财务表现 - 2022年度公司实现营业收入19.81亿元，归母净利润为-6.35亿元 [2] - 亏损主要由于公允价值变动损失3.3亿元，资产处置损失1.06亿元，长期股权投资减值损失1.51亿元，无形资产减值损失0.20亿元，开发支出减值损失0.15亿元 [2] - 2022年度海外收入为12.69亿元，占收入总比64.06% [2] - 2022年度公司研发投入5.55亿元，占收入比例28.02% [2] 股东与股权 - 上海加游企业管理合伙企业通过协议转让方式受让公司总股本11.72%的股份，成为第一大股东 [1] - 公司"全球化卡牌+"战略不变，游戏业务为上市公司的主营业务不变 [1] 研发与产品 - 公司储备了一系列符合"全球化卡牌+"战略的游戏，预计今年将上线的产品包括创新卡牌游戏《代号行者》、回合制卡牌游戏《山海镜花（重启）》等 [1] - 截止2022年12月31日，公司技术人员1,097人，占公司人数69.5% [2] - 公司已将创新院升级为"AI创新院"，下设"智子实验室"和"红岸实验室"，分别围绕"AIGC"和"AI赋能游戏全球化"两个方向进行聚焦突破 [2] - 公司计划在《三体》游戏中运用AI技术，降低玩家创造内容的门槛 [3] 分红与回购 - 截至2022年12月31日，公司通过集中竞价方式累计回购股份13,699,900股，占当时公司总股本的1.50%，成交总金额为159,978,394.71元 [2] - 2022年度回购股份支付的金额已超过2022年公司实现的可分配利润的10%，满足相关现金分红要求 [2] - 鉴于2022年度公司母公司期末未分配利润为负数，公司本年度不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本 [2]

证券代码：002174 证券简称：游族网络 公告编号：2023-056 游族网络股份有限公司 关于召开 2022 年度业绩说明会暨参加 2023 年福建辖区上 市公司投资者网上集体接待日的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 为了充分尊重投资者，提升交流的针对性，现就公司2022年度业绩说明会提 前向投资者公开征集问题，广泛听取投资者的意见和建议，投资者可于2023年5 月12日（星期五）17:00前将有关问题通过电子邮件的形式发送至公司邮箱 ir@yoozoo.com。 公司将在线就2022年度业绩、公司治理、发展战略、经营状况等投资者关心 的问题，在信息披露允许的范围内，与投资者进行沟通与交流，欢迎广大投资者 踊跃参与！ 一、本次活动相关安排 1、召开时间：2023年5月15日（星期一）下午16:00-17:30 2、召开方式：网络远程 3、参与方式：投资者可登录"全景路演"网站（https://rs.p5w.net）， 或关注微信公众号：全景财经，或下载全景路演APP，参与本次互动交流。 4、参会人员：董事兼总经理陈芳先生、独立董事张子君 ...

公司经营情况 - 2022年度公司实现营业收入19.81亿元，归母净亏损6.35亿元，主要由于3.3亿元金融资产公允价值变动损失、1.51亿元长期股权投资减值损失及1.06亿元在研游戏项目资产处置损失 [3] - 2023年一季度公司实现营业收入4.74亿元，归母净利润0.43亿元 [3] - 2023年3月上海加游通过协议转让受让11.72%股份，成为公司第一大股东 [3] - 2023年4月公司董事会部分改选，上海加游实控人宛正担任董事长 [3] 公司战略与业务架构 - 公司战略围绕"全球化卡牌+"专精赛道，制作新一代卡牌高品质游戏及卡牌+SLG、卡牌+MMO融合玩法游戏 [3] - 2023年5月开始公司将运营和研发部门合并为以工作室为单位，打造向价值创造者倾斜的环境 [3] - 公司内部耕耘2+2+1高势能IP，包括"三体"系列、"少年"系列、《权力的游戏》、《盗墓笔记》及自创IP《山海镜花》 [3] - 2022年全球移动游戏市场萎缩，公司将跨平台作为新项目立项要求，可能对老游戏进行跨平台改造 [4] 研发与创新 - 公司形成五大工作室+创新院架构，其中三个工作室围绕卡牌类型游戏，两个工作室有卡牌及SLG类型游戏 [5] - 创新院下设智子实验室和红岸实验室，分别聚焦AIGC及全球化智能广告投放 [6] - 公司在研自主研发储备产品14款，代理已签约产品5款，计划未来三年陆续推向市场 [6] - 公司计划每年推出4款产品，其中一半以上基于"全球化卡牌+"战略，其余为SLG产品或创新品类 [6] AI应用与成本控制 - 2023年4月公司2D美术外包成本已降低约25%，预计年底可实现更大程度成本下降 [4] - AI在2D美术应用相对成熟，公司4月2D美术外包成本已降低约25% [4] - 公司所有工作室已在研发侧作图和UI设计方面使用AI工具，广告素材制作上已在平面素材进行尝试 [5] - 公司不会贸然进入大模型领域，但不排除与拥有大模型能力的厂商机构合作开发垂直小模型 [6] 全球化战略 - 公司战略为"全球化卡牌+"，包括卡牌赛道品质升级及品类融合 [6] - 全球化不仅指跨区域，还包括跨平台，通过技术能力降低用户触达产品门槛 [6] - 2022年公司在日本成功发行《绯红神约》并取得历史性突破，2023年一季度在中国港澳台地区上线《新盗墓笔记》和《绯红神约》 [7] 产品规划 - 公司将在"616少年节"公布更多《三体》游戏进展，第一款《三体》游戏预期2024年上半年与影视作品同期上线 [5] - 公司计划每2至3年面向市场推出一款《三体》游戏 [5] - 2023年"616少年节"将公布新的少年系列卡牌产品，计划今年推向市场 [6]

公司经营情况 - 2022年公司营业收入为19.81亿元，同比下降38.19%[11] - 2022年公司归属于上市公司股东的净利润为-6.35亿元，同比下降478.16%[11] - 2022年公司经营活动产生的现金流量净额为1.58亿元，同比下降51.76%[11] - 2022年公司总资产为62.79亿元，同比下降9.56%[12] - 2022年公司归属于上市公司股东的净资产为45.40亿元，同比下降11.60%[12] - 公司最近三年扣除非经常性损益前后的净利润孰低者均为负值，且最近一年审计报告显示公司持续经营能力存在不确定性[12] 公司股权变动 - 报告期内，公司原控股股东为林奇先生，2023年3月上海加游成为公司第一大股东，公司目前无控股股东及实际控制人[9][10] 公司主营业务 - 公司主营业务为移动游戏，报告期内主营业务未发生变更[9] - 公司网络游戏运营业务包括自主运营、授权运营和联合运营三种模式[25] - 公司自研产品收入占比达到80%[26] - 公司自主研发的《少年三国志》《少年三国志2》等多款产品保持用户粘性，为公司带来长期稳定的流水贡献及利润[26] 公司新产品和新市场拓展 - 公司自研SLG手游《战火与永恒》在日本开启全平台公测，代理产品《女神联盟:混沌》登陆欧美及东南亚地区[18] - 公司在日本及东南亚市场推出《Echocalypse -緋紅の神約-》，该产品上线后多日霸榜日本地区App Store和Google Play双平台免费TOP1[18] - 公司在欧美及东南亚市场上线《新盗墓笔记》，并获得多端推荐[26] - 公司在欧美及东南亚市场推出《女神联盟：混沌》，并获得多国iOS和Google Play的重磅推荐[26] 公司主要游戏产品 - 公司自研的主要游戏产品包括《少年三国志》、《少年西游记》、《少年三国志2》、《Echocalypse -緋紅の神約-》、《少年三国志：零》等[28] - 《少年三国志》累计注册用户突破1.4亿人次，全球累计流水超过66亿元[28] - 《少年三国志2》获得"玩家最喜爱的移动网络游戏"、"OPPO最佳营销表现奖"、"硬核年度最受欢迎卡牌游戏"等多项荣誉[28] - 《Echocalypse -緋紅の神約-》在日本和东南亚地区表现优异，刷新公司在日本地区畅销榜排名最高记录[29] - 《少年三国志：零》与蜀绣和孔明锁等非遗文化达成联动合作，成功入选"2022年上海市文创资金项目"[29] 公司新游戏储备 - 公司储备了多款新游戏产品,包括《战火与永恒》、《新盗墓笔记》、《绯红神约》等[31] - 公司还储备了多款代理游戏产品,包括《十万个冷笑话》、《塔防精灵》等[31] - 公司持续积极投入新产品研发，储备了一系列符合"全球化卡牌+"战略的游戏，预计2023年上线多款自研及代理新产品[18][19] 公司财务数据 - 2022年公司实现营业收入19.81亿元，同比下降38.19%[36] - 归属于上市公司股东的净利润为-6.35亿元，同比下降478.16%[36] - 公司海外收入实现12.69亿元，占总收入64.06%[36] - 公司资产负债率为27.69%，速动比率为2.32[36] - 公司移动游戏收入占比74.84%，毛利率为36.26%[38] - 公司海外收入占比64.06%，毛利率为43.25%[38] - 公司研发投入金额为5.55亿元,占营业收入的28.02%[46] - 公司研发人员数量为1,097人,占比69.47%[46] - 经营活动产生的现金流量净额为1.58亿元,同比下降51.76%[47] - 投资活动产生的现金流量净额为0.90亿元,同比下降89.30%[47] - 筹资活动产生的现金流量净额为-1.53亿元,同比增加85.41%[47] 公司治理 - 公司严格按照相关法律法规规范公司治理[83] - 公司董事会人数及组成、专门委员会设置符合相关规定，全体董事勤勉尽责[84,85] - 公司监事会人数及组成符合要求，监事有效履行监督职责[85] - 公司严格履行信息披露义务，确保信息披露真实、准确、完整、及时、公平[85,86,87] - 公司建立多渠道投资者沟通机制，与投资者保持良好互动[86,87] 公司内部控制 - 公司制定了《风险管理制度》，建立健全全面风险管理体系，提高公司的风险防范能力[142] - 公司制定了《信息披露管理制度》《信息披露内部控制制度》等规章制度，规范信息披露行为，依法履行信息披露义务[141] - 公司制定了《董事、监事和高级管理人员持股变动管理制度》，加强对公司及其董事、监事和高级管理人员持有或买卖本公司股份的管理[141] - 公司2022年度未发现财务报告和非财务报告存在重大缺陷和重要缺陷[162] - 公司聘请的会计师事务所出具了标准无保留意见的内部控制审计报告[162,163,164] 公司社会责任 - 公司于2023年4月29日披露了《2022年度社会责任报告》[166] - 上海游族公益基金会

财务业绩 - 公司2023年第一季度营业收入为4.74亿元，同比下降13.00%[5] - 公司2023年第一季度归属于上市公司股东的净利润为4,284.98万元，同比下降46.40%[5] - 公司2023年第一季度基本每股收益为0.05元，同比下降44.44%[5] - 2023年第一季度营业收入为4.74亿元[17] - 2023年第一季度净利润为4,284.98万元[17] - 2023年第一季度归属于母公司所有者的净利润为4,284.98万元[17] - 2023年第一季度基本每股收益为0.05元[19] 现金流 - 公司2023年第一季度经营活动产生的现金流量净额为-9,142.16万元，同比下降164.36%[5] - 公司2023年第一季度经营活动现金流量净额为-91,421,569.35元[21] - 公司2023年第一季度投资活动产生的现金流量净额为64,905,526.57元[21] - 公司2023年第一季度筹资活动产生的现金流量净额为12,904,561.60元[21] - 公司2023年第一季度收到的税费返还为14,812,286.15元[21] - 公司2023年第一季度支付给职工以及为职工支付的现金为207,373,198.31元[21] - 公司2023年第一季度收回投资收到的现金为159,175,902.80元[21] - 公司2023年第一季度取得投资收益收到的现金为11,084,692.36元[21] - 公司2023年第一季度购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金为6,769,379.43元[21] - 公司2023年第一季度投资支付的现金为98,598,991.50元[21] - 公司2023年第一季度取得借款收到的现金为213,400,000.00元[22] 资产负债 - 公司2023年第一季度新增银行贷款，短期借款余额增加101.28%[8] - 公司流动资产合计27.23亿元,较年初增加8.01%[14] - 公司非流动资产合计37.08亿元,较年初减少1.29%[15] - 公司资产总计64.31亿元,较年初增加2.42%[15] - 公司短期借款4.24亿元,较年初增加101.18%[15] - 公司应付账款4.85亿元,较年初增加4.97%[15] - 公司合同负债1.38亿元,较年初增加4.19%[15] - 公司应付职工薪酬0.92亿元,较年初减少35.03%[15] - 公司应交税费0.34亿元,较年初减少38.51%[15] - 2023年3月31日流动负债合计为12.24亿元[16] - 2023年3月31日非流动负债合计为6.80亿元[16] - 2023年3月31日归属于母公司所有者权益合计为45.26亿元[16] - 2023年3月31日总资产为64.31亿元[16] 其他 - 公司2023年第一季度支付上年计提的奖金和税费，应付职工薪酬和应交税费有所下降[8] - 公司2023年第一季度通过嘉兴优亮投资合伙企业间接持有的优刻得科技股份公允价值变动收益较多[9] - 公司2023年第一季度收回应收账款，转回计提的坏账准备[9] - 公司2023年第一季度新增银行贷款，筹资活动现金流量净额增加[9] - 公司2023年第一季度贷款规模增加，现金及现金等价物净增加[9] - 公司第一大股东已由林奇、林漓、林芮璟及林小溪变更为上海加游企业管理合伙企业(有限合伙)，占公司总股本11.72%[13] - 公司回购股份17,244,100股,占公司当时总股本的1.88%,已使用回购资金总额为20,003.58万元[13] - 2023年第一季度其他综合收益的税后净额为-1,667.90万元[18]

手游业务 - 公司主要推的手游《女神联盟》表现优异，IOS畅销版最高排名第4，正在加大推广力度 [2] - 《女神联盟》已在台湾市场上线，稳定在IOS畅销榜前10，计划拓展至日韩、东南亚和欧美市场 [2] - 另一款手游《少年三国志》预计明年年初上线，测试数据表现优异 [2] - 公司手游业务进展顺利，从页游向手游的转型已取得初步成功 [2] 页游业务 - 页游行业增速和玩家数量在3季度下降，但付费率和ARPU值在增长 [3] - 页游基于PC和宽带，短期内无法被手游替代，市场规模仍会继续增长 [3] - 公司正在力推的页游产品《大皇帝》已于11月上线，2015年二季度将推出一款重磅RPG产品 [3] 海外业务 - 公司已建立自己的发行团队和海外运营平台，月流水规模稳步增长，毛利率逐渐提升 [3] - 海外业务今年已取得不错收益，预计明年将继续稳步增长 [3] - 《女神联盟》入选FACEBOOK全球20佳游戏，证明中国游戏品质和运营能力不输国外 [4] IP储备与开发 - 公司有专门的IP获取部门，IP要与游戏业务结合，如已签下《三体》并计划改编成游戏 [4] - 公司考虑打造原生IP，通过高质量娱乐产品强化IP，如《女神联盟》计划改编为网络剧、动漫等 [4] 公司定位 - 公司自营平台收入占比超过50%，业务结构包括强大的内容制作部门和发行运营部门 [5] - 研运一体的业务结构保证了产品的高利润率和成功率 [5]

产品发布与市场表现 - 公司下半年将集中发布几款重点页游和手游 [2] - 手游《四大萌捕》作为试水性产品，投入产出比表现不错 [2] - 《女神联盟》月流水较高峰期有所下降，但成本也在下降 [6] 公司战略与发展规划 - 公司计划从单纯的游戏研发公司转型为具有全球发行能力的综合性公司 [4] - 公司未来将基于知名知识产权（IP）进行游戏、影视剧、动漫等领域的商业化 [4] - 公司国际化业务目前重点在页游，但手游代表未来 [6] 财务与资本运作 - 公司计划花费7亿购买办公楼，部分资金来自银行低息贷款，部分为自有资金 [3] - 公司没有财务上的并购需求，并购需具有战略性补强短板的意义 [7] 人才与员工管理 - 公司计划通过搬迁办公地点提高员工忠诚度和舒适度，吸引中高端人才 [3] - 公司主管总监及以上人员稳定性非常好，待遇有竞争力 [7] - 上海员工在视野和综合素质方面具有优势，有助于公司长远发展 [8] 国际化与市场策略 - 公司国际化发行策略为先在一个地区上线，再扩大到其他地区 [7] - 公司下半年将重点发展海外页游市场，尤其是欧洲市场 [5] - 公司策略为精细化运营和全球化发行自营产品，同时吸引优秀产品代理和发行 [6]

海外市场发展 - 北美市场表现较好，欧洲俄罗斯市场已开始布局，制定了产品上线计划 [2] - 海外收入符合预期，下半年《女神联盟》手游版等产品质量较高，在主流平台获得好评 [2] - 海外市场目前三款产品，《女神联盟》成绩较好，《战龙兵团》上升较快 [4] - 海外市场主要用户来源包括 Facebook、Google Play，并通过广告公司获取第三方用户 [4] - 海外收入一半以上通过自有平台，欧洲与北美市场以自营平台为主，中型市场以投资参股方式为主 [5] 手游业务与研发 - 手游行业 CP 分散，公司计划将研发模式调整为自研加投资模式 [2] - 手游行业经历新生暴增后进入平缓期，具备研发实力和长久研发底蕴的公司会厚积薄发 [3] - 手游 CP 数量超过 1000 家，未来将持续有新公司推出创新产品 [6] - 手游行业影响因素复杂，包括移动互联网用户零散、产品研发能力、IP 爆发等 [7] 投资与战略规划 - +U 基金投资方向包括游戏公司、移动互联网项目、大 IP 购买 [3] - 公司战略规划以 IP 和用户为核心，上端抓 IP，下端抓客户 [6] - 公司未来不会太依附于大公司构建核心业务 [5] - 公司会花较多耐心在 IP 养成方面，做长远打算 [8] 收入与流量 - 国内《女神联盟》流水有所下降，国外增长较快 [6] - 公司移动互联网流量包括广告购买、自有产品研发、基金投资或并购的产品 [7] - 公司整体利润在上升，但新产品上线延期导致流水增长不明显 [7] 产品与发行 - 下半年将推出自主研发的《大皇帝》，公司对其预期不错 [5] - 《神权》玩法传统，主打海外市场 [5] - 海外市场代理是重要一环，国内版本发行一般谈全球版本 [6]

业绩与产品规划 - 今年三季报表现一般，主要原因是产品延期，释放节奏较慢 [2] - 明年预计推出5-6款手游产品，其中2-3款为大作 [2] - 页游计划每季度推出一款产品 [2] - 《女神联盟》手游安卓版本已上线，IOS版本即将推出，运营数据良好 [2] - 《少年三国志》内部测试数据良好，预计明年一季度正式上线 [3] - 预计《女神联盟》和《少年三国志》将成为公司重要利润贡献产品，两款产品均达到S级水准 [3] - 手游开发周期一般为6-12个月 [3] - 页游产品《大皇帝》预计月底上线，明年上半年还将推出一款由《大侠传》团队制作的RPG产品 [3] 海外业务 - 海外市场主要聚焦北美和台湾，北美市场较大，台湾市场容量较小 [3] - 公司正在开拓欧洲、中东和南美等海外市场 [3] - 北美市场的页游发行方式为公司自建平台，通过Facebook、雅虎、谷歌采购流量 [4] - 上半年海外市场毛利率较低，现已开始盈利 [4] 发行与IP战略 - 国内发行业务主要通过自有平台Youzu.com，主要发行页游 [4] - 公司通过+U计划与其他厂商合作开发产品，如《神权》、《绝世唐门》 [4] - 公司实施大IP战略，目标是实现全产业链整合，将IP应用于游戏、影视、动漫等领域 [4] - IP选择标准包括适合15-45岁年龄层的用户群体，公司有专门团队负责IP相关工作 [5] - IP的转化难点在于如何拿到好IP以及如何将IP转化为优质产品 [4]

公司经营与产品表现 - 2019年公司经营压力主要源于前几年产品线与海外布局的激进策略，导致产品成功率不高，产品延期等问题 [3] - 公司团队进行了调整，采用了一批85后、90后的制作人，内部团队迭代结果良好 [3] - 二次元产品《山海镜花》上线后，连续11天获得IOS免费榜榜首，自然流量超过70%，新进人数接近《少年三国志2》同期的2倍 [4] - 《少年三国志2》4月底在日本市场上线，预计首月创造公司自研产品在海外单区域的流水新高，5月预计在日本市场排进前二十名 [4] - 《少年三国志：零》已入围硬核联盟全明星，预计三季度对公司业绩有正向影响 [4] 卡牌市场与产品规划 - 去年到今年，卡牌市场用户容量提升了一千万，公司预计国内卡牌市场有4500万用户，海外有8000万用户 [5] - 公司目标未来3-5年内做到卡牌市场50%的规模，目前占卡牌市场30~40%的占比 [5] - 公司计划今年立项《少年西游记2》，年底或明年初立项《少年三国志3》，将“少年”品牌做到卡牌第一 [5] - 公司将继续深耕二次元及同人文化领域，计划下半年推出《新盗墓笔记》 [6] 产品推广与市场策略 - 《山海镜花》前期广告投放有限，预计第二个月新增几百万用户，公司将调整推广策略，将营收的固定比例用于品牌广告推广 [6] - 公司计划下半年在港澳台地区及日本市场上线《山海镜花》，预计在日本市场的商业化成功度更高 [7] - 公司将在日本市场采用长线运营策略，日本头部产品榜单变化度最少，是卡牌第一大市场 [8] 产品研发与迭代 - 公司今年有两款“少年”IP产品立项，其中一款处于研发阶段，预计明年上线 [7] - 《少年三国志：零》成功后将立项新的迭代产品 [7] - 公司在SLG品类中，第一代产品《权力的游戏凛冬将至》后也会有迭代产品 [7] - 公司计划明年将《Infinity Kingdom》引入国内上线，日本的卡牌二次元产品也将在明年引入国内 [8] 代理产品与市场拓展 - 公司代理发行的卡牌手游《圣斗士星矢：觉醒》在港澳台、东南亚、韩国及欧美市场推广，取得17个国家和地区游戏畅销榜第一 [8] - 公司在日本市场发行的第一款游戏《华武战国》已连续十二个月流水上升 [8]