会议安排 - 公司定于2025年6月30日举行董事会会议[3] - 会议议程包括批准2025年3月31日止年度年终业绩公布[3] - 会议议程还包括考虑宣派股息（如有）[3] 公司人员 - 公告日期公司执行董事有钟楚义等6人[3] - 公告日期公司非执行董事为卢庆雄等[3] - 公告日期公司独立非执行董事有郑毓和等4人[3]

公司信息 - 公司为资本策略地产有限公司，于百慕达注册成立，股份代号497[1] 董事会成员 - 执行董事包括钟楚义、简士民等6人[3] - 非执行董事为卢庆雄，叶浩宏为其替任董事[3] - 独立非执行董事有郑毓和、石礼谦等4人[3] 董事会委员会 - 设执行、审核、薪酬和提名四个委员会[3] - 执行委员会主席钟楚义，成员6人[3] - 审核委员会主席郑毓和，成员3人[4] - 薪酬委员会主席郑毓和，成员3人[4] - 提名委员会主席钟楚义，成员3人[4]

人员委任 - 2025年6月17日起卢庆雄任非执行董事，任期1年后续自动续期[3][6] - 同日叶浩宏任卢先生替任董事，无明确任期[9][10] - 同日翟迪强任独立非执行董事，任期3年后续自动续期[11][13] 人员信息 - 卢先生62岁，有超15年相关任职经验，不收取酬金[3][6] - 叶先生47岁，有25年亚太地区相关经验，不领酬金[9][10] - 翟先生64岁，符合独立性因素，年薪酬20万港元[11][12][13] 董事构成 - 截至公布日，执行董事6人、非执行董事含卢庆雄、独董含郑毓和[15]

业绩总结 - 预计2025年3月31日止年度公司拥有人应占综合亏损约16.5 - 17亿港元[3] - 2024年3月31日止年度公司拥有人应占综合亏损4.26亿港元[3] - 截至2025年3月31日止年度投资物业等非现金项目涉资约11.5亿港元[4] 未来展望 - 2025年3月31日止年度详尽业绩将于2025年6月底前披露[6] 亏损原因 - 综合亏损归因于销售物业收益减少及投资物业等公平值不利变动[4]

业绩总结 - 公司2025年5月27日接纳、购买及注销本金总额1.5亿美元的2025年票据[4] - 截至2025年5月27日，发行在外的2025年票据本金总额为1.46132亿美元[4]

要约相关 - 公司就购买二零二五年票据的要约进行澄清[3][4] - 2025年5月26日汇出购买价及应计利息款项结算要约[4] - 因美国公众假期，要约结算及注销票据预计2025年5月27日执行[4] 信息发布 - 相同资讯由ESL在新加坡交易所同步发布[5] 人员信息 - 公布日期执行董事6人、独立非执行董事3人[6]

要约信息 - 要约于2025年5月20日下午4时正（伦敦时间）届满[5] - 购买2025年票据要约最高接纳金额为1.5亿美元[6] - 要约结算日期预期为2025年5月26日或前后[9] 票据数据 - 优先指示有效交回2025年票据本金总额1.06212亿美元[7] - 非优先指示有效交回2025年票据本金总额1.23078亿美元[8] - 公司接纳非优先指示有效交回本金4378.8万美元的2025年票据[7] 其他信息 - 对非优先指示有效交回票据采用28.181%的比例[7] - 资讯及交回代理为Sodali & Co Ltd[12] - 交易商管理人包括香港上海滙豐銀行有限公司等[16]

业绩总结 - 公司在2022财年截至2021年9月30日的销售和预售总额超过35亿港元，以确保未来几年的良好现金流[14] - 2022财年上半年，公司的总收入为100百万港元，同比下降60%[22] - 2022财年上半年，公司的毛利润为53百万港元，同比下降37%[22] - 2022财年上半年，归属于股东的利润为128百万港元，同比下降54%[22] - 2022财年上半年，公司的每股收益（EPS）为1.36港分，同比下降53%[22] - 2022财年上半年，EBITDA与利息支出比率为1.8倍，较2021财年的2.3倍有所下降[28] 资产与负债 - 截至2021年9月30日，公司总资产为28,056百万港元，较2021年3月31日的28,644百万港元有所下降[26] - 截至2021年9月30日，总债务与EBITDA的比率为9.7倍，净债务与EBITDA的比率为5.0倍[39] - 截至2021年9月30日，总债务与总资产的比率为41.7%[58] - 截至2021年9月30日，现金及现金等价物为3,117百万港元，流动性良好[58] - 截至2021年9月30日，净债务与总资产的比率为40.7%[58] - 截至2021年9月30日，银行借款总额为9,353百万港元，其中85%为1-5年期借款[50] 未来展望 - 公司计划在未来年度销售约50-60亿港元的优质资产，以进一步推动EBITDA增长[24] - 预计FY 2022年已完成和预售的销售总额超过35亿港元[74] - 未来几年的高端住宅项目总价值约为90亿港元[78] - MTR Wong Chuk Hang和Yau Tong项目的未来预售将为公司带来强劲贡献[78] - 预计在2022年下半年将有更多单位签约，进一步推动销售[74] 市场价值与项目 - 截至2021年9月30日，商业物业的市场价值为39,588百万港元，账面价值为31,611百万港元[66] - 住宅物业的市场价值约为2,471百万港元，账面价值为2,596百万港元[68] - Dukes Place的市场价值为1,504百万港元，预计销售面积为2,829平方英尺[68] - "Infinity"项目的市场价值为2,057百万港元，预计销售面积为3,240平方英尺[68] - Knightsbridge项目的市场价值为2,291百万港元，预计销售面积为3,351平方英尺[68] - Harbourside HQ的市场价值为680百万港元，预计销售面积为7,700平方英尺[66] 资金与融资 - 公司现金及投资余额超过HK$31亿，并获得多家银行的强大支持[91] - 截至2021年9月30日，公司总债务及永续票据为HK$24,074百万，现金及房地产资产市场价值为HK$42,711百万[93] - 公司在2021年7月成功完成了一项4年期的3亿美元高级债券，利率为5.45%[94]

业绩总结 - 2022财年，CSI的销售和预售总额超过41.41亿港元，确保良好的现金流[14] - 2022财年，集团的总收入为4.20亿港元，同比增长14%[20] - 2022财年，归属于股东的利润为11.56亿港元，同比增长250%[20] - 2022财年，基本每股收益为12.26港仙，同比增长250%[20] - 2022财年，现金及银行存款为34.79亿港元，较2021财年的15.01亿港元增长[23] - 2022财年，净债务与总资产的比率为27.0%，较2021财年的36.4%显著下降[25] - 2022财年，EBITDA与利息支出的比率为2.4倍，较2021财年的2.3倍略有上升[25] 资产与负债 - 截至2022年3月31日，总银行借款为89.92亿港元，其中1年内到期的借款为22.91亿港元，占比26%[46] - 1至5年内到期的借款为67.01亿港元，占比74%[48] - 截至2022年3月31日，总债务与总资产比率约为39.0%[54] - 截至2022年3月31日，净债务与总资产（包括合资企业资产）比率约为22.1%[54] - 截至2022年3月31日，按市场估值调整后的每股净资产为2.23港元[55] 未来展望 - 预计每年将出售约50-60亿港元的优质资产，以推动EBITDA增长[50] - 计划在2023年中进行上层住宅塔的预售，预计新塔将在2025年完工[66] - 未来将进行的Kwu Tong住宅开发项目预计将提供约100万平方英尺的建筑面积[70] - 公司在2022财年实现的销售总额超过41.4亿港元，预计2023财年将有797百万港元的预售收入[85] - 公司在香港和中国的高端住宅项目中，未来将有多个项目的预售预计在2023年进行[88] 市场需求与项目进展 - 公司在北京的Knightsbridge项目已预定41个单位，显示出强劲的市场需求[85] - MTR Wong Chuk Hang项目和MTR Yau Tong项目的高端住宅单位预计将在未来几年内进行预售[88] 其他信息 - 2022财年，其他收益主要来自于出售49%诺富特酒店的权益，及对剩余51%权益的重估，价值为35亿港元[20] - 公司在香港的高质量商业物业组合提供稳定的租金收入，并在未来销售中具有显著的估值上升潜力[92] - 公司在2022年成功发行了3亿美元的高级债券，利率为5.45%，以维持健康的美元债务结构[100]

业绩总结 - 2023财年上半年，CSI的销售额约为896百万港元，确保了良好的现金流[12] - 物业业务的总收入为231百万港元，同比增长132%[15] - 物业销售收入为106百万港元，租金收入为125百万港元[15] - 2023财年上半年，毛利润为125百万港元，同比增长137%[15] - 归属于股东的利润为62百万港元，同比下降52%[15] - 2023财年上半年，净利润率为6.9%[24] 资产与负债 - 2023财年上半年，现金及银行存款余额为2622百万港元，较2022财年末的3479百万港元下降[16] - 净债务与总资产的比率为33.0%，较2022财年末的27.0%上升[18] - EBITDA与利息支出的比率为1.5倍，较2022财年的2.4倍下降[18] - 截至2022年9月30日，总银行借款为100.8亿港元，其中1年内到期的借款为27.26亿港元，占28.7%[40] - 总债务与总资产的比率约为42.5%[44] - 公司的现金余额约为26.22亿港元，流动性良好[44] - 公司的净资产约为139.38亿港元[48] 市场与项目展望 - 预计下半年将有更多预售进入，销售额超过896百万港元[66] - 高端住宅项目当前价值约为90亿港元，预计将在未来几个财政年度内出售[73] - 预计2025年开始预售的元朗住宅重建项目总建筑面积约为400,000平方英尺[76] - 预计2026年开始预售的九龙塘住宅开发项目总建筑面积约为1,000,000平方英尺[76] - 在香港和中国的高端住宅组合中，未来将实现的总建筑面积约为600,000平方英尺[75] - 核心中央地区的商业组合具有稳定的租金收入和未来销售的显著估值上升潜力[81] - 上海浦西的高街零售项目总建筑面积约为244,000平方英尺，已完成翻新和重新租赁[83] - 九龙东的Harbourside HQ办公楼总建筑面积约为680,000平方英尺[86] - 在未来的高质量住宅和商业项目组合中，拥有超过25个项目的强大销售管道[66] 成本与风险管理 - 在2023年上半年采取严格的成本和风险管理控制，以保持强劲的资产负债表和流动性[66]