全球市场展望与投资策略 - 面对贸易关系紧张、地缘政治不确定性和全球通胀压力 强调投资组合需保持灵活性与多元化配置[1] - 美国企业盈利预计增长5%至10% 主要受益于实质GDP增长达1.5%[1] - 企业盈利增长将更为广泛 大型股表现突出 价值型与增长型股票均有望获得正回报[1] 亚洲市场投资机遇 - 印度市场受通胀降温、GDP增长强劲支撑 制造业蓬勃、就业正式化与数码基建发展构成结构性主题[1] - 印度在全球供应链中深度整合 在保护主义背景下获得更大长期投资价值[1] - 中国科技发展方向明确 正建立强大机械人产业生态系统 泛人形机器人应用快速发展[1] 亚太地区结构性机会 - 亚太企业在全球科技和人工智能价值链中扮演重要角色[2] - 半导体与存储器芯片制造商、后端设备制造商及基础设施供应商领域存在长期投资机会[2] - 日本市场受益于企业改革、通胀正面影响和经济正常化 金融、工业和消费品行业存在特定机会[2] 投资组合构建策略 - 采用自下而上选股策略专注发掘区域性投资机会[2] - 通过平衡配置优质增长股与收息股构建韧性组合 兼顾长期资本增值与稳定股息收入[2] - 互补性资产配置有助于构建全天候投资组合 在市场上行时捕捉增长机会并通过股息提供防御能力[2]