核心观点 - 中原银行获监管批准吸收合并洛阳银行、平顶山银行及焦作中旅银行 资产规模突破1.2万亿元 跃居城商行第7位 [1] - 中小银行兼并重组步伐加快 监管鼓励优质机构参与并购 以提升风险抵御能力并拓展业务覆盖面 [1][2] - 银行合并需注重盈利能力与资产质量 地方政府应避免行政化"拉郎配" 需妥善安排股权及人员结构 [3] 行业趋势 - 2020年以来中小银行合并重组案例频现 包括四川银行、山西银行及辽沈银行等新设或重组案例 [1] - 监管层明确支持中小银行兼并重组 鼓励优质银行及合规机构参与并购 推动区域整合与风险化解 [1] - 银行兼并重组有助于拓宽业务覆盖 盈利能力强的主体可通过合并区域银行延伸业务触角 [2] 公司财务表现 - 中原银行2021年营业收入192.83亿元 同比增长0.8% 归母净利润35.65亿元 同比增长8% [2] - 不良贷款率2.18% 较年初下降0.03个百分点 新发放贷款不良率控制在1%以内 [2] - 合并后总资产规模超1.2万亿元 营业网点700余个 员工超2万人 附属机构17家 排名升至城商行第7位 [1] 合并重组考量因素 - 银行实力需综合评估资产规模、盈利能力及资产质量 而非仅依赖规模扩张 [3] - 地方政府需量力而行 避免行政干预 需厘清被合并方股权关系并保障各方权益 [3] - 合并重组应实现"1+1>2"效果 重点防范整合过程中可能衍生的新风险 [3]

村镇银行解散与重组 - 国家金融监督管理总局山东监管局同日批复7家村镇银行解散 包括济阳北海村镇银行 山东历城圆融村镇银行 济南高新北海村镇银行 德州陵城圆融村镇银行 武城圆融村镇银行 费县梁邹村镇银行 乐陵圆融村镇银行 各银行资产 负债 业务及权利义务由对应银行承接 [1] - 其中4家冠有"圆融"字号的村镇银行发起行均为山东寿光农村商业银行股份有限公司 该行成立于2009年3月 注册资本18.45亿元 [1][3] - 寿光农商银行持有武城圆融村镇银行41%股权 陵城圆融村镇银行49.75%股权 乐陵圆融村镇银行41%股权 山东历城圆融村镇银行40%股权 [4] 寿光农商银行股权结构 - 寿光农商银行第一大股东是山东寿光金鑫投资发展控股集团有限公司 持股比例7.55% [3] - 其他持股5%以上股东包括寿光市金财公有资产经营有限公司持股6.46% 潍坊市投资集团有限公司持股6.46% 山东寿光巨能集团有限公司持股6.02% [3] - 寿光农商银行直接持有银行业金融机构股权16宗 超过青岛农商银行 济南农商银行 [4] 山东中小银行合并重组动态 - 青岛农商行吸收合并青岛平度惠民村镇银行 山东沂南蓝海村镇银行和济宁蓝海村镇银行3家村镇银行并改建为分支机构 [5] - 国家金融监督管理总局山东监管局一次性公示6家村镇银行获批解散 包括山东临朐聚丰村镇银行 齐河胶东村镇银行 牟平胶东村镇银行 鄄城牡丹村镇银行 莱阳胶东村镇银行和山东商河汇金村镇银行 [5] - 威海富民村镇银行股权变动 山东龙口农村商业银行增持该行股权至40% 济宁银行收购济阳北海村镇银行并设立分支机构 [5] - 青岛农商行受让吉林九台农商行持有的平度惠民村镇银行7320.5万股股份 持股比例达58.82% 成为主发起行 [6] 政策背景 - 国家金融监督管理总局在2025年监管工作会议明确提出"加快推进中小金融机构改革化险" 要求促进治理重塑 管理重构 业务重组 [6] - 政府工作报告强调按照市场化 法治化原则推进地方中小金融机构风险处置和转型发展 [6]

行业关注 - 多家农商行5年期整存整取利率最低降至1.20%，低于国有大行1.30%的挂牌利率水平，出现"存5年不如存1年"的利率倒挂现象 [1] - 中小银行通过利率倒挂吸收短期资金，加速压降高成本长期存款占比，策略相对灵活 [1] - 今年前5个月已有184家中小银行获批复合并或解散，预计未来银行数量将从4600家降至3000家 [2] - 国有大行部分分行自6月1日起停止汽车贷款"高息高返"政策，涉及四川、浙江、河南等多个省份 [3] - 银行机构成为科创债发行主力，16家银行5月7日至6月5日发行20只科创债，规模达2010亿元，占总发行规模一半以上 [4] 企业动态 - 中信银行获批筹建信银金融资产投资有限公司，成为继兴业银行之后第二家获批AIC的股份行 [5] - 花旗宣布精简上海与大连的全球技术解决中心，减少约3500名技术人员 [6] 金融人事 - 中国农业银行广东省分行行长王大军已出任农行党委委员，将分管对公、科技板块 [7] - 戴炜担任北京银行董事、行长的任职资格获北京金融监管局核准 [8] - 洪少平履新内蒙古银行党委书记、董事长（提名）、行长，接替任职不足一年的郭大勇 [9]

中小银行合并重组加速 - 2025年中小银行合并重组按下"快车键"，多家银行披露吸收合并村镇银行并改为分支机构的计划 [1] - 湖北荆门农商行计划6月19日召开股东会审议吸收合并湖北荆门掇刀楚农商村镇银行的议案 [3] - 顺德农商行原定5月20日召开临时股东大会审议吸收合并深圳龙华新华村镇银行，后决定延期 [3] 已上市银行布局村镇银行整合 - 江苏银行获监管批准收购江苏丹阳苏银村镇银行，将设立4家支行 [4] - 无锡农商行股东大会通过吸收合并铜山、姜堰村镇银行并设立分支机构的计划 [4] 政策推动中小金融机构改革 - 国家金融监管总局2025年工作会议明确加快推进中小金融机构改革化险，重点处置高风险机构 [4] - 政府工作报告提出市场化、法治化原则推进地方中小金融机构风险处置和转型发展 [4] 村镇银行整合的动因与优势 - 村镇银行面临规模小、资金薄弱、抗风险能力不足等挑战 [4] - 吸收合并可借助主发起行资源优势，提升业务拓展和风险管控能力 [4] - "村改支"模式可降低经营成本，快速实现业务融入和角色转换 [5] 专家观点 - 资深专家认为"村改支"需主发起行经营健康且有余力参与风险化解 [5] - 行业研究员预测村镇银行结构性重组将加速，数量将逐步减少 [5]