行业与市场动态 - 2025世界新能源汽车大会在海口落幕 展示了多款热门新能源汽车车型以及动力电池、高级别自动驾驶、汽车芯片等前沿技术和产品 展现出新能源汽车市场的旺盛活力 [1] - 作为全国首个提出“全岛禁售燃油车”目标的省份 海南新能源汽车相关政策频出 特别是汽车置换更新补贴等以旧换新政策激发了消费者的消费热情 [1] - 政策红利持续释放直接带动市场热度攀升 有公司表示受政策影响带动 进店客流、咨询人数和实际下单客户均有所增加 [1] 政策与补贴措施 - 海南省商务厅于2025年8月调整汽车置换更新补贴政策 在原政策基础上增加“新车上牌地”限定条件 并要求所购新车在补贴申请审核期间应登记在申请人名下 [1] - 海口市聚焦汽车消费提振 推出汽车置换更新补贴和“首展、首秀、首店”汽车专项补贴两类活动 精准覆盖不同消费需求 [2] - 补贴政策向新能源车和高端车型倾斜 旨在推动汽车消费向中高端、绿色智能化升级 同时降低消费者置换成本 提升购车意愿与消费信心 [2] 市场表现与数据 - 各项促消费措施成效明显 汽车类消费高速增长 前10个月 海南省限额以上单位汽车类零售额同比增长63.2% [2] - 新能源汽车零售额增长尤为突出 前10个月 海南省新能源汽车零售额同比增长1倍 [2] - 海口市新能源汽车市场增长显著 前10个月 海口市新能源汽车增长77.2% [2]

大会核心观点与行业共识 - 全球新能源汽车产业正围绕电动化、智能化、低碳化及基础设施建设协调有序推进，需以开放合作构建产业发展新格局 [1] - 2025世界新能源汽车大会主题为“产业变革与可持续发展”，展览面积达1万平方米，集结50多家企业展示前沿技术 [3] - 世界新能源汽车发展组织（WNEVDO）正式成立，旨在促进跨国合作，成为全球化协同设计与信任合作的平台 [6] 中国市场表现与未来预测 - 2025年1-8月国内新能源乘用车累计批发销量约893.1万辆，同比增长33.5% [3] - 2025年8月国内新能源汽车厂商批发渗透率达52.2%，较2024年同期提升3.3个百分点 [3] - 预计到2030年，中国汽车能源结构中BEV、XEV、ICE销量占比将为4:4:2，全球新能源渗透率将从2025年的25%提升至40% [6] - 更积极预测认为到2030年中国新能源渗透率将达70%，国内市场形成混动、纯电、燃油“433”格局 [6] 产业发展路径与系统性工程 - 新能源汽车发展需突破电池、芯片、软件核心技术，推进绿色智能工艺与回收利用体系 [4] - 基础设施方面需加快沿高速公路布局分布式新能源发电和氢能补给，并通过V2G技术实现车网互动 [4] - 未来需通过社区智能充电和规模化应用促进绿电消纳与双向高效利用 [4] 全球化合作与开放趋势 - 中国全面放开新能源汽车外资股比限制，支持外资与中资深化合作，建立多双边合作机制 [7] - 中外车企“互学共鉴、双向奔赴”趋势形成，但面临贸易壁垒、标准差异、供应链韧性不足等挑战 [7] - 行业建议坚持开放合作反对脱钩断链，坚定绿色理念共担社会责任，加强产业协同优化创新生态 [7] 中国车企的海外本土化布局 - 广汽集团计划未来五年在多个国家加大投资形成本地化生产能力，并在泰国推进充电网络建设，在巴西参与标准制定 [9] - 广汽集团在巴西、泰国与当地高校合作培养新能源汽车本地人才，坚持扎根当地共同成长的发展理念 [9] 外资企业的中国本土化战略 - 保时捷中国研发中心推出中国专属车载信息娱乐系统，决策流程更快更灵活，本土化团队参与度提升 [10] - 宝马集团在中国灵活调整产品策略，积极研发氢燃料电池汽车，并与Momenta、华为、腾讯等科技公司合作开发智能系统 [12] - 奔驰集团计划未来24个月内在中国推出多款新电动车型与智能服务，并寻求与科技公司跨界合作探索智能网联 [12] - 丰田中国建立了完善的本土化研发体系，具备独立研发能力，并通过本地供应商合作确保关键零部件环保生产 [13]

大会概况 - 2025世界新能源汽车大会于9月27日至29日在海南海口举办 [3] - 大会汇聚全球政产学研界代表探讨未来交通出行和绿色可持续发展 [3] - 除20场会议外还策划了科普讲堂和技术展览等多项公众活动以推动新能源汽车普及与消费 [3] 公众活动与科普 - 大会于9月28日14:30在云洞图书馆举办免费新能源汽车科普讲堂主题为“国车之光” [3] - 讲堂内容涵盖中国汽车工业起源发展及新能源智能化领域前沿科技旨在吸引公众特别是青少年参与 [3] 技术展览与行业参与 - 技术展览面积达1万平方米汇聚50多家全球新能源汽车领域企业 [4] - 参展企业包括深蓝汽车大众宝马奔驰丰田上汽集团广汽集团等主流厂商 [4] - 展品涵盖动力电池驱动电机智能底盘高级别自动驾驶汽车芯片等多项前沿技术及产品 [4] - 展览于9月27日至29日免费向公众开放地点在海南国际会展中心 [4][6]

市场表现 - A股三大指数集体上涨，沪指涨0.5%报3534点创年内收盘新高，深证成指涨0.37%，创业板指涨0.34% [1] - 市场结构性分化加深，"高切低"趋势难以破局，新赛道仍为投资关键胜负手 [1] - 半年报预告显示新赛道多预喜与传统赛道疲软形成鲜明对比 [1] 人形机器人 - 宇树科技完成IPO辅导备案，头部国产机器人厂商加速资本化进程 [2] - 特斯拉持续优化人形机器人方案，国内供应链企业释放积极信号 [2] - 2025世界人工智能大会、机器人大会等重磅活动有望持续催化板块 [2] 自动驾驶 - 高级别自动驾驶在Robotaxi、快递、矿山等多场景实现商业化加速 [3] - 北京、广州出台新政鼓励创新应用，上海将发布高级别自动驾驶引领区行动方案 [3] - 建议关注车队运营方、智能驾驶零部件供应商、主机厂及路侧设备供应商四条投资主线 [3] 电力改革 - 山东等6区域已印发新能源上网电价市场化改革实施方案 [4] - 存量项目延续保障性收购方案，运营商盈利预期趋稳 [4] - 东部与南部沿海区域增量消纳空间更大，利好海上风电等项目 [4] 稳定币监管 - 美国正式通过《GENIUS法案》，确立数字稳定币联邦监管框架 [6] - 法案保留联邦为主、州级补充的宽松监管模式 [6] - 预计将推动金融科技巨头加速布局稳定币市场 [6] 新能源汽车 - 三部门部署规范产业竞争秩序，要求加强价格监测、产品一致性检查及缩短账期 [7] - 将加快出台电耗限值、电池回收安全等标准 [7] - 倡导行业自律抵制"网络水军"等乱象 [7] 低空经济 - 发改委强调因地制宜发展低空经济，防止低效重复建设 [8] - 推进无人机"一机一码"实名登记，健全飞行安全应急机制 [8] 平台经济监管 - 市场监管总局约谈饿了么、美团、京东，要求规范促销行为 [9] 钢铁行业 - 钢铁工业规划部长会提出严控增量、畅通退出，建立产能治理新机制 [10] 央企动态 - 国务院批准组建中国雅江集团，央企数量增至99家 [11] - 中国船舶获准以新增30.53亿股吸收合并中国重工 [12]