股东会信息 - 2025年第一次临时股东会于8月14日在公司会议室召开，采用现场和网络投票结合方式[2] - 出席和授权出席股东会的股东11人，持有表决权股份80,725,314股，占比69.57%[3] - 通过网络投票的股东3人，持有表决权股份180,254股，占比0.16%[3] 议案表决 - 《关于取消监事会、变更注册资本并修订<公司章程>的议案》同意股数80,556,560股，占比99.79%[5] - 《关于废止<江苏易实精密科技股份有限公司监事会议事规则>的议案》反对股数168,754股，占比0.21%[5] - 《利润分配管理制度》中小股东同意票数11,600，比例6.43%，反对票数168,754，比例93.57%[13] - 《防范控股股东、实际控制人及其关联方资金占用管理制度》同意股数80,616,560股，占比99.87%[9] - 《会计师事务所选聘制度》弃权股数60,000股，占比0.07%[9] 人事变动 - 何晶晶、强培、缪鹏鹏三位监事于8月14日离任，相关议案审议通过[15] 合法性 - 北京大成（南通）律师事务所认为本次股东会召集召开、人员资格、表决程序和结果均合法有效[14]

会议安排 - 2025年7月24日公司召开第四届董事会第五次会议，审议通过召开2025年第一次临时股东会的议案[5] - 2025年7月25日公司公告召开股东会的通知及提案名称[5] - 2025年8月13 - 14日15:00为股东会网络投票时间[6] - 2025年8月14日14:00股东会于江苏南通公司会议室召开[6] 出席情况 - 现场与网络出席股东和代表共11人，代表股份80,725,314股，占总股本69.57%[10] - 现场出席8人，代表股份80,545,060股，占总股份69.41％[10] - 网络出席3人，代表股份180,254股，占总股份0.16%[10] - 出席中小股东和代表共4人，代表股份180,354股，占总股份0.16%[11] 议案表决 - 本次股东会审议提案共3项，各项议案表决均通过[13][15][18] - 《董事会议事规则》等多项议案同意股数为80,556,560，反对股数为168,754，弃权股数为0[19][20][21][23][24][25][27][31] - 《防范控股股东等资金占用管理制度》同意股数为80,616,560，反对股数为108,754，弃权股数为0[28] - 《会计师事务所选聘制度》同意股数为80,556,560，反对股数为108,754，弃权股数为60,000[28] - 《利润分配管理制度》中小投资者同意股数为11,600[24]

行业投资评级 - 维持汽车行业"推荐"评级，重点关注人形机器人产业链带来的投资机会 [1][9] 核心观点 机器人产业催化 - 2025世界机器人大会将于8月8日在北京开幕，220家企业参展，展出1500余件展品，其中人形机器人整机企业达50余家，创同类展会之最 [4] - 智元机器人发布业界首个具身智能操作系统"智元灵渠 OS"，采用分层开源模式，计划Q4逐步开源，或重塑产业格局 [5] - 人形机器人正经历从虚拟走向现实、由被动执行转向主动行动的变革，板块有望开启新场景应用和订单驱动的上升行情 [6] 新能源汽车动态 - 乐道L90发布：蔚来首款轻量化大三排SUV，整车重量比同级轻200-300公斤，后驱版2250公斤，四驱版2360公斤，售价27.99万元起 [7] - 理想i8发布：首款纯电SUV，CLTC续航670-720km，智驾系统升级为VLA架构，具备强化学习能力，售价32.18万-36.98万元 [8] 市场表现与数据 行业指数 - 汽车(申万)指数近1月/3月/12月涨幅分别为2.3%/3.5%/36.5%，跑赢沪深300指数(2.2%/8.0%/20.3%) [2] - 中信汽车指数近一年涨幅35.5%，相对沪深300超额收益17.7pct [17] 原材料成本 - 钢铁/铜/铝/橡胶周度价格环比变化-0.4%/-1.1%/-1.2%/+0.7%，月度环比分别为+7.0%/+0.6%/+0.8%/+0.1% [43] 重点推荐标的 人形机器人产业链 1. **丝杠赛道**：双林股份(PE 31.92x)、嵘泰股份(PE 25.88x) [9][11] 2. **线性关节总成**：德昌电机控股、捷昌驱动 [9] 3. **灵巧手与微型丝杠**：雷迪克(PE 42.08x)、浙江荣泰 [9][11] 4. **传感器**：开特股份(PE 21.87x) [9][11] 整车与零部件 - **华为合作车企**：赛力斯(PE 27.69x)、江淮汽车 [47] - **轻量化**：嵘泰股份、文灿股份 [47] - **智能化**：伯特利、保隆科技 [47] 行业数据跟踪 - 7月乘用车零售144.5万辆，同比+9%，累计零售1234.6万辆，同比+11% [38] - 批发数据150.5万辆，同比+17%，累计批发1478.5万辆，同比+13% [40]

限售股解禁情况 - 周四共有8家公司限售股解禁 合计解禁量为3344 45万股 按最新收盘价计算 合计解禁市值为10 23亿元 [1] - 从解禁量来看 1家公司解禁股数超千万股 易实精密 同洲电子 景旺电子解禁量居前 解禁股数分别为1210 28万股 546 75万股 454 28万股 [1] - 景旺电子 星图测控 易实精密解禁市值居前 解禁市值分别为3 01亿元 2 69亿元 2 44亿元 [1] - 从解禁股数占总股本比例来看 1家公司解禁比例超10% 易实精密 星图测控 合肥高科解禁比例居前 解禁比例分别为10 43% 2 51% 1 38% [1]

市场扩张和并购 - 2025年4月21日召开会议通过设立合资公司议案[3] - 合资孙公司EC MARK Precision Proizvodnja d.o.o.注册资本2万欧元[4] - 2025年6月5日合资孙公司成立，注册地址为斯洛文尼亚·普图伊[4]

制度修订 - 2025年7月24日公司召开会议审议修订《内幕知情人登记管理制度》，表决结果为同意8票，反对0票，弃权0票[2] 内幕信息范围 - 新增借款或对外担保超上年末净资产20%属内幕信息[7] - 放弃债权或财产超上年末净资产10%属内幕信息[7] - 一年内购买、出售重大资产超公司资产总额30%等情况属内幕信息[7] - 发生超上年末净资产10%的重大损失属内幕信息[7] - 持有公司5%以上股份的股东或实际控制人情况变化属内幕信息[7] 内幕信息知情人范围 - 包括直接或间接持有公司5%以上股份的股东及其相关人员等[9] 内幕信息流转与档案管理 - 内幕信息一般在所属部门内流转，部门间流转需部门负责人批准[11] - 在内幕信息依法公开披露前，公司应填写内幕信息知情人档案并让知情人确认[13] - 涉及重大事项相关主体应填写档案并分阶段送达公司[13] - 内幕信息知情人档案至少保存10年[18] - 公司应在内幕信息公开披露后五个交易日内报送档案及备忘录[18] 违规处理 - 发现内幕交易等情况应在2个工作日内报送处理结果[18] - 内幕信息知情人公开前不得买卖公司股票等[20] - 内幕信息未公布前不得向外界泄露或传播[21] - 控股股东、实际控制人不得滥用权利获取内幕信息[22] - 违反制度的内幕信息知情人将被处罚并担责[22][23] - 各部门、子公司违反规定将视情节给予相应处罚[23] - 擅自披露公司信息造成损失公司保留追责权利[25]

制度修订 - 2025年7月24日公司第四届董事会第五次会议通过修订《董事会秘书工作细则》，无需提交股东会审议[2] 人员要求 - 董事会秘书应具备良好品质等条件，特定情形不得担任[6] 解聘与交接 - 解聘需充足理由，特定情形一个月内解聘，离任要审查和移交[6][7][8] 职责与管理 - 负责信息披露等多项事务，协助治理和战略制定[10][11][12] 生效与解释 - 细则自通过日生效实施，由董事会解释和修订[17]

制度审议 - 公司于2025年7月24日通过《董事、高级管理人员薪酬管理制度》，待股东会审议[2] 适用对象 - 制度适用于董事会成员和高级管理人员[5] 薪酬构成 - 内部董事和高管薪酬由基本与绩效奖金组成，独董领津贴，外部董事无津贴[8][9] 调整依据 - 薪酬调整依据包括行业薪资、通胀、盈利、战略或结构调整[13] 生效时间 - 制度经股东会审议通过后生效[16]

制度修订 - 2025年7月24日召开董事会审议通过修订《关联交易管理制度》，尚需股东会审议[2] - 制度于2025年7月25日发布[24] 关联方定义 - 直接或间接持有公司5%以上股份的法人或自然人为关联方[6][7] 关联交易规则 - 关联交易类型含购买或出售资产等十二项，应签书面协议[10] - 遵循诚实信用等原则，价格按市场或协议价[11][12] 审议程序 - 关联交易提交董事会前需独立董事专门会议过半数同意[14] - 与关联自然人30万以上、关联法人特定金额交易需董事会审议[15] - 特定金额交易应提供评估或审计报告，提交股东会审议[15] 表决规则 - 董事会表决扣除关联董事表决权，非关联董事过半数通过[19] - 股东会表决扣除关联股东表决权，非关联股东过半数通过[19] 其他规定 - 关联董事5个工作日内向董事会披露关联关系[19] - 争议由董事会临时会议决议决定[19] - 制度与法律冲突按法律执行并修订[23] - 制度由董事会拟订，股东会通过生效，董事会解释[23]

制度修订 - 2025年7月24日公司召开会议审议通过修订资金占用管理制度，议案待股东会审议[3] 资金占用界定 - 资金占用分经营性和非经营性，非经营性含垫付费用等情形[6] 资金往来规定 - 公司与控股股东及关联方经营性资金往来应限制占用，不得互担成本[7] - 双方应做到人员、资产等分开，业务独立[7] - 关联交易按规定决策实施，及时结算，不得形成非正常占用[8] - 公司不得用垫付费用等方式为控股股东及关联方提供资金[8] 侵占处理机制 - 若控股股东及关联方侵占资产，公司要求其制定还款计划，拒不偿还可司法冻结变现股份[9] - 注册会计师审计需出具专项说明，公司公告[9] 责任人机制 - 董事长是防范资金占用第一责任人，经理执行，财务负责人监管[11] 冻结机制 - 董事会建立“占用即冻结”机制，1%以上股份股东可请求启动[12][13] 报告流程 - 财务负责人发现侵占2日内书面报告董事长并抄送秘书[14] - 董事长据此召开临时会议，不召开则审计委员会提议召集[14][15] 通知与执行 - 董事会秘书2日内向控股股东发限期清偿通知并披露[15] - 未清偿董事会20日内向司法部门申请变现冻结股份[15] 非现金清偿 - 关联方用非现金资产清偿，资产须属同一体系，公司评估，独立董事发表意见[16] 违规处理 - 董事等协助侵占，董事会处分，重大责任董事提议罢免[18] - 全体董事对违规担保损失担责[18] - 非经营性占用造成影响，相关责任人处分处罚[18] - 违规造成投资者损失，追究法律责任[18]