战略转型方向 - 公司聚焦国家战略性产业，包括特殊行业、航空航天、汽车、新能源、低空经济、集成电路等智能制造产业 [3] - 服务能力拓展至全生命周期质量保障，包括计量、可靠性试验、电磁兼容检测、集成电路测试等一站式服务 [3] - 战略性产业调整带动二季度收入增速较一季度实现较快改善 [3][4] 财务表现与成本控制 - 2025年上半年毛利率提升，净利润增速高于营业收入增速 [5] - 成本控制优化，人工成本、折旧成本、场地成本得到有效控制 [5] - 高毛利率战略新兴产业订单和收入实现较快增长 [5] 新兴业务发展 - 数据科学分析与评价业务2025年上半年营业收入6523.21万元，同比增长47.07% [6] - 软件测评服务签单较去年同期大幅增长，新增CS认证资质形成多认证捆绑销售组合 [6][7] - 布局人工智能体系和产品认证，拓展模型测评和模型备案业务 [7] 下游产业布局 - 特殊行业、航空航天、新能源汽车、低空经济领域业务占比超过60% [8] - 新兴领域订单占比超过80%，订单增速持续高于收入增速 [8] - 特殊行业高端装备及智能装备自5月份起持续复苏，实现较快增长 [8] 人才与创新能力建设 - 2025年人员数量保持谨慎增长，重点引进卫星互联网、网络安全、人工智能等领域高端技术人才 [9] - 通过信息化和智能化手段提高工作效率和人均产出 [9] 商业航天领域布局 - 构建八大技术平台覆盖卫星设计、制造、测试、认证全生命周期检测服务 [10][11] - 研制出"4GIOT卫星通信集成测试系统"，支持多制式、多频段、多场景测试 [11] - 拟投资3.44亿元建设卫星互联网质量保障平台项目 [11]

审议程序 - 公司第五届董事会第二十三次会议全票通过2025年中期利润分配预案 需提交第二次临时股东大会审议 [1] 利润分配方案 - 以享有利润分配权的股本总额为基数 向全体股东每10股派发现金红利1.50元（含税） 不送红股 不以资本公积金转增股本 [1] - 公司现有总股本583,245,846股 回购专用账户持有22,858,144股 享有利润分配权股份数量为560,387,702股 [2] - 预计现金分红总额84,058,155.30元 若股本总额变化将按每股分配比例不变原则调整分红总额 [2] 财务数据支撑 - 母公司2025年半年度实现净利润134,351,910.75元 提取法定盈余公积金13,435,191.08元 [1] - 2025年6月末母公司可供股东分配利润为535,061,584.27元 [1] - 合并资产负债表总资产6,554,677,297.80元 母公司总资产5,250,354,147.95元 [3] - 交易性金融资产30,001,068.49元 其他权益工具投资15,624,000.00元 其他流动资产160,003,143.18元 [3] 方案合规性 - 利润分配预案符合公司章程及《三年（2025-2027年度）股东回报规划》规定 [4] - 方案兼顾经营发展与投资者利益诉求 与公司经营业绩相匹配 不会造成流动资金短缺 [4]

公司股权激励计划调整 - 公司拟注销13位离职激励对象已获授但尚未行权的股票期权合计110,000份 并回购注销其已获授但尚未解除限售的限制性股票合计110,000股 [1] - 该调整事项已于2025年8月27日经第五届董事会第二十三次会议和第五届监事会第十三次会议审议通过 尚需提交股东大会审议 [2] 股权激励计划历史实施情况 - 2023年股票期权与限制性股票激励计划曾获得广州市国资委批复同意（穗国资函〔2024〕134号） [3] - 2024年8月完成股票期权授予登记 登记数量为802万份 限制性股票授予价格为8.68元/股 授予登记数量为802万股 激励对象人数为557位 [6] 限制性股票回购价格计算 - 回购价格需根据派息情况调整 计算公式为P=P0-V 其中P0为调整前授予价格 V为每股派息额 [7] - 公司2024年中期权益分派方案为每10股派现2.50元 2025年拟实施中期利润分配为每10股派现1.50元（尚需股东大会审议） [7] - 根据是否实施2025年分红 回购价格可能调整为8.28元/股或8.13元/股 加上银行存款利息后实际回购价格分别为8.40元/股或按8.13元为基础计算 [7] - 回购资金总额预计为914,400元或897,900元 资金来源为公司自有资金 [7][8] 股本结构影响 - 本次回购注销后 公司总股本将减少110,000股 [8] - 股权激励限售股数量从8,020,000股（占比1.38%）减少至7,910,000股（占比1.36%） 高管锁定股数量维持34,822,205股（占比5.97%）不变 [8] 财务及经营影响 - 注销股票期权不影响总股本 回购限制性股票减少总股本 [8] - 已确认的股权激励费用将在员工离职年度冲回 不影响后续年度损益 [8] - 本次调整不影响激励计划正常实施 对财务状况和经营成果无不利影响 [8][9] 程序合规性 - 监事会认为本次调整符合《上市公司股权激励管理办法》及公司激励计划相关规定 审议程序合法有效 [9] - 律师事务所认为公司已取得必要批准和授权 符合《公司法》《证券法》等法律法规要求 尚需履行信息披露及股份注销手续 [9]

财务业绩 - 2025年上半年实现营业收入14.78亿元，同比增长10.01% [1] - 归母净利润0.97亿元，同比增长22.11% [1] - 第二季度营收8.60亿元，同比增长13.79%，环比增长39.19% [1] - 扣非后归母净利润环比大幅增长5419.18% [1] - 中期利润分配预案为每10股派发现金红利1.5元(含税) [1] 业务结构转型 - 业务重心从综合性计量检测向国家战略性产业聚焦 [1] - 重点布局特殊行业、商业航天、新能源、低空装备、人工智能等领域 [1] - 整体毛利率达43.12%，保持稳定增长 [3] 新兴业务表现 - 集成电路业务收入1.3亿元，同比增长17.64% [2] - 拓展第三代半导体测试、芯片可靠性验证及硅光芯片新业务 [2] - 数据科学分析与评价业务收入6523.21万元，同比增长47.07% [2] - 新增CS认证资质并开展人工智能模型测评业务 [2] 传统业务表现 - 计量服务业务收入同比增长1.14%，毛利率超45% [3] - 可靠性与环境试验业务收入同比增长17.68%，毛利率超45% [3] - 电磁兼容检测业务收入同比增长11.73% [3] 研发投入与技术创新 - 上半年研发投入1.81亿元，同比增长18.13% [4] - 参与飞行汽车技术标准工作组，拓展无人机适航咨询业务 [4] - 与重庆理工大学共建新能源汽车热管理实验室 [4][5] - 中标广州市人工智能与数据治理项目，构建AI测评认证能力 [5] 战略布局与行业地位 - 通过多认证捆绑销售模式强化市场竞争力 [2] - 在智能网联汽车领域增配ADAS测试团队及设备 [4] - 头部企业受益于政策支持及行业集中度提升趋势 [5] - 在国家战略性产业需求释放背景下持续深化产业链合作 [5]

财务表现 - 2025年上半年实现营业收入147,825.07万元，同比增长10.01%，其中第二季度营收86,021.63万元，同比增长13.79% [7] - 归属于上市公司股东的净利润9,731.58万元，同比增长22.11%，主要受益于业务结构优化和精细化管理 [8] - 拟实施中期利润分配方案，每10股派发现金红利1.5元（含税），预计现金分红总额84,058,155.30元 [22][88][89] 业务板块表现 - 可靠性与环境试验业务收入37,364.73万元，同比增长17.68%，中标航空、汽车、新能源行业多个大额项目 [9] - 集成电路测试与分析业务收入13,000.21万元，同比增长17.64%，拓展第三代半导体及芯片可靠性测试新业务 [9] - 电磁兼容检测业务收入16,590.45万元，同比增长11.73%，新获电子设备及零部件等领域资质认证 [10] - 数据科学分析与评价业务收入6,523.21万元，同比增长47.07%，软件测评服务签单大幅增长 [11] - 生命科学业务收入21,049.80万元，同比下降8.53%，其中生态环境检测板块因"三普"业务订单下滑影响较大 [11] - EHS评价服务业务收入4,058.40万元，同比下降13.75%，下游行业景气度尚在恢复中 [12] 战略布局与技术创新 - 聚焦低空经济领域，加入飞行汽车技术标准工作组，拓展中型无人机适航咨询业务 [13] - 在智能网联汽车领域增强ADAS场测技术实力，共建新能源汽车热管理实验室 [13] - 布局人工智能测评认证能力，成功入选CS评估机构，中标广州市人工智能与数据治理支撑项目 [13] - 完成曼哈格51%股权收购，加强标准物质领域布局，投后管理效果显著 [15][16] 运营管理优化 - 升级业务组织架构，完善经营管理制度，制定《一级经营责任主体主要责任人年度业绩考核和薪酬管理办法》 [14] - 强化客户资源体系建设，提升跨区域客户管理效率，实现订单数量与产值同步增长 [14] - 使用闲置募集资金1.5亿元暂时补充流动资金，提高资金使用效率 [82] 募集资金使用 - 非公开发行股票募集资金净额14.86亿元，截至2025年6月30日累计使用12.33亿元 [62][64] - 区域计量检测实验室建设项目累计使用募集资金4.83亿元，投资进度达80%-99% [72][73] - 华东检测基地项目累计使用募集资金2.00亿元，投资进度58.11% [74] - 华中（武汉）检测基地项目累计使用募集资金1.84亿元，投资进度91.89% [75] 公司治理 - 董事会审议通过半年度报告、利润分配预案及多项制度修订议案 [19][22][29][31][34][37][40][43][46] - 注销13位离职激励对象股票期权11万份，回购注销限制性股票11万股 [24][94][95] - 控股股东和实际控制人报告期内未发生变更 [5][6]

股权激励计划调整 - 注销部分股票期权不会影响公司总股本 回购注销部分限制性股票将减少总股本[1] - 相关会计处理中已确认费用将在员工离职年度冲回 对后续年度损益无影响[1] - 本次调整不影响激励计划正常实施 不会对财务状况和经营成果产生不利影响[1] 公司治理程序 - 监事会确认本次调整符合《上市公司股权激励管理办法》及公司激励计划相关规定[2] - 法律意见认为公司已取得必要批准授权 程序符合《公司法》《证券法》等法律法规要求[3] - 公司需依法履行信息披露义务并办理股份注销及减资手续[3] 股东大会安排 - 2025年第二次临时股东大会定于9月16日召开 采用现场与网络投票相结合方式[4][7] - 股权登记日为9月11日 现场会议地点设在广州番禺区广电计量科技产业园[9][12] - 网络投票通过深交所系统进行 交易系统投票时间为9:15-11:30及13:00-15:00 互联网投票时间为9:15-15:00[6][20] 会议审议事项 - 提案包含2025年中期利润分配预案及股权激励计划调整事项[13] - 提案2.00和3.00需经出席股东所持表决权三分之二以上通过[14] - 提案1.00和3.00涉及中小投资者利益 将实行单独计票[14] 股东参会程序 - 登记截止时间为9月12日17:00 可通过现场/信函/传真方式办理[16][17] - 网络投票代码为"362967" 简称"计量投票" 表决意见分为同意/反对/弃权[23][24] - 股东可通过授权委托书委托代理人行使表决权 委托有效期至股东大会结束[28][30]

公司治理结构修订 - 公司章程修订明确维护职工合法权益并调整权益主体定义 包括将股东大会统一修改为股东会及修订控股股东实际控制人关联关系等定义[1] - 董事会组成明确规定由九名董事构成 其中职工代表董事一名 董事长由董事会以全体董事过半数选举产生[1] - 新增独立董事相关条款 详细规定独立董事任职资格职责及特别职权 加强对公司潜在重大利益冲突事项的监督[1] 股东会议事规则修订 - 明确审计与合规委员会在临时股东会召集中的职责 当董事会不同意召开或未及时反馈时股东可向该委员会提议召开[2] - 单独或合计持有公司1%以上股份股东可在股东会召开十日前提出临时提案 选举两名以上董事时实行累积投票制[2] - 会议记录与表决资料保存期限不少于十年 并对股东会决议无效撤销情形及争议解决程序进行详细规定[2] 董事会议事规则修订 - 董事会定期会议每年至少召开两次 临时会议新增审计与合规委员会提议情形 明确会议通知提前时间及方式[2] - 董事会表决实行一人一票制 表决意向分为同意反对弃权 主持人需适时提请表决并规定时间内宣布结果[2] - 会议档案包括会议通知材料表决票等 由董事会秘书负责保存 保存期限不少于十年[2] 公司运营决策规范 - 对公司增加减少注册资本发行债券收购本公司股份等重大事项决策程序条件进行修订[1] - 完善内部审计制度 明确内部审计工作领导体制职责权限及相关工作流程监督机制[1]

财务业绩 - 上半年营业收入14.78亿元，同比增长10.01% [1] - 归属于上市公司股东的净利润9731.58万元，同比增长22.11% [1] - 扣除非经常性损益的净利润8344.39万元，同比增长26.35% [1] 股东回报 - 基本每股收益0.17元 [1] - 拟向全体股东每10股派发现金红利1.5元（含税） [1]

行业动态与趋势 - 低轨卫星互联网功能进入系统测试阶段 计划2025年下半年开启众测[1] - 商业航天迎来技术突破和规模爆发双重拐点 2025年下半年发射计划呈现前所未有的密集态势[1] - 国网卫星项目加速推进 已完成多组组网发射 预计8月还有2次发射任务[1] - 上海垣信计划采购7次发射服务 累计发射94颗卫星[1] - 商业航天检测服务需求呈现井喷式增长[1] - 产业市场规模从2015年3764.2亿元增长至2024年2.3万亿元 2025年有望突破2.5万亿元[4] 政策环境 - 商业航天连续两年被纳入《政府工作报告》[3] - 各地围绕技术创新、应用场景拓展和产业链协同进行布局[3] 产业链发展 - 卫星制造领域采用模块化设计、自动化测试和批量化总装等先进模式[3] - 火箭发射向可重复使用、低成本和大运力方向发展[3] - 应用场景包括卫星互联网、遥感数据和深空探测等领域[3] 公司战略布局 - 广电计量拟募资不超过13亿元用于卫星互联网等战略性产能投资[2] - 公司2025年成立"天星院"聚焦空天地网络通信技术[5] - 构建八大技术平台覆盖卫星设计、制造、测试、认证全生命周期[5] 技术平台建设 - 数字孪生仿真平台进行多维度高精度模拟检测[5] - 卫星天线电子载荷通信验证平台保障卫星通信能力[5][6] - 联合研发国内首个4G IOT卫星通信集成测试系统[6] - 高分辨工业CT测试中心对卫星零部件进行无损透视检测[7] - 空间环境适应能力验证平台模拟太空极端环境[7] - 建立商业航天元器件质量保证认证体系及验证平台[7] - 构建商业航天货架产品大数据库平台[7] 政企合作与生态建设 - 与北京卫星制造厂共建联合实验室 聚焦可靠性试验与电磁兼容检测[8] - 以中国宇航学会新会员身份参与行业交流[8] - 在2025年中国航天日展示全产业链检测技术服务体系[8] - 通过一站式检测咨询服务平台延伸服务触角[9] 发展战略 - 以新技术、新标准、新工具、新体系、新生态的"五新"目标为战略指引[9] - 持续加大技术领军人才引进力度[9] - 聚焦提升商业航天发射的可靠性、经济性与高效性[9]

公司业务发展 - 公司依托人才优势、技术优势和创新机制持续保持技术创新 [2] - 公司服务战略性新兴业务 [2]