合同基本信息 - 合同类型为日常经营销售合同 总金额为人民币148,216,408元（不含税）[2] - 合同生效条件为双方盖章及授权代表签字之日起生效[3] - 合同履行期限自生效之日起至双方责任义务履行完毕止[4] 合同标的与交易方 - 合同标的包括氟化氢（HF）、氯化氢（HCL）、氘气（D2）等11种特种气体产品[6] - 交易对方为境内某知名集成电路客户A 已通过涉密信息披露豁免程序处理[6][7] - 公司与客户A不存在关联关系[8] 合同履行安排 - 支付方式约定为收到货物后60天内电汇付款[10] - 合同包含明确的付款条件、产品规格、运输方式及违约责任条款[10] - 合同无需董事会及股东会审议 已履行内部审批程序[5] 财务与经营影响 - 合同预计对公司2025年度经营业绩产生积极影响[4][10] - 合同金额占公司近期经营比重显著 属于日常经营性活动[5][10] - 合同履行不会影响公司业务独立性[10]

合同签署 - 公司与境内某知名集成电路客户A签署氟化氢、氯化氢、氘气等11种产品的采购合同 [1] - 合同总金额为1.48亿元（不含税） [1] - 合同有效期自生效之日起至双方责任和义务履行完毕之日止 [1] 财务影响 - 合同履行预计将对公司2025年度经营业绩产生积极影响 [1] - 合同双方均具有良好的履约能力 [1]

公司战略定位与目标 - 确定硅、氢两条线战略定位，构建以工业气体为基础、电子级硅烷气为龙头的产业，向特种气体行业扩张，完善新材料、新能源业务布局 [4] - 全面拓展硅碳负极、氢能源等市场，开发专有先进技术，实现建成国内领先、国际一流的硅氢材料产业集群的战略目标 [4] 区熔硅相关情况 - 区熔级多晶硅是电子级多晶硅高端产品，用于制造高压大功率半导体器件，公司区熔硅验证后对加强我国芯片行业硅基材料供给的安全性和自主性有积极意义 [5] - 区熔硅之外的硅料产品经处理符合高端碳化硅粉体市场需求，是公司积极开拓领域 [5] 经营与产能情况 - 2025 年一季度经营正常，具体数据关注 2025 年一季度报告 [5] - 2023 年底硅烷三期项目试生产，2024 年正式投产，硅烷产能提升至约 6100 吨/年，2024 年硅烷气产能利用率为 44.23%左右 [5][6] - 未来是否推进新生产装置，公司将根据行业发展和经营情况统筹安排 [6] 市场供需与价格情况 - 报告期内国内硅烷产能扩张、下游需求增速放缓，硅烷价格从高位回落，总体价格承受压力较大 [7][8][9] - 长期来看，光伏行业 TOPCon 渗透率提升、新能源锂电池领域硅碳负极材料技术和应用突破，有望打开电子级硅烷气新增长空间 [7][9] 收入下滑原因 - 2024 年营业收入为 7.05 亿元，较 2023 年减少 37.05%，主要因硅烷气受国内产能扩张、下游需求增速减缓影响，产品价格同比降幅较大 [8] 应对挑战措施 - 重点优化生产成本，降低能耗水平 [7][9] - 大力开发市场，维护传统客户，拓展新客户新领域 [9]

交易概述 - 公司审议通过购买淮安派瑞100%股权、大宗气体资产及特气业务相关机器设备的议案 [1] - 交易涉及淮安派瑞100%股权、半导体产业大宗气体制备首台套样机1台（套）、3项大宗气体制备知识产权及339台（套）特气业务机器设备 [1] - 交易对手方为关联方七一八所和派瑞科技，派瑞科技为公司控股股东（持股69.17%），七一八所间接控股 [2] 交易进展 - 交易已获国资主管部门批准并完成评估报告备案 [2] - 公司与派瑞科技签订协议，以4204万元购买淮安派瑞100%股权，以6450万元（含税）购买大宗气体制备样机，以3780万元（含税）购买339台（套）设备 [2] - 公司与七一八所签订协议，以2785万元（含税）购买3项知识产权，交易总价1.72亿元 [2] - 淮安派瑞已完成工商变更登记 [2] 交易影响 - 淮安派瑞成为公司全资子公司，合并报表范围变更 [2] - 大宗现场制气业务与现有电子特气业务形成产业互补，产生协同效应，利于产业链延伸 [2] - 购买的339台（套）设备为前期租用七一八所的定制化设备，可缩短研发和产能建设周期，抢占市场先机 [3] - 购买设备可节约成本提升效益，但会增加固定资产规模及折旧费用，对经营独立性无重大不利影响 [3]

发行情况 - 发行价格36.15元/股，发行数量79,411,765股[4] - 初始战略配售15,882,353股，占比20%，最终与初始一致[4] 发行分配 - 回拨前网下发行50,823,912股，占比80%；网上12,705,500股，占比20%[5] - 回拨后网下最终发行44,470,912股，占比70%；网上19,058,500股，占比30%[6] 认购情况 - 网上初步有效申购倍数约3,426.45倍，最终中签率0.04377772%[6] - 战略配售获配15,882,353股，金额574,147,060.95元[9] - 网上缴款认购18,942,500股，金额684,771,375元，放弃116,000股[10] - 网下缴款认购44,470,912股，金额1,607,623,468.8元，放弃0股[10] 包销情况 - 联席主承销商包销116,000股，金额4,193,400元，占比0.18%、0.15%[10] 发行费用 - 保荐及承销费用5,064.41万元，审计及验资795.28万元[12] - 律师费用337.74万元，信息披露445.28万元，发行手续费及其他157.77万元[12]