债务逾期 - 2025年12月8日，金环新材料对湖北银行1700万元债务未如期偿还[2] - 金环新材料对襄阳樊城区汉江新动能产业基金逾期44.53万、108.19万、143.86万元[6][7] - 控股子公司累计逾期未涉诉债务约1996.58万元[5] 涉诉情况 - 浙银租赁起诉金环新材料、金环绿纤，涉诉金额4496.20万和6000.65万元[4] - 民生银行广州分行申请对奥美产投强制执行365699876.88元（暂计）[4] - 中行襄阳分行申请对金环绿纤强制执行，要求偿还本金187507905.75元及利息等2714万元[4] 风险提示 - 公司及子公司面临资产受限、诉讼执行等风险[8] - 公司重整失败股票将面临被终止上市风险[9] - 公司股票被实施退市风险警示和其他风险警示[10] 重整情况 - 公司处于重整阶段，债权担保金额以管理人认定为准[8]

市场表现 - 12月9日，医疗美容板块整体下跌1.38%，表现弱于大盘，当日上证指数下跌0.37%，深证成指下跌0.39% [1] - 板块内个股普跌，*ST美谷领跌 [1] 资金流向 - 当日医疗美容板块整体呈现主力资金净流出，主力资金净流出1693.57万元 [2] - 游资资金同样呈现净流出，净流出253.67万元 [2] - 散户资金则呈现净流入，净流入1947.24万元 [2]

会议安排 - 2025年12月15日召开出资人组会议暨2025年第四次临时股东会[3] - 现场会议15:00开始，网络投票为当天交易时段[7] - 会议股权登记日为2025年12月9日[8] 审计相关 - 2025年12月1日董事会通过续聘中审众环为2025年度审计机构[4] - 奥园科星提议增加续聘审计机构议案至股东会审议[5] 股票警示 - 因2024年度净资产为负等被实施退市和其他风险警示[14][16] 重整情况 - 2025年多次披露重整投资相关协议公告[17] - 重整计划（草案）出资人权益调整事项表决结果不确定[17] 投票信息 - 网络投票代码为360615，简称奥园投票[22] - 深交所交易系统和互联网投票时间[23][24] 其他 - 授权委托书委托期限自签署日至会议结束[29] - 指定信息披露媒体为《证券时报》和巨潮资讯网[18]

重整计划草案 - 公司预重整期间确定湖北九州产业园区运营管理有限公司、天津信美通成股权投资合伙企业及6名财务投资人为重整投资人 [4] - 重整计划草案以公司约7.629亿股总股本为基数，按每10股转增13.4278股的比例实施资本公积金转增股本，共计转增10.24亿股，转增后总股本将增至17.87亿股 [5] - 转增股票约8.6亿股用于引入重整产业投资人及财务投资，对应投资金额15.36亿元，其中九州产投公司出资7.06亿元占比近46%，信美通成出资1.96亿元，6家财务投资人合共出资6.3亿元 [5] 转增股票用途 - 转增股票主要用于解决关联担保事项向债权人以股抵债、按其他股东持股比例进行分配、以及引进重整投资人以股抵债清偿公司债务 [5] - 重整投资人认购的股票部分将用于向关联担保债务债权人实施以股抵债清偿，这是其参与重整投资的条件之一 [5] - 重整投资人提供用于解决关联担保事项的转增股票后不得再向公司进行追偿，并需在清偿时提供及时必要的配合 [5] 未来业务规划 - 重整完成后公司将利用产业投资人提供的资金、业务资源和产业协同支持，做实做精做强现有美丽健康服务业务，并拓展协同业务及延伸大健康产业链布局 [6] - 公司计划适时通过重整留存资金及发行股份购买资产等方式，并购主营业务相关的优质资产 [6] - 医美业务是公司最核心的资产，公司于2021年以6.97亿元现金收购浙江连天美55%股权切入终端赛道 [6] 医美业务发展历程 - 公司进军医美产业链始于2021年，收购浙江连天美55%股权，后者拥有杭州连天美、维多利亚两家医疗美容医院，总运营面积约2万平方米 [6] - 公司后续与暨源生物、肌源医药、KDMedical、赛诺秀、美丽妈妈等签订战略合作，布局上游医美产品端 [7] - 受地产行业出清影响，公司地产业务每况愈下，医美业务尚未成熟，导致连年亏损资不抵债，2023年被实施退市风险警示和其他风险警示 [7] 重整进程与投资人背景 - 2023年11月公司被债权人申请重整及预重整，同年12月法院决定启动预重整 [7] - 2024年4月九州通通过全资子公司九州产投与公司签署重整投资协议，若重整成功九州通或将成为公司控股股东 [7] - 自2016年起九州通及相关方已开始医美板块投资，在玻尿酸、重组胶原蛋白、III类光电射频热玛吉、溶脂针等多个医美领域进行布局，战略投资了爱美客、巨子生物、绽妍生物、威脉医疗、迈诺威等企业 [8] 九州通医美业务表现 - 2024年九州通医美业务实现销售收入8.51亿元，较上年同期大幅增长120.47% [9] - 2022年至2024年九州通医美业务销售收入年复合增长率达111.64% [9] - 2024年前三季度九州通医美业务实现销售收入9.04亿元，同比增长45.84% [9] 协同效应展望 - 若重整成功，九州通将利用自身强大的医药供应链体系优势，与公司深入开展在美丽健康领域的合作与赋能，包括供应链整合服务、核心产品培育以及业务板块融合等 [9] - 合作旨在进一步拓展美丽健康产业，延伸产业链发展 [9] 审计机构安排 - 公司董事会同意续聘中审众环会计师事务所为公司2025年度审计机构，负责2025年度财务报告及内部控制等审计工作，该方案需提交临时股东会审议 [1] - 在重整关键节点，审计机构需摸清公司家底，为重整方案推进提供参考信息 [3]

公司重整计划 - 董事会同意续聘中审众环会计师事务所为公司2025年度审计机构，方案需提交临时股东会审议[2] - 湖北九州产业园区运营管理有限公司、天津信美通成股权投资合伙企业及6名财务投资人被确定为重整投资人[4] - 重整计划草案以约7.629亿股总股本为基数，按每10股转增13.4278股的比例实施资本公积金转增股本，共计转增10.24亿股，转增后总股本将增至17.87亿股[4] - 转增股票约8.6亿股用于引入重整产业投资人以财务投资，对应投资金额15.36亿元，其中九州产投公司对应7.06亿元占比近46%，信美通成对应1.96亿元，6家财务投资人合共6.3亿元[4] - 重整投资人认购的股票部分将用于向关联担保债务的债权人实施以股抵债清偿，这是其参与重整投资的条件之一[5] 业务发展战略 - 重整完成后，公司将利用产业投资人提供的资金、业务资源、产业协同等支持，做实做精做强现有美丽健康服务业务，拓展协同业务及延伸大健康产业链布局[6] - 公司计划适时通过重整留存资金以及发行股份购买资产等方式，并购主营业务相关的优质资产[7] - 医美业务是公司最核心资产，2021年以6.97亿元现金收购浙江连天美55%股权切入终端赛道，旗下拥有两家医疗美容医院总运营面积约2万平方米[7] - 公司曾与暨源生物、肌源医药、KDMedical等签订战略合作布局上游医美产品端[7] 重整投资人背景 - 重整成功后，九州通或将成为公司控股股东，自2016年起九州通及相关方已开始医美板块投资，在玻尿酸、重组胶原蛋白等多个新兴医美领域进行了布局[8] - 九州通2024年医美业务实现销售收入8.51亿元，较上年同期大幅增长120.47%，2022年至2024年销售收入年复合增长率达111.64%[8] - 今年前三季度，九州通医美业务实现销售收入9.04亿元，同比增长45.84%[8] - 九州通计划利用自身强大的医药供应链体系等优势，深入开展与公司在美丽健康领域的合作与赋能，包括供应链整合服务、核心产品培育以及业务板块融合等[9] 公司历史与现状 - 受地产行业出清影响，公司地产业务每况愈下，医美业务尚未成熟，连年亏损逐渐资不抵债[7] - 2023年公司被实施退市风险警示和其他风险警示处理，次年11月因无力偿还到期债务被债权人申请重整及预重整[7] - 公司旗下医美资产成为自救关键，今年4月九州通透过全资子公司九州产投与公司签署重整投资协议[8]

医疗美容板块市场表现 - 12月2日医疗美容板块整体下跌0.65%，表现弱于上证指数（下跌0.42%）和深证成指（下跌0.68%）[1] - 板块内个股表现分化，锦波生物上涨2.42%领涨，华熙生物下跌0.89%领跌[1] 个股价格与交易情况 - 锦波生物收盘价为223.43元，成交量为1.13万手，成交额为2.53亿元[1] - 爱美客收盘价为145.06元，下跌0.64%，成交量为1.60万手，成交额为2.33亿元[1] - 华熙生物收盘价为46.57元，成交量为2.06万手，成交额为9612.11万元[1] - *ST美谷收盘价为4.17元，上涨0.97%，成交量为9.19万手，成交额为3782.63万元[1] 板块资金流向 - 医疗美容板块整体主力资金净流出114.5万元，游资资金净流出1118.29万元，散户资金净流入1232.79万元[1] - 锦波生物获得主力资金净流入2569.60万元，主力净占比达10.17%[2] - 爱美客遭遇主力资金净流出624.21万元，主力净占比为-2.68%[2] - 华熙生物主力资金净流入423.99万元，但游资净流出517.90万元[2] - *ST美谷主力资金净流入85.72万元，散户资金净流入236.85万元，散户净占比为6.26%[2]

公司治理与会议 - 公司于2025年12月1日召开第十一届第二十九次董事会会议 [1] - 会议审议了《关于续聘2025年度审计机构的议案》等文件 [1] 公司财务与业务构成 - 2025年1至6月份公司营业收入构成为医疗美容服务占比57.47% [1] - 2025年1至6月份公司营业收入构成为生物基纤维占比38.54% [1] - 2025年1至6月份公司营业收入构成为其他业务占比3.99% [1] 公司市值 - 截至发稿公司市值为32亿元 [1]

人员情况 - 2024年末中审众环合伙人216人、注册会计师1304人、签署过证券服务业务审计报告的注册会计师723人[2] - 拟签字项目合伙人王明璀近3年签署或复核7家上市公司审计报告[4] - 拟签字注册会计师夏才渠近3年签署或复核3家上市公司审计报告[5] 业绩数据 - 2024年中审众环经审计总收入217185.57万元、审计业务收入183471.71万元、证券业务收入58365.07万元[3] - 2024年度中审众环上市公司审计客户244家，审计收费35961.69万元，同行业上市公司审计家数3家[3] 其他信息 - 公司2024年度审计意见为带持续经营重大不确定性段落的无保留意见[2] - 中审众环购买的职业保险累计赔偿限额8亿元，尚未使用[3] - 中审众环最近3年因执业行为受行政处罚2次、自律监管措施1次，纪律处分2次，监督管理措施13次[3] - 中审众环46名从业执业人员近3年受行政处罚9人次、纪律处分6人次、监管措施42人次[4] - 公司第十一届董事会第二十九次会议审议通过续聘中审众环为2025年度审计机构[7]

会议信息 - 奥园美谷第十一届董事会第二十九次会议于2025年12月1日召开，9名董事全到[1] 审计相关 - 会议通过续聘中审众环为2025年度审计机构，议案待股东会审议[1][2] - 董事会提请股东会授权管理层协商确定2025年度审计费用[2] - 表决结果为9票同意，0票反对，0票弃权[3]

板块整体表现 - 12月1日医疗美容板块整体上涨0.08%，同期上证指数上涨0.65%，深证成指上涨1.25% [1] - 板块主力资金净流出1575.4万元，游资资金净流出792.18万元，散户资金净流入2367.58万元 [1] 个股市场表现 - 爱美客领涨板块，收盘价146.00元，涨幅0.43%，成交量1.99万手，成交额2.89亿元 [1] - 锦波生物收盘价218.15元，涨幅0.41%，成交量4509.52手，成交额9826.37万元 [1] - 华熙生物收盘价66.99元，涨跌幅为0.00%，成交量2.63万手，成交额1.24亿元 [1] - *ST美谷收盘价4.13元，下跌2.59%，成交量13.57万手，成交额5669.49万元 [1]