见习记者丨 刘夏菲 编辑丨叶映橙 随着市场行情回暖、资金活跃度提升，权益类基金的赚钱效应正在凸显。Wind数据显示， 截 至9月18日，超97%的权益类基金今年实现正收益，其中81只基金实现业绩翻番 。偏股基金指 数、股票基金指数均创近三年新高，年内涨幅超过26%，近一年来涨幅超过55%。 不过，全市场权益类基金众多，不妨看看机构、基金管理公司和公司内部员工的"作业"怎么 做。 数据说明: 1. 权益基金在此包含:普通股票型、被动指数型、增强指数型、偏股混合型、灵活配置型 、平衡混合型、QDII股票型、QDII混合型、股票型FOF、混合型FOF基金; 2. 多份额类型基金合并计算规模数据,此处仅展示合并规模1亿元以上的基金,且优先展示 A类: 3. 今年以来收益率以复权单位净值增长率计算,数据截至9月18日。 21财经·南财快讯记者梳理上半年公募基金持有人结构发现，以上三类主体基金各有不同布局 偏好。具体来看，机构资金重金"押注"沪深300ETF，同时大量加仓港股通科技主题ETF；基 金公司真金白银加仓旗下养老FOF，以自有资金自购传递对长期布局的信心；基金公司员工持 仓则兼顾价值与成长风格，对行业ETF联接 ...

权益类基金业绩表现 - 截至9月18日超97%权益类基金实现正收益 其中81只基金业绩翻番 [1] - 偏股基金指数和股票基金指数创近三年新高 年内涨幅超26% 近一年涨幅超55% [1] 机构投资者持仓偏好 - 机构持有金额前20权益基金均为ETF 宽基ETF占绝大多数 [4] - 华泰柏瑞沪深300ETF机构持有金额超3000亿元 为全市场规模最大权益ETF [4] - 中央汇金及其子公司合计持有4只沪深300ETF份额比例超70% 友邦人寿和中国人寿等险资频繁现身前十大持有人 [4] - 机构持有比例超99%基金包括中欧优势成长和嘉实价值发现三个月定开 均不向个人投资者销售 [7] - 南方中证长江保护主题ETF等区域主题基金机构持有比例超99.6% 前三大持有人均为长江三峡系企业 [7] 机构持仓变动趋势 - 富国中证港股通互联网ETF获机构增持超218亿份 年内净流入资金超500亿元 [8] - 工银国证港股通科技ETF和景顺长城中证港股通科技ETF均获机构增持超90亿份 [8] - 广发中证A500ETF和易方达中证A500ETF分别获机构增持180亿份和128.51亿份 [9] - 国泰中证A500ETF等3只基金遭机构减持超40亿份 摩根中证A500ETF等3只基金减持超20亿份 [9] 基金公司自持行为 - 易方达汇诚养老2043三年A和华夏养老2060五年持有A等养老FOF获基金公司重点持有 [10] - 汇添富MSCI中国A50互联互通ETF获公司持有金额超3亿元 年内收益增长22.51% 超越基准2.2个百分点 [10] - 基金管理公司持有比例前20基金中13只为养老FOF 其中国泰君安善吾养老目标日期2045五年持有A收益率22.31% 跑赢基准12.43个百分点 [11] - 景顺长城价值发现A3等3只基金持有人100%为基金管理公司 因A3份额仅对管理人开放 [11] 基金公司操作分化 - 建信基金增持建信普泽养老目标日期2050五年持有A1.80亿份和建信优享平衡养老目标三年持有A1.62亿份 [12] - 南方基金清仓南方全天候策略A等3只混合型FOF 赎回规模均超9000万份 [13] - 南方基金8月斥资2.3亿元自购南方中证A500ETF联接A等3只权益类基金 [13] - 广发成长优选等5只基金遭基金公司清仓式减持 [13] 基金公司员工持仓特征 - 中庚价值先锋员工持有金额达1.91亿元 重仓小盘成长和大盘价值股 但年内收益低于基准9.94个百分点 [15] - 易方达优势领航六个月持有A员工持有1.23亿元 年内业绩增长超45% 跑赢基准33.83个百分点 [16] - 易方达全球配置A员工持有比例32.34% 股票债券持仓占比分别为49.35%和40.91% 行业配置分散 [17] - 易方达中证创新药产业ETF联接A员工持有比例19.85% 年内业绩增长40.88% 超越基准2.28个百分点 [18] 员工持仓变动趋势 - 兴全合润C获员工增持4324万份 合并后取消申购费用 重点布局材料和信息技术行业 [19] - 富国稳健增长A与兴全合润C重仓股高度重合 包括宁德时代和海大集团等 [19] - 华夏中证全指房地产ETF联接A和易方达中证创新药产业ETF联接A均获员工增持超2400万份 [20]

人事变动 - 东方证券副董事长鲁伟铭接任汇添富基金董事长，成为首位由股东方核心管理层直接调任的公募掌舵者 [1] - 原董事长李文因董事会换届离任，将另有任用 [1][4] - 鲁伟铭拥有28年证券行业履历，2025年1月起担任汇添富基金党委书记 [1][3] 李文任期业绩 - 汇添富资产管理规模从1,967.45亿增至9,125.66亿，增长4.6倍 [5][6] - 非货规模由1,066.82亿扩张至5,028.44亿 [6] - 行业排名从第6位降至第10位，但始终稳居行业前十 [6] - 构建完整产品线，旗下基金累计获百余项金牛奖 [6] - 首创"现金宝"等20余项行业创新，奠定互联网销售先发优势 [6] - 2021-2024年设立美国、新加坡子公司，推动首只MSCI中国A50互联互通ETF登陆新加坡交易所 [6] 当前挑战 - 近三年股票型基金规模增长率仅11.7%，低于行业均值18.4% [8] - 2024年旗下109只基金亏损，50只产品跌幅超30% [8] - QDII基金规模占比仅2.1%，半数产品近三年收益为负 [8] - 2024年管理费收入同比下滑9.3% [8] 鲁伟铭背景与任务 - 51岁，历任东方证券投行部总经理、财富管理业务总部总经理 [9] - 2020年主导财富管理转型，推动股票+混合公募保有规模跻身行业TOP5 [9] - 职业轨迹呈现"投行+财富管理"复合基因 [9] - 主要任务包括补齐权益短板、激活财富飞轮、重构费率体系 [10] 行业背景 - 2025年以来公募基金高管变更已超217人次，24家公司更换董事长 [11] - 行业面临马太效应加剧、费率战白热化、渠道重构等挑战 [11]