亿元，上期为7.88亿元；利润总额14.55亿元，上期为8.82亿元[34][35] - 2017年第三季度所得税费用2.55亿元，上期为1.60亿元；净利润12.01亿元，上期为7.22亿元[35] - 2017年第三季度归属于母公司所有者的净利润11.02亿元，上期为6.28亿元；少数股东损益9885.10万元，上期为9411.10万元[35] - 2017年第三季度其他综合收益的税后净额267.24万元，上期为 - 206.08万元；综合收益总额12.03亿元，上期为7.20亿元[35][36] - 2017年第三季度基本每股收益0.18元/股，上期为0.10元/股；1 - 9月基本每股收益0.30元/股，上年同期为0.40元/股[36] - 2017年第三季度稀释每股收益为0.18元，上年同期为0.10元[37] 发电业务线数据关键指标变化 - 2017年第三季度，公司直属及控股公司电厂完成发电量124.38亿千瓦时，同比增加31.57亿千瓦时，同比增加34.02%，环比增加60.41%[16] - 截至2017年9月30日，公司直属及控股公司电厂前三季度累计完成发电量273.42亿千瓦时，同比减少9.14%，其中水电255.42亿千瓦时，同比减少8.46%，火电14.39亿千瓦时，同比减少23.09%，风电3.61亿千瓦时，同比增加13.52%[16] 股东相关信息 - 截止报告期末股东总数为75,542户[13] - 中国大唐集团公司持股31.26亿股，占比51.55%为第一大股东[13] - 广西投资集团有限公司持有公司人民币普通股1,573,823,596股[14] - 中国大唐集团公司持有公司人民币普通股666,862,693股[14] 非经常性损益情况 - 非经常性损益合计194.18万元（7 - 9月）和55.77万元（1 - 9月）[11]

公司基本信息 - 报告期为2017年半年度，公司法定代表人为王森[9,11] - 公司于1992年8月12日批准设立，2000年3月23日A股在上海证券交易所上市交易[161] - 公司控股股东为中国大唐集团公司，持股比例51.55%[164] - 2017年半年度合并财务报表范围包括14家二级子公司、9家三级子公司[165] - 公司财务报表以持续经营为编制基础，近年持续盈利[166][167] - 公司会计期间自公历1月1日起至12月31日止[170][171] - 公司记账本位币为人民币[172] 财务数据关键指标变化 - 营业收入为36.33亿元，较上年同期减少26.89%[18] - 归属于上市公司股东的净利润为7.42亿元，较上年同期减少59.31%[18] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为7.43亿元，较上年同期减少59.15%[18] - 经营活动产生的现金流量净额为23.48亿元，较上年同期减少30.88%[18] - 归属于上市公司股东的净资产为131.08亿元，较上年度末减少2.97%[19] - 总资产为415.45亿元，较上年度末减少0.93%[19] - 基本每股收益为0.12元/股，较上年同期减少60%[20] - 稀释每股收益为0.12元/股，较上年同期减少60%[20] - 加权平均净资产收益率为5.40%，较上年同期减少7.93个百分点[20] - 2017年上半年非经常性损益合计为 - 1384041.04元，其中计入当期损益的政府补助为50000元，其他营业外收入和支出为 - 1615133.12元，少数股东权益影响额为171796.95元，所得税影响额为9295.13元[23][24] - 营业收入本期数为36.33亿元，上年同期数为49.69亿元，变动比例为 - 26.89%；营业成本本期数为19.18亿元，上年同期数为18.51亿元，变动比例为3.63%[42] - 销售费用无变动；管理费用本期数为1.28亿元，上年同期数为1.26亿元，变动比例为1.51%；财务费用本期数为4.78亿元，上年同期数为5.40亿元，变动比例为 - 11.48%[42] - 经营活动产生的现金流量净额本期数为23.48亿元，上年同期数为33.97亿元，变动比例为 - 30.88%；投资活动产生的现金流量净额本期数为 - 7.49亿元，上年同期数为 - 5.71亿元，变动比例为 - 31.23%；筹资活动产生的现金流量净额本期数为 - 13.63亿元，上年同期数为 - 56.98亿元，变动比例为76.09%[42] - 货币资金本期期末数为19.47亿元，占总资产比例为4.69%，上期期末数为17.15亿元，占总资产比例为4.09%，较上期期末变动比例为13.54%[44] - 存货本期期末数为1.36亿元，占总资产比例为0.33%，上期期末数为0.84亿元，占总资产比例为0.20%，较上期期末变动比例为61.57%[44] - 短期借款本期期末数为9.30亿元，占总资产比例为2.24%，上期期末数为2.50亿元，占总资产比例为0.60%，较上期期末变动比例为272%[44] - 应付职工薪酬本期期末数为0.15亿元，占总资产比例为0.04%，上期期末数为0.13亿元，占总资产比例为0.03%，较上期期末变动比例为13.69%[45] - 应交税费本期期末数为3.71亿元，占总资产比例为0.89%，上期期末数为2.34亿元，占总资产比例为0.56%，较上期期末变动比例为58.64%[45] - 2017年上半年营业总收入为36.33亿元，上年同期为49.69亿元[138] - 2017年上半年净利润为8.91亿元，上年同期为20.76亿元[138] - 2017年上半年基本每股收益为0.12元/股，上年同期为0.30元/股[139] - 2017年上半年流动负债合计为20.59亿元，上年同期为15.31亿元[135] - 2017年上半年非流动负债合计为26.29亿元，上年同期为32.79亿元[135] - 2017年上半年负债合计为46.88亿元，上年同期为48.10亿元[135] - 2017年上半年所有者权益合计为173.70亿元，上年同期为162.33亿元[135] - 2017年上半年母公司营业收入为3.56亿元，上年同期为4.30亿元[141] - 2017年上半年母公司净利润为19.46亿元，上年同期为32.70亿元[142] - 2017年上半年综合收益总额为8.73亿元，上年同期为20.75亿元[139] - 经营活动现金流入小计本期为42.91亿元，上期为56.20亿元，销售商品、提供劳务收到现金本期为41.29亿元，上期为54.18亿元[144] - 经营活动现金流出小计本期为19.43亿元，上期为22.23亿元，经营活动产生的现金流量净额本期为23.48亿元，上期为33.97亿元[145] - 投资活动现金流入小计本期为347.26万元，上期为3134.33万元，投资活动产生的现金流量净额本期为 - 7.50亿元，上期为 - 5.71亿元[145] - 筹资活动现金流入小计本期为23.34亿元，上期为15.25亿元，筹资活动产生的现金流量净额本期为 - 13.63亿元，上期为 - 56.98亿元[145][146] - 现金及现金等价物净增加额本期为2.36亿元，上期为 - 28.71亿元，期末现金及现金等价物余额本期为19.47亿元，上期为13.86亿元[146] - 母公司经营活动现金流入小计本期为3.99亿元，上期为4.97亿元，经营活动产生的现金流量净额本期为1.42亿元，上期为2.36亿元[148] - 母公司投资活动现金流入小计本期为27.28亿元，上期为37.65亿元，投资活动产生的现金流量净额本期为19.90亿元，上期为30.26亿元[148][149] - 母公司筹资活动现金流入小计本期为7.09亿元，上期为17.80亿元，筹资活动产生的现金流量净额本期为 - 15.45亿元，上期为 - 32.80亿元[149] - 母公司现金及现金等价物净增加额本期为5.87亿元，上期为 - 0.19亿元，期末现金及现金等价物余额本期为8.38亿元，上期为3.28亿元[149] - 公司吸收投资收到的现金本期为500万元，上期为4961.69万元，取得借款收到的现金本期为23.23亿元，上期为14.75亿元[145] - 上年期末归属于母公司所有者权益合计为15470276201.62元，少数股东权益为1960597745.37元[151] - 本期增减变动金额中，归属于母公司所有者权益减少432319508.53元，少数股东权益减少30660609.24元[151] - 综合收益总额方面，归属于母公司所有者权益为872971671.67元，少数股东权益为149066390.76元[151] - 所有者投入和减少资本中，股东投入普通股使少数股东权益增加5000000元[151] - 利润分配中，归属于母公司所有者权益减少972964780.20元，少数股东权益减少184727000元[151] - 2017年半年度上年期末所有者权益合计为14649020282.35元，少数股东权益为2097791892.01元[152] - 本期增减变动金额中，所有者权益减少340042005.82元，少数股东权益减少205525877.57元[153] - 综合收益总额为2075421338.44元，其中少数股东权益为252657218.86元[153] - 所有者投入和减少资本中，股东投入普通股使少数股东权益增加19616903.57元，其他使少数股东权益减少138269985.83元[153] - 利润分配使所有者权益减少2296810262元，少数股东权益减少477800000元[153] - 2017年1 - 6月母公司所有者权益上年期末余额为16,232,505,004.88元，本期期末余额为17,369,888,926.13元[157][158] - 2017年1 - 6月母公司所有者权益本期增减变动金额为1,137,383,921.25元[157] - 2017年1 - 6月综合收益总额为1,927,914,672.12元[158] - 2017年1 - 6月利润分配金额为 - 788,237,780.2元[158] - 2017年半年度上年期末所有者权益合计为14,855,014,242.39元，本期期末为16,167,022,024.79元[159][160] - 2017年半年度所有者权益本期增减变动金额为1,312,007,782.40元[159] - 2017年半年度综合收益总额为3,269,288,030.23元[159] - 2017年半年度利润分配金额为 - 1,819,010,262元[159] - 流动比率为0.49，与上年度末持平；速动比率为0.47，与上年度末持平[123] - 资产负债率为63.80%，较上年度末的61.73%增长3.36%，因报告期内进行了利润分配[123] - 贷款偿还率为100%，与上年度末持平；利息偿付率为100%，与上年同期持平[123] - EBITDA利息保障倍数为3.15，较上年同期的5.26下降40.05%，因电量下滑、利润下降[123] - 合并报表中流动资产合计期末余额为34.22亿元，期初余额为29.35亿元[129] - 合并报表中非流动资产合计期末余额为381.22亿元，期初余额为389.99亿元[130] - 合并报表中资产总计期末余额为415.45亿元，期初余额为419.34亿元[130] - 合并报表中流动负债合计期末余额为69.91亿元，期初余额为60.06亿元[130] - 合并报表中非流动负债合计期末余额为195.16亿元，期初余额为204.58亿元[131] - 合并报表中负债合计期末余额为265.07亿元，期初余额为264.64亿元[131] - 母公司报表中流动资产合计期末余额为16.84亿元，期初余额为11.91亿元[134] - 母公司报表中非流动资产合计期末余额为203.75亿元，期初余额为198.52亿元[134] - 母公司报表中资产总计期末余额为220.58亿元，期初余额为210.42亿元[134] - 母公司报表中流动负债合计期末余额为35.26亿元，期初余额为26.91亿元[134] 行业数据情况 - 2017年上半年全社会用电量29508亿千瓦时，同比增长6.3%；第一产业用电量509亿千瓦时，同比增长7.2%；第二产业用电量20954亿千瓦时，同比增长6.1%；第三产业用电量4054亿千瓦时，同比增长9.3%；城乡居民生活用电量3990亿千瓦时，同比增长4.5%[26] - 2017年上半年全国6000千瓦及以上电厂发电设备累计平均利用小时数为1790小时，同比减少7小时；水电设备平均利用小时数为1514小时，同比减少144小时；火电设备平均利用小时数为2010小时，同比增加46小时[26] - 2017年上半年广西全社会用电量659亿千瓦时，同比增长4%，低于全国2.3个百分点；广西区内发电设备装机总容量达4232万千瓦，同比增长21.3%[28] 公司装机容量情况 - 截至2017年6月30日，公司在役装机容量达到1062.05万千瓦，其中水电900.9万千瓦、火电133万千瓦、风电28.15万千瓦；在役水电装机占84.8%[29] - 公司水电、风电等清洁能源占在役装机容量的87.5%，其中水电装机容量达900.9万千瓦[30] - 截至报告期末，公司在役水电装机容量占公司在役装机容量84.8%[61] - 公司火电在役装机容量133万千瓦，占公司在役装机容量12.5%[62] - 公司拥有10座水电站、1座火电厂和6个风电场，可控装机容量1062.05万千瓦，其中水电900.90万千瓦、火电133万千瓦、风电28.15万千瓦[164] 公司业务拓展与管理举措 - 公司成立全资子公司广西大唐桂冠电力营销有限公司，与广西电网公司联合组建全国首家厂网合资的售电公司，参股广西区政府主导的电力交易中心并获董事席位[33] - 公司通过银行和资本市场双重通道筹集资金降低资金成本，推进资产整合和并购，寻求燃气发电、核电等产业发展机会[34] - 公司成立集控中心、资金调度中心等专业化机构对生产、资金进行科学化管控，已投运的集控中心成为国内最大的跨专业、跨流域的综合集控平台[35] 公司发电量情况 - 公司上半年完成发电量149.04亿千瓦时，较上年同期减少28.39%，其中水电132.51亿千瓦时，同比减少31.98%，火电13.75亿千瓦时，同比增长25.23%，风电2.78亿千瓦时，同比增长18.30%[38] 子公司财务数据 - 龙潭水电开发有限公司注册资本

收入和利润（同比环比） - 公司2016年营业收入为85.65亿元人民币，同比下降16.93%[18] - 归属于上市公司股东的净利润为25.95亿元人民币，同比增长0.99%[19] - 母公司2016年度实现净利润33.46亿元人民币[2] - 基本每股收益同比下降21.07%至0.4279元/股[20] - 扣除非经常性损益后基本每股收益同比上升20.61%至0.4242元/股[20] - 加权平均净资产收益率同比下降9.92个百分点至20.07%[20] - 第四季度营业收入环比下降至14.74亿元[24] - 第四季度归属于上市公司股东净利润环比下降至1.43亿元[24] - 公司2016年营业收入85.65亿元，同比降低16.93%；利润34.78亿元，同比降低27.19%[40] - 归属于上市公司股东的净利润25.95亿元，同比增长0.99%；基本每股收益0.4279元，同比降低21.07%[48] - 公司2016年实现营业收入85.65亿元，同比降低16.93%[48][50] - 公司总售电收入852,732.50万元同比下降16.81%[80] - 广西火电售电收入88,336万元同比下降26.85%[80] 成本和费用（同比环比） - 营业成本38.70亿元，同比降低9.19%[48][50] - 财务费用10.51亿元，同比大幅降低33.47%[51] - 电力销售成本38.61亿元，同比降低9.21%，主要因职工薪酬减少0.41亿元，水费及水资源费减少2.80亿元[52] - 水电业务毛利率65.27%，同比减少1.39个百分点；火电业务毛利率-29.61%，同比大幅减少31.95个百分点[54] - 电力修理费同比增长20.37%至1.547亿元，主要受机组检修周期影响[59][60] - 水费及水资源费同比下降56.01%至2.196亿元，因调整超5年未催缴的跨省区库区维护费[59][60] - 其他物耗制造费同比下降15.15%至3.865亿元，因公司加强费用管理[59][60] - 财务费用同比下降33.47%至10.5亿元，因提前归还贷款及压降带息负债利率[62] - 研发投入总额2906.31万元，资本化率达81%，研发人员占比88.2%[63][64] 现金流表现 - 经营活动产生的现金流量净额为56.87亿元人民币，同比下降28.63%[19] - 经营活动产生的现金流量净额56.87亿元，同比降低28.63%；投资活动产生的现金流量净额-8.35亿元，同比大幅降低138.23%[51] - 经营活动现金流入同比减少21.37%至102.9亿元，因电量减少及增值税退税比率降低[65] - 经营活动现金流出同比减少10.07%至46.03亿元，因税费减少及成本管控加强[65] - 投资活动现金流入同比减少98.85%至3973万元，因无委托贷款收回[66] - 筹资活动现金流出同比减少10.72%至91.52亿元，因偿还银行借款本金及利息减少[68] - 货币资金减少59.95%至17.04亿元，占总资产比例从9.8%降至4.31%，主要因预留资金偿还到期债务及资金管控水平提升[69] 业务线表现（水电、火电、风电） - 水电利润39.11亿元（同比减少21.20%），火电亏损4.48亿元（同比减利126.17%），风电利润0.15亿元（同比增加26.72%）[40] - 2016年完成发电量361.29亿千瓦时，同比降低14.60%，其中水电325.92亿千瓦时（同比降15.29%）、火电30.89亿千瓦时（同比降10.35%）、风电4.48亿千瓦时（同比增16.07%）[40] - 公司直属及控股电厂2016年完成发电量361.29亿千瓦时，同比减少14.60%[48] - 水电发电量325.92亿千瓦时，同比减少15.29%；火电发电量30.89亿千瓦时，同比减少10.35%；风电发电量4.48亿千瓦时，同比增加16.07%[48] - 广西水电上网电量3,038,683.91万千瓦时同比下降15.91%[78] - 贵州风电发电量24,394.33万千瓦时同比大幅增长39.34%[78] - 广西火电发电量308,853.84万千瓦时同比下降10.35%[76] - 山东风电上网电价609.51元/兆瓦时[76] - 广西火电利用小时数同比下降268小时至2322小时，厂用电率上升1.41个百分点至9.13%[84] - 山东风电利用小时数同比下降49小时至1476小时，厂用电率下降0.02个百分点至0.24%[84] - 贵州风电利用小时数同比上升258小时至2101小时，厂用电率上升0.09个百分点至0.27%[84] 资产和装机容量结构 - 公司在役装机容量1062.05万千瓦，其中水电900.9万千瓦（占84.8%）、火电133万千瓦、风电28.15万千瓦[32] - 清洁能源（水电+风电）占在役装机容量比例达87.5%[35] - 公司水电装机容量900.9万千瓦占总装机84.8%[81] - 火电装机容量133万千瓦占比12.5%[81] - 风电装机容量28.15万千瓦占比2.7%[81] - 公司在役水电装机容量占比84.8%[106] - 火电在役装机容量133万千瓦占比12.5%[107] 地区表现 - 广西统调火电利用小时数创历史新低2680小时[31] - 广西统调水电发电量354.13亿千瓦时，同比减少12.27%[73] - 广西火电机组平均利用小时2680小时，创历史最低[74] - 广西水电机组平均利用小时3963小时，主汛期丰水偏枯5成[74] - 全社会用电量同比增长5%至59198亿千瓦时[30] - 水电设备平均利用小时数同比增加31小时至3621小时[31] 管理层讨论和指引 - 公司2017年经营目标为完成发电量371.40亿千瓦时，实现利润总额34.87亿元，资产负债率降至56.72%[96] - 公司重点关注火电利用小时偏低与水电弃水问题[100] - 公司通过债务重组降低财务费用[100] - 电力供需从平衡转为过剩导致市场竞争压力增加[105] - 煤炭价格波动影响火电机组效益[107] - 公司推进直购电竞争并参与市场交易[100] - 集控中心优化调度后整体水能利用率提高3-5%，运行人员减少约40%[36] - 火电争取到12.28亿千瓦时交易电量，占广西市场电量的12.69%，超出装机份额0.75%[40] - 川汇公司实现市场电量9.37亿千瓦时，占全年发电量的56%[40] 利润分配和分红 - 计提10%法定盈余公积金3.35亿元人民币[2] - 以现金方式分配上年度利润18.19亿元人民币[2] - 年末未分配利润为16.83亿元人民币[2] - 拟以总股本60.63亿股为基数，每10股派发现金红利1.3元，预计分配利润7.88亿元人民币[2] - 2016年现金分红7.88亿元占合并报表归属于上市公司普通股股东净利润的30.38%[112] - 2015年现金分红18.19亿元占合并报表归属于上市公司普通股股东净利润的70.80%[112] - 2014年现金分红2.96亿元占合并报表归属于上市公司普通股股东净利润的50.00%[112] 关联交易和担保 - 控股股东及其关联方非经营性占用上市公司资金期初余额为423,947.58万元[117] - 报告期内控股股东及其关联方非经营性占用资金净减少258,293.83万元[117] - 控股股东及其关联方非经营性占用上市公司资金期末余额为165,653.75万元[117] - 公司2016年日常关联交易总额预计不超过1.2937亿元人民币[127][128] - 公司控股子公司合山公司向关联方采购50万吨煤炭，预计金额3.25亿元人民币[128] - 公司与中国大唐集团财务有限公司关联债权债务期末余额为1.6565375亿元人民币[131] - 公司向中国大唐集团财务有限公司提供资金期初余额为4.2394758亿元人民币，期末余额为1.6565375亿元人民币[131] - 公司从中国大唐集团财务有限公司获得资金期初余额为1.429亿元人民币，期末余额为1.24亿元人民币[131] - 公司租赁关联方房屋建筑资产涉及金额2273.234216万元人民币[133] - 公司租赁关联方房屋建筑资产涉及金额138.264623万元人民币[133] - 公司对大唐集团提供担保金额为5.217亿元人民币，担保期限为2012年10月24日至2022年10月24日[137] - 公司对广西投资集团提供担保金额为2759.2万元人民币，担保期限为2015年1月30日至2016年1月29日[137] - 公司租赁关联方大唐集团广西聚源电力有限公司办公物业，依据2016年日常关联交易议案执行[135] - 公司对外担保类型均为连带责任担保，且均未发生逾期[137] - 公司对中国大唐集团的担保关联关系为控股股东[137] - 公司对广西投资集团的担保关联关系为参股股东[137] - 报告期末公司担保总额为22.24亿元人民币，占净资产比例为14.69%[139] - 报告期末对子公司担保余额为17.02亿元人民币[139] - 报告期末非子公司担保余额为5.22亿元人民币[139] - 为股东及关联方提供担保金额为5.22亿元人民币[139] - 对资产负债率超70%对象担保金额为15.48亿元人民币[139] - 报告期内对子公司担保发生额减少2.56亿元人民币[139] - 报告期内非子公司担保发生额减少1.66亿元人民币[139] - 公司为广西百色银海铝业提供多笔担保，单笔最高达4180万元人民币[138] - 公司发行17.3亿元公司债由中国大唐集团提供全额担保[139] - 公司以两家电力公司股权向中国大唐集团提供约5.22亿元反担保[139] 投资和收购活动 - 公司收购大唐香电得荣电力开发有限公司100%股权，价格33,732.64万元，获得246MW在建去学水电站控制权[33] - 公司现金收购大唐香电得荣电力开发有限公司100%股权，收购价格3.37亿元，获得装机容量246MW的在建去学水电站控制权[87] - 公司收购大唐香电得荣电力开发有限公司100%股权，对价为3.373264亿元人民币[129] - 公司2016年资本性支出累计完成7.74亿元，其中大型基建5.39亿元、技改工程1.57亿元、前期费0.62亿元、小型基建0.15亿元、信息化工程0.01亿元[85] 子公司和联营企业表现 - 龙滩水电开发有限公司期末总资产208.49亿元，净资产78.34亿元，收入40.06亿元，净利润21.29亿元[89] - 大唐岩滩水力发电有限责任公司期末总资产44.61亿元，净资产28.93亿元，收入13.31亿元，净利润6.10亿元[89] - 广西北部湾银行股份有限公司期末总资产1346.20亿元，净资产110.86亿元，收入17.34亿元，净利润5.23亿元[90] - 大唐桂冠合山发电有限公司期末总资产33.64亿元，净资产-7.22亿元，收入9.17亿元，净利润-4.48亿元[89] 非经常性损益 - 非经常性损益项目中政府补助金额达1700万元[26] - 2015年同一控制下企业合并产生非经常性收益17.58亿元[27] 会计政策和估计变更 - 会计估计变更增加公司本期利润总额878万元[121] - 会计估计变更增加公司净利润711万元[121] - 会计估计变更增加归属于母公司净利润614万元[121] - 应收账款1年以内坏账计提比例从2%变更为0%[119] - 其他应收款1年以内坏账计提比例从2%变更为10%[119] 负债和资产负债率 - 2016年末归属于上市公司股东的净资产为131.75亿元人民币，同比增长4.97%[19] - 2016年末总资产为395.51亿元人民币，同比下降8.88%[19] - 资产负债率61.73%，较年初降低4.52个百分点[40] - 公司总资产395.51亿元，较期初减少38.53亿元；总负债244.16亿元，较期初减少43.40亿元[48] - 报告期末资产负债率61.73%，较年初下降4.52个百分点；归属于上市公司股东的净资产131.75亿元，较上年期末提高4.97%[48] - 公司总资产395.51亿元，较年初下降8.88%[169] - 负债总额244.16亿元，较年初降低15.09%[169] - 归属于母公司所有者权益总额131.75亿元，较年初增长4.97%[169] - 资产负债率为61.73%，较年初下降4.52个百分点[169] 贷款和融资活动 - 短期借款增加200%至1.8亿元，因经营需要融入部分短期借款[70] - 大唐桂冠合山发电有限公司获得1.1亿元流动资金贷款，利率5.535%[141] - 湖北省巴东县沿渡河电业发展有限公司获得3.58亿元流动资金贷款，利率4.275%[141] - 福建省集兴龙湘水电有限公司获得125万元流动资金贷款，利率5.535%[141] - 大唐桂冠盘县四格风力发电有限公司获得1.6亿元项目贷款，利率4.75%[142] - 茂县天龙湖电力有限公司获得1.8亿元流动资金贷款，利率5.535%[142] - 湖北省巴东县沿渡河电业发展有限公司获得1.4亿元贷款用于归还贷款，利率4.275%[142] - 一笔1500万元贷款用于归还贷款，利率5.175%[142] - 向大唐桂冠合山发电有限公司提供5年期贷款250,000,000元，利率4.95%[143] - 向四川川汇水电投资责任有限公司提供3年期贷款170,000,000元，利率4.275%[143] - 向茂县天龙湖电力有限公司提供3年期贷款80,000,000元，利率4.95%[143] - 向遵义桂冠风力发电有限公司提供5年期贷款30,000,000元，利率4.725%[144] - 向福建省集兴龙湘水电有限公司提供3年期流动资金贷款21,500,000元，利率4.275%[144] - 向烟台东源集团开发区风电有限公司提供3年期贷款110,000,000元，利率4.275%[144] - 对大唐桂冠合山发电有限公司的控股子公司贷款产生利息收入12,581,250元[143] - 对四川川汇水电投资责任有限公司的全资子公司贷款产生利息收入7,976,187.5元[143] - 对茂县天龙湖电力有限公司的全资子公司贷款产生利息收入4,026,000元[143] - 对遵义桂冠风力发电有限公司的全资子公司贷款产生利息收入9,081,187.5元[144] - 公司向大唐桂冠招远电力投资有限公司提供委托贷款2000万元人民币，年利率4.275%，期限3年[145] - 公司向烟台东源集团莱州风电有限公司提供委托贷款1500万元人民币，年利率4.275%，期限3年[145] - 公司向广西平班水电开发有限公司提供委托贷款1.8亿元人民币，年利率4.75%，期限3年[145] - 公司向湖北省巴东县沿渡河电业发展有限公司提供委托贷款1.4亿元人民币，年利率4.275%，期限3年[146] - 公司向福建省集兴龙湘水电有限公司提供委托贷款160万元人民币，年利率4.275%，期限3年[146] - 公司向大唐桂冠合山发电有限公司提供委托贷款5亿元人民币，年利率4.275%，期限5年[146] 精准扶贫和社会责任 - 公司投入30万元人民币为大化县北景镇安兰村修建1.4公里砂石路，受益95人[148] - 公司投入10万元人民币为大化县北景镇安兰村修建集中饮水工程，受益126人[148] - 公司投入5000元人民币资助大化县北景镇安兰村教学点师生物资[148] - 公司投入5万元人民币帮助大化县北景镇安兰村建设公共服务中心[148] - 公司2016年精准扶贫总投入资金65万元人民币，物资折款3万元人民币，合计68万元人民币[151] - 公司通过精准扶贫帮助建档立卡贫困人口脱贫总数为112人[151] - 职业技能培训投入金额5万元人民币，培训80人次，帮助贫困户实现就业20人[151] - 教育脱贫方面资助贫困学生投入金额3万元人民币，资助学生15人[151] - 定点扶贫工作投入金额10万元人民币[152] - 其他扶贫项目投入金额50万元人民币，项目个数5个，帮助78名贫困人口脱贫[152] - 公司计划通过整合项目、资金、技术等资源建立多元化投入机制推进扶贫工作[154] - 公司主营水电、风电等清洁能源，火电厂环保设施投运率及废弃物综合利用率达100%[

公司整体财务数据关键指标变化 - 本报告期末总资产413.96亿元，较上年度末减少1.28%[6] - 本报告期末归属于上市公司股东的净资产134.85亿元，较上年度末减少0.18%[6] - 年初至报告期末经营活动产生的现金流量净额10.37亿元，较上年同期减少20.52%[6] - 年初至报告期末营业收入18.03亿元，较上年同期减少21.03%[6] - 年初至报告期末归属于上市公司股东的净利润3.20亿元，较上年同期减少56.08%[6] - 年初至报告期末归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润3.22亿元，较上年同期减少55.73%[6] - 加权平均净资产收益率为2.34%，较上年减少57.57个百分点[6] - 基本每股收益和稀释每股收益均为0.05元/股，较上年同期减少56.08%[6] - 2017年第一季度公司资产总计413.96亿元，较年初419.34亿元下降1.28%[18] - 流动负债合计60.94亿元，较年初60.06亿元增长1.46%[18] - 非流动负债合计198.01亿元，较年初204.58亿元下降3.19%[19] - 所有者权益合计155.02亿元，较年初154.70亿元增长0.21%[19] - 2017年1 - 3月营业总收入18.03亿元，较上期22.83亿元下降21.02%[26] - 公司2017年第一季度营业总成本为13.93亿元，较上期13.55亿元有所增加[27] - 2017年第一季度净利润为3.71亿元，较上期8.22亿元下降[27] - 归属于母公司所有者的净利润为3.20亿元，较上期7.29亿元减少[27] - 2017年第一季度综合收益总额为3.64亿元，较上期8.30亿元降低[28] - 基本每股收益和稀释每股收益均为0.05元/股，上期为0.12元/股[28] - 2017年第一季度其他综合收益的税后净额为 - 707.90万元，上期为790.07万元[27][30] - 公司经营活动现金流入小计本期为19.83亿美元，上期为23.48亿美元，流出小计本期为9.46亿美元，上期为10.43亿美元，产生的现金流量净额本期为10.37亿美元，上期为13.05亿美元[33] - 投资活动现金流入小计本期为70.99万美元，上期为100.00万美元，流出小计本期为26748.43万美元，上期为22829.08万美元，产生的现金流量净额本期为 - 26677.44万美元，上期为 - 22729.08万美元[33] - 筹资活动现金流入小计本期为7.11亿美元，上期为11.42亿美元，流出小计本期为19.23亿美元，上期为34.21亿美元，产生的现金流量净额本期为 - 12.13亿美元，上期为 - 22.79亿美元[34] - 现金及现金等价物净增加额本期为 - 4.43亿美元，上期为 - 12.02亿美元，期末余额本期为12.68亿美元，上期为30.55亿美元[34] - 公司收到的税费返还本期为4590.35万美元，上期为5891.63万美元[33] - 公司支付的各项税费本期为3.58亿美元，上期为6.07亿美元[33] 母公司财务数据关键指标变化 - 母公司2017年3月31日资产总计231.67亿元，较年初210.42亿元增长10.10%[22] - 母公司流动负债合计15.71亿元，较年初15.31亿元增长2.52%[22] - 母公司非流动负债合计36.34亿元，较年初32.79亿元增长10.83%[23] - 母公司所有者权益合计179.62亿元，较年初162.33亿元增长10.65%[23] - 母公司2017年1 - 3月营业收入为1.57亿元，较上期1.95亿元减少[29] - 母公司2017年1 - 3月净利润为17.39亿元，较上期24.97亿元下降[30] - 母公司2017年1 - 3月综合收益总额为17.32亿元，较上期25.05亿元降低[30] - 母公司经营活动现金流入小计本期为1.70亿美元，上期为2.18亿美元，流出小计本期为0.87亿美元，上期为1.11亿美元，产生的现金流量净额本期为0.83亿美元，上期为1.06亿美元[36] - 母公司投资活动现金流入小计本期为5.80亿美元，上期为24.40亿美元，流出小计本期为3.86亿美元，上期为4.62亿美元，产生的现金流量净额本期为1.93亿美元，上期为19.78亿美元[36][37] - 母公司筹资活动现金流入小计本期为5.05亿美元，上期为10.00亿美元，流出小计本期为6.95亿美元，上期为26.42亿美元，产生的现金流量净额本期为 - 1.91亿美元，上期为 - 16.42亿美元[37] - 母公司现金及现金等价物净增加额本期为0.86亿美元，上期为4.43亿美元，期末余额本期为3.38亿美元，上期为7.90亿美元[37] 资产项目关键指标变化 - 应收账款增加24.53%，因本年3月较2016年12月电力销售收入增加[13] - 预付款增加64.31%，因本年预付煤款增加[13] - 其他应收款增加101.03%，因公司往来款增加[13] - 存货较年初增加69.39%，因发电用煤增加[13] - 应收账款7929.97万元，较年初6433.70万元增长23.26%[21] 收益相关关键指标变化 - 投资收益增加5,922,129.36元，因公司参股企业利润上升[14] 现金收支关键指标变化 - 销售商品、提供劳务收到的现金减少15.01%，因公司电力销售收入较上年同期下降[15] - 购买商品、接受劳务支付的现金增加72.37%，因公司下属合山公司本期采购燃料等现金支出增加[15] - 2017年1 - 3月经营活动销售商品、提供劳务收到的现金为19.18亿元，较上期22.57亿元减少[32] 政府补助与股东信息 - 计入当期损益的政府补助为50,330元[8] - 股东总数为89,440户，中国大唐集团公司持股比例59.55%[11] - 广西投资集团有限公司持有人民币普通股1,573,823,596股[12] - 中国大唐集团公司持有人民币普通股1,151,922,693股[12] - 贵州产业投资集团有限公司持有人民币普通股189,145,901股[12]

收入和利润（同比环比） - 营业收入70.91亿元人民币，同比下降9.77%[6] - 归属于上市公司股东的净利润24.51亿元人民币，同比增长15.42%[6][7] - 归属于上市公司股东的扣非净利润24.39亿元人民币，同比大幅增长200.64%[7] - 营业总收入从上年同期78.58亿元降至70.91亿元，减少7.67亿元(-9.8%)[29] - 归属于母公司所有者的净利润较上年同期增加15.42%[15] - 公司净利润为33.42亿元人民币，对比上年同期的7.58亿元增长341%[36] - 公司第三季度营业利润为7.88亿元，同比下降35.6%[31] - 公司第三季度净利润为7.22亿元，同比下降38.8%[31] - 公司第三季度归属于母公司所有者的净利润为6.28亿元，同比下降16.2%[31] - 公司前三季度归属于母公司所有者的净利润为24.51亿元，同比增长15.4%[31] - 基本每股收益0.4043元/股，同比下降9.79%[7] - 公司基本每股收益为0.1036元/股，同比下降34.5%[33] - 加权平均净资产收益率18.61%，同比减少6.59个百分点[7] 成本和费用（同比环比） - 营业总成本从上年同期47.02亿元降至39.59亿元，减少7.43亿元(-15.8%)[29] - 公司第三季度营业成本为9.77亿元，同比下降3.7%[30] - 公司前三季度营业成本为28.30亿元，同比下降10.6%[30] - 财务费用较上年同期减少34.6%[14] - 公司第三季度财务费用为2.58亿元，同比下降29.8%[30] - 公司前三季度财务费用为7.98亿元，同比下降34.6%[30] 现金流量表现 - 经营活动产生的现金流量净额52.63亿元人民币，同比下降7.13%[6] - 经营活动产生现金流量净额为52.63亿元人民币，较上年同期56.67亿元下降7%[39] - 经营活动产生的现金流量净额同比下降5.9%至3.79亿元（上年同期4.02亿元）[42] - 购买商品、接受劳务支付的现金较上年同期减少37.75%[15] - 销售商品提供劳务收到现金83.99亿元人民币，较上年同期87.36亿元减少4%[39] - 销售商品提供劳务收到现金同比上升2.1%至7.50亿元[42] - 支付的各项税费达22.32亿元人民币，较上年同期20.53亿元增长9%[39] - 支付各项税费金额同比大幅上升36.6%至2.25亿元[42] - 收到税费返还2.26亿元人民币，较上年同期5.49亿元减少59%[39] - 投资活动现金流量净额为负43.22亿元人民币，上年同期为正250.91亿元[40] - 投资活动现金流入同比激增276.2%至40.19亿元[42] - 取得投资收益现金收入达32.60亿元（上年同期7.09亿元）[42] - 投资支付现金同比增长76.4%至9.74亿元[42] - 筹资活动现金流量净额为负69.65亿元人民币，较上年同期负72.97亿元改善4%[40] - 筹资活动现金净流出扩大至34.42亿元（上年同期8.15亿元）[43] - 偿还债务支付现金大幅增至32.05亿元（上年同期3.05亿元）[43] - 分配股利利润偿付利息支付现金达20.17亿元（上年同期5.10亿元）[43] 资产和负债变动 - 公司总资产397.25亿元人民币，同比下降8.48%[6] - 公司总资产从年初434.04亿元下降至397.25亿元，减少36.79亿元(-8.5%)[21][22] - 货币资金较年初减少50.15%至21.21亿元[13][20] - 期末现金及现金等价物余额21.21亿元人民币，较上年同期34.39亿元下降38%[41] - 期末现金及现金等价物余额同比下降51.5%至2.73亿元[43] - 货币资金从年初3.47亿元降至2.73亿元，减少0.74亿元(-21.3%)[24] - 应收票据较年初减少94.54%至100万元[13][20] - 存货较年初减少47.39%至7691.48万元[13][20] - 短期借款较年初增加200%[14] - 预收款项较年初增加100.52%[14] - 应付股利较年初增加3103.96%[14] - 流动负债从年初62.95亿元减少至43.55亿元，下降19.4亿元(-30.8%)[21] - 长期借款从年初207.34亿元降至186.18亿元，减少21.23亿元(-10.2%)[21] - 归属于母公司所有者权益从125.51亿元增至130.43亿元，增长4.92亿元(3.9%)[22] - 长期股权投资从163.02亿元降至161.49亿元，减少1.53亿元(-0.9%)[25] - 母公司未分配利润从4.89亿元增至20.13亿元，大幅增长15.24亿元(311.5%)[26] 投资收益和非经常性损益 - 投资收益较上年同期减少95.66%[14] - 公司第三季度投资收益为1950万元，同比增长8.3%[30] - 投资收益大幅增至32.26亿元人民币，上年同期为6.73亿元[36] - 对联营企业投资收益亏损1066万元人民币，上年同期亏损1688万元[36] - 非经常性损益总额1244.06万元人民币[9][10] 股权结构信息 - 中国大唐集团公司持股59.55%为公司第一大股东[11] - 广西投资集团有限公司持股25.96%为公司第二大股东[11]

收入和利润（同比环比） - 营业收入为49.69亿元人民币，同比下降3.65%[18] - 公司上半年营业收入49.69亿元同比下降3.65%[27] - 营业总收入同比下降3.65%至49.69亿元[134] - 归属于上市公司股东的净利润为18.23亿元人民币，同比增长32.68%[18] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为18.20亿元人民币，同比增长226.49%[18] - 利润总额24.98亿元同比增长4.41%[27] - 营业利润同比增长17.09%至23.48亿元[134] - 净利润同比增长1.27%至20.76亿元[135] - 归属于母公司净利润同比增长32.67%至18.23亿元[135] - 基本每股收益为0.3007元/股，同比增长3.73%[19] - 稀释每股收益为0.3007元/股，同比增长3.73%[19] - 扣除非经常性损益后的基本每股收益为0.3001元/股，同比增长22.99%[19] - 基本每股收益同比增长3.73%至0.3007元/股[135] - 母公司投资收益大幅增长501%至31.84亿元[137] - 母公司取得投资收益3,041,748,033.66元，同比增长565.2%[143] - 加权平均净资产收益率为13.61%，同比减少3.32个百分点[19] - 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率为13.59%，同比增加0.37个百分点[19] - 综合收益总额为20.75亿元，其中归属于母公司部分为18.23亿元[147] - 综合收益总额为3,269,288,030.23元[153] 成本和费用（同比环比） - 财务费用5.4亿元同比下降36.68%[28][39] - 财务费用同比下降36.68%至5.40亿元[134] - 营业成本同比下降13.78%至18.53亿元[134] - 电力行业营业成本18.494亿元，同比下降13.79%[46] - 支付的各项税费1,434,485,999.04元，同比增长10.9%[140] 各条业务线表现 - 电力行业营业收入49.534亿元，同比下降3.26%[46] - 电力行业毛利率62.66%，同比增加7.85个百分点[46] - 水电产品营业收入45.076亿元，同比增长7.44%[46] - 水电产品毛利率69.42%，同比增加4.56个百分点[46] - 火电产品营业收入3.328亿元，同比下降58.58%[46] - 火电产品毛利率-22.19%，同比减少236.74个百分点[46] 各地区表现 - 广西地区营业收入46.19亿元，同比下降2.671%[49] 管理层讨论和指引 - 发电量208.13亿千瓦时同比增长0.5%完成年度计划55.24%[27] - 水电利用小时2162小时同比增加142小时[27] - 节水增发电量7.98亿千瓦时水能利用率提高4.1%[27] - 公司预测年初至下一报告期期末累计净利润无亏损或大幅变动警示[68] 现金流表现 - 经营活动产生的现金流量净额为33.97亿元人民币，同比下降12.15%[18] - 经营活动产生的现金流量净额为3,397,296,166.30元，同比下降约12.2%[140] - 经营活动现金流入同比下降7.27%至54.18亿元[139] - 母公司经营活动现金流量净额236,212,028.77元，同比下降3.0%[143] - 投资活动产生的现金流量净额为-283,729,054.56元，同比大幅下降110.9%[140] - 筹资活动产生的现金流量净额为-5,990,691,038.65元，同比恶化16.6%[141] - 期末现金及现金等价物余额为1,377,220,694.80元，同比下降64.6%[141] - 母公司投资活动现金流入达3,764,748,033.66元，同比增长552.2%[143] - 母公司筹资活动现金流出5,060,370,501.07元，同比增长1011.2%[144] - 收到税费返还144,186,955.04元，同比下降61.7%[140] 资产和债务状况 - 总资产为398.96亿元人民币，同比下降8.08%[18] - 公司总资产从期初434.04亿元下降至期末398.96亿元，减少35.14亿元（降幅8.1%）[128] - 非流动资产合计从期初382.03亿元下降至期末371.99亿元，减少10.19亿元（降幅2.7%）[128] - 流动负债从期初62.95亿元下降至期末43.33亿元，减少19.62亿元（降幅31.2%）[128] - 短期借款从期初6000万元增至期末1.8亿元，增长1.2亿元（增幅200%）[128] - 一年内到期非流动负债从期初38.56亿元降至期末18.43亿元，减少20.13亿元（降幅52.2%）[128] - 长期借款从期初207.34亿元降至期末195.27亿元，减少12.07亿元（降幅5.8%）[128] - 货币资金从42.54亿元降至13.77亿元，减少67.63%[127] - 应收账款从7.27亿元增至11.33亿元，增长55.90%[127] - 长期股权投资从10.88亿元降至9.13亿元，减少16.09%[127] - 在建工程从16.68亿元增至17.84亿元，增长6.98%[127] - 母公司货币资金从期初3.47亿元降至期末3.28亿元，减少0.19亿元（降幅5.5%）[131] - 母公司长期股权投资从期初163.02亿元降至期末161.47亿元，减少1.55亿元（降幅1.0%）[131] - 母公司应付利息从期初1.27亿元降至期末0.62亿元，减少0.65亿元（降幅51.1%）[132] - 资产负债率64.13%较年初下降2.13个百分点[27] - 资产负债率从66.25%降至64.13%，下降3.20个百分点[118] - 流动比率从0.83下降至0.62，下降25.30%[118] - 速动比率从0.80下降至0.60，下降25.00%[118] - EBITDA利息保障倍数从5.00升至7.33，增长46.60%[118] - 公司所有者权益合计本期期末余额为16,167,022,024.79元，较期初14,855,014,242.39元增长8.8%[154] - 母公司未分配利润从期初4.89亿元增至期末19.40亿元，增长14.51亿元（增幅296.5%）[133] - 公司未分配利润增加41.52亿元，期末余额为35.34亿元[147][148] - 公司资本公积减少1.38亿元，期末余额为21.34亿元[147][148] - 公司其他综合收益减少398.24万元，期末余额为28.72亿元[147][148] - 公司少数股东权益减少2.06亿元，期末余额为18.92亿元[147][148] - 资本公积减少138,269,985.83元，降幅1.8%[153] - 其他综合收益减少398,244.24元，降幅1.4%[153] - 未分配利润增加1,450,676,012.47元，增幅29.6%[153] - 公司股本保持稳定，期末余额为60.63亿元[147][148] - 公司股本总额为606.34亿元人民币[162] - 公司债券"12桂冠01"余额8亿元，利率4.80%，2017年10月23日到期[110] - 公司债券"12桂冠02"余额9.3亿元，利率5.10%，2022年10月23日到期[110] 关联交易和担保 - 公司与广西大唐电力检修有限公司签订设备检修协议总额683.3万元[72] - 公司2016年日常关联交易总额约5748万元，涉及检修业务和办公场所租赁[72] - 公司向关联方中国大唐集团财务有限公司提供资金期初余额423,947.58万元，期末余额136,375.34万元[81] - 关联方向公司提供资金期初余额142,900万元，期末余额137,600万元[81] - 公司向关联方提供资金净发生额为-287,572.24万元[81] - 关联方向公司提供资金净发生额为-5,300万元[81] - 关联债权债务形成原因基于金融服务协议，存款按央行利率计息，借款利率参照基准贷款利率[81] - 公司向关联方出租房屋建筑物，租赁资产涉及金额总计19,934,121.83元[83] - 租赁收益总计为-19,934,121.83元[83] - 所有租赁交易均为关联交易，交易方均为母公司的控股子公司[83] - 公司对外担保总额为652,632,000.00元[86] - 公司为中国大唐集团公司提供担保金额521,770,000.00元，担保期限为2012年10月24日至2022年10月24日[86] - 公司为广西百色银海铝业有限责任公司提供担保总额130,862,000.00元[86] - 所有对外担保均为连带责任担保，且均未履行完毕[86] - 所有对外担保均未发生逾期[86] - 所有对外担保均为关联方担保，涉及控股股东和参股子公司[86] - 担保方均为公司本部[86] - 报告期内非子公司担保发生额合计1.3796亿元[87] - 报告期末非子公司担保余额合计6.5973亿元[87] - 报告期内对子公司担保发生额减少1.181亿元[87] - 报告期末对子公司担保余额合计18.403亿元[87] - 公司担保总额达25亿元占净资产比例15.46%[87] - 为关联方提供担保金额6.5973亿元[87] - 对资产负债率超70%对象担保金额18.403亿元[87] - 银海铝业持股比例27.592%提供担保1.38亿元[88] 投资和委托贷款 - 持有广西北部湾银行股权投资期末账面价值8.594亿元[55] - 委托贷款给大唐桂冠合山发电公司1.6亿元，预期收益345.4万元[57] - 公司向福建省集兴龙湘水电有限公司提供委托贷款125万元人民币，期限3年，利率5.54%[59] - 公司向福建省集兴龙湘水电有限公司提供委托贷款2150万元人民币，期限3年，利率4.28%[59] - 公司向湖北省巴东县沿渡河电业发展有限公司提供委托贷款1.17亿元人民币，期限3年，利率4.275%[59] - 公司向广西平班水电开发有限公司提供委托贷款2亿元人民币，期限3年，利率4.75%[59] - 公司向大唐桂冠盘县四格风力发电有限公司提供委托贷款2亿元人民币，期限3年，利率6.15%[59] - 公司向遵义桂冠风力发电有限公司提供委托贷款2亿元人民币，期限5年，利率4.73%[59] - 公司向大唐桂冠合山发电有限公司提供委托贷款1.1亿元人民币，期限3年，利率5.54%[60] - 公司向大唐桂冠合山发电有限公司提供委托贷款2.5亿元人民币，期限5年，利率4.95%[60] - 公司向茂县天龙湖电力有限公司提供委托贷款1.8亿元人民币，期限3年，利率5.54%[60] - 公司向茂县天龙湖电力有限公司提供委托贷款8000万元人民币，期限3年，利率4.95%[60] 股东和股权结构 - 期末股东总数90,904户[98] - 中国大唐集团公司持股3,610,819,410股，占总股本59.55%[100] - 广西投资集团有限公司持股1,573,823,596股，占总股本25.96%[100] - 贵州产业投资（集团）有限责任公司持股189,145,901股，占总股本3.12%[100] - 华泰证券股份有限公司增持22,314,182股，期末持股52,498,432股，占总股本0.86%[100] - 中国工商银行－易方达价值成长混合型证券投资基金持股15,798,176股，占总股本0.26%[100] - 全国社保基金一零九组合持股14,999,054股，占总股本0.24%[100] - 中国建设银行股份有限公司－融通领先成长混合型证券投资基金持股12,023,967股，占总股本0.19%[101] - 广西投资集团有限公司持有无限售条件流通股438,948,188股[100] - 中国大唐集团公司有限售条件股份2,458,896,717股将于2018年12月10日解禁[102] - 广西投资集团有限公司有限售条件股份1,134,875,408股将于2016年12月10日解禁[102] - 控股股东中国大唐集团公司持股比例为59.55%[162] - 公司通过发行股份3,782,918,026股收购龙滩水电100%股权[161] 公司治理和运营 - 公司半年度无利润分配预案、公积金转增股本预案，每10股送红股数、派息数、转增数均为0[67] - 公司无重大诉讼、仲裁、破产重整及资产交易事项[70][71] - 续聘会计师事务所年度审计费用162万元[93] - 公司可控装机容量达1057.25万千瓦[162] - 水电装机容量占比85.2%达900.9万千瓦[162] - 火电装机容量为133万千瓦占总装机12.6%[162] - 风电装机容量23.35万千瓦占比2.2%[162] - 合并财务报表涵盖13家二级子公司[163] - 合并范围包含10家三级子公司[163] - 合并范围包含1家四级子公司[163] - 公司采用人民币作为记账本位币[167] - 获得保险赔款304.72万元[28] - 电价补贴345.61万元[28] - 增值税退税1.42亿元[28] - 对股东分配利润1,819,010,262.00元[154] - 公司利润分配总额为22.97亿元，其中对少数股东分配4.78亿元[147][148] - 公司股东投入普通股1961.69万元[147] - 公司上年同期所有者权益合计为112.17亿元，本期同比减少[150][151] - 上期所有者权益合计为3,243,823,562.27元[155] - 公司本期归属于母公司所有者权益合计减少3.4亿元（人民币），期末余额为143.09亿元[147][148] - 其他综合收益由正转负至-39.82万元[135] 会计政策和核算方法 - 单项金额超过100万元的应收款项被视为重大应收款项[183] - 外币货币性项目采用资产负债表日的即期汇率折算[176] - 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产按公允价值进行后续计量[178] - 持有至到期投资采用实际利率法按摊余成本进行后续计量[179] - 可供出售金融资产公允价值变动计入其他综合收益[179] - 金融资产转移满足终止确认条件时账面价值与对价差额计入当期损益[180] - 金融资产部分转移时按相对公允价值分摊账面价值[181] - 除公允价值计量金融资产外公司于资产负债表日检查其他金融资产减值[181] - 以公允价值计量金融负债按公允价值进行后续计量[181] - 金融资产和金融负债公允价值以主要市场价格或最有利市场价格计量[182] - 应收账款和其他应收款1年以内账龄计提坏账准备比例为2%[185] - 1-2年账龄应收款项坏账计提比例为10%[185] - 2-3年账龄应收款项坏账计提比例为20%[185] - 3-4年账龄应收款项坏账计提比例为30%[185] - 4-5年账龄应收款项坏账计提比例为50%[185] - 5年以上账龄应收款项坏账计提比例为80%[185] - 关联方及备用金组合坏账计提比例为0%[185] - 存货中燃料类别发出采用加权平均法核算[188] - 存货中其他类别发出采用先进先出法核算[188] - 投资性房地产房屋建筑物年折旧率为3.17%[195] - 固定资产折旧采用平均年限法 房屋及建筑物年折旧率2.11%-4.75% 机器设备3.17%-13.57% 运输工具9.50%-15.83% 电子设备及其他11.88%-19.00%[197] - 房屋及建筑物折旧年限20-45年 残值率5%[197] - 机器设备折旧年限7-30年 残值率5%[197] - 运输工具折旧年限6-10年 残值率5%[197] - 电子设备及其他折旧年限5-8年 残值率5%[197] - 在建工程达到预定可使用状态时按估计价值结转固定资产 次月开始计提折旧[198] - 无形资产包括土地使用权和软件 按取得实际成本计量[199] - 土地使用权按出让年限平均摊销[199] - 软件按预计使用年限 合同受益年限和法律有效年限中最短者分期平均摊销[199] - 使用寿命有限的无形资产预计使用寿命及摊销方法每年年度终了进行复核[200]

收入和利润变化 - 营业收入为22.83亿元人民币，同比下降6.37%[6] - 营业总收入从24.39亿元降至22.83亿元，减少1.56亿元（-6.4%）[29] - 归属于上市公司股东的净利润为7.29亿元人民币，同比增长26.86%[6] - 归属于母公司所有者的净利润为7.289亿元人民币，同比上升26.9%（上期5.745亿元人民币）[30] - 扣除非经常性损益的净利润为7.27亿元人民币，同比增长253.57%[6] - 公司净利润为8.217亿元人民币，同比下降4.8%（上期8.636亿元人民币）[30] - 母公司净利润达24.968亿元人民币（上期4042.83万元人民币）[32] 成本和费用变化 - 营业总成本从15.76亿元降至13.55亿元，减少2.21亿元（-14.0%）[29] - 营业成本从10.29亿元降至9.55亿元，减少0.74亿元（-7.2%）[29] - 财务费用较上年同期下降36.55%[14] - 财务费用大幅下降至2.782亿元人民币，同比减少36.6%（上期4.385亿元人民币）[30] 现金流表现 - 经营活动产生的现金流量净额为13.05亿元人民币，同比下降21.79%[6] - 经营活动现金流量净额为13.048亿元人民币，同比下降21.8%（上期16.683亿元人民币）[34] - 购买商品接受劳务支付的现金较上年同期下降44.63%[16] - 支付其他与经营活动有关的现金较上年同期增长164.23%[16] - 销售商品收到现金22.57亿元人民币，同比下降14.3%（上期26.35亿元人民币）[34] - 支付的各项税费增至6.069亿元人民币，同比上升12.9%（上期5.376亿元人民币）[34] - 经营活动产生的现金流量净额106,455,773.34元，同比增长16.4%[38] - 销售商品提供劳务收到现金212,985,823.92元，同比增长12.6%[37] 投资活动相关 - 投资活动产生的现金流量净额为负474,214,064.65元，同比大幅下降385.7%（上期为-97,618,615.89元）[35] - 母公司投资活动现金流入小计激增至2,440,107,898.12元（上期仅28,706,662.50元）[38] - 母公司取得投资收益收到的现金达1,830,107,898.12元，同比增长6,274%[38] - 母公司投资支付的现金为446,600,000元，同比增长556.8%[38] - 投资收益亏损608.58万元人民币（上期收益2718.02万元人民币）[30] - 母公司投资收益暴增至24.805亿元人民币（上期3428.42万元人民币）[32] - 长期股权投资从163.02亿元降至161.67亿元，减少1.35亿元（-0.8%）[26] 筹资活动相关 - 筹资活动现金流出小计达2,521,002,051.82元，其中偿还债务支付1,299,160,000元[35] - 偿还债务所支付的现金较上年同期增长133.62%[16] - 取得借款收到的现金1,501,000,000元，同比增长50.1%[35] - 分配股利利润偿付利息支付现金1,217,836,451.82元，同比增长226.8%[35] 资产和负债变化 - 总资产为420.62亿元人民币，较上年度末下降3.09%[6] - 公司总资产从年初434.04亿元下降至420.62亿元，减少13.42亿元（-3.1%）[21][22] - 短期借款较年初增长833.33%[14] - 短期借款从6000万元大幅增至5.6亿元，增长5亿元（+833.3%）[21] - 一年内到期非流动负债从38.56亿元降至16.57亿元，减少21.99亿元（-57.0%）[21] - 货币资金从3.47亿元增至7.90亿元，增长4.43亿元（+127.6%）[25] - 应收账款较年初增长57.56%至11.45亿元[14][20] - 预付款项较年初增长84.25%至3992.92万元[14][20] - 预收款项较年初增长95.67%[14] - 应付利息较年初下降51.72%[14] 所有者权益相关 - 归属于上市公司股东的净资产为131.50亿元人民币，较上年度末增长4.77%[6] - 归属于母公司所有者权益从125.51亿元增至131.50亿元，增长5.99亿元（+4.8%）[22] - 母公司未分配利润从4.89亿元增至29.86亿元，增长24.97亿元（+510.5%）[27] - 加权平均净资产收益率为5.64%，同比下降1.81个百分点[6] 非经常性损益和股东信息 - 非经常性损益项目合计影响净利润164.19万元人民币[12] - 股东总数为97,871户，中国大唐集团公司持股59.55%为第一大股东[12] 其他财务数据 - 基本每股收益为0.120元/股，同比下降0.83%[6] - 营业外收入下降至6150.06万元人民币，同比减少47.4%（上期1.17亿元人民币）[30] - 期末现金及现金等价物余额为2,733,955,378.30元，较期初增长6.8%[35]

收入和利润（同比环比） - 公司2015年营业收入为10,310,748,738.66元较上年调整后数据增长10.71%[19] - 公司全年营业收入103.11亿元，同比增长10.71%[48] - 水电营业收入88.45亿元，同比增长23.83%[50] - 火电营业收入12.08亿元，同比下降38.15%[50] - 风电业务收入1.97亿元，同比增长23.84%[67] - 公司2015年实现归属于上市公司股东净利润2,569,186,493.74元[2] - 归属于上市公司股东的净利润同比增长77.18%[19] - 基本每股收益同比增长77.16%至0.5421元/股[20] - 扣除非经常性损益后的基本每股收益同比增长28.36%至0.3517元/股[20] - 第四季度扣除非经常性损益后净利润为-907万元[24] - 非经常性损益项目中同一控制下企业合并贡献17.58亿元[27] - 龙滩水电开发有限公司净利润27.05亿元[70] - 2015年息税折旧摊销前利润为84.75亿元人民币，同比增长28.04%[188] 成本和费用（同比环比） - 营业成本42.61亿元，同比下降8.86%[48] - 燃料成本6.35亿元，同比下降46.62%[54] - 水费及水资源费成本4.99亿元，同比增长24.95%[55] - 公司财务费用同比下降13.47%至15.79亿元[57] - 电力业务毛利率58.51%，同比增加8.84个百分点[50] 现金流 - 经营活动产生的现金流量净额为7,968,399,397.13元同比增长20.16%[19] - 全年经营活动现金流量净额达79.78亿元[24] - 经营活动现金流量净额79.68亿元，同比增长20.16%[47] - 公司经营活动现金净流量同比增长20.16%至79.68亿元[58] - 投资活动现金流量净额21.85亿元，同比改善166.06%[47] - 公司投资活动现金净流量同比增长166.06%至21.85亿元[58] - 2015年投资活动产生的现金流量净额为21.85亿元人民币，较上年增长166.06%[188] - 2015年筹资活动产生的现金流量净额为-84.59亿元人民币，同比下降315.97%[188] - 2015年末现金及现金等价物余额为42.54亿元人民币，同比增长66.19%[188] - 公司货币资金同比增长66.19%至42.54亿元[61] 发电业务表现 - 2015年公司总发电量423.05亿千瓦时，同比增长82.33%，其中水电发电量384.74亿千瓦时（增长121.54%），火电34.45亿千瓦时（下降36.93%）[37][38] - 龙滩水电厂490万千瓦装机贡献发电量184.06亿千瓦时，同比增长32.86%[39] - 公司风电装机23.35万千瓦，发电量3.86亿千瓦时（微增3.43%）[37][38] - 全年发电量423.05亿千瓦时，水电占比90.95%[52] - 水电利用小时达4295小时，火电利用小时2590小时（同比下降1168小时）[42] - 广西水电利用小时数4295小时，同比增加59小时[68] - 红水河流域来水较多年平均偏丰10%，较上年偏丰20-30%[41] 资产和装机容量 - 收购龙滩公司100%股权交易总额为1687.18143亿元，增发价格4.46元/股，新增股本37.82918026亿股，总股本增至60.6336754亿股[32][45] - 收购后公司总装机容量从567.25万千瓦增至1057.25万千瓦（增长86.4%），其中水电装机从410.9万千瓦增至900.9万千瓦[33][37] - 权益装机容量从432.03万千瓦增至922.03万千瓦（增长113.4%），其中水电权益装机从297.98万千瓦增至787.98万千瓦[33][35] - 公司总装机容量1057.25万千瓦，其中水电装机900.9万千瓦[66] - 收购龙滩水电新增装机490万千瓦，交易价格168.72亿元[69] 地区市场表现 - 公司在广西装机容量980.3万千瓦，占全区总装机容量28.4%（同比提升13.1个百分点）[45] - 公司广西地区装机容量980.3万千瓦，占全区总装机容量28.4%[66] - 广西地区火电运行负荷率仅60%左右[31] - 广西全社会用电量同比增长2%至1334亿千瓦时[63] - 广西火电统调机组利用小时同比减少1168小时至2985小时[63] - 广西水电发电量363.88万千瓦时，同比增长140.4%[64] - 广西火电发电量34.45万千瓦时，同比下降36.93%[64] - 公司在广西区内的在役装机容量占广西全区装机容量的34%[73] - 2015年全社会用电量55,500亿千瓦时同比增长0.5%[30] 财务结构和债务 - 2015年末归属于上市公司股东的净资产为12,551,372,956.88元较上年末增长69.08%[19] - 公司总资产43,404,386,436.32元较上年末下降6.54%[19] - 期末总股本6,063,367,540.00股较上年末增长165.88%[19] - 公司未分配利润同比增长165.64%至35.3亿元[62] - 公司股本同比增长165.88%至60.63亿元[62] - 公司短期借款同比下降92.5%至6000万元[61] - 公司长期借款同比下降23.25%至207.34亿元[62] - 2015年资产负债率为66.25%，同比下降12.65个百分点[188] - 2015年流动比率为0.83，同比增长41.26%[188] - 2015年速动比率为0.80，同比增长44.78%[188] - 2015年EBITDA全部债务比为3.39，同比下降36.24%[188] - 2015年利息保障倍数为3.97，同比增长61.38%[188] - 公司债券余额总计17.3亿元，其中12桂冠01（5年期）余额8亿元利率4.80%，12桂冠02（10年期）余额9.3亿元利率5.10%[179][180] 股东结构和股权变动 - 公司向大唐集团发行2,458,896,717股占新增股本65%[122][127] - 公司向广西投资发行1,134,875,408股占新增股本30%[122][127] - 公司向贵州产投发行189,145,901股占新增股本5%[122][127] - 公司总股本由2,280,449,514股增至6,063,367,540股增幅166%[120][122] - 大唐集团持股比例达59.55%为第一大股东[132] - 广西投资集团持股比例25.96%为第二大股东[132] - 贵州产投持股比例3.12%为第三大股东[132] - 有限售条件股份占比81.39%共4,934,840,719股[120] - 无限售流通股占比18.61%共1,128,526,821股[120] - 中国大唐集团财务有限公司持有公司7,515,460股无限售流通股，占总股本0.12%[133] - 华润深国投信托有限公司－重阳3期证券投资集合资金信托计划持有6,272,056股无限售流通股，占总股本0.10%[133] - 广西投资集团有限公司持有438,948,188股无限售流通股，为最大无限售条件股东[133] - 中国大唐集团公司持有1,151,922,693股有限售条件股份，尚未办理解禁[135] - 公司向大唐集团发行2,458,896,717股普通股，限售期36个月至2018年12月10日[135][136][142] - 公司向广西投资发行1,134,875,408股普通股，限售期12个月至2016年12月10日[135][136][142] - 公司向贵州产投发行189,145,901股普通股，限售期12个月至2016年12月10日[135][136][142] 利润分配和留存收益 - 公司拟以总股本6,063,367,540股为基数每10股派发现金红利3元（含税）共计分配利润1,819,010,262元[2] - 公司提取法定盈余公积金71,565,096.92元[2] - 年末可供股东分配的利润为3,530,045,610.94元[2] - 公司水力发电盈利提升使留存收益增加22.01亿元[20] - 收购龙滩公司股权导致净资产增加28.36亿元[20] - 2015年度现金分红总额为18.19亿元，占合并报表中归属于上市公司股东净利润的70.80%[87] - 2014年度现金分红总额为2.96亿元，占合并报表中归属于上市公司股东净利润的50.00%[87] - 2013年度现金分红总额为1.14亿元，占合并报表中归属于上市公司股东净利润的50.60%[87] 管理层讨论和指引 - 2016年公司计划发电量375.8亿千瓦时[76] - 2016年公司计划实现利润总额33.11亿元[76] - 2016年公司计划控制资产负债率65.50%以下[76] - 2016年预计广西将新增核电、火电、风电等各类型机组610万千瓦[73] - 公司面临电价下调风险，火电上网电价可能因竞争而下降[82] - 公司面临清洁能源不能完全消纳风险，水电、风电可能出现弃水、弃风[82] 关联交易和资金占用 - 控股股东非经营性资金占用期末余额为423,947.58万元[93] - 报告期内新增非经营性资金占用发生额为258,689.79万元[93] - 期初非经营性资金占用余额为165,257.79万元[93] - 资金占用涉及与中国大唐集团财务公司的金融服务协议[93] - 控股子公司大唐桂冠合山发电有限公司与大唐电力燃料有限公司关联购煤交易结算金额为106,648,187.90元[99] - 关联方向中国大唐集团财务有限公司提供资金期初余额165,257.79万元，发生额258,689.79万元，期末余额423,947.58万元[103] - 关联方中国大唐集团财务有限公司向上市公司提供资金期初余额144,900.00万元，发生额-2,000.00万元，期末余额142,900.00万元[103] - 房屋租赁支出中向大唐集团广西聚源电力有限公司支付16,188,120.元[105] - 向大唐集团广西聚源电力有限公司支付的其他租赁支出包括4,254,120.元、2,164,320.元及两次各912,600.元[105] - 龙滩大厦写字间租赁总面积22622平方米，月租金每平米90元[106] 担保和委托贷款 - 对中国大唐集团公司担保金额521,770,000元，期限2012-2022年[108] - 报告期内对外担保发生额合计165,552,000元[109] - 报告期末对外担保余额合计687,322,000元[109] - 报告期内对子公司担保发生额-426,152,562.09元[109] - 报告期末对子公司担保余额1,958,399,522.06元[109] - 公司担保总额2,645,721,522.06元，占净资产比例18.06%[109] - 为股东及关联方提供担保金额687,322,000元[109] - 为资产负债率超70%对象担保金额1,925,659,522.06元[109] - 公司2012年发行公司债券17.3亿元，由中国大唐集团公司提供全额担保[110] - 公司以茂县金龙潭电力有限公司100%股权及茂县天龙湖电力有限公司100%股权提供反担保，对应债券份额5.2177亿元[110] - 截至2015年末，公司为广投集团提供反担保金额0.28亿元[110] - 公司直接为银海铝业提供担保金额1.38亿元，对应未偿还借款5亿元[110] - 委托贷款总额超过20亿元，主要投向控股及全资子公司[112][113][114] - 委托贷款利率区间为4.28%至6.15%[112][113][114] - 委托贷款期限主要为3年期和5年期[112][113][114] - 委托贷款均获得股东大会批准，根据资金平衡需求实施[114] - 委托贷款投资盈亏总额超过1亿元[112][113][114] 公司治理和董事会 - 2015年召开董事会会议8次，其中现场会议1次，通讯方式5次，现场结合通讯方式2次[169][170] - 所有董事（共11名）本年应参加董事会次数均为8次，亲自出席次数均为3次，以通讯方式参加次数均为5次，无缺席或委托出席[169] - 独立董事未对公司本年度董事会议案及其他事项提出异议[171] - 2015年召开两次股东大会：2014年度股东大会（2015-05-28）和2015年第一次临时股东大会（2015-06-26）[168] - 公司第七届董事会、监事会延期换届，计划在未来6个月内完成新一届选举[149] - 王森任中国大唐集团公司副总经理并在公司董事会战略委员会任主任委员[152][149] - 戴波任中国大唐集团公司总经理助理并在公司董事会战略委员会任委员[152][149] - 冯柳江任广西投资集团有限公司董事长并在公司董事会战略委员会及提名委员会任委员[152][149] - 刘全成任中国大唐集团公司财务管理部主任并在公司董事会审计委员会及薪酬与考核委员会任委员[152][149] - 梁永磐任中国大唐集团公司计划营销部主任并在公司董事会提名委员会及薪酬与考核委员会任委员[152][149] - 雷民军任公司董事会审计委员会、提名委员会及薪酬与考核委员会（主任委员）委员[149] - 唐军生任广西投资集团有限公司战略投资部总经理并在公司董事会战略委员会及审计委员会任委员[152][149] - 谢伟明任广西投资集团有限公司战略投资部副总经理[152] - 公司内部控制有效执行，无重大缺陷，监察审计部门配备专职审计工作人员[167][177] - 公司与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面基本保持独立性[174] 高管薪酬和员工情况 - 公司董事、监事和高级管理人员年度税前报酬总额为709.09万元[147] - 副董事长兼总经理戴波税前报酬为89.82万元[146] - 副总经理钟赵龙税前报酬为73.05万元[146] - 副总经理王询税前报酬为72.24万元[146] - 副总经理罗赤橙税前报酬为69.83万元[146] - 副总经理罗书葵税前报酬为69.23万元[146] - 职工监事曹树文税前报酬为68.14万元[146] - 职工监事王作青税前报酬为63.55万元[146] - 董事会秘书张云税前报酬为66.44万元[147] - 独立董事沈琦、闵勇、赵燕士、雷民军税前报酬均为6万元[146] - 公司独立董事年度津贴为每人6万元（含税）[154] - 公司在职员工总数2843人 其中母公司612人 主要子公司2231人[157] - 公司生产人员1643人 占比57.8%[157] - 技术人员1031人 占比36.3%[157] - 财务人员96人 占比3.4%[157] - 行政人员73人 占比2.6%[157] - 员工教育程度：硕研及以上131人 本科988人 专科1097人 中专及以下627人[157] - 公司劳动合同签订率达100%[159] - 公司董事、监事及高管薪酬考核包括利润总额、经济增加值、发电量等资产经营指标[159] - 公司对高级管理人员考评指标包括利润总额、经济增加值、发电量、平均电价等资产经营指标[176] - 公司劳务外包支付报酬总额为1269.01万元[161] 审计和会计师事务所 - 境内会计师事务所审计报酬由165万元变更为162万元[95] - 内部控制审计费用为28.8万元[95] - 年报审计费用为131万元（含龙滩公司审计费用31万元）[96] - 公司连续10年聘用原会计师事务所天职国际[95] - 报告期内更换会计师事务所为信永中和[95] 其他重要事项 - 境外资产占比0%[34] - 公司持有联营公司广西百色银海铝业有限责任公司27.592%股份[110] - 资产注入承诺于2018年6月30日前履行完毕[89] - 公司完成龙滩公司重大资产重组，于2015年12月10日完成[175] - 公司发行股份购买龙滩水电开发有限公司100%股权并发行优先股募集配套资金[149] - 公司债券募集资金17.3亿元已于2012年末全部使用完毕[182] - 12桂冠01债券回售申报有效数量为0手，回售金额0元，公司无需发放回售资金[180] - 广西投资集团有限公司注册资本47.54亿元人民币[141] - 大唐集团持有大唐发电33.10%股份及华银电力33.34%股份[137]

收入和利润表现 - 营业收入为42.89亿元人民币，同比增长2.77%[7] - 归属于上市公司股东的净利润为8.18亿元人民币，同比增长54.91%[7] - 扣除非经常性损益后归属于上市公司股东的净利润为8.11亿元人民币，同比增长55.09%[7] - 加权平均净资产收益率为18.47%，同比增加4.39个百分点[7] - 基本每股收益为0.358元/股，同比增长54.98%[7] - 前三季度营业收入42.9亿人民币，较上年同期41.7亿人民币增长2.8%[29] - 第三季度营业收入13.2亿人民币，较上年同期16.8亿人民币下降21.3%[29] - 营业利润13.1亿人民币，较上年同期9.3亿人民币增长40.9%[31] - 公司第三季度利润总额为42.71亿元人民币，同比增长35.8%[32] - 公司第三季度净利润为35.48亿元人民币，同比增长39.4%[32] - 归属于母公司所有者的净利润为21.32亿元人民币，同比增长46.8%[32] - 综合收益总额为35.81亿元人民币，同比增长38.1%[36] - 基本每股收益为0.093元/股，同比增长47.6%[36] - 稀释每股收益为0.093元/股，同比增长47.6%[36] - 营业收入年初至报告期末为6.38亿元人民币，同比增长14.9%[38] - 净利润年初至报告期末为7.58亿元人民币，同比大幅增长457.7%[38] 成本和费用变化 - 前三季度营业成本29.7亿人民币，较上年同期32.1亿人民币下降7.5%[29][30] - 财务费用5.8亿人民币，较上年同期6.5亿人民币下降10.0%[30] - 财务费用年初至报告期末为2.51亿元人民币，同比下降8.7%[38] - 所得税费用为7.23亿元人民币，同比增长18.2%[32] - 支付的各项税费为10.39亿元人民币，同比增长57.1%[41] 现金流表现 - 经营活动产生的现金流量净额为28.06亿元人民币，同比增长13.87%[7] - 销售商品提供劳务收到现金51.59亿元人民币，同比增长10.2%[40] - 经营活动现金流量净额为28.06亿元人民币，同比增长13.9%[41] - 购建固定资产支付现金2.68亿元人民币，同比下降41.8%[41] - 期末现金及现金等价物余额为16.36亿元人民币[42] - 筹资活动现金净流出26.49亿元人民币[42] - 销售商品提供劳务收到的现金同比增长20.5%至7.35亿元[44] - 经营活动现金流量净额增长27.3%至4.02亿元[44] - 投资活动现金流入下降9.3%至10.68亿元[45] - 投资支付的现金减少42.1%至5.52亿元[45] - 投资活动现金流量净额增长146.5%至5.02亿元[45] - 偿还债务支付现金减少50.4%至3.05亿元[45] - 分配股利利润偿付利息支付现金增长44.5%至5.1亿元[45] - 筹资活动现金流出减少16.2%至8.15亿元[45] - 期末现金及现金等价物余额增长173.8%至5.63亿元[45] 资产和负债变动 - 公司总资产为211.39亿元人民币，较上年度末减少4.53%[7] - 归属于上市公司股东的净资产为44.51亿元人民币，较上年度末增长13.73%[7] - 预付账款较年初减少43.40%[15] - 存货较年初减少28.83%[15] - 短期借款较年初减少87.51%[15] - 应付票据较年初减少100.00%[15] - 应付账款较年初减少32.69%[16] - 应付职工薪酬较年初增加176.15%[16] - 应交税费较年初增加72.80%[16] - 一年内到期的非流动负债较年初增加203.52%[16] - 其他综合收益较年初增加170.10%[16] - 未分配利润较年初增加53.16%[16] - 货币资金期末余额为16.362亿元，较年初减少4.4%[22] - 应收账款期末余额为5.476亿元，较年初减少18.8%[22] - 存货期末余额为1.283亿元，较年初减少28.8%[23] - 固定资产期末余额为162.562亿元，较年初减少4.6%[23] - 短期借款期末余额为0.9995亿元，较年初减少87.5%[23] - 应付账款期末余额为4.83亿元，较年初减少32.7%[24] - 一年内到期非流动负债期末余额为26.009亿元，较年初增长203.6%[24] - 长期借款期末余额为87.438亿元，较年初减少22.6%[24] - 未分配利润期末余额为15.013亿元，较年初增长53.2%[25] - 母公司货币资金期末余额为5.634亿元，较年初增长18.9%[26] - 公司总资产从年初96.6亿人民币增长至98.8亿人民币，增幅2.3%[27][28] - 非流动资产合计85.8亿人民币，较年初86.4亿人民币下降0.7%[27] - 一年内到期非流动负债大幅增加至21.1亿人民币，较年初3.1亿人民币增长590%[27] - 长期借款从41.6亿人民币减少至20.5亿人民币，降幅50.7%[27] - 所有者权益从32.4亿人民币增长至37.2亿人民币，增幅14.7%[28] 投资收益和非经常性损益 - 非经常性损益项目中政府补助为165.40万元人民币[9][10] - 投资收益年初至报告期末为6.73亿元人民币，同比增长344.2%[38] - 取得投资收益收入大幅增长257.5%至7.09亿元[44] - 非流动资产处置利得155.20万元人民币[32] - 其他综合收益税后净额为323.79万元人民币[33] - 少数股东损益为14.16亿元人民币，同比增长28.2%[33] 股东信息 - 股东总数113,851户，前两大股东持股比例分别为50.51%和19.25%[12]

收入和利润（同比） - 营业收入29.70亿元人民币，同比增长18.89%[19] - 营业收入2,969,937,302.35元，同比增长18.89%[31] - 营业总收入同比增长18.9%至29.70亿元人民币，上期为24.98亿元人民币[106] - 归属于上市公司股东的净利润6.04亿元人民币，同比增长181.41%[19] - 扣除非经常性损益后的净利润5.57亿元人民币，同比增长161.17%[19] - 营业利润同比增长157.5%至9.15亿元人民币，上期为3.55亿元人民币[106] - 净利润同比增长159.2%至8.66亿元人民币，上期为3.34亿元人民币[107] - 归属于母公司所有者的净利润同比增长181.4%至6.04亿元人民币，上期为2.15亿元人民币[107] - 基本每股收益0.265元/股，同比增长181.91%[19] - 基本每股收益同比增长182.0%至0.265元/股，上期为0.094元/股[107] - 加权平均净资产收益率14.34%，同比增加8.31个百分点[20] 成本和费用（同比） - 营业成本1,498,955,182.07元，同比下降3.81%[31] - 营业成本同比下降3.8%至14.99亿元人民币，上期为15.58亿元人民币[106] - 财务费用同比下降6.1%至4.01亿元人民币，上期为4.27亿元人民币[106] 现金流表现（同比） - 经营活动产生的现金流量净额19.28亿元人民币，同比增长45.19%[19] - 经营活动产生的现金流量净额1,928,054,562.99元，同比增长45.19%[31] - 经营活动产生的现金流量净额同比增长45.2%至19.28亿元[113] - 投资活动产生的现金流量净额-133,066,890.25元，同比改善57.23%[31] - 投资活动产生的现金流量净额亏损收窄至1.33亿元[114] - 筹资活动产生的现金流量净额亏损扩大至22.31亿元[114] - 经营活动现金流入同比增长25.7%至34.68亿元人民币，上期为27.60亿元人民币[112] - 经营活动现金流入同比增长24.8%至35.77亿元[113] - 支付给职工以及为职工支付的现金同比增长20.8%至2.28亿元[113] - 支付的各项税费同比增长82.9%至6.37亿元[113] - 母公司经营活动产生的现金流量净额同比增长69.5%至2.43亿元[117] - 母公司取得投资收益收到的现金同比增长198.8%至4.57亿元[117] - 母公司投资活动产生的现金流量净额同比下降65.4%至1.03亿元[117] 发电业务表现 - 公司累计完成发电量123.03亿千瓦时，同比增长24.73%[26] - 水电发电量97.91亿千瓦时，同比增长40.05%[26] - 火电发电量22.72亿千瓦时，同比减少14.33%[26] - 风电发电量2.40亿千瓦时，同比增长8.60%[26] 地区收入表现 - 广西地区营业收入2,559,066,850.76元，同比增长19.53%[38] - 湖北地区营业收入53,478,974.62元，同比增长46.40%[38] 股权投资与收益 - 公司持有广西北部湾银行股份有限公司股权，投资金额为6亿元人民币，持股比例为10.15%，期末账面价值为9.7176亿元人民币，报告期内投资亏损1484.89万元人民币[41] - 公司持有中国大唐集团财务有限公司股权，投资金额为1250万元人民币，持股比例为2.5%，期末账面价值为7500万元人民币[41] - 投资收益亏损收窄至-1915万元人民币，上期为-2289万元人民币[106] - 联营公司银海铝业持股比例为27.592%[74] 委托贷款业务 - 公司向大唐岩滩水力发电有限责任公司提供委托贷款总计4.7亿元人民币，利率均为5.54%，期限3年，预计季度收益合计1307.95万元人民币[44] - 公司向湖北省巴东县沿渡河电业发展有限公司提供委托贷款总计5.86亿元人民币，利率均为5.54%，期限3年，预计季度收益合计1.436亿元人民币[44][45] - 公司向福建省集兴龙湘水电有限公司提供委托贷款总计2115万元人民币，利率分别为6.15%和5.54%，期限3年，预计季度收益合计65.01万元人民币[45] - 公司向大唐桂冠山东电力投资有限公司提供委托贷款1.5亿元人民币，利率5.54%，期限3年，预计季度收益417.43万元人民币[45] - 公司向广西平班水电开发有限公司提供委托贷款2.7亿元人民币，利率5.54%，期限3年，预计季度收益724.92万元人民币[45] - 公司向大唐桂冠盘县四格风力发电有限公司提供委托贷款2.2亿元人民币，利率分别为5.54%和6.15%，期限3年，预计季度收益合计674.07万元人民币[45][47] - 公司向大唐桂冠合山发电有限公司提供委托贷款2.1亿元人民币，利率分别为5.54%和4.95%，期限3-5年，预计季度收益合计325.37万元人民币[47] - 公司委托贷款对象均为全资或控股子公司，资金来源均为银行借款的非募集资金，用途为置换到期贷款或补充流动资金[48] - 茂县天龙湖电力有限公司获得8000万元人民币贷款，年利率4.95%，提前归还[49] 主要子公司及联营公司财务表现 - 大唐岩滩水力发电有限公司期末总资产45.57亿元人民币，净利润4.28亿元人民币[51] - 广西桂冠开投电力有限公司期末总资产22.33亿元人民币，净利润1.67亿元人民币[51] - 广西平班水电开发有限公司期末总资产11.23亿元人民币，净利润6509.5万元人民币[51] - 茂县金龙潭电力有限公司期末总资产10.77亿元人民币，净利润2681.66万元人民币[51] - 大唐桂冠合山发电有限公司期末总资产39.19亿元人民币，净利润3392.8万元人民币[51] - 广西百色银海铝业有限责任公司期末总资产24.6亿元人民币，净亏损7991.28万元人民币[51] - 广西北部湾银行股份有限公司期末总资产847.68亿元人民币，净利润5693.27万元人民币[52] 资产与负债变化 - 总资产211.07亿元人民币，较上年度末减少4.68%[19] - 公司总资产从221.42亿元下降至211.07亿元，减少4.8%[100][101] - 归属于上市公司股东的净资产42.34亿元人民币，较上年度末增长8.20%[19] - 货币资金期末余额为12.76亿元人民币，较期初17.12亿元下降25.5%[99] - 应收账款期末余额为6.97亿元人民币，较期初6.74亿元增长3.4%[99] - 存货期末余额为1.16亿元人民币，较期初1.80亿元下降35.7%[99] - 固定资产期末余额为165.28亿元人民币，较期初170.40亿元下降3.0%[99] - 在建工程期末余额为7.97亿元人民币，较期初7.88亿元增长1.1%[99] - 长期股权投资期末余额为10.90亿元人民币，较期初11.16亿元下降2.3%[99] - 短期借款从8.00亿元大幅下降至1.00亿元，减少87.5%[100] - 长期借款从112.95亿元减少至89.05亿元，下降21.1%[100] - 应付账款从7.18亿元降至5.20亿元，减少27.6%[100] - 一年内到期非流动负债从8.57亿元增至24.59亿元，增长187%[100] - 母公司货币资金从4.74亿元降至3.65亿元，减少23.0%[103] - 母公司应收账款从0.50亿元增至0.88亿元，增长76.0%[103] - 母公司长期股权投资从51.23亿元增至51.29亿元，增长0.1%[103] - 母公司短期借款从3.05亿元增至21.05亿元，增长590%[104] - 母公司未分配利润从1.42亿元增至4.26亿元，增长200%[105] 母公司财务表现 - 母公司净利润大幅增长至5.81亿元人民币，上期为5779万元人民币[110] 所有者权益与利润分配 - 公司2014年度现金分红方案为每10股派发现金红利1.3元（含税），总金额2.96亿元人民币[54] - 归属于母公司所有者权益期初余额为5,816,821,571.81元[120] - 本期综合收益总额为878,630,382.16元[120] - 对所有者分配利润618,228,849.81元[120] - 未分配利润本期增加307,858,372.09元[120] - 其他综合收益增加13,108,511.55元[120] - 少数股东权益减少60,565,351.29元[120] - 所有者权益合计期末余额6,077,223,104.16元[120] - 上期期末所有者权益合计5,096,010,392.58元[121] - 上期综合收益总额333,927,580.18元[123] - 资本公积转增资本减少30,000,000元[123] - 公司股本总额为2,280,449,514.00元[130] - 所有者权益合计从期初3,243,823,562.27元增至期末3,541,467,326.71元，增长9.2%[126][127] - 本期综合收益总额为594,102,201.26元[126] - 未分配利润从期初141,839,117.71元增至期末426,374,370.60元，增长200.6%[126][127] - 其他综合收益从期初9,609,664.73元增至期末22,718,176.28元，增长136.3%[126][127] - 对股东分配利润296,458,436.82元[127] - 盈余公积保持580,185,766.65元未变动[126][127] - 上期所有者权益合计3,242,451,975.48元[127] 担保情况 - 公司对外担保总额为2,846,145,384.15元，占净资产比例为46.83%[73] - 报告期末对外担保余额（不包括子公司）为714,693,300.00元[73] - 报告期末对子公司担保余额为2,131,452,084.15元[73] - 为股东及关联方提供担保金额为714,693,300.00元[73] - 为资产负债率超70%对象担保金额为1,952,652,084.15元[73] - 报告期内对外担保发生额（不包括子公司）为41,167,300.00元[73] - 报告期内对子公司担保发生额为-253,100,000.00元[73] - 广投集团为银海铝业提供8亿元金融机构授信额度担保[74] - 银海铝业各股东按持股比例对13亿元授信额度提供反担保[74] - 广投集团为银海铝业未偿还借款提供担保1.99亿元[74] - 公司为广投集团提供反担保金额0.55亿元[74] - 公司直接为银海铝业未偿还借款提供担保1.38亿元[74] 关联方交易 - 向关联方中国大唐集团财务有限公司提供资金期末余额为122,319.80元，期初余额为165,257.79元，减少42,937.99元[69] - 关联方向上市公司提供资金期末余额为142,900.00元，期初余额为144,900.00元，减少2,000.00元[69] - 报告期内公司向控股股东及其子公司提供资金的发生额为-42,937.99元[69] - 控股子公司大唐桂冠合山发电有限公司拟采购发电用煤50万吨，合同期限12个月[61] 股东与股权结构 - 公司发行股份购买资产暨关联交易方案获股东大会通过[2] - 非经常性损益项目合计影响净利润4698.40万元人民币[23] - 报告期末股东总户数130,622户[88] - 公司股份总数及股本结构报告期内未发生变化[85] - 中国大唐集团公司为控股股东，持股1,151,922,693股，占比50.51%[90] - 广西投资集团有限公司为第二大股东，持股438,948,188股，占比19.25%[90] - 新华人寿保险股份有限公司持股30,122,748股，占比1.32%，报告期内增持30,122,748股[90] - 广西大化金达实业开发有限公司持股15,936,891股，占比0.70%，报告期内减持2,216,800股[90] - 公司控股股东为中国大唐集团公司[130] - 公司拥有21家子公司及6家参股联营公司[131] - 大唐集团承诺不迟于2018年6月30日注入龙滩水电资产[76] 会计与审计 - 2015年度年报审计费用131万元[78] - 公司对同一控制下企业合并按被合并方账面价值计量资产和负债 支付对价与净资产账面价值差额调整资本公积或留存收益[140] - 非同一控制下企业合并中合并成本大于可辨认净资产公允价值份额的差额确认为商誉 小于份额经复核后计入当期损益[141] - 分步实现非同一控制合并时以购买日前持股账面价值与新增投资成本之和作为初始投资成本[142] - 购买日前持有股权涉及其他综合收益的应在处置时转入当期投资收益[142] - 分步处置股权至丧失控制权时如属一揽子交易 每次处置价款与对应净资产份额差额计入其他综合收益[144] - 丧失控制权时剩余股权按公允价值重新计量 处置对价与剩余股权公允价值之和减去净资产份额差额计入投资收益[145] - 合营安排分为共同经营和合营企业 共同经营参与方按份额确认共同持有资产和负债[147] - 现金等价物定义为持有期限短（三个月内到期）流动性强价值变动风险小的投资[149] - 外币货币性项目采用资产负债表日即期汇率折算 汇兑差额计入当期损益[150] - 金融资产初始确认分为四类：以公允价值计量且变动计入损益 持有至到期投资 贷款和应收款项 可供出售金融资产[152] - 单项金额重大应收款项标准为期末余额100万元以上[161] - 应收账款1年以内坏账计提比例2%[163] - 应收账款1-2年坏账计提比例10%[163] - 应收账款2-3年坏账计提比例20%[163] - 应收账款3-4年坏账计提比例30%[163] - 应收账款4-5年坏账计提比例50%[163] - 应收账款5年以上坏账计提比例80%[163] - 其他应收款坏账计提比例与应收账款相同[163] - 存货跌价准备按单项计提[165] - 存货计量采用成本与可变现净值孰低法[165] - 长期股权投资初始投资成本与支付对价账面价值差额调整资本公积或留存收益[166] - 长期股权投资成本法核算按初始投资成本计价 权益法核算按应享有被投资单位净损益份额确认投资损益[167] - 长期股权投资减值按账面价值与可收回金额差额计提减值准备[173] - 投资性房地产成本模式计量 按取得成本初始计量 折旧政策与固定资产相同[174][177] - 房屋及建筑物折旧年限20-45年 残值率5% 年折旧率2.11%-4.75%[180] - 机器设备折旧年限7-30年 残值率5% 年折旧率3.17%-13.57%[180] - 运输工具折旧年限6-10年 残值率5% 年折旧率9.50%-15.83%[180] - 电子设备及其他折旧年限5-8年 残值率5% 年折旧率11.88%-19.00%[180] - 融资租入固定资产按公允价值与最低租赁付款额现值孰低入账[185] - 借款费用资本化计入相关资产成本 针对需长时间购建才能达到可使用状态的资产[188] - 借款费用资本化需同时满足资产支出已发生、借款费用已发生、购建或生产活动已开始三个条件[189] - 专门借款利息资本化金额按当期实际利息减未动用资金利息收入或投资收益后的余额确定[189] - 一般借款资本化利息按累计资产支出超专门借款部分的加权平均数乘以一般借款资本化率计算[189] - 非正常中断超过3个月暂停借款费用资本化 中断期间费用计入当期损益[189] - 无形资产使用寿命有限时按直线法摊销 使用寿命不确定时不摊销[191] - 开发阶段支出需同时满足技术可行性、使用意图、经济利益证明、资源支持、支出可计量五条件才确认为无形资产[194] - 无形资产减值按资产减值核算方法处理[195] - 资产减值指可收回金额低于账面价值 包括单项资产和资产组[198] - 资产减值迹象包括市价大幅下跌、环境重大变化、市场利率提高、资产陈旧损坏等七类情形[199][200] - 内部研究开发项目研究阶段支出发生时计入当期损益[194]