股东大会情况 - 2024年12月20日召开股东大会，337人出席，代表股份795,664,718股，占比60.4984％[2] - 现场5人出席，代表股份564,679,862股，占比42.9354％[3] - 网络投票332人，代表股份230,984,856股，占比17.5629％[3] - 中小股东333人，代表股份131,854,627股，占比10.0256％[3] 股权结构 - 关联股东持有公司663,810,091股，占比50.47%[4] 议案投票结果 - 《关于与关联财务公司签订金融服务协议的议案》同意124,779,494股，占比94.6341％[4] - 《关于与关联财务公司签订金融服务协议的议案》反对6,872,133股，占比5.2119％[4] - 《关于与关联财务公司签订金融服务协议的议案》弃权203,000股，占比0.1540％[4] - 《关于变更2024年度财务审计与内部控制审计会计师事务所的议案》同意795,168,305股，占比99.9376％[7] - 《关于变更2024年度财务审计与内部控制审计会计师事务所的议案》反对296,013股，占比0.0372％[7]

股东大会信息 - 2024年第一次临时股东大会由12月4日董事会会议决定召开，12月5日刊登通知[4] - 现场会议于12月20日下午14:30召开，网络投票时间为当日9:15 - 15:00[5] - 出席股东及代理人337人，代表股份795,664,718股，占公司股份总数60.4984%[7] 议案表决情况 - 《关于与关联财务公司签订金融服务协议的议案》，同意股数占出席股东有表决权股份总数94.6341%[10] - 《关于变更2024年度财务审计与内部控制审计会计师事务所的议案》，同意股数占出席股东有表决权股份总数99.9376%[10]

募集资金情况 - 公司非公开发行169,541,652股，募集资金4,297,880,897.90元，净额3,361,146,185.02元[1] - 募集资金于2021年10月8日到位[2] - 募集资金投资项目总投资366,147.50万元，拟用募集资金336,982.50万元[4] 资金管理策略 - 公司拟用不超11亿元闲置募集资金现金管理，期限不超12个月[5] - 投资品种为保本型现金管理产品，如协定存款等[6]

会议信息 - 公司第九届监事会第十八次会议于2024年12月4日11:00通讯召开[1] - 应出席监事3人，实际出席3人[1] 议案审议 - 审议通过《关于使用暂时闲置募集资金进行现金管理的议案》[1] - 审议通过《关于与关联财务公司签订金融服务协议的议案》[2] - 《关于与关联财务公司签订<金融服务协议>暨关联交易的议案》需提交股东大会审议[3]

财务数据 - 2023年末中国航发财务总资产3424126.50万元、净资产215810.89万元[5] - 2024年9月末总资产2163163.02万元、净资产211600.09万元[5] - 2023年营业收入54936.95万元、净利润9787.85万元[5] - 2024年1 - 9月营业收入43386.93万元、净利润2020.90万元[5] - 截至2024年11月30日，公司贷款余额650万元，存款余额259,930.63万元[21] 协议相关 - 公司拟与中国航发财务续签三年期《金融服务协议》[2][3] - 协议规定存款、贷款等服务利率及收费标准[8][9][13] - 协议有效期内每日最高存款结余不超50亿，综合授信额度不超24亿[14] - 协议有效期三年，变更或终止需提前30天书面通知[19] 审批情况 - 协议需股东大会审批，关联股东回避表决[2][3] - 独立董事同意提交董事会审议[22] - 监事会对议案表示同意[23]

会议情况 - 公司第九届董事会第二十四次会议于2024年12月4日9:30召开，14位董事均出席[1] 决策事项 - 审议通过修订重大事项决策机制及经营管理事项清单议案[1] - 同意对不超11亿元闲置募集资金现金管理，有效期12个月[2] - 审议通过与关联财务公司签金融服务协议议案[4] - 审议通过变更2024年度审计会计师事务所议案，需提交股东大会[5] - 审议通过召开2024年第一次临时股东大会议案[5]

证券代码：000738 证券简称：航发控制 公告编号：2024-036 中国航发动力控制股份有限公司 关于召开 2024 年第一次临时股东大会的通知 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记 载、误导性陈述或重大遗漏。 中国航发动力控制股份有限公司（以下简称公司）第九届董事会第二十四次会议 决定于 2024 年 12 月 20 日（星期五）下午 2:30 召开 2024 年第一次临时股东大会， 现将会议情况通知如下： 一、召开会议的基本情况 （一）股东大会届次：2024 年第一次临时股东大会 （二）股东大会召集人：本公司董事会 （三）会议召开的合法、合规性：本次股东大会的召开符合国家有关法律、行政 法规、部门规章、规范性文件和公司章程的规定。 （四）股东大会召开时间： 1.现场会议时间：2024 年 12 月 20 日（星期五）下午 2:30。 2.网络投票时间：2024 年 12 月 20 日。 其中，通过深圳证券交易所交易系统进行网络投票的时间为 2024 年 12 月 20 日 的交易时间，即 9:15—9:25,9:30—11:30 和 13:00—15:00；通过深圳证券 ...

审计机构变更 - 拟聘任容诚为2024年度审计机构，原聘任为中审众环[4] - 变更议案已通过董事会审议，需股东大会审议生效[11] 审计机构情况 - 2023年末容诚有合伙人179人，注会1395人[5] - 2023年度收入287,224.60万元，审计业务收入274,873.42万元[5] - 承担394家上市公司2023年年报审计，收费48,840.19万元[5] - 职业保险累计赔偿限额不低于2亿元[5] - 近三年受监管措施等多次，71名从业人员也受处罚[6] 审计费用 - 本期年报审计费90万元，较上期增3万元[8] - 本期内控审计费32万元，较上期减3万元[8]

资金使用 - 公司拟用不超11亿元闲置募集资金现金管理，期限12个月可循环[1][5][9][10] - 补充流动资金拟用募集资金8亿元[4] 募集资金 - 公司非公开发行股票169,541,652股，募资4,297,880,897.90元，净额3,361,146,185.02元[1] - 募集资金资产认购928,055,900元，现金认购3,369,824,997.90元[1] - 扣除发行费用（不含税）8,678,812.88元[1] 项目投资 - 募集资金投资项目总投资366,147.50万元，拟用336,982.50万元[4] - 航空发动机控制系统科研生产平台项目拟用63,640万元[4] - 轴桨发动机控制系统能力保障项目总投资41,410万元全用募资[4] - 航发红林航空动力控制产品产能提升项目拟用49,800万元[4] - 航发长春控制科技四个项目总投资44,600万元全用募资[4]

报告公司投资评级 - 航发控制（000738）投资评级为买入，维持评级[2] 报告的核心观点 - 2024年Q1 - Q3，航发控制营收和归母净利润稳健增长，盈利能力提升，期间费用率小幅下降，公司是航发控制系统龙头企业，境内海外双向发力，募投项目进展顺利，产能有望提升，受益于下游型号批产放量和国际航空客运市场复苏，前景广阔，预计2024 - 2026年营业收入、归母净利润等指标增长，维持买入评级[2][4][9][11] 根据相关目录分别进行总结 业绩数据方面 - 2024年Q1 - Q3，航发控制营收42.10亿元（+2.67%），归母净利润6.29亿元（+5.48%），扣非归母净利润6.11亿元（+6.43%），毛利率29.71%（+0.42pcts），净利率15.02%（+0.40pcts）；单季度2024Q3营收14.04亿元（+2.79%），归母净利润1.59亿元（+8.61%），扣非归母净利润1.54亿元（+15.35%），毛利率26.95%（+0.54pcts），净利率11.42%（+0.67pcts）[2] 财务数据其他方面 - 2024年Q1 - Q3，航发控制期间费用率10.63%（-0.66pcts），其中销售费用率0.98%（+0.31pcts），财务费用率 - 0.84%（-0.11pcts），管理费用率7.82%（-0.36pcts），研发费用率2.67%（-0.50pcts）；应收票据14.54亿元（-10.96%），应收账款38.06亿元（+23.11%），存货14.74亿元（+1.03%），合同负债3.46亿元（-13.70%）；经营活动现金流净额（-0.83亿元，-143.23%），投资活动现金流净额（-0.95亿元，-34.23%），筹资活动现金流净额（-1.82亿元，-31.93%）[2][4] 业务板块方面 - 2024H1，航发控制航空发动机及燃气轮机控制系统产品营收25.15亿元（+3.23%），毛利率31.42%（+0.19pcts）；国际合作业务营收1.83亿元（+12.21%），毛利率22.85%（+1.34pcts）；控制系统技术衍生产品业务营收1.08亿元（-20.17%），毛利率37.42%（+4.48pcts）[4] 募投项目方面 - 截至2024Q3，航发控制在建工程4.38亿元（同比+25.87%），各募投项目进展顺利，预计于2026年年中或年底达到使用状态，包括航空发动机控制技术衍生新产业生产能力建设项目、航空发动机控制系统科研生产平台能力建设项目、航空动力控制产品产能提升项目、轴浆发动机控制系统能力保障项目、四个专业核心产品能力提升建设项目等[8] 未来发展预期方面 - 在军工行业业绩不佳情况下，航发控制营收与归母净利润逆势上升，随着两机控制系统批产产品及国际合作订单及交付增加，2024年全年业绩有望持续增长；募投项目达产后综合配套能力和智能化生产水平提升，有助于填补产能缺口抓住发展机会；两机控制系统产品及国际合作转包业务受益于下游批产放量和国际航空客运市场复苏，作为龙头企业收入和利润有望稳步提升，预计2024 - 2026年营业收入分别为57.03亿元、63.08亿元和71.80亿元，归母净利润分别为7.70亿元、8.37亿元及8.99亿元，EPS分别为0.59元、0.64元、0.68元，维持买入评级，目标价28元[9][11]