从 " 2025 上海新兴产业企业 100 强" 榜单可以发现，新兴产业百强延续了高速增长态势，营业收 入总额首次站上 2 万亿元台阶，达到 2.2 万亿元；净利润 1953.7 亿元，增长率达到 72.47% 。 相比之下， 2021 年首次发布的新兴产业百强榜上，企业营业收入总额不足 9000 亿元。 "榜单已成为上海经济发展的晴雨表，反映出整体经济的景气度。"上海市企业联合会副会长兼秘书 长赵广君表示，百强榜单持续扩容，从最初的三个主要榜单逐步增至八个，内容不断丰富，企业排名 随发展动态调整，今年多家大型企业排名较去年实现提升。 国内首批获得证券投资咨询资格机构之一、中国证券业协会会员理事单位 上海九方云智能科技有限 公司（以下简称：九方智投），凭借其卓越的技术实力与创新动能，成功入选"双百强"榜单——" 2025 上海新兴产业企业 100 强"、" 2025 上海成长企业 100 强"， 展现出金融科技与证券投顾 深度融合的强劲势头。 | 2025上海新兴产业企业100强 | | --- | | 排名 | 企业名称 | 2024年营业收入 | 曲区 | | --- | --- | --- | --- ...

2024年1月至今，A股市场新开户数量一路蹿升，越来越多投资者"跑步进场"。部分投资者在行情助推 或营销攻势下，购买了投资顾问服务。而随后，这些新股民的情绪也往往被行情的涨跌起伏牵着走，更 不淡定的是在投顾服务方面投入了真金白银的投资者。 除了这些有组织的法务公司，也有一些个人博主试图复制这套"投顾退费生财路径"。南都N视频记者留 意到，一位拥有几十万粉丝的财经类博主长期关注炒股，也在其账号开通了付费会员VIP群，如果花费 几百元成为会员，也可以在VIP会员群里学到这套"投顾退费教程"。 行业人士指出，参与此类"代理维权"活动，客户面临极高的个人信息泄露风险，甚至可能被不法分子非 法利用。这不仅无助于问题解决，反而挤占了正常的企业客服与投诉渠道，最终导致消费者的合法权益 更难得到有效保障。 诱导投资者参与有"套路" "代维"机构呈专业化发展趋势 南都N视频记者注意到，市场行情变幻莫测，涨跌之间，一批机构和个人盯上了这些投资者，他们 以"维护投资者合法权益"为名，诱导证券投顾公司的客户办理退费、代客投诉等业务，并从客户退费中 抽取30%至50%的提成，美其名曰"手续费"，甚至已经形成一条完整的"代维"黑灰产业链 ...

A股市场热度与投资者行为变化 - A股成交额连续7个交易日达到2.1万亿元以上 上证指数站稳3700点后继续上攻3800点 市场向上趋势逐步确立 [1] - 咨询股票投资的个人投资者数量成倍增长 证券投顾机构客户流量同比增长约50% [1] - 投顾行业头部公司九方智投控股股价自8月初以来上涨37% [1] 投顾行业规模与结构 - 盈米基金投顾签约客户数超50万 总投顾规模超470亿元 其中权益占比66% [4] - 盈米基金投顾服务资产规模从6月末约430亿元增长至8月15日超470亿元 [4] 投资者行为特征与困惑 - 超68%投资者反馈无法判断买卖时点 在科技股快速轮动中频繁调仓错失主线行情 [5] - 信息过载导致决策瘫痪 自媒体和碎片化资讯轰炸使投资者收到矛盾研报不敢操作 [6] - 约30%-40%投资者在指数创新高行情中未赚到钱 主要困惑是如何找到投资方向 [6] 外资流入与配置趋势 - 全球主动型共同基金对中国市场配置比例升至6.4% 海外资金仍有较大增配空间 [13] - 外资被动型基金累计流入A股资金达110亿美元 远超2024年全年的70亿美元 [13] - 北向资金估算净流入A股121亿元 较前一周32亿元大幅增长 其中灵活型外资净流入52亿元环比增长近两倍 [13] - 韩国股民对中国股票持仓量从2024年末190.83亿元上涨至244.75亿元增长约三成 加仓重点为科技与新能源股票 [13] 市场结构特征与投资策略 - 市场呈现结构分化板块轮动特征 仅30%龙头股持续走强 40%个股横盘震荡 30%可能阴跌 [7] - 投顾机构建议避免追高拥挤赛道 控制权益仓位不超过70% 利用ETF参与轮动降低个股波动风险 [11] - 采用定投方式平滑成本避免情绪化择时 坚持为合理期限资金创造盈利空间的原则 [6][11] 专业投顾服务需求增长动因 - 投资者行为变化：A股市场波动加大使普通投资者意识到自行操作风险 转而寻求资产配置风险管理和中长线策略专业服务 [3] - 市场带动效应：交投活跃时投资机会增多但信息过载 客户希望通过专业投顾过滤资讯避免盲目追涨杀跌 [3]

A股市场热度与投资者行为变化 - A股成交额连续7个交易日达到2.1万亿元以上 融资资金持续活跃 上证指数站稳3700点后继续上攻3800点 市场向上趋势逐步确立[2] - 证券投顾机构客户流量同比增长约50% 咨询股票投资的客户数量呈现成倍增长 签约客户数量不断增加[2] - 九方智投控股股价自8月初以来上涨37% 反映投顾行业头部公司受市场追捧[2] 投资者需求与行为特征 - 普通投资者因市场波动加大转向寻求专业服务 在资产配置、风险管理和中长线策略方面需求突出[3] - 超68%投资者反馈无法判断买卖时点 部分客户在科技股快速轮动中频繁调仓错失主线行情[5] - 信息过载导致决策瘫痪 自媒体和碎片化资讯轰炸使投资者收到矛盾研报不敢操作[5] - 约30%-40%投资者未赚到钱 主要诉求是如何抓住市场主流和确定投资方向[5] 基金投顾业务发展 - 盈米基金投顾签约客户数超50万 总投顾规模超470亿元 其中权益占比66%[4] - 较今年6月末的430亿元投顾规模实现增长 显示基金投顾业务持续扩张[4] - 基金投顾坚持不参与短期题材炒作 执行"寻找长期上涨资产 逢低定投"策略[6] 外资流入态势 - 全球主动型共同基金对中国市场配置比例升至6.4% 海外资金仍有较大增配空间[11] - 外资被动型基金累计流入A股资金达110亿美元 远超2024年全年的70亿美元[11] - 北向资金估算净流入121亿元 较前一周32亿元大幅增长 其中灵活型外资净流入52亿元 环比增长近两倍[11] - 韩国股民对中国股票持仓量从2024年末190.83亿元上涨至244.75亿元 增长约三成 加仓重点为科技与新能源股票[13] 投资策略建议 - 慢牛行情呈现结构分化特征：30%龙头股持续走强 40%个股横盘震荡 30%可能阴跌[8] - 建议初入市者把握四大原则：拥抱长期主义 善用专业工具降维决策 严守风控铁律 保持良好心态[8] - 控制权益仓位不超过70% 留部分资金在固定收益及另类配置做风险对冲 利用ETF参与轮动降低个股波动风险[9] - 采用定投方式平滑成本 避免情绪化择时 不参与短期题材炒作[6][9]

行业景气度与客户增长 - 证券投顾行业客户流量同比增长约50% [1] - 咨询股票投资客户数量呈现成倍增长趋势 [1][3] - 签约客户数量不断增加 [1][3] - 头部公司九方智投控股股价自8月初至8月21日上涨37% [1][3] - 盈米基金投顾签约客户数超50万 总投顾规模超470亿 其中权益占比66% [6] - 盈米基金投顾服务资产规模从6月末约430亿元增至8月15日超470亿元 [6][7] 市场环境与需求驱动因素 - A股成交额连续7个交易日达2.1万亿以上 融资资金持续活跃 [2] - 上证指数站稳3700点后继续上攻3800点 [2] - 投资者行为变化推动需求增长：市场波动加大使投资者转向专业服务 尤其在资产配置、风险管理和中长线策略方面 [4] - 市场带动效应推动需求增长：交投活跃伴随信息过载 客户希望通过专业投顾过滤资讯 避免盲目追涨杀跌 [4] - 行业呈现向专业化、规范化转型的趋势 [4] 投资者行为与核心痛点 - 超68%投资者反馈无法判断买卖时点 受情绪驱动追涨杀跌 [9] - 信息过载导致决策瘫痪 投资者收到矛盾研报不敢操作 [9] - 约30%-40%投资者在指数创新高行情中未赚到钱 诉求为如何抓住市场主流方向 [9] - 基金投资者频繁询问"哪个方向涨得猛 能否跟进" 从黄金、纳指到恒生科技均出现大量跟进询问 [10] 机构应对策略与服务升级 - 加强投研能力和AI辅助工具以应对需求飙升 [5] - 构建事前事中事后三层体系破解择时焦虑 [9] - 推出投研内参 由研究员深入上市公司一线调研 以通俗语言解读复杂逻辑 [9] - 引导用户持有权益类产品平均周期延长至2年以上（行业平均不足6个月） 持有指数和债券基金平均时长超一年 [7] - 执行"寻找长期上涨资产 逢低定投"策略 通过文章、直播、社区问答等形式引导投资者耐心等待机会 [11] - 明确不参与短期题材炒作 坚持为合理期限资金创造盈利空间的原则 [11] 投资建议与市场特征 - 当前为结构分化、板块轮动市场 仅30%龙头股持续走强 40%个股横盘震荡 其余30%可能阴跌 [12] - 建议初入股市投资者把握四条核心原则：放弃一夜暴富想法拥抱长期主义、善用专业工具降维决策、严守风控铁律、保持良好心态 [13][14] - 建议控制权益仓位不超过70% 留部分资金在固定收益及另类配置上做风险对冲 [15] - 建议利用ETF参与轮动降低个股波动风险 采用定投方式平滑成本避免情绪化择时 [15] - 建议根据自身经济情况确定配置资金规模 避免盲目投资 [15]

行业景气度提升 - 证券投顾行业客户流量同比增长约50% [1] - 咨询股票投资客户数量呈现成倍增长 签约客户数量不断增加 [1] - 九方智投控股股价自8月初以来上涨37% [1][3] 市场交易活跃 - A股成交额连续7个交易日达到2.1万亿以上 [2] - 上证指数站稳3700点后继续上攻3800点 [2] - 融资资金持续活跃 市场向上趋势逐步确立 [2] 行业转型趋势 - 咨询客户和签约客户显著增加反映行业向专业化、规范化转型 [4] - 公司加强投研能力和AI辅助工具以应对需求飙升 [5] - 盈米基金投顾签约客户数超50万 总投顾规模超470亿 [6] 投资者行为变化 - 投资者意识到自行操作风险 转而寻求专业服务 [4] - 盈米基金用户持有权益类产品平均周期延长至2年以上 [7] - 持有指数和债券基金的平均时长超过一年 [7][8] 投资者面临挑战 - 超68%投资者反馈无法判断买卖时点 [10] - 30%-40%投资者在行情好的情况下未赚到钱 [10] - 信息过载导致决策瘫痪 投资者要求深度解析 [10] 机构应对策略 - 构建"事前事中事后三层体系"破解择时焦虑 [10] - 研究员深入上市公司一线调研 以通俗语言解读复杂逻辑 [10] - 盈米基金明确不参与短期题材炒作 坚持为合理期限资金创造盈利空间 [12] 投资建议 - 建议初入股市投资者把握四条核心原则：放弃一夜暴富想法、善用专业工具、严守风控铁律、保持良好心态 [14][15] - 控制权益仓位不超过70% 利用ETF参与轮动降低个股波动风险 [16] - 采用定投方式平滑成本 避免情绪化择时 [16]

行业背景与公司定位 - A股市场正经历深刻重构 注册制全面推行与机构化进程加速使个人投资者面临前所未有的认知挑战 [1] - 公司作为新一代股票投资助手 通过科技+投研双轮驱动战略为投资者构建智能化服务生态 [1] - 资本市场从散户化向专业化演进 公司推动投顾行业从信息中介向价值共创者转型升级 [7] 科技创新成就 - 2025年1月人工智能中心研究成果被国际计算语言学大会以Oral评级录用 为录用论文中前5% 该会议论文录用率通常低于25% [3] - 研究成果《超越检索记忆：现实世界长期对话中拥抱压缩记忆》标志证券垂直领域AI技术获权威认可 [3] - 构建智能投教生态 为投顾行业高质量发展提供可复制的技术解决方案 [7] 专业认可与奖项 - 2024年荣获第十五届金融金鼎奖——年度优秀金融科技公司 该奖项以高标准严要求公开透明的评选流程著称 [5] - 2024年获得第九届时代金融金桔奖——专业服务金融机构 该奖项是市场独立第三方对金融业杰出贡献企业的认可 [5] - 2025年在上海市证券纠纷调解知识竞赛中荣获一等奖 展示纠纷处理和投资者权益保护专业水准 [3] 投资者服务与教育 - 公司积极参与行业活动 包括举办高端投资论坛 加入中国基金报投教联盟等 [3] - 通过多元形式推动投资者教育事业发展 响应提升国民金融素养政策号召 [3][7] - 凭借丰富产品体系与便捷智能投顾服务获得专业认可 [5]

公司战略布局 - 九方智投控股为抢抓AI爆发式发展机遇成立九方智擎科技，定位为证券行业AI技术探索的开路先锋[1] - 公司实施"科技+投研"双轮驱动战略，AI技术被视为核心工具，已布局人工智能中心并打造九章证券领域大模型体系[1] - 九方智擎入驻上海徐汇区"模速空间"园区，该园区为上海首个AIGC专业创新生态社区，旨在构建产业协同和吸引顶尖人才[2] - 公司与腾讯云达成战略合作，聚焦AI工具提效、服务范式重塑和智能云底座建设，预计产生显著业务协同效应[3] 技术研发与产品 - 公司研发九章证券领域大模型，深度融合行业知识库和海量金融数据，具备多场景赋能和垂直化能力[4] - 基于九章大模型推出金融对话智能体九方灵犀，提供智能化、专业化股票投资服务[4] - 2024年研发支出达3.19亿元，同比增长两位数，研发投入占比营收13.8%，研发团队437人占总人数17.7%[5] 市场表现与行业影响 - AI技术加持下公司合同负债维持高位，为下半年业绩提供支撑，盈喜公告印证利润改善趋势[4] - 信达证券给予"买入"评级，认为公司投资价值体现在行业领先地位及对金融科技未来机遇的把握[5] - AI技术构建独特竞争壁垒，稀缺性获机构认可，公司被视为兼具确定性和成长弹性的投资标的[5] 行业趋势 - AI正重新定义证券投顾行业效率与体验边界，Meta、微软等科技巨头财报超预期印证AI赛道高景气度[4] - 资本市场对AI概念股价值重估热情高涨，技术领先企业股价创新高反映投资者乐观情绪[4]

公司战略与AI布局 - 九方智投控股成立九方智擎科技有限公司 旨在抢抓AI爆发式发展机遇 探索AI技术在证券行业的提效赋能[1] - 公司采用"科技+投研"双轮驱动战略 已布局人工智能中心并打造九章证券领域大模型体系 发布九方灵犀等AI产品[1] - 九方智擎入驻上海市徐汇区"模速空间"园区 该园区系上海首个生成式人工智能专业创新生态社区[2] - 公司与腾讯云达成战略合作 聚焦AI赋能工具提效 重塑企业运营范式 打造行业新标准及智能云底座[3] 技术研发与产品创新 - 九章证券领域大模型深度融合行业特色知识库 具备多场景赋能和能力垂直化特点 支撑金融对话智能体九方灵犀的开发[4] - 2024年研发支出达3.19亿元 同比增长两位数 研发投入占总营收比重13.8%[5] - 研发团队人数437人 占公司总人数17.7%[5] 财务表现与市场认可 - 公司盈喜公告印证利润改善趋势延续 合同负债维持高位 为下半年业绩提供支撑[4] - 信达证券给予公司"买入"评级 认可其行业领先地位及对金融科技与全球市场机遇的把握[5] 行业影响与发展前景 - AI技术重新定义证券投顾行业效率与体验的边界 展现巨大潜力[2] - 公司从"垂直领域参与者"向"国家战略落地者"迈进 AI实践为行业提供可借鉴经验[2][5] - AI加持放大证券投顾行业经济效益 公司产品"智投"属性增强 产品矩阵日益丰富[4]

A股市场表现 - 沪深北三市全天总成交额达2.18万亿元 时隔114个交易日重回2万亿元上方 [1] - 上证指数盘中触及3688.63点 创2021年12月14日以来新高 [1] - 7月A股新开户数达196万户 环比增长19% 同比增长71% [1] - 今年A股累计新开户达1456.13万户 同比增长36.88% [1] 智能投顾行业发展趋势 - 金融行业2024年全面数智化转型加速推进 [2] - 市场对全面专业高效的智能投顾软件需求迫切 [1] - 国诚投顾成为唯一入选人工智能行业标杆案例的证券投顾公司 [7] 决策家软件核心技术 - 采用自主研发量化选股体系 包含三大策略模型与五大特色指标 [3] - 左侧抄底模型通过动态监测资金流与筹码分布捕捉超跌反弹机会 [3] - 主升回踩模型结合趋势通道与多空信号在关键支撑位发出买入提示 [3] - 主升突破模型依托量价时空四维分析识别主升浪启动信号 [3] 人机协同功能 - 系统整合行业研究报告和专家观点实现知识积累 [4] - 投研人员可将研究成果反馈系统以优化算法模型 [4] - 实现行业研究与专家知识的良性互动 [4] 个性化服务功能 - 通过动态分析用户画像提供千人千面学习路径 [5] - 匹配从基础认知到高阶策略的阶梯式课程模块 [5] - 采用学练用闭环模式实现知识高效内化 [5] 市场认可与行业地位 - 软件入选《2025年"人工智能+"行业标杆案例荟萃》 [7] - 上线一周年成为投资者在A股市场的得力助手 [8] - 让普通投资者装备数字化金融大脑寻找适合的投资工具 [8]