市场扩张和并购 - 公司拟与海通恒信签订不超2998万元融资租赁协议[2] - 租赁期限自起租日起不超24个月[4]

会议安排 - 2025年4月25日召开第四届董事会第二十七次会议、第四届监事会第二十一次会议[2] - 2025年6月5日召开2024年年度股东会[2][3] 回购注销 - 决定回购注销53名激励对象共计180万股限制性股票[2] - 完成后股份总数由7728万股减至7548万股[3] - 完成后注册资本由7728万元减至7548万元[3] 债权申报 - 自通知公告日起45日内债权人可要求清偿债务或提供担保[4] - 债权申报时间为2025年6月6日 - 2025年7月21日[4] - 申报地址为山西转型综合改革示范区相关地址[4] - 联系人任建英，电话0351 - 7026650[4]

会计差错更正背景 - 2025年会计差错更正公司数量超40家 会计差错属于非故意过失 但部分公司滥用会计差错掩盖财务造假 如康美药业300亿现金会计差错和东方集团总额法造假 [1] 科达自控会计差错调整 - 公司对2022年年报至2024年三季度报告进行差错更正并追溯调整 主要涉及新能源充换电业务收入确认方法变更 [2] - 公司将2022-2024年新能源充换电业务从总额法调整为净额法确认收入 因未取得电力控制权 [3][4] 收入确认方法监管指引 - 证监会2024年监管报告指出 充电桩业务若未取得电力控制权 应按净额法确认收入 [3] - 财政部明确两种情形：供电公司电力供应服务和充电桩充电服务 均因未取得电力控制权而需按净额法确认 [5][6][7][8] - 充电桩业务收取电费和服务费 电费执行国家定价 服务费可自主定价 但本质上属于代收代付 [8] 公司业务结构 - 主营业务构成：矿山数据监测与自动控制系统59.81% 充电桩业务22.42% 自动控制相关产品12.64% 在线技术服务5.00% [9] - 2024年营业收入4.34亿元同比增长1.76% 但归母净利润3451.16万元同比下降37.42% 扣非净利润2398.87万元同比下降47.26% [9] - 应收账款占营业收入比值持续上升：近三年分别为98.07%/109.23%/115.83% [9] 近期业绩表现 - 2025年一季度营业收入6740.83万元同比下降9.17% 归母净利润-613.83万元同比下降195.73% 扣非净利润-708.37万元同比下降217.01% [9] - 亏损原因：销售费用增加208.82万元 研发费用增加171.40万元 财务费用增加425.80万元 合计增加806.02万元 [10] 机器人业务发展 - 公司布局矿山机器人业务 拥有73项相关知识产权 其中62项专利含35项发明专利 [10] - 四款巡检及运输类机器人已在多个煤矿投入应用 正攻克防爆驱动关节等核心部件 [10] - 但2024年机器人相关开发支出不足500万元 其中矿山机器人特种产品开发项目2023年支出89.99万元 2024年为0元 [11][12]

中国矿用机器人市场竞争梯队 - 第一梯队包括中信重工、中铁重工、郑煤机和中国煤科，这些企业在业务市场、产品生态和智慧矿山方案经验上竞争力强 [1] - 第二梯队有科大自控、山河智能、天玛智控等，研发投入和产品制造优势明显，未来有望在专业化领域突破 [1] - 第三梯队为国兴智能、菲力克科技等，专注产品制造但市场资质和研发投入较弱 [1] 产业链区域分布 - 广东、江苏产业链上游完善，外资企业聚集，吸引中游矿用机器人制造商 [3] - 陕西、山东、山西因下游矿山需求大，聚集较多矿用机器人企业 [3] - 其他较完善区域包括北京、湖南、辽宁等地 [3] 市场集中度 - 行业集中度较低，CR10约20%，大型企业多外采且智能化布局较少 [6] 上市公司战略集群 - 行业暂无营收和毛利率双高的领先者，向导者如郑煤机、铁建重工营收领先但毛利率乏力 [9] - 突出者如天玛智控、科达自控毛利率超30%，利润留存行业领先 [9] - 中信重工等机械设备商正转型智慧化，向导向者方向发展 [9] 市场竞争力评价 - 中信重工、煤炭科工等四家企业在营收、产品布局、研发等六个维度综合领先 [12] - 天玛智控、科达自控等产品竞争力强，部分产品获市场认可 [12] - 多数企业如国兴智能仅专注产品供应，竞争力较弱 [12] 波特五力模型分析 - 现有竞争者激烈程度一般，专业厂商与大型装备商差异化竞争 [14] - 潜在进入者威胁较大，但高研发和技术壁垒限制中小企业 [14] - 替代品威胁中等，智能化方案可能替代单一机器人产品 [14] - 供应商议价能力强，核心零部件依赖进口 [14] - 买方议价能力强，大型国有矿企采购规模大 [14]

公司基本信息 - 2025年5月20日公司通过全景网“投资者关系互动平台”采用网络远程方式召开业绩说明会 [3] - 参会人员包括投资者、董事长付国军、董秘任建英、财务负责人牛建勤 [3] 子公司相关 - 公司基于战略发展需要设立杭州科达数智科技有限公司，专注数字经济要素和人工智能领域研发与应用，为人工智能领域发展提供技术支撑，推动智慧矿山建设 [3][4] 业务板块情况 新能源充换电业务 - 2024年该业务板块营业收入同比增长208.65%，2022 - 2024年分别为300多万元、3100万元、9700万元，已成为全国社区充电细分赛道龙头 [6] - 充电领域2023 - 2025年中国电动两轮车充电桩市场规模年复合增长率约为25%；换电领域到2030年中国骑手换电市场渗透率将达54%，居民换电渗透率有望达15% [6] 智慧矿山业务 - 在年产千万吨矿井中覆盖率约40%，年产500 - 800万吨矿井覆盖率约15%，在中小型矿井覆盖率相对较低 [13] - 致力于矿山安全生产环节无人值守，开发基于CPS的标准化智能化解决方案和“一体两翼”商业模式 [13] 公司技术成果 - 无人驾驶方面，“露天矿车辆智能感知防撞预警车载系统”和“物联网在矿井无轨胶轮车辅助运输管理系统的应用”入选2024年相关典型案例名单，参与的科技部项目通过综合绩效评价，已实现辅助控制L1级辅助驾驶，后续将升级至L2、L3级 [9] - 矿山大模型有矿山运维大模型和M - CPS智慧矿山一体化管控平台两种，前者提升运营效率，后者解决客户实际问题，公司还将加大研发使大模型融入控制系统 [10] - 已有四款巡检及运输类机器人在煤矿应用，正在攻克矿山领域核心部件，具身智能矿山机器人应用前景良好 [11] 公司业务布局 - 新能源充换电业务持续发力，在营收中占比可能增大 [16][17] - 智慧矿山业务以煤矿智能化为主，非煤矿山智能化为辅，推动“一体两翼”商业模式优化执行，聚焦无人值守，打造整体解决方案，推进技术应用和产品研发，加大365在线技术服务布局 [14] 公司财务情况 - 2025年一季度因加强团队建设和市场布局、加大研发投入、融入资金，销售费用增加208.82万元，研发费用增加171.40万元，财务费用增加425.80万元，合计增加806.02万元致亏损 [15] 其他事项 - 定增事项已于2025年1月24日经2025年第一次临时股东会审议通过，相关工作正积极推进 [7] - 针对智慧矿山研发制造控制类、通讯类等标准化智能产品，形成M - CPS智慧矿山整体解决方案，提供多种产品和服务 [18]

资金与交易 - 2023年公司募集资金使用完毕，专户全部注销[2] - 2024年保荐机构就公司关联交易发表专项意见并披露[2] 报告与核查 - 2024年保荐机构按要求报送风险事项排查报告[2] - 2024年公司完成前期会计差错更正事项[4][5] - 公司2024年不存在需现场核查的情形[2] 其他情况 - 公司及股东各项承诺均已履行[6] - 公司面临市场竞争加剧、技术人员短缺等重大风险[7] - 公司控股股东等股份无质押冻结情况[7] - 交易所或保荐机构无其他需发表意见事项[7]

公司业务表现 - 公司业务主要集中在智慧矿山和新能源充换电领域 [2] - 2024年新能源充换电业务营业收入同比增长208.65% [2] - 新能源充换电业务以社区充电为主、公共充电为辅、换电为补充 [2] - 该业务解决电动自行车、新能源汽车和新能源重卡等不同类型新能源车辆的充换电补能需求 [2] - 新能源充换电业务具备平台属性，属于典型的物联网应用 [2] - 该业务营业收入从2022年300多万元增长至2023年3100万元，2024年达到9700万元 [2] - 公司已成为全国社区充电细分赛道的龙头 [2] 行业发展趋势 - 中国电动自行车充换电市场规模显著增长 [2] - 充电领域：2023年至2025年中国电动两轮车充电桩市场规模年复合增长率约为25% [2] - 换电领域：到2030年中国骑手换电市场渗透率将达到54%，居民换电渗透率有望达到15% [2] 公司战略布局 - 公司持续提升物联网技术 [2] - 加大市场拓展力度 [2] - 在智慧矿山板块稳步发展的同时进一步加快新能源充换电板块的业务布局 [2] - 提升公司整体经营水平 [2]

股东持股 - 员工持股平台太原联盈持股2,667,225股，比例3.4514%[2] 减持计划 - 太原联盈计划减持772,800股，占比1%[4] - 减持方式为集中竞价，15个交易日后3个月内进行[4] 上市信息 - 公司于2021年11月15日在北京证券交易所上市[5] 承诺与风险 - 本次减持与承诺一致，实施有不确定性，不影响控制权[7][9][10]

公司基础信息 - 公司注册资本为7728万元[2] 证券发行情况 - 本次证券发行数量为2070万股，发行价格为13元/股[2] - 本次发行募集资金总额为2.691亿元，净额为2.4954660378亿元[2] 上市相关 - 本次证券于2021年11月15日在北交所上市[2] - 保荐机构督导期限至2024年12月31日[1] 募投项目 - 2023年4月21日审议通过CPS项目延期，至2024年12月[7] - 截至2024年12月31日，募集资金已使用完毕[12]

新策略 - 公司设立全资子公司科达数智[2] - 科达数智已完成工商注册登记并取得营业执照[2] - 科达数智注册资本为1000万元[3] - 科达数智成立于2025年4月17日[3] - 科达数智经营范围含物联网技术服务等[4] - 科达数智许可项目为在线数据处理与交易处理业务[4]