财报披露 - 公司于2023年4月28日披露《2022年年度报告》[1] 业绩说明会 - 2023年5月16日15:00至17:00举行2022年度网上业绩说明会[1] - 采用网络远程方式，在“电光科技IR”小程序举行[1] 参与方式 - 可在微信小程序搜索“电光科技IR”参与[2] - 也可微信扫二维码参与[2] - 投资者授权登入“电光科技IR”小程序可交流[4] 出席人员 - 董事长石晓霞女士等出席[4] - 保荐代表人汪建华先生出席[5]

防爆开关类产品 - 防爆开关类产品营收增长稳定，主要由于煤矿井下环境恶劣，产品具有“消耗品”属性，需定期更换 [2] - 国家及行业对煤矿安全生产要求提升，进一步推动客户对产品更新换代的需求 [2] - 公司订单处于相对饱和状态，选择优质客户合作，确保应收账款维持在良性水平 [2] 电力设备业务 - 电力设备业务收入在2020年6月后显著提升，主要由于子公司达得利电力设备有限公司及泰亿达电气有限公司成为全资子公司，公司进行了更系统的整合与管理 [3] - 业务主要涉及智能计量设备、电表箱、低压配电柜等产品，未来前景更加明朗 [3] 永磁电机及驱动设备 - 永磁电机、永磁滚筒、永磁变频一体机等产品在节能性、稳定性和可靠性上优于传统产品 [3] - 产品应用领域广泛，包括煤矿、水泥、钢铁、港口等 [3] - 公司对永磁电机业务市场前景看好，预计随着碳达峰、碳中和政策落实及技术进步，业务发展空间大 [3] 智慧矿山业务 - 公司智慧矿山业务布局全面，涉及智能供电设备、传动设备、机械设备等 [4] - 正在推进近20种智能矿山系统业务，加速矿山无人化、少人化趋势 [4] - 与中国移动合作加入5G智慧矿山联盟，与华为签署合作协议，共同推广智慧矿山解决方案 [4] 未来发展规划 - 公司未来5年规划以专用设备制造为基础，集中精力发展制造业 [4] - 初步形成以煤矿防爆智能制造为核心，加电力设备制造和其他行业防爆产业相结合的布局 [4] - 未来在其他行业的发展将基于自身原有产业的延伸 [4]

公司概况 - 2015年主营业务情况：在煤炭行业疲软的环境下，公司通过调整产品结构和销售渠道，保持业绩相对稳定 [1] - 公司核心竞争力包括技术水平先进、客户资源稳定、规模优势和产品系列完整 [2] 技术水平 - 智能化防爆开关装置和智能安全监控系统技术指标接近国际一流水平 [2] - 2005年矿用隔爆兼本质安全型智能化多回路真空电磁起动器列入国家科技部星火计划 [2] - 2010年矿用隔爆兼本质安全型高压真空交流软起动器列入国家科技部火炬计划项目 [2] - 2009年获得高新技术企业称号，2012年通过复审 [2] 客户资源 - 主要客户为国内大中型煤炭生产企业 [2] - 凭借先进技术、可靠产品和优质服务赢得客户信任 [2] 规模与产品 - 国内领先的矿用防爆电器制造商，在行业中占据主导地位 [2] - 产品涵盖8大类13大系列，形成完善的产品线 [2] 教育领域布局 - 基于国家政策支持，公司明确进入教育领域 [3] - 教育行业受经济周期影响小，可降低业绩波动 [3] - 上海雅力信息科技主营业务包括国际化教育培训、教学咨询管理和留学服务 [3] - 上海乐迪网络科技主营软件开发和教育信息服务，提供在线精准教育服务 [4] - 乐迪网络产品包括HighFive、酷课365和云课堂，采用Lead21课程 [4] - 乐迪网络使用McGraw-Hill Education授权资源，注重用户体验和本地化开发 [5] - 乐迪网络创始人具有丰富教育行业经验，有助于"互联网+教育"模式发展 [5]

公司概况 - 2015年主营业务在煤炭行业疲软的环境下保持相对稳定 [1] - 公司核心竞争力包括技术水平先进、客户资源稳定、规模优势和产品系列完整 [2] 技术优势 - 智能化防爆开关装置和智能安全监控系统技术指标接近国际一流水平 [2] - 2005年矿用隔爆兼本质安全型智能化多回路真空电磁起动器系列产品列入国家科技部星火计划 [2] - 2010年矿用隔爆兼本质安全型高压真空交流软起动器列入国家科技部火炬计划项目 [2] - 2009年公司被授予高新技术企业称号，2012年通过复审 [2] 客户与市场 - 主要客户为国内大中型煤炭生产企业 [2] - 在矿用防爆电器领域占有主导地位，产品在技术工艺和销售上处于行业领先 [2] - 产品涉及矿井自动化系统类、防爆开关、控制及保护产品等8大类13大系列 [2] 教育领域布局 - 公司高层研究分析后决定进入教育领域，看好民办教育支持和政策放开以及国家二胎政策 [3] - 教育行业受经济周期波动影响较小，可降低上市公司业绩波动 [3] - 上海雅力信息科技有限公司主营业务为国际化教育培训、教学咨询管理服务、留学服务等 [3] - 上海乐迪网络科技有限公司主营业务为软件开发、销售自主研发的软件及通过自有网站提供教育及其他信息服务 [4] 在线教育 - 乐迪网络提供英语在线精准教育服务，包括教育测评、学习训练、报告等 [4] - 在线教育平台包括HighFive、酷课365及云课堂 [4] - 使用美国McGraw-Hill Education授权的优质数字资源，持续进行本地化开发 [5] - 产品模式创新，渠道销售网络强势，业绩增长可期 [5] 未来发展 - 公司对未来教育产业发展有充足信心 [3] - 乐迪网络创始人具有多年教育行业从业经验，对教育行业有深刻认识 [5] - 乐迪网络未来发展前景广阔 [5]

公司业务调整与发展 - 2015年公司主营业务因煤炭行业下滑进行了调整，主要客户转向国有大中型煤矿集团，严格把控不良债务风险 [4] - 2016年将进一步加大防爆产品在石油、化工领域的推广，增加出口占比，并计划进入军工领域 [4] - 2016年将加强企业内部管理，整合资源，控制运营成本，推进产品研发创新，提升核心竞争力 [4] 收购与整合 - 公司收购了温州中灵网络科技有限公司、达得利电力设备有限公司、泰亿达电气有限公司，并对其业务整合和生产管理进行了说明 [4] - 2016年计划为达得利和泰亿达补充流动资金，扩大业务量，并加大电力板块的业务推广 [4] 教育领域布局 - 公司高层研究分析了国家对民办教育的支持和二胎政策，决定进入教育领域，以降低业绩波动并提高综合经济效益 [5] - 介绍了上海雅力信息科技有限公司，主营业务包括国际化教育培训、教学咨询管理服务、留学服务等 [5] - 介绍了上海乐迪网络科技有限公司，主营业务为软件开发、在线教育服务，产品包括HighFive、酷课365及云课堂 [6] - 2016年1月，丰裕基金以1820万元增资纽班文化，获取其28%的股份，纽班文化致力于打造中国在线音乐教育第一平台 [7] 投资者关系活动 - 2016年2月18日，公司在上海公司六楼会议室举行了特定对象调研活动，董事、高级管理人员叶忠松介绍了公司整体情况 [3][4]

教育产业规划 - 公司计划通过收购幼儿园、雅力教育和留学咨询类资产，构建从学前教育到国际教育的完整产业链 [2] - 学前教育被视为教育产业链的重要入口，布局学前教育有助于占领市场前沿 [2] - 雅力教育增加了中小学课程，旨在培育新的业绩增长点，并为未来的国际教育和留学咨询服务培养潜在生源 [2] - 公司计划通过产业基金收购和培育幼儿园资产，以上海为中心，辐射长三角地区，并重点布局山东、四川、河南等人口大省的二三线城市 [3] - 公司计划只做直营幼儿园，以确保教学和服务质量，并在师资、食品、交通等安全问题上进行严格把控 [3] - 公司教育产业基金规模为5亿人民币，现阶段完全够用，未来将通过现金流和融资手段满足持续增长的资金需求 [3] 雅力科技业务进展 - 雅力科技原有业务发展顺利，正在积极寻找多种业务模式 [4] - 上海总部已推出业余制小学初中课程，采用"暑期全日制+周末班"的形式，第一期课程已开始 [4] - 河南K12学校每周增设15课时的学习班，实施一个月后，孩子的互动性和学习展现有明显变化 [4] - 公司计划今年开始实验基地，明年大面积推广 [4] 产业基金布局与战略 - 公司教育产业战略分三步走："先做精、再做顺、最后做厚"，目标是成为区域性龙头 [5] - 公司计划寻找有发展需求但缺资金的标的，或与国际教育理念匹配、有协同效应的标的 [5] - 公司看好学前教育市场，认为其适合区域性龙头企业耕耘发展 [5] - 留学服务只是公司未来发展战略中的一个产品，教育培训才是主营业务 [5] - 公司计划通过多种方式整合留学产业链资源，包括留学后服务等 [5] 防爆电器产业 - 公司在布局教育产业的同时，将继续夯实防爆电器产业，并进行客户和产品的结构性调整 [5] - 2021年6月后，防爆业务有明显反弹，下半年将有明显改变，公司将进一步进行产业调整，选择优质资源 [5] - 公司电力设备业务发展迅速，2021年8月的订单已超过去年总额，后期需扩大产能进行生产 [5] - 公司原有的主营业务相对去年有明显增长 [5]

智能矿山布局 - 公司以专用设备制造板块为发展中心，目标是打造智慧矿山，推动产品自动化和智能化 [1] - 依托现有智能化开关为基础，加快完成智能化开关的升级改造 [3] - 加大研发力度，完善现有产品结构，结合5G、大数据、物联网等技术，建立软硬件过硬的人才队伍 [3] - 与中国电子科技集团公司第五十一研究所签署战略合作协议，联合开发矿山智能感知、定位技术、矿区通信等核心技术 [3] - 与其他研究所以及企业进行技术合作探讨，为智能矿山储备技术和产品开发 [3] 智能化矿山业务进展 - 公司已有多款与智能化矿山相关的产品在申请认证，如5G防爆基站、万兆环网交换机、人员定位系统等 [3] - 争取部分产品在年底前完成安标和防爆认证 [3] - 与中电五十一所共同为几家煤矿进行智能矿山方案设计，争取尽快落地示范矿井 [4] 新产品毛利率与市场规模 - 新产品的毛利率约为50% [4] - 一个矿井智能化改造费用估算在3000万-6000万之间，若基础较差，费用可能更高 [4] - 到2021年，国家要求建成多种类型的智能化示范煤矿，初步形成信息化传输和自动化运行技术体系 [4] - 到2025年，大型煤矿和灾害严重煤矿基本实现智能化，形成技术规范与标准体系 [4] - 到2035年，各类煤矿基本实现智能化，构建多产业链、多系统集成的煤矿智能化体系 [4] 非公开发行目的 - 国家出台政策支持智慧矿山发展，推动智能化技术与煤炭产业融合，提升煤矿智能化水平 [5] - 公司作为矿用防爆电器龙头企业，坚持科技为基础、市场为导向、客户为中心，推进产品转型升级 [5] - 发展高端制造、智能制造产品，打造智慧矿山硬件产品到系统软件建设一体化的服务商 [5] - 抓住市场发展机遇，满足行业下游对煤炭生产配套设备及系统的需求，提升企业竞争力和市场地位 [5]

行业发展与市场地位 - 煤炭作为我国主要能源之一，目前有约5800座煤矿在开采 [3] - 矿用防爆电器市场需求逐年提升，行业格局较为分散，尚未形成绝对话语权的企业 [3] - 电光科技在矿用防爆电器领域连续多年处于龙头地位 [3] - 国家推动智能化技术与煤炭产业融合，明确煤矿智能化发展的3个阶段性目标 [3] - 智能化矿井建设、井下机器人作业、智能感知与决策系统是未来大趋势 [3] 智能矿山建设进展 - 公司与中国电子科技集团公司第五十一研究所签署《智慧矿山建设战略合作协议》 [4] - 双方联合开发矿山智能感知、定位技术、通信与信息融合处理等核心技术 [4] - 已与意向煤矿进行多轮方案设计讨论，合作意向明确，正在履行审批手续 [4] - 多款智能矿山硬件产品正在样机生产和取证过程中，包括防爆5G基站、无线通信系统等 [4] - 智能矿山软件基础平台已完成，可根据客户需求实现功能 [4] 人才与销售规划 - 智能矿山建设对软硬件工程师需求提升，特别是5G通讯和大数据分析领域 [4] - 公司从去年下半年开始招纳行业精英人才，已有几位有影响力的人才加入 [4] - 计划加大智慧矿山技术团队规模，扩大与科研机构的合作 [5] - 全国有200多个业务发展商，成立专门的智能矿山营销技术支持队伍 [5] 非公开发行目的 - 国家出台政策支持智慧矿山发展，推动煤矿智能化水平提升 [5] - 公司作为矿用防爆电器龙头企业，坚持科技为基础、市场为导向 [5] - 推进产品转型升级，发展高端制造、智能制造产品 [5] - 打造智慧矿山硬件产品到系统软件建设一体化的服务商 [5] - 加快业务结构和盈利模式升级，提升市场竞争力和地位 [5]

公司产品与业务进展 - 公司主要产品包括矿用防爆开关、矿用供电系统系列高低压防爆电器设备、矿用变频电机一体机、矿用机器人、矿用5G系列产品及各类智能矿山子系统 [1] - 公司去年年初将智能矿山建设作为核心发展方向，已取得5G通讯系统及5G防爆基站的安标防爆认证，并有多款产品在认证过程中 [1] - 公司在全国拥有近200个业务发展商，今年将智能矿山业务作为重点推广项目，目前有多个项目方案设计在对接洽谈 [2] 智能矿山市场规模与进展 - 根据国家发改委等八部委联合发布的指导意见及地方细则，结合公司前期投标情况与公开媒体分析，智能矿山市场整体规模估测为5000亿-10000亿 [2] - 当前各大矿务局正在积极准备示范矿井的推进工作，部分矿务局已确定方案并分步骤推进智能矿山建设 [2] - 智能化改造主要集中在智能工作面，大部分用户单位将分批建设智能矿山，实施周期大多为1-3年 [2] 行业影响因素 - 智能矿山建设的推进受到矿井经济效益、煤炭周期变化及煤炭价格等多方面因素的影响 [2]

业务模式与发展方向 - 公司主要生产矿用防爆电器设备、矿用防爆监测监控设备、矿用应急救援产品、煤矿自动化各类系统 [1] - 公司产品主要用于煤矿领域，部分用于石油、化工、隧道、军工等企业 [1] - 公司另一块业务为电力专用设备板块，主要从事智能计量设备、电表箱、低压配电柜等产品的研发、生产和销售 [1] - 公司重点发展煤矿防爆电气产品的智能化、数字化、节能化，积极参与智能矿山建设 [2] 5G技术与智能矿山 - 5G技术具有延时性小、传输速率高、可靠性高等特性，可为煤矿数据传输处理提供技术支撑 [2] - 5G技术能够满足智能矿山不同应用场景的数据特点和传输需求，推动煤矿无人化、少人化 [2] 产品认证与市场地位 - 煤矿防爆产品需取得国家安标中心的安全标志证书和防爆合格证，还需3C认证 [2] - 公司在矿用防爆电器领域占有主导地位，是行业内的龙头企业 [2] 智能矿山项目竞标 - 公司参与智能矿山项目竞标的方式包括总包形式和分包项目竞标 [2] - 智能矿山项目建设周期一般为1-3年，用户单位根据自身情况分批进行改造或新建 [2] 教育培训业务 - 公司曾布局国际教育培训和中高端早幼教业务，但已于2020年剥离大部分教育业务 [3] - 剩余一处幼儿园择机进行剥离 [3] 业务风险 - 公司主营业务受宏观经济周期性波动影响较大，尤其是与国内煤炭行业的发展景气度密切相关 [3][4]