证券代码：000415 证券简称：渤海租赁 公告编号：2025-033 渤海租赁股份有限公司 第十一届董事会第一次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 表决结果：9 票同意、0 票弃权、0 票反对，表决通过。 同意选举张灿先生为公司第十一届董事会副董事长，任期至公司第十一届董 事会届满之日止。（马伟华先生简历后附） 3.审议并通过《关于选举董事会专门委员会委员的议案》 一、董事会会议召开情况 渤海租赁股份有限公司（以下简称"渤海租赁"或"公司"）于 2025 年 4 月 14 日以通讯方式发出会议通知，于 2025 年 4 月 24 日在北京宏源大厦 10 层会议室 以现场结合通讯方式召开第十一届董事会第一次会议。会议应到董事 9 人，实到 董事 9 人。副董事长张灿先生；董事刘璐先生、冯俊先生、龙雪红女士；独立董 事李剑铭先生、程大中先生、刘超先生共 7 人以通讯方式出席本次会议。 本次会议由全体董事共同推举金川先生主持，公司监事周珮萱先生、马丽女 士、廖小莉女士及高级管理人员童志胜先生、王景然先生、彭鹏先生、王佳魏先 生列席本次会议。 ...

证券代码:000415 债券代码:112723 债券代码:112765 债券代码:112771 债券代码:112783 债券代码:112810 证券简称:渤海租赁 债券简称:18渤金01 债券简称:18渤金02 债券简称:18渤金03 债券简称:18渤金04 债券简称:18渤租05 长城证券股份有限公司 关于渤海租赁股份有限公司 面向合格投资者公开发行公司债券 临时受托管理事务报告 债券受托管理人 证券股份有限公 T WALL SECURITIES CO ... LTD. （深圳市福田区福田街道金田路 2026 号能源大厦南塔楼 10-19 层 ) 签署时间: 2025 年 4 月 1 声明 本报告依据《公司债券发行与交易管理办法》、《公司债券受托管理人执业 行为准则》、《渤海金控投资股份有限公司 2018年公开发行公司债券募集说明 书》（以下简称"《募集说明书》"）、《渤海金控投资股份有限公司 2018年公 开发行公司债券受托管理协议》(以下简称《受托管理协议》)等相关规定以及 渤海租赁股份有限公司(以下简称"公司"、"发行人"、"渤海租赁")出具的相关 说明文件以及提供的相关资料等,由本期公司债券受托管理 ...

股东大会基本情况 - 股东大会届次为2024年年度股东大会，由公司董事会召集，经第十届董事会第九次会议审议通过 [1] - 会议召开日期为2025年4月24日，现场会议时间为下午14:30，网络投票时间涵盖当日9:15至15:00 [2] - 会议采用现场表决与网络投票相结合的方式，股东可通过深交所交易系统或互联网投票系统参与 [3] 会议参与及登记 - 股权登记日为2025年4月21日，登记在册的普通股股东有权出席或委托代理人出席 [4] - 登记方式包括现场、信函或传真，登记时间为2025年4月23日10:00-18:30，地点为乌鲁木齐市董事会办公室 [7][8] - 法人股东需持营业执照复印件及授权文件，个人股东需持身份证及股东账户卡办理登记 [8] 审议事项及表决规则 - 提案9和提案11为特别决议议案，需获出席会议股东所持表决权的三分之二以上通过 [6] - 提案14至16采用累积投票制，选举非独立董事6人、独立董事3人、非职工监事2人，投票票数按持股比例计算 [6][14] - 独立董事候选人任职资格需经深交所备案审核无异议后方可表决 [6] 网络投票操作 - 网络投票代码为360415，简称"渤海投票"，非累积投票议案可选择同意、反对或弃权 [13] - 深交所交易系统投票时间为2025年4月24日9:15-15:00，互联网投票系统同步开放 [15][17] - 股东需通过深交所数字证书或服务密码完成身份认证后参与互联网投票 [17] 其他事项 - 会议地点为乌鲁木齐市新华北路165号广汇中天广场39楼董事会办公室 [4] - 联系方式包括电话0991-2327723/2327727、传真0991-2327709，联系人为马晓东、郭秀林 [9] - 现场会议会期半天，食宿及交通费用自理 [10]

证券代码：000415 证券简称：渤海租赁 公告编号：2025-030 关于召开 2024 年年度股东大会的提示性公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 一、召开会议的基本情况 渤海租赁股份有限公司（以下简称"渤海租赁"或"公司"）经第十届董事会第 九次会议审议决定于 2025 年 4 月 24 日召开公司 2024 年年度股东大会。现将有 关事项通知如下： ㈠股东大会届次：2024 年年度股东大会。 ㈡本次股东大会召集人：公司董事会，经公司第十届董事会第九次会议审议 决定于 2025 年 4 月 24 日召开公司 2024 年年度股东大会。 ㈢会议召开的合法性及合规性：本次股东大会会议的召开符合有关法律、行 政法规、部门规章、规范性文件、深交所业务规则和本公司章程的规定。 ㈣会议召开的日期、时间： 现场会议时间：2025 年 4 月 24 日（星期四）下午 14：30； 网络投票时间：2025 年 4 月 24 日，其中，通过深圳证券交易所交易系统投 票的时间为 2025 年 4 月 24 日上午 9:15-9:25，9:30-11:30，下午 1 ...

机队情况 - 截至2025年一季度末，Avolon机队规模1096架，含自有604架、管理35架、订单457架[2] - 2025年第一季度，Avolon签订15笔飞机租赁交易[3] - 2025年第一季度，Avolon完成34架飞机销售，未交割66架[3] 市场扩张和并购 - 2025年1月16日，Avolon完成Castlelake Aviation Limited 100%股权收购，含106架租赁资产及10架订单[2] 箱队情况 - 截至2025年一季度末，GSCL箱队规模约405.5万CEU，出租率98.50%[4] - 2025年第一季度，GSCL交付新箱价值约0.48亿美元[4] 箱队结构 - 干货集装箱CEU为1705740，占比42.06%，出租率98.84%[4] - 冷藏集装箱CEU为1688337，占比41.63%，出租率98.43%[4] - 罐式集装箱CEU为413074，占比10.19%，出租率93.92%[4] - 特种集装箱CEU为248346，占比6.12%，出租率95.79%[4]

债券发行 - 2019年12月10日发行5亿元债券，期限270天，利率3.98%[3] 债券兑付 - 2022年3月2日为债券本金兑付日[3] - 2022年11月30日披露后续处置进展，已完成兑付[4] - “19渤海租赁SCP002”债券自动注销[4]

机队规模与交易情况 - 公司控股子公司Avolon Holdings Limited截至2025年一季度末机队规模为1096架，包括自有飞机604架、管理飞机35架、订单飞机457架 [1] - Avolon服务于全球60个国家的141家航空公司客户 [1] - 2025年第一季度Avolon签订15笔飞机租赁交易，完成34架飞机销售 [1] - 已同意出售但尚未完成交割的飞机为66架 [1] 集装箱业务运营数据 - 全资子公司Global Sea Containers Ltd自有及管理的箱队规模约405.5万CEU [1] - 集装箱平均出租率为98.50% [1] - 向客户交付集装箱新箱价值约0.48亿美元 [1]

市场扩张和并购 - 2024年8月31日公司披露《收购报告书》[3] - 收购完成后收购人直接及间接持股2657311274股，占股本总额42.97%[3] - 2025年4月10日214168039股股票完成过户登记[4] 股权结构 - 海航资本集团及其一致行动人合计持股2657311274股，占比42.97%[4] - 上海圣展原状分配后直接持有3.46%股权[3]

债券信息 - “18渤金01”发行规模10.60亿元，票面利率7.00%，展期利率4%，再次展期后兑付日为2026年6月20日[10] - “18渤金02”发行规模11.17亿元，票面利率7.00%，展期利率4%，再次展期后兑付日为2026年9月10日[20] - “18渤金03”发行规模5.04亿元，票面利率7%，展期利率4%，再次展期后兑付日为2026年10月10日[29] - “18渤金04”发行规模10亿元，票面利率7%，展期利率4%，再次展期后兑付日为2026年10月26日[38] - “18渤租05”发行规模3.19亿元，票面利率7%，展期利率4%，再次展期后兑付日为2026年12月5日[47] 融资与担保 - 控股子公司Avolon拟非公开发行8.5亿美元优先无抵押票据，2025年3月27日签署融资协议，票面利率5.375%，到期日为2030年5月30日[51][52] - 2024年Avolon贷款额度不超105亿美元，已使用54.30亿美元[53][54] - 2024年Avolon及其下属子公司对下属全资子公司或SPV担保额度总计不超105亿美元，已使用54.30亿美元[60][61] - 截至公告目前12个月内公司累计发生担保金额为624.65376亿元，占2023年度公司经审计总资产约23.88%[63] - 2025年公司拟定对全资子公司等担保总额度为100亿元人民币和150亿美元或等值外币[107] 业绩数据 - 2024年度公司实现营业收入384.31亿元，同比增长14.12%[65][66] - 2024年度公司归属于上市公司股东的净利润为9.04亿元，同比减少29.45%[65][66] - 截至2024年12月31日，公司资产总额约2863.99亿元，同比增长9.50%[65][66] - 截至2024年12月31日，公司归属于上市公司股东的净资产约314.71亿元，同比增长6.31%[65][66] 业务相关 - 2024年度公司营业收入增长主要系销售飞机收入增加所致[67] - 2024年度公司净利润下降因集装箱租赁子公司税收政策调整及计提商誉减值[68] - 报告期内债务重组收益较上年同期下降9.15亿元[69] - 2024年末经审计净资产规模为487.71亿元，2024年度经审计净利润规模为23.67亿元[76] 诉讼与和解 - 截至2024年12月31日，多起重大诉讼涉案金额包括126189万元、440.55万元等[76] - 2024年12月31日未决诉讼预计负债期初余额31565千元，本期增加13861千元，本期减少45426千元[78] - 公司授权董事会办理10架涉俄飞机保险索赔和解事宜[79] - 截至2024年末，Avolon收到全部和解款项约1.77亿美元，扣税后对净利润影响约1.5亿美元[80] 资产与负债 - 2024年12月31日集团流动资产超流动负债约127.22亿元，Avolon净流动资产为20.05亿元，GSCL净流动负债为3.86亿元，剩余子公司净流动负债合计69.45亿元[82] - 截至2024年12月31日，GSCL持有未使用银行授信额约46.47亿元[83] - 截至2024年12月31日，集团逾期未偿还本金及利息共计17.83亿元，已偿付或展期重组16.47亿元，剩余1.37亿元正在协商[83] - 2024年12月31日因交叉违约条款导致一年内到期的非流动负债为7.72亿元[84] - 截至2024年12月31日，集团逾期长期借款本金7.95亿元，利息9.32亿元，已处理16.47亿元，剩余0.80亿元正在协商[85] 减值准备 - 2024年度公司及下属子公司计提各项减值准备合计2,672,232千元，转回532,404千元，合计发生减值损失2,139,828千元[88] - 2024年度应收账款坏账准备发生减值损失 - 49,321千元，占2024年12月末应收账款账面价值 - 3.31%[89][92][93] - 2024年度其他应收款坏账准备发生减值损失 - 217千元，占2024年12月末其他应收款账面价值 - 0.37%[89][94] - 2024年度长期应收款坏账准备发生减值损失 - 294,309千元，占2024年12月末长期应收款账面价值 - 1.98%[89][95] - 2024年度存货跌价准备计提2,191千元，占2024年12月末存货账面价值1.61%[89][99] 子公司情况 - 2024年9月12日公司控股子公司Avolon拟现金购买Castlelake Aviation Limited 100%股权，2025年1月16日股权交割完成[81] - 截至2024年12月31日，海航资本集团有限公司持有渤海租赁股份有限公司28.02%股权[112] - 天津燕山股权投资基金有限公司持有渤海租赁股份有限公司5.01%股权[112] - 广州市城投投资有限公司、上海贝御信息技术有限公司分别持有渤海租赁股份有限公司4.26%股权[112] 未来计划 - 公司拟开展套期保值型衍生品交易，投资金额不超最近一期经审计净资产10%，名义金额不超最近一期经审计总资产30%[129] - 公司及下属子公司2025年度拟申请人民币贷款不超151亿元，美元贷款不超153亿美元[132]

文章核心观点 - 渤海租赁2024年营收增长但净利润显著下滑和扣非净利润暴跌，各业务板块面临挑战，飞机租赁依赖单一业务有隐患，集装箱和境内融资租赁业务疲软凸显多元化经营和风险管控不足 [1][7] 各业务板块表现 飞机租赁业务 - 2024年表现突出成营收主要支撑，收入约319.75亿元同比增长17.67%，占总营收83.20% [4] - 飞机销售收入同比增长61.08%，飞机租金毛利率提升3.97% [4] - 收购CAL公司巩固全球第二大飞机租赁公司地位，机队规模达1158架，整体出租率100% [4] - 公司对该业务过度依赖，全球航空业不确定性或影响飞机租赁需求，业绩面临市场供需变化风险 [4] 集装箱租赁业务 - 2024年表现平平，营业收入61.61亿元与上年基本持平，净亏损4.63亿元，扣除影响后净利润同比下降4.37% [5] - 市场波动加剧，2024年下半年全球集装箱航运市场需求震荡下行，公司调整新箱投放及销售策略 [5] - 税收政策调整负面影响盈利能力，巴巴多斯所得税法修正案使所得税费用增加，未来盈利压力将加大 [6] 境内融资租赁业务 - 2024年表现最疲软，未新增投放项目，收入仅占总营收0.43%，业务严重萎缩 [7] - 下属子公司以防范风险为首要目标，收紧新增项目投放，降低财务杠杆提高抗风险能力 [7] - 业务规模大幅缩水，天津渤海和横琴租赁融资租赁资产余额分别为29.09亿元和3.12亿元，影响营收结构和多元化市场竞争力 [7]