财务表现与增长驱动 - 2015年上半年归属于上市公司股东的净利润增长接近一倍 [1] - 智慧城市板块和环保板块表现突出 沈阳金建 嘉园环保 郑州汉威公用等公司实现良好增长 [1] - 安全信息化推进带来较多安全需求 [1] 非公开发行与资金用途 - 非公开发行募集资金不超过132.7亿元 [2] - 资金投向智慧水务项目 智慧热力项目 智慧市政综合管理系统项目 上海运营及研发中心及补充流动资金 [2] - 重点用于智慧水务及智慧热力板块的智慧化改造及运营项目 [2] 股东增持与市场信心 - 持股5%以上股东钟超已通过资管计划增持 但未达披露标准 [2] - 其他增持计划人员将在有效期内择机增持 [2] - 公司加速并购整合步伐以贡献更多业绩 [2] 智慧水务发展 - 高新自来水公司打造完整智慧水务平台 半年运行显示良好经济效应 [2][3] - 实现水源地水质监测 水厂全自动化 管网信息化关联 [2] - 预估智慧水务市场有千亿规模 [3] 竞争优势与行业地位 - 具备从传感器到传输层到行业应用软件的完整解决方案 [3] - 在燃气信息化领域处于国内领先地位 拥有新奥燃气 港华燃气 华油燃气等客户 [2] - 与BAT相比 硬件研发实力和行业经验是核心优势 [4] 战略发展与业务布局 - 形成"智慧市政+工业安全+环境监治+健康家居"四大业务领域协同发展格局 [2] - 投资并购以补全补强业务板块 实现技术协同和产业协同 [3] - 积极布局智能家居健康领域 以空气电台为入口打造"检测+治理"解决方案 [4] 政策与市场机遇 - 新《安全生产法》执行催生安全监测需求 [4] - 新《环保法》施行及VOCs排污收费试点推动环保产业发展 [4] - "海绵城市"理念及PPP模式推广带来智慧市政市场机遇 [4]

公司调研基本信息 - 调研活动类别为特定对象调研 [1] - 来访单位为上海朴易资产管理有限公司，人员为尚志民、陈俏宇 [1] - 时间为2015年9月29日9:30 - 12:00 [1] - 地点在公司会议室 [1] - 上市公司接待人员为董事会秘书肖锋 [1] 公司战略发展布局 - 战略目标是成为领先的物联网（IOT）解决方案提供商 [1] - 产业链条以传感器为核心，智能仪器仪表为支柱，行业物联网应用为方向 [1] - “2”代表多门类传感器技术路径和一体化物联网整体解决方案能力 [1] - “3”代表传感器、仪器仪表、监控终端三大产品体系 [1] - “4”代表智慧市政、工业安全、环保监治、智能家居四大应用板块 [1] 集团内部管控 - 投资并购为产业并购，注重产业整合与协同，补全补强战略链条 [2] - 并购标的与公司业务协同性好，便于内部管理 [2] - 拥有资深、专业高管团队，负责整体运营，注重学习与创新 [2] - 依靠战略协同影响并购标的方，双方目标愿景一致，共同促进集团发展 [2] 收购广东龙泉战略意义 - 有利于开拓全国智慧水务市场，助力打造智慧市政整体解决方案 [2] - 广东龙泉在南方地下管网GIS市场领先，与沈阳金建形成南北地域性优势 [2] - 客户包括日均供水量400万吨以上大型供水企业，补充重要行业资源 [2] 智慧市政板块发展情况 - 以智慧市政事业部等为开拓主体，依托整体解决方案聚焦城市燃气、供水、供暖等领域 [2] - 智慧燃气是明星业务，未来将复制经验到其他市政领域 [2] - 2015年1月通过PPP模式合资成立郑州公用事业公司切入智慧水务领域 [2] - 截至2015年6月30日，郑州汉威公用事业公司上半年经营业绩良好，预计下半年表现不俗 [2] - 2015年下半年拟非公开发行股票募集约4.46亿元投入智慧热力改造项目 [2] - 与郑州高新投资集团合作成立郑州汉威智源科技有限公司，复制智慧化改造模式到热力供暖领域 [2] 参股华夏海纳原因 - 华夏海纳是河南最大创投平台公司，旗下多家孵化公司已新三板挂牌 [3] - 公司希望借助该平台发现战略协同公司，扩大业务版图，补全、补强产业布局 [3]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研 [2] - 来访单位及人员包括西南证券杨镇宇、工银瑞信基金杨柯、泰达宏利基金张勋和庄腾飞 [2] - 活动时间为2016年7月21日9:30 - 12:30 [2] - 活动地点在公司展厅、会议室 [2] - 上市公司接待人员为董事会秘书肖锋 [2] MEMS传感器情况 - 年初MEMS气体传感器开始小批量生产，用于可燃气体、空气质量检测，功耗低、体积小、价格略贵 [2] - 子公司炜盛科技培育MEMS气体传感器研发力量，预计下半年量产 [2] - 控股子公司苏州能斯达研发的MEMS传感器、柔性皮肤传感器用于智能手环和医疗等领域 [2] 物联网应用于公用事业情况 - 受益于城镇化建设，公用事业行业扩张加速，为降成本、增效益，迫切需求信息化改造，公司物联网应用领域转向公用事业 [2][3] - 未来公用事业行业大数据价值大，如可用于资产设备管理、管网压力值对比分析等，目前大数据服务业务占比小，商业价值待挖掘 [3] 定向增发进展 - 2015年8月启动非公开发行股票募集资金项目，原计划募集13.27亿，投向智慧水务等项目 [3] - 2016年4月完成向中国证监会提交反馈意见的回复，7月完成二次修订，计划募集资金调整为12.128亿元，等待证监会进一步通知 [3] 传感器种类及扩充方式 - 公司研发生产气体、压力、流量、火焰、湿度等门类传感器 [3] - 未来扩充方式包括加强内部研发创新、鼓励内部创业孵化、投资传感器公司、投资并购 [3] 物联网应用领域规划 - 公司构建了以传感器为核心，覆盖智慧城市、智慧安全、智慧环保、智能家居四大行业领域的物联网生态圈 [3] - 四大领域空间大，当前任务是夯实这四大应用领域 [3]

行业增速情况 - 土壤修复业务年增速在 50%以上 [2] - VOCs 治理年增速在 20%以上 [2] VOCs 治理市场现状 - 国家针对 VOCs 治理出台政策和标准较多，但各地实施力度不大，企业持观望态度 [2] - 今年主要工业类企业效益一般，对治理需求相对薄弱 [2] - VOCs 治理市场相较去年有所增长，但幅度不大，同行业竞争逐年加剧，低价竞争激烈 [2] 嘉园环保客户情况 - 石化行业业务份额较少，印刷和集装箱业务较多，客户为顶正、中集集团、新华昌等大公司，支付能力稳定 [2] - 客户不会很集中，不存在客户集中度高的风险 [2] - 很多 VOCs 治理企业规模较小，年收入上亿规模的不多，公司在该业务中相对突出 [2] 嘉园环保业务拓展 - 环保板块要做大需具备综合能力，公司除 VOCs 治理外，还做过土壤修复、脱硫脱销、生活垃圾治理等项目 [3] - 集团重视环保板块业务，正在参与 PPP 项目投标，项目金额大，可能爆发式增长 [3] - 外延式并购逐步推进，以自身实力为基础向外扩张 [3] - 海外市场业务（东南亚、非洲等中国援建国家）是未来发展方向，通过国内国企总包项目配套环保业务分包，正在布局 [3] 营收目标情况 - 今年 VOCs 治理方面略有小幅度增长，水务方面较去年有明显增长 [3] - 总体目标较去年有较大幅度增长，达到业绩承诺目标没问题 [3]

公司接待信息 - 投资者关系活动类别为特定对象调研，来访单位及人员包括中信证券王晨、上海林孚投资朱凯、中融基金金拓 [2] - 活动时间为2016年5月10日09:30 - 11:30，地点在公司展厅、会议室，接待人员为董事会秘书肖锋 [2] 智慧城市业务 市政燃气业务 - 面向市政管理信息化领域提供物联网整体解决方案，在燃气信息化方面国内领先，有十几年行业经验和新奥、港华、华润等客户 [2] - 2015年度获得沈阳地下管线、河北省天然气管网等项目订单，由燃气事业部、沈阳金建、鞍山易兴等联合承接 [2] 智慧水务业务 - 以子公司郑州高新供水为主体建立“智慧水务管控一体化平台”示范性应用标杆，有行业标杆示范效应 [2] - 已获国内部分城市供水公司订单，预估智慧水务领域未来有千亿以上市场规模 [2][3] 云平台战略布局 - 打造基于行业应用的物联网平台，包括感知层、传输层、应用层，利用核心竞争优势实现动态监测与管理 [3] - 今年一季度成立云建设领导小组，升级改造现有汉威云计算系统，推进云战略落地 [3] 环保板块业务 监测环节 - 环保事业部和子公司雪城软件开拓大气污染源网格化监测监管业务，开发“分布式大气环境监测系统” [3] - 该系统已在郑州部分区域推广，获环保监管部门认可，未来继续拓展市场 [3] 治理环节 - 子公司嘉园环保从事污水处理、垃圾渗滤液处理及VOCs治理，业务模式有BOT、BT、EPC、PPP等 [3] - 未来业务重点拓展VOCs、垃圾渗滤液市场，市政和工业污水处理业务已在广州等地获项目订单 [3] 公司发展方式 - 产业自身发展加上外延并购整合是未来重要发展方式，遵循产业并购、协同发展理念 [4] - 2015年度先后投资汉威公用等公司，参股浙江风向标等公司，构建物联网产业生态圈 [4] 员工持股计划 - 2015年实施第一期员工持股计划，虽股价回落但员工积极性未受影响，不排除未来推出其他股权激励计划 [4]

业务发展策略 - 智慧水务业务通过项目订单和PPP模式推广 预估市场规模达千亿以上 [2] - 2015年实施控股参股并购项目达13单 2016年将继续围绕物联网生态圈展开产业协同并购 [3] - 传感器业务2013-2015年收入持续增长（3479.74万元/4339.96万元/5992.72万元）但营收占比因业务扩展下降 [3] 技术平台建设 - 2016年成立云建设领导小组 推进云平台在智慧水务/市政/环保等板块应用 [2][3] - 汉威云战略增强物联网解决方案实力 实现数据/业务/软件/硬件良性循环 [2][3] 资本运作情况 - 非公开发行股票项目于2015年8月启动 2016年上半年已提交证监会反馈意见回复 [3] - 存在现金流短缺风险 将探索产业并购基金等多元化支付方式 [3]

公司接待信息 - 投资者关系活动类别为特定对象调研，来访单位是永丰金证券，人员为张银成 [1] - 时间是2015年12月30日9:30 - 11:00，地点在公司展厅、会议室，接待人员是董事会秘书肖锋 [1] 公司战略布局 - 2016年公司秉持成为领先的物联网（IOT）解决方案提供商的战略目标，形成以传感器为核心，智能仪器仪表为支柱，行业物联网应用为方向的完整产业链条 [1] - 2016年业务应用板块在原有四大板块基础上细分三大业务板块，形成传感器、智慧城市、智慧安全、智慧环保、公用事业、智慧消防、健康家居七大业务领域 [1] 收购战略意义 - 收购雪城软件51%股权，丰富智慧环保业务领域产业布局，形成环保监测、监控、治理的完整产业生态链条 [2] - 雪城软件在电子政务领域有十多年经验积累，收购将完善公司电子政务业务体系，其政务大数据、云平台将在智慧城市战略中发挥重要作用 [2] 智慧水务业务 - 汉威智慧水务业务归属于智慧市政板块，实施主体是郑州汉威公用事业科技有限公司，涉及十大业务，核心业务有四项 [2] - 截至2015年9月30日，供水工程及水费收入实现营业收入约1.1亿，占比约24%，预计2015年整体年度经营业绩不俗 [2] 非公开发行股票事项 - 第三届董事会第十三次会议审议通过非公开发行股票方案议案，面向不超过5名（含）特定对象，发行价格遵照竞价原则确定 [2][3] - 发行股票数量合计不超过7,400万股（含），募集资金总额不超过132,700.00万元（含），投资者均以现金认购，发行后实际控制人不变 [2][3] - 2015年9月11日召开2015年第二次临时股东大会审议非公开发行相关议案，2016年12月22日收到中国证监会受理函，事项均已在巨潮资讯网站披露 [3] 对外投资并购思路 - 公司以成为领先的物联网（IOT）解决方案提供商为战略目标，传感器等七大板块为核心业务 [3] - 选择投资并购标的公司的核心思路是实现技术协同、产业协同，补全、补强各业务板块产品和服务，强化持续发展能力和核心竞争力，发育新业务板块 [3]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研 [1] - 来访单位及人员包括三井住友资产管理株式会社上原义信等 [1] - 时间为2016年09月09日16:00 - 18:00 [1] - 地点在公司展厅、会议室 [1] - 上市公司接待人员为董事会秘书肖锋 [1] 公司核心业务优势 - 进入气体传感器行业十余年，拥有大量气体传感器专利技术 [1] - 最近几年研发投入占当期营业收入的5%以上 [1] - 气体传感器国内市场占有率稳居70%以上，处于龙头地位 [1] 公司业务发展方向 - 扩充传感器门类方向围绕四大物联网应用板块，方式为加强内部研发创新与鼓励内部创业孵化、投资并购引入先进技术 [1] - 通过多年发展构建以传感器为核心，覆盖智慧城市、智慧安全、智慧环保、居家健康四大物联网应用领域的生态圈，需深入发展巩固 [2] - 有兴趣进行海外并购，方向围绕传感器、智慧城市、智慧安全、智慧环保、居家健康五大业务板块 [2] 公司人才获取情况 - 积极在一线城市建立研发中心获取高科技人才资源，且因未来发展趋势良好、行业影响力扩大，获取优秀技术人才不存在较大困难 [2]

公司接待信息 - 投资者关系活动类别为特定对象调研 [1] - 来访单位及人员为海通证券谢春生、中国人寿养老保险王雷 [1] - 时间为2016年11月23日14:00 - 16:30 [1] - 地点在公司展厅、会议室 [1] - 上市公司接待人员是董事会秘书肖锋 [1] 活动主要内容 参观展厅 - 到访人员参观公司展厅，了解产品与产业发展概况 [1] 互动交流 战略布局 - 公司坚定落实成为领先的物联网（IOT）解决方案与数据服务提供商的战略目标，深入发展五大业务布局，未来通过自身发展和产业并购纵向延伸产业生态链条，横向战略布局短时间不变 [1] 投资并购 - 坚持“内生增长 + 外延并购”路径完善物联网产业生态集团构建，未来并购整合是产业发展加速器 [1] - 并购思路：考虑并购多门类传感器标的企业强化核心竞争力；完善四大物联网行业应用领域，选择协同效应标的补齐下游应用业务；选择云平台运营管理经验标的促进汉威云战略落地 [1][2] 汉威云战略 - 汉威云平台扩充容量、完善整合，完成旧平台业务迁移，实现一期改造工程 [2] - 进行环保大数据平台建设，建立监测网络，实现环保数据汇集融合等应用 [2] - 整合核心组件形成技术架构，构成运行环境，加速行业云建设和公司转型 [2] PPP模式项目 - 根据国家政策引导，在智慧城市、智慧环保业务板块积极选择PPP模式优质政府项目，部分项目在洽谈中 [2] MEMS产品 - 公司MEMS传感器已推出燃气、VOCs、酒精和CO四个产品系列，实现批量生产和销售 [2] 竞争格局与优势 - 国内物联网行业同类公司多，细分领域竞争激烈 [2] - 公司通过“内生增长 + 外延并购”具备从传感器到传输层再到行业应用平台的综合竞争优势，下游解决方案成熟度、实用性和客户美誉度国内领先 [2]

公司业务布局 - 公司坚信物联网行业布局不在广，而在于精与深，已深入布局智慧城市、智慧环保等物联网应用产业[1] - 公司依然将传感器的研发、生产与销售作为核心业务板块，同时延伸物联网中下游的行业应用，未来不排除继续投资并购国内或国外多种门类的传感器标的公司以进一步补强传感器业务[1] 传感器业务发展 - 公司传感器业务维持稳健增长，主要增长点集中在VOCs、甲醛、二氧化碳等气体检测领域中的传感器应用[1] - 公司在压力传感器方面也取得较大进展，其中陶瓷压力传感器已率先进军国内水泵市场，打开了压力传感器应用的新局面[1] - 公司MEMS传感器方面已经推出燃气、VOCs、酒精和CO四个产品系列，实现了批量生产和销售[1] 云平台建设 - 汉威云平台通过扩充容量及完善整合，实现了对业务需求的快速灵活响应，完成了旧平台所有业务向新平台迁移的工作[1] - 公司进行环保大数据平台的建设工作，建立环境质量监测网络，采用数据挖掘分析、可视化、云计算技术实现环保数据的汇集融合、共享分析及应用[1] - 汉威云平台通过对核心组件进行整合，形成了面向基础资源服务、大数据及应用整合平台等服务的技术架构[1] 并购计划 - 公司初步考虑成立若干产业并购基金进行外延并购，以延伸物联网产业链条，增强产业协同效应[1] 智慧城市业务 - 公司智慧城市事业群响应国家政策继续发力，构建"传感器 + 监测终端+数据采集 +GIS+ 云平台"物联网解决方案核心优势[1] - 公司通过PPP模式及行业项目订单模式，获取更多燃气、供水、供热行业市场机会，智慧城市业务已成为公司重点核心业务板块之一[1] 自主生产能力 - 公司的传感器从原材料到芯片均是自主研发设计并生产，拥有自主知识产权和配套生产线[1]