研发与技术优势 - 公司拥有热熔胶技术、空穴化技术、双向拉伸聚乙烯技术、功能母料技术等核心技术平台 [3] - 2025年上半年研发投入同比增长13.92% [4] - 与四川大学、中山大学、华南理工大学等高校合作研发 [2] - 第七代无胶膜开发进入关键阶段 石墨烯转移膜获客户试用认可 数字识别材料进入中试阶段 [4] - 关注高阻隔薄膜、反射膜、耐温薄膜等前沿技术研究 [7] - 产品通过欧盟SVHC、欧盟ROHS、美国FDA等国际标准认证 [3] 产品与市场应用 - 主要产品为功能薄膜和功能母料 应用于数字识别材料、石墨烯胶膜转移耗材、护理卫生材料等领域 [2] - 客户包括艾利丹尼森、芬欧蓝泰、福莱新材、紫江企业等知名企业 [2] - 布局卫生离型材料、破坏胶带膜等新产品开发 [4] - 关注机器人传感胶膜、车载显示反射膜、三电系统耐温组件等新兴领域应用 [7][8][9] - 具备防刮擦、抗指纹、皮肤触感、哑光装饰等特殊性能薄膜量产技术 [9] 产能与项目建设 - 德冠中兴科技园新建项目已于2024年6月投产 [5] - 功能薄膜及功能母料改扩建技术改造项目预计2026年6月完工 [5] - 实验与检测升级技术改造项目预计2026年12月完工 [5] - 目前已有两条功能性BOPP生产线投入生产 [7] 财务与运营表现 - 2025年上半年投资收益同比增长363.25% 主要来自大额存单、结构性存款等现金管理 [6] - 存货比年初减少2000多万元 存货周转率达8.92次 [6][7] - 现金流改善因票据结算增加和供应链优化 [9] - 公司已开展股份回购工作 [7] 智能化与可持续发展 - 加快AI本地化部署 用于新材料研发和需求预测 [8][9] - 建设AI智能监控平台、智慧园区管理系统、AGV无人搬运系统 [8][9] - 采用光伏发电与蓄冷系统 实现清洁能源高效利用 [8][9] - 秉承"绿色智造、低碳环保"发展理念 [8] 供应链管理 - 优化供应链管理 进口原料国产化替代比重增加 [7][9] - 通过生产降本和采购优化提升经营效益 [9] - 持续探索AI在需求预测、库存管理、供应链协同中的应用 [9]

募集资金基本情况 - 公司首次公开发行人民币普通股72,425,241股，发行价格为每股80.80元，募集资金总额为58.52亿元，扣除发行费用后实际募集资金净额为57.31亿元，其中超募资金为2.31亿元 [1] - 募集资金已全部到位，并由大华会计师事务所于2023年8月3日出具验资报告验证 [1] - 公司设立募集资金专用账户，资金全部存放于专项账户，并签署三方/四方监管协议 [2] 募集资金使用现状 - 募集资金投资项目总额为66.97亿元，拟使用募集资金57.31亿元 [2] - 由于项目建设需要周期，截至2025年6月30日存在部分闲置募集资金待使用 [2] - 前次使用闲置募集资金进行现金管理的产品已全部赎回，本金及收益均归还至专户 [2] 现金管理计划 - 公司拟使用不超过10亿元闲置募集资金进行现金管理，资金可循环滚动使用 [3] - 投资对象为安全性高、流动性好的保本型产品，包括结构性存款、定期存款、大额存单等，期限不超过12个月 [3][5] - 投资期限自董事会审议通过之日起12个月内，由管理层具体办理相关事项 [4][5] 资金收益与风控 - 现金管理收益将归还募集资金专户，并严格按监管要求管理使用 [3][4] - 投资产品不得用于质押或证券投资，不存在变相改变募集资金用途的情形 [4] - 公司建立风险控制措施规范现金管理操作，确保资金安全 [4] 审议程序与机构意见 - 公司于2025年8月27日召开董事会及监事会，审议通过使用闲置募集资金进行现金管理的议案 [5][6] - 保荐机构中金公司认为该事项符合监管规定，不影响募投项目进行，无损害股东利益情形 [7]

募集资金基本情况 - 公司向不特定对象发行可转换公司债券总额为66,700.00万元（6.67亿元），期限6年，发行数量6,670,000张，每张面值100元 [1] - 扣除发行费用（不含税）1,200.00万元后，实际募集资金净额为65,500.00万元（6.55亿元） [1] - 募集资金于2024年8月27日全部到位，并由会计师事务所出具验资报告，资金实行专户存储管理 [1] 现金管理计划 - 现金管理目的为提升闲置资金使用效率，增加收益，不影响募投项目建设和正常经营 [2] - 现金管理总额度不超过45,000.00万元（4.5亿元），其中募集资金25,000.00万元（2.5亿元）、自有资金20,000.00万元（2亿元） [2] - 使用期限自董事会审议通过后12个月内有效，额度可循环滚动使用 [2] 投资产品与风控 - 投资产品类型包括协定性存款、结构性存款、定期存款、大额存单等低风险保本产品，期限不超过12个月 [2] - 自有资金可投资于委托理财、公募基金、私募基金等合法金融机构产品 [3] - 资金不得用于质押或担保，公司将通过专业机构审计和动态监控控制风险 [4] 收益分配与授权 - 募集资金现金管理收益归公司所有，到期后资金归还至募集资金专户 [3] - 自有资金现金管理收益用于补充公司运营流动资金 [3] - 董事会授权经理层在额度和期限内行使决策权并签署法律文件 [4] 保荐人核查结论 - 保荐人认为公司现金管理事项符合法律法规，已履行必要程序，不影响募投项目及主营业务，有利于提升资金使用效率 [5]