公司公告核心事件 - 派格生物医药-B(02565.HK)的基石投资者同意进行第二次禁售延长，新的禁售期至2026年4月30日 [1] - 基石投资者同意自原禁售期届满日期起至2026年4月30日不会以任何方式减持任何相关H股 [1] 公司观点与解读 - 公司认为第二次禁售延长表明基石投资者基于公司对推进技术方面的研发能力及在重大临床里程碑方面取得的重大进展，对公司的未来前景充满信心 [1] - 基石投资者将持续审阅公司业绩，且或会基于实时发展及所实现的里程碑，考虑进一步延长禁售期 [1]

股权结构 - 基石投资者持有9,584,500股H股，占已发行H股总数约3.43%[2] 禁售安排 - 基石投资者原禁售期第一次延长至2025年12月31日[2] - 基石投资者同意第二次禁售延长至2026年4月30日[3] - 或基于发展和里程碑考虑进一步延长禁售期[3]

配售协议核心条款 - 派格生物医药-B于2025年12月12日交易时段后订立配售协议，以每股58.41港元的价格向不少于六名承配人配售513.6万股新股 [1] - 配售股份占公告日已发行H股约1.84%，占已发行股份总数约1.33% [1] - 配售价58.41港元较协议日（2025年12月12日）收市价64.90港元折让10% [1] 配售股份对股权结构的影响 - 假设配售股份全部发行，其将占经扩大后H股的约1.81%，占经扩大后股份总数的约1.31% [1] 募集资金规模与用途分配 - 配售估计所得款项总额约为3亿港元，所得款项净额（扣除成本后）约为2.96亿港元 [2] - 约40%（约1.184亿港元）的净额将用于构建新一代智能化研发与数据平台 [2] - 约28%（约0.8288亿港元）的净额将用于偿还贷款及强化公司资本结构 [2] - 约12%（约0.3552亿港元）的净额将用于持续及计划研发PB-2301及PB-2309 [2] - 约10%（约0.296亿港元）的净额将用于设立香港附属公司及加快集团海外业务布局 [2] - 约10%（约0.296亿港元）的净额将用于一般公司用途及营运资金 [2]

公司配售新股 - 公司于2025年12月12日与联席配售代理中信证券及农银国际订立配售协议，按尽力基准以每股58.41港元的价格配售513.6万股新股 [1] - 配售股份占公告日期已发行H股约1.84%，占已发行股份总数约1.33%，占经扩大后H股约1.81%，占经扩大后股份总数约1.31% [1] - 配售价58.41港元较协议签订日（12月12日）收市价64.90港元折让约10% [1] 募集资金用途 - 配售估计所得款项总额约3亿港元，所得款项净额约2.96亿港元 [2] - 约40%的净额拟用于构建新一代智能化研发与数据平台 [2] - 约28%的净额拟用于偿还贷款及强化公司资本结构 [2] - 约12%的净额拟用于持续及计划研发PB-2301及PB-2309 [2] - 约10%的净额拟用于设立香港附属公司及加快集团海外业务布局 [2] - 约10%的净额拟用于一般公司用途及营运资金 [2]

公司配售新股 - 公司于2025年12月12日交易时段后订立配售协议，以尽力基准向不少于六名承配人配售513.6万股新股 [1] - 配售股份每股价格为58.41港元，较协议签订日（2025年12月12日）收市价每股64.90港元折让10% [1] - 配售股份总数相当于公告日期已发行H股约1.84%及已发行股份总数约1.33% [1] 配售股份影响 - 假设悉数配售，配售股份将令经扩大后的H股占比约1.81%，股份总数占比约1.31% [1] - 配售估计所得款项总额约为3亿港元，所得款项净额（扣除成本开支后）约为2.96亿港元 [2] 募集资金用途 - 约40%（约1.184亿港元）用于构建新一代智能化研发与数据平台 [2] - 约28%（约0.8288亿港元）用于偿还贷款及强化公司资本结构 [2] - 约12%（约0.3552亿港元）用于持续及计划研发PB-2301及PB-2309 [2] - 约10%（约0.296亿港元）用于设立香港附属公司及加快集团海外业务布局 [2] - 约10%（约0.296亿港元）用于一般公司用途及营运资金 [2]

配售情况 - 2025年12月12日公司与联席配售代理订立配售协议，按每股58.41港元价格配售5,136,000股新H股[3][6] - 公告日期公司已发行385,955,532股股份，含279,164,339股H股及106,791,193股未上市股份[4][11] - 5,136,000股配售股份相当公告日已发行H股约1.84%、已发行股份总数约1.33%[4][11] - 5,136,000股配售股份相当扩股后H股约1.81%、股份总数约1.31%[4][11] - 配售价比2025年12月12日收市价64.90港元折让10%[4][12] - 配售价比前五个交易日平均收市价62.88港元折让约7.11%[4][12] - 净配售价约每股57.57港元[12] - 配售预计2025年12月22日完成，不迟于12月31日[13] 上市与监管 - 公司将向联交所申请配售股份上市及买卖[5] - 配售协议日期起至完成后90日，公司禁售有相关承诺[14] - 公司将向联交所上市委员会申请批准配售股份上市及买卖[16] - 配售股份于联交所发行及上市后，公司将向中国证监会等监管机构备案[17] 股份变化 - 配售前公司已发行股份总数为385,955,532股，配售完成后为391,091,532股[18] - 承配人配售前股份数为0，配售完成后为5,136,000股，占已发行股份总数的1.31%[18] 款项情况 - 假设所有配售股份获悉数配售，所得款项总额约299,993,760港元，所得款项净额约295,699,826港元[19] 款项用途 - 构建新一代智能化研发与数据平台预计使用所得款项净额的40%，即11828万港元[20] - 偿还贷款及强化公司资本结构预计使用所得款项净额的28%，即8280万港元[20] - 持续及计划研发PB - 2301及PB - 2309预计使用所得款项净额的12%，即3548万港元[20] - 设立香港附属公司及加快集团海外业务布局预计使用所得款项净额的10%，即2957万港元[20] - 所得款项净额约18%用于构建新一代集成式药物发现平台[24] - 所得款项净额约12%用于构建统一慢病专病数据库及分析系统[24] - 所得款项净额约10%用于构建数字化患者管理与研究平台[24] - 所得款项净额约28%用于偿还贷款，截至2025年11月30日，公司未偿还银行贷款本金约8990万元人民币（折合9880万港元），配售计划拨付不超8280万港元结清本息[25] - 所得款项净额约12%用于推动在研产品PB - 2301及PB - 2309完成新药临床试验申请前核心开发工作[26] - 所得款项净额约10%用于设立香港附属公司及加快海外业务布局，业务发展活动分配所得款项净额约210万元人民币[27] - 所得款项净额约10%用于一般公司用途及营运资金[29] 过往情况 - 董事获授一般授权，可发行不超上市日期已发行股份数目20%的股份，配售股份根据此授权配发行，无需股东批准[30] - 2025年5月27日H股上市，发行19283500股，发行价每股15.6港元，所得款项净额约2.318亿港元（相当于2.126亿元人民币）[31] - 截至2025年11月30日所得款项净额总计2.126亿元，已动用2140万元，未动用1.912亿元[32][33] - 核心产品PB - 119商业化及适应症扩展计划分配所得款项净额1.067亿元，占比50.2%，已动用70万元，未动用1.06亿元，预期2027年底前悉數动用[32] - 主要产品PB - 718进一步开发计划分配所得款项净额7330万元，占比34.5%，已动用110万元，未动用7220万元，预期2027年底前悉數动用[32] - 其他管线候选产品研发计划分配所得款项净额1130万元，占比5.3%，已动用310万元，未动用820万元，预期2026年底前悉數动用[32] - 业务开发活动及加强海外业务计划分配所得款项净额210万元，占比1.0%，已动用5万元，未动用207万元，预期2026年底前悉數动用[32] - 营运资金及其他一般公司用途计划分配所得款项净额1920万元，占比9.0%，已动用1650万元，未动用260万元，预期2025年底前悉數动用[33] - 公司于紧接公告日期前12个月内无进行任何集资活动[34] 后续影响 - 配售完成后，公司注册资本及股份总数将分别变更为3.91091532亿元及3.91091532亿股[35] - 配售完成日期预期为2025年12月22日[38] - 配售股份为513.6万股新H股，配售价为每股58.41港元[39]

股份情况 - 截至2025年11月底，H股法定/注册股份279,164,339股，面值1元，股本279,164,339元[1] - 截至2025年11月底，非上市股份法定/注册股份106,791,193股，面值1元，股本106,791,193元[1] - 2025年11月法定/注册股本无增减，月底总额385,955,532元[1] - 截至2025年11月底，H股已发行股份279,164,339股，库存股0[4] - 截至2025年11月底，非上市股份已发行股份106,791,193股，库存股0[4] - 2025年11月已发行股份及库存股份均无增减[4]

公司股份转换申请 - 公司于2025年11月28日向中国证监会提交申请 [1] - 申请内容为将20名股东持有的合共1.02亿股未上市股份转换为H股 [1] - 转换比例为1比1 [1] - 涉及股份数量占公司已发行股份总数约26.35% [1]

公司股份转换申请 - 公司已于2025年11月28日向中国证监会提交申请 [1] - 申请内容为将20名股东持有的合计1.02亿股未上市股份转换为H股 [1] - 转换比例为1比1 [1] - 该部分股份约占公司公告日期已发行股份总数的26.35% [1]

公司股份转换申请 - 公司已于2025年11月28日向中国证监会提交申请，将20名股东持有的合共约1.017亿股未上市股份按一比一基准转换为H股 [1] - 此次转换的股份数量约占公司公告日期已发行股份总数的26.35% [1]