市场表现 - 沪指盘中站上3700点创四年新高但午后跳水 沪指跌0.26%至3673.98点 创业板指跌0.88%至2474.63点 深成指跌0.78%至11461.40点 [1][2][4] - 沪深京三市成交额超2万亿元 较上日放量1504亿元 预计全天成交约2.3万亿元 [3] - 沪指自4月7日低点反弹近21% 进入技术性牛市阶段 [4] - 两市成交额时隔114个交易日重回2万亿上方 两融余额破两万亿 沪指创八连阳 [5] 板块轮动 - 大金融走强 保险股领涨 半导体股活跃 CPO概念及军工股回调 [7] - 军工股长城军工10天7板后高台跳水 跌超7%至62.74元 总市值454.38亿元 年内累计涨近4.8倍 [8][9][10] 个股分析 - 长城军工滚动市净率22.61 显著高于行业平均5.70 存在估值偏高风险 [12] - 公司2024年营收14.3亿元同比减11.42% 净利润亏损3.63亿元 毛利率-1.43% 预计2025年上半年净亏损2500万至2950万元 [14][15] - 游资接力炒作特征显著 龙虎榜显示沪股通席位买入超6亿元 瑞银证券上海花园石桥路净买入4亿元 [13][14] 机构观点 - 浙商证券认为A股处于历史上首次"系统性慢牛" 申万宏源称牛市氛围不会轻易消失 板块轮动和微观活跃度高 [15][16] - 中国银河证券指出若满足盈利改善广度扩大、资金结构优化、政策协同三条件 沪指年末或挑战4000点 [16] - 中金公司分析本轮行情尚未结束 配置建议关注AI/算力、创新药、军工、有色等高景气板块及券商、保险行业 [17]

市场整体表现 - 上证指数冲高3700点后回落，午盘收涨0.2%至3690 88点，最高触及3704 77点[2][3] - 深证成指跌0 15%，创业板指跌0 23%，科创50指数逆势大涨1 77%[2][5] - 全市场超4200只个股下跌，仅1054只上涨，涨停个股40只，半日成交额达1 41万亿元，较前一交易日增加1012亿元[6] 半导体板块 - 半导体产业全线爆发，寒武纪股价创历史新高，午盘涨9 89%至945 02元/股，总市值达3953亿元[10][12][15] - 海光信息盘中大涨11%，泰凌微、瑞芯微、博通集成等涨幅超5%，北方华创涨3 9%[14][15] - 行业观点认为半导体工艺将沿密度提升、先进封测和系统级优化三条路线发展，设备材料与封装环节存在长期投资机会[16] 数字货币与金融科技 - 数字货币概念指数涨2 73%，四方精创暴涨16 68%，恒宝股份、中科金财、京北方等涨停[7][18][20] - 金融科技指数近一周累计涨幅达6%，恒宝股份周涨幅超40%，中科金财涨20%[22] - 政策面推动广州南沙建设区块链、人工智能等数字技术融合应用中心，刺激板块走强[21] 保险与金融板块 - 保险股延续涨势，中国太保A股涨4 66%，H股盘中涨7%，新华保险A股涨3 53%[24][26][27] - 中国平安增持中国太保H股174万股，耗资5583 89万港元，引发市场关注[28] - 金特估概念股活跃，长城证券盘中多次触及涨停，中油资本、光大证券等跟涨[29][30] 港股市场 - 恒生指数微跌0 06%，恒生科技指数跌0 45%，恒生国企指数逆势涨0 18%[8][9] - 恒生生物科技指数表现突出，上涨1 14%[9]

另外，军工装备板块跌幅居前，北方长龙、捷强装备跌超7%；CPO概念持续走低，东山精密跌超8%， 景旺电子、德科立跌超7%。(格隆汇) MACD金叉信号形成，这些股涨势不错！ 格隆汇8月14日｜A股三大指数涨跌不一，截至午盘，沪指涨0.2%报3690.88点，盘中一度突破3700点， 续刷2021年12月以来新高；深成指跌0.15%，创业板指跌0.23%，北证50指数跌0.98%。沪深京三市半日 成交额14313亿元，较上日放量1030亿元，全市场超4200只个股下跌。 盘面上，保险、证券板块走强，长城证券涨停，中银证券、中国太保涨超4%；脑机接口概念股拉升， 博拓生物20cm涨停，创新医疗8天5板，据报OpenAI进军脑机接口赛道；数字货币概念股普涨，国投智 能涨超18%，中财金科涨停，比特币突破12.4万美元/枚创历史新高；半导体板块局部活跃，龙图光罩涨 超17%，寒武纪一度涨超12%创新高，市值突破4000亿元。 ...

CPO概念板块表现 - CPO概念板块整体下跌1 36% [1] - 景旺电子领跌板块 跌幅达4 31% [1] - 天孚通信下跌3 69% 汇绿生态下跌3 67% [1] - 沃格光电 徕木股份 方正科技跌幅均超过3% [1] 个股表现 - 景旺电子为板块内跌幅最大个股 达4 31% [1] - 天孚通信与汇绿生态跌幅相近 分别为3 69%和3 67% [1] - 沃格光电 徕木股份 方正科技集体跌超3% [1]

市场表现 - A股三大指数全线走高 沪指报3683 46点涨幅0 48% 深证成指报11551 37点涨幅1 76% 创业板指报2496 50点涨幅3 62% [1] - 沪深北三市成交额达21756亿元 较前一日增加2700亿元 为今年2月27日以来首次重回2万亿元 [1] - 沪指突破2024年9月24日阶段高点3674 40点 创2021年12月以来新高 [1] 个股与板块表现 - 全市场逾2700只个股上涨 124只个股涨停或涨超10% 逾2400只个股下跌 仅1只个股跌停或跌超10% [2] - CPO概念大涨 光库科技20%涨停 新易盛涨超15% [2] - 工业气体概念走强 广钢气体20%涨停 凯美特气涨停 [2] - 券商板块全线飘红 国盛金控 长城证券涨停 [2] - 光芯片 CRO概念 培育钻石等板块涨幅居前 [2] - 煤炭开采 新疆振兴等板块跌幅居前 [2] 资金动向 - 沪深两市融资余额突破2万亿元 为2015年7月以来首次重回该高位 [2] - 截至8月12日 沪深北两融余额为20345 33亿元 较前一交易日增加83 35亿元 融资余额为20203 65亿元 较前一交易日增加81 65亿元 [2] - 电子 计算机 AI产业链 医药生物 电力设备 机械设备 小金属 汽车等行业获较多杠杆资金青睐 [2] 市场驱动因素 - 基本面持续改善与资金面宽松格局共振驱动市场上涨 [1] - 市场赚钱效应提升 资金入市与股市慢涨的正反馈效应加强 [2] - 7月A股牛市氛围为流动性宽松与政策预期共振的结果 [2]

周一的文章提示过大家，周二晚上公布的CPI数据将是A股突破去年国庆节后的高点3674的契机。只能说时来天地皆同力，昨晚美国7月份CPI数据不及预 期，美联储9月份降息基本稳了，甚至有降息50BP的可能，昨晚美元指数跳水，欧美股市全线上涨。 为啥美联储降息这么重要？降息意味着全球宽松周期再启动，去年美联储第一次降息是9月19日，直接降了50BP。然后就是央行、证监会等三部门在9月24 日放出政策大礼包，包括降准、降息，开启A股牛市。 如果真是牛市来了，自然是抱团时代大趋势和景气度最高的板块，那就是当下的AI算力，机构给的中际旭创、新易盛的2025年净利润分别是100亿、90亿， 明年是180亿、140亿，现在也不到30倍，别看2000多亿的市值，但算是A股最便宜的科技股了。 当然，现在的A股不能叫牛市来了，应该说是"牛二"阶段到了，我在7月份的时候连写两篇文章，提出A股再次进入机构抱团牛，现在印证了。 我当时的逻辑是，通缩后期一般会有大牛市。在通缩前期，经济基本面恶化，股市一般会进入熊市，但为了治理通缩，都会持续降息和放水，市场上的钱会 越囤积越多。钱总是会寻找增值，开始肯定是债券等安全资产受益，但随着股市跌到 ...

市场整体表现 - 沪指盘中强势拉升逼近3700点创2021年12月以来新高收盘涨0.48%报3683.46点 [1] - 创业板指大涨3.62%报2496.5点深证成指涨1.76%报11551.37点 [1] - 沪深北三市合计成交21756亿元较前期明显放大再度突破2万亿元 [1] 个股交易活跃度 - 全市场超2700只个股上涨共92股涨停连板股总数24只 [2] - 三连板及以上个股12只连板股晋级率达63.15% [2] - 长城军工无惧异动早盘缩量涨停提振短线情绪航天科技反包涨停走出7天5板吉视传媒晋级5连板 [2] 板块热点分布 - 有色金属PEEK材料CPO光刻机等板块涨幅居前煤炭银行港口物流等板块跌幅居前 [3] - AI硬件股持续爆发工业富联等多股续创历史新高券商股一度冲高国盛金控实现2连板 [3] - 有色金属概念股震荡走强紫金矿业洛阳钼业双双创历史新高 [3] 热门概念表现 - 液冷服务器CPO概念创新药稀土光刻机人形机器人概念等表现活跃 [2] - 券商有色汽车医药半导体等板块集体走高 [2]

市场表现 - 沪指报3683.46点，涨0.48%，创4年新高 [1][2] - 深成指报11551.36点，涨1.76% [2] - 创指报2496.50点，涨3.62% [2] - 个股涨多跌少，上涨个股超2700只 [1] 领涨板块 - 液冷服务器概念大涨，金田股份、飞龙股份等多股涨停 [1] - CPO概念集体走强，光库科技、罗博特科双双20cm涨停 [1] - 券商股活跃，长城证券、国盛金控涨停封板 [1] - 电子化学品、工业金属板块涨幅居前 [3] 领跌板块 - 航运物流板块调整，恒基达鑫、天顺股份跌幅居前 [1] - 银行股午后走低，江苏银行、南京银行领跌 [1] - 煤炭股走弱，美丽生态、潞安环能跌幅居前 [1] - 煤炭开采加工、中韩自贸区、银行板块跌幅居前 [3] CPO概念 - 光库科技、罗博特科、三环集团、新易盛等多股上涨 [4] - 中际旭创上半年净利润预增52%-86%，新易盛暴增327%-385% [4] - 机构预测2025年全球800G光模块需求突破1200万只，达去年3倍 [4] - 华为发布AI推理创新技术UCM，降低对HBM依赖，国产算力产业链或迎成本革命 [4] 液冷服务器 - 南方泵业、方盛股份、欧陆通、溯联股份等多股上涨 [4] - 2024年中国液冷服务器市场规模达23.7亿美元，同比增长67.0% [4] - 冷板式解决方案市占率进一步提高 [4] - 预计2024-2029年市场年复合增长率46.8%，2029年规模将达162亿美元 [4]

A股市场表现 - 8月13日A股三大指数集体收涨 沪指涨0.48%报3683.46点 深成指涨1.76%报11551.36点 创业板指涨3.62%报2496.5点 [1] - 当日表现较好的板块包括光通信模块 PCB和CPO概念 而跨境支付 中特估和破净股等板块下跌 [1] 基金经理变动情况 - 近30天共有487只基金产品的基金经理发生离职变动 其中8月13日有13只基金产品发布基金经理离职公告 [3] - 离职原因包括3位基金经理因工作变动从管理的7只基金产品中离职 另有3位因产品到期从管理的6只基金产品中离职 [3] - 广发基金李巍现任基金资产总规模54.44亿元 任职期间回报最高的广发制造业精选混合A获得478.86%回报 [3] 新基金经理上任 - 博时基金赵云阳现任基金资产总规模665.21亿元 任职期间回报最高的博时黄金D获得225.56%回报 [4] - 赵云阳新上任博时创业板50指数A和博时创业板50指数C两只基金的基金经理 [4][5] 基金公司调研活动 - 近一个月华夏基金调研51家上市公司数量最多 博时基金50家 南方基金49家 鹏华基金48家 [5] - 基金公司对通信设备行业调研305次最多 其次是化学制品197次 专用设备192次 [5][6] - 个股调研最受关注的是德福科技 被79家基金管理公司调研 中际旭创75家 中宠股份71家 [6][8] 近期重点调研个股 - 最近一周中宠股份被71家基金机构调研数量第一 属于农副食品加工业 [7] - 新强联和杰瑞股份各被51家基金机构调研 西部超导被28家调研 [7][8]

市场表现 - A股三大股指集体高开并震荡走高 上证综指收涨0.48%报3683.46点创近四年新高 深证成指收涨1.76%报11551.46点 创业板指收涨3.62%报2496.5点 [1] - 两市合计成交金额约2.15万亿元 系今年2月28日以来首次突破2万亿 其中沪市成交8870.23亿元 深市成交12639.14亿元 [1] 板块涨跌 - 第四代半导体 氦气概念 CPO概念等板块涨幅居前 [1] - 煤炭行业 赛马概念 珠宝首饰等板块跌幅居前 [1] 个股情况 - A股2733只个股上涨 100只个股涨停 [1] - 工业富联涨停报43.68元/股 总市值达8675亿元 [1] - 2458只个股下跌 其中5只个股跌停 [1]