交易方案概述 - 中国神华拟通过发行A股股份及支付现金方式购买国家能源集团持有的12项资产股权，包括国源电力100%股权、新疆能源100%股权等，并以现金购买西部能源持有的内蒙建投100%股权 [9][50] - 同时拟向不超过35名特定投资者发行A股股份募集配套资金，金额不超过发行股份购买资产交易价格的100%，且发行股份数量不超过交易完成后总股本的30% [27][50] - 发行股份购买资产的定价基准日为公司第六届董事会第十二次会议决议公告日，发行价格为30.38元/股 [52][53] - 募集配套资金采取询价发行方式，定价基准日为发行期首日，发行价格不低于定价基准日前20个交易日股票均价的80%且不低于最近一期每股净资产 [55] 交易标的资产 - 标的资产涵盖煤炭开采、坑口煤电、煤化工及物流服务业务，包括国源电力、新疆能源、化工公司等12家企业 [9][50] - 国源电力主营业务包括煤炭开采、洗选加工及销售，坑口煤电业务等 [9] - 新疆能源主营业务为煤炭开采、洗选加工及销售 [11] - 化工公司主营业务包括煤化工业务相关的生产、加工、销售及煤炭清洁转化利用 [12] 交易目的与影响 - 交易旨在整合煤炭开采、坑口煤电、煤化工及物流服务业务板块，优化全产业链布局，提升公司整体盈利能力 [33][49] - 交易完成后将显著增加公司资产规模及业务实力，提升持续盈利能力和整体抗风险能力 [34][49] - 有助于解决同业竞争问题，进一步优化资源配置，提升核心竞争力 [44][47] - 将增强公司一体化运营优势，扩大主营业务规模，巩固全球领先综合能源上市公司地位 [34] 交易审批进展 - 已获得国家能源集团董事会审议通过及国务院国资委原则性同意 [35][58] - 尚需履行上市公司董事会及股东大会审议、国务院国资委备案、上交所审核通过、中国证监会注册等程序 [35][58] 股份锁定安排 - 国家能源集团通过本次交易取得的股份自发行结束之日起36个月内不得转让 [26][56] - 募集配套资金发行对象认购的股份自发行完成之日起6个月内不得转让 [57]

交易方案概述 - 本次交易由中国神华通过发行A股股份及支付现金方式购买国家能源集团持有的13家标的公司股权，并以现金方式购买西部能源持有的内蒙建投100%股权[14] - 交易标的包括国源电力100%股权、新疆能源100%股权等13项资产，涵盖煤炭开采、电力生产、煤化工及物流服务等业务[11][14] - 同时拟向不超过35名特定投资者发行A股股份募集配套资金，金额不超过发行股份购买资产交易价格的100%[14][34] 交易定价与支付 - 发行股份购买资产的定价基准日为董事会决议公告日，发行价格为30.38元/股，不低于最近一期每股净资产[58] - 募集配套资金采取询价发行方式，定价基准日为发行期首日，价格不低于前20个交易日股票均价的80%[60][36] - 标的资产交易价格将以经备案的评估结果为基础协商确定，目前审计评估工作尚未完成[33][40] 交易影响分析 - 交易完成后将显著增强公司煤炭资源储备和坑口煤电产能，优化全产业链布局[41] - 预计将提升公司总资产、净资产及营业收入规模，但具体财务影响需待审计评估完成后披露[42] - 不会导致控制权变更，控股股东仍为国家能源集团，实际控制人仍为国务院国资委[40][63] 交易审批进展 - 已获得国家能源集团董事会原则性同意及上市公司董事会审议通过[42][64] - 尚需取得国务院国资委批准、股东大会审议通过及证监会注册等程序[43][64] - 标的资产审计评估工作仍在进行中，最终交易价格及财务数据将在重组报告书中披露[33][47] 行业背景与交易目的 - 交易符合国家能源安全战略要求，响应煤炭行业集约化、清洁化发展政策导向[50][51] - 旨在解决同业竞争问题，整合控股股东优质煤炭及配套资产，提升上市公司质量[53][55] - 通过纵向一体化整合增强能源保供能力，构建"煤-电-化-运"协同发展格局[41][56]

交易概述 - 中国神华拟通过发行A股股份及支付现金方式收购国家能源集团持有的煤炭、坑口煤电、煤制油煤制气煤化工等相关资产，并在A股募集配套资金[1] - 交易旨在整合煤炭开采、坑口煤电、煤化工及物流服务业务板块，优化全产业链布局[2] 行业分类与政策符合性 - 中国神华所属行业为"B06 煤炭开采与洗选业"，标的公司业务涉及煤炭开采、电力热力生产、石油煤炭加工、批发业、运输及仓储等[1] - 交易涉及的行业不属于中国证监会《监管规则适用指引——上市类第1号》列明的重点支持兼并重组产业（如汽车、钢铁、新能源等）[1][2] 交易类型分析 - 交易属于同行业或上下游并购，通过纵向一体化整合提升资源储备与核心产能[2] - 交易将强化煤炭采掘-运输-电力/煤化工的全产业链协同，实现"1+1>2"战略价值[2] 控制权与交易性质 - 交易前控股股东为国家能源集团（实控人为国务院国资委），交易后控制权未变更[3] - 交易不构成《上市公司重大资产重组管理办法》第十三条定义的重组上市[3] 交易执行细节 - 交易涉及发行A股股份及现金支付，同时配套募集资金[4] - 截至核查意见出具日，中国神华无被中国证监会立案稽查未结案情形[5]

股价表现 - 截至2025年8月15日收盘 公司股价报收于9 71元 上涨0 31% [1] - 换手率0 69% 成交量19 20万手 成交金额1 86亿元 [1] 资金流向 - 主力资金净流出1962 30万元 占比成交额10 54% [1] - 超大单净流出2005 37万元 占成交额10 77% [1] - 大单净流入43 07万元 占成交额0 23% [1] - 中单净流出流入1028 43万元 占成交额5 52% [1] - 小单净流入933 87万元 占成交额5 02% [1] 财务数据 - 2025年一季度营业总收入30 97亿元 同比增长0 31% [1] - 归属净利润7 52亿元 同比增长42 83% [1] - 扣非净利润7 42亿元 同比增长41 89% [1] - 流动比率2 383 速动比率2 294 [1] - 资产负债率37 78% [1] 公司基本信息 - 成立于1994年 位于南平市 [1] - 从事电力 热力生产和供应业 [1] - 注册资本278013 78万人民币 实缴资本3766 08万人民币 [1] - 法定代表人桂思玉 [1] 公司商业活动 - 对外投资28家企业 [2] - 参与招投标项目1153次 [2] - 拥有专利信息1条 [2] - 拥有行政许可2个 [2]

公司基本信息 - 沈阳晟鸿热力有限公司于近日成立 法定代表人为郭建 注册资本为500万人民币 [1] - 公司由沈阳辉山建设投资有限公司全资持股 持股比例为100% [1] - 企业类型为有限责任公司（非自然人投资或控股的法人独资） 营业期限自2025年8月14日起无固定期限 [1] 经营范围 - 许可经营项目包括供暖服务 需经相关部门批准后方可开展经营活动 [1] - 一般经营项目涵盖热力生产和供应 物业管理 [1] 注册信息 - 公司注册地址位于辽宁省沈阳市沈北新区清西街120号 [1] - 登记机关为沈阳市沈北新区市场监督管理局 [1] - 所属国标行业分类为电力、热力、燃气及水生产和供应业中的电力、热力生产和供应业 [1] 股东结构 - 唯一股东沈阳辉山建设投资有限公司持有100%股权 [1]

公司基本信息 - 北京虹日新能源科技有限公司于2025年8月5日成立 法定代表人为王璐 注册资本15万人民币[1][2] - 公司登记状态为存在 登记机关为北京市平谷区市场监督管理局 注册地址位于北京市平谷区中关村科技园平谷园兴谷A区[2] - 公司由东方雨虹旗下北京东方雨虹虹昇新能源科技有限公司全资持股 属于法人独资有限责任公司[1][2] 经营范围 - 太阳能发电技术服务 工程管理服务 新能源原动设备销售 新兴能源技术研发[1][2] - 光伏设备及元器件销售 风力发电技术服务 太阳能热利用产品销售[2] - 供电业务 发电业务 输电业务 电力设施安装维修和试验[2] 股权结构 - 公司股权全景穿透显示为东方雨虹（002271）旗下企业全资持股[1] - 统一社会信用代码91110117MAEQJ0P76P 纳税人识别号与信用代码一致[2] 行业分类 - 公司行业分类属于电力、热力生产和供应业[2] - 经营范围涵盖新兴能源技术研发和新能源设备销售[1][2]

股价表现与资金流向 - 截至2025年8月15日收盘 协鑫能科报收12 21元 上涨0 08% 换手率5 26% 成交量85 41万手 成交金额10 35亿元 [1] - 主力资金净流入2521 21万元 占比成交额2 44% 其中超大单净流入2630 81万元 占比2 54% 大单净流出109 60万元 占比0 11% [1] - 中单净流出499 89万元 占比0 48% 小单净流出2021 33万元 占比1 95% [1] 财务业绩 - 2025年一季度营业总收入29 33亿元 同比增长21 49% 归属净利润2 54亿元 同比增长35 15% [1] - 扣非净利润1 93亿元 同比增长176 61% 流动比率0 981 速动比率0 959 资产负债率66 23% [1] 公司基本信息 - 公司成立于1992年 位于无锡市 从事电力 热力生产和供应业 注册资本162332 4614万人民币 实缴资本162332 46万人民币 [1] - 法定代表人朱钰峰 [1] 商业活动与知识产权 - 对外投资15家企业 参与招投标项目9次 [2] - 拥有商标信息11条 专利信息3条 行政许可14个 [2]

财务表现 - 2025年半年度公司实现营业收入379,420,891.23元 [2] - 营业收入同比下降6.41% [2] - 归属于上市公司股东的净利润为-40,689,140.23元 [2]

公司专利技术 - 南方电网科学研究院及中国南方电网申请小电流计量误差优化专利CN120490958A 申请日期为2025年6月 专利涉及电力技术领域 [1] - 专利方法通过分析电表功能模块功耗参数 计算电源走线电流变化量及等效阻抗 进而确定压降变化量和电流测量信号失真信息 [1] - 技术方案生成电源走线布局及计量连接位置 最终形成印制电路板布局方案 可提高电表计量准确性 [1] 公司背景信息 - 南方电网科学研究院成立于2010年 注册资本1亿元人民币 专注于电力热力生产和供应业 位于广州市 [2] - 公司对外投资5家企业 参与招投标5000次 拥有67条商标信息 5000条专利信息及13个行政许可 [2] - 中国南方电网成立于2004年 注册资本902亿元人民币 同样专注于电力热力生产和供应业 位于广州市 [2] - 公司对外投资36家企业 参与招投标5000次 拥有352条商标信息 5000条专利信息及65个行政许可 [2]

专利技术突破 - 四家公司联合获得"基于无人机图像分析的抽蓄电站建设异常检测方法及系统"专利授权 授权公告号CN119888507B 申请日期为2025年3月 [1] - 专利技术聚焦抽水蓄能电站建设过程的无人机图像智能检测 属于电力基础设施数字化监控领域 [1] 南方电网调峰调频公司 - 公司成立于2017年 注册资本760000万人民币 主营电力热力生产和供应业 [1] - 对外投资17家企业 参与招投标4824次 持有专利378项 行政许可57个 [1] 广州启安众智公司 - 公司成立于2023年 注册资本5000万人民币 主营专业技术服务业 [1] - 参与招投标44次 持有商标3项 专利20项 行政许可1个 [1] 广东森旭通用设备公司 - 公司成立于2014年 注册资本12000万人民币 主营金属制品机械设备修理业 [2] - 对外投资1家企业 参与招投标202次 持有商标6项 专利73项 行政许可13个 [2] 南方电网通用航空服务公司 - 公司成立于2018年 注册资本14000万人民币 主营航空运输业 [2] - 对外投资1家企业 参与招投标1126次 持有商标12项 专利166项 行政许可12个 [2]