监事会会议召开情况 - 第二届监事会第十二次会议于2025年6月9日在公司会议室召开 [1] - 会议通知于2025年6月6日通过书面及电话方式送达全体监事 [1] - 应出席监事3名，实际出席3名，会议由监事会主席陈英主持 [1] - 会议召集及召开程序符合《公司法》及《公司章程》规定 [1] 限制性股票激励计划调整 - 因2024年年度权益分派实施完毕及7名激励对象离职，调整2023年限制性股票激励计划的授予价格和数量 [2] - 作废处理不符合归属条件的限制性股票2.99万股 [2] - 调整事项符合《上市公司股权激励管理办法》及公司激励计划相关规定 [2] 首次授予部分第一个归属期 - 2023年限制性股票激励计划首次授予部分第一个归属期条件已成就 [2] - 同意向符合归属条件的323名激励对象归属限制性股票 [2] - 相关归属程序符合公司激励计划草案及摘要规定 [2] 议案表决结果 - 两项议案均获监事会全票通过（同意3票/反对0票/弃权0票） [2] - 两项议案均无需提交股东大会审议 [2][3]

收购交易 - 公司拟以"1700万美元+交割时标的公司的净现金-标的公司承担的交易费用"为对价收购武汉捷普100%股权 [1] - 武汉捷普成立于2005年 注册资本7785万元 具备光有源/无源器件制造和封装能力 与公司在光模块领域有产品互补和战略协同性 [1] - 收购旨在优化客户结构 丰富产品线 扩大生产规模 实现优势互补 [1] 业务结构 - 光纤激光器件业务2024年营收4.24亿元 占总营收比重从2018年前约70%降至42.47% [2] - 光通讯器件业务营收占比从2018年20.86%提升至2024年39.28% 成为第二大收入来源 [2] - 激光雷达光源模块及器件业务2024年营收1.4亿元 占比13.98% [2] 财务表现 - 2021-2024年营业收入分别为6.68亿元/6.42亿元/7.1亿元/9.99亿元 同比变动+35.84%/-3.8%/+10.5%/+40.71% [2] - 同期净利润分别为1.31亿元/1.18亿元/5964万元/6698万元 同比变动+120.94%/-9.93%/-49.38%/+12.32% [2] - 2025Q1营收2.65亿元(+65.53%) 净利润1084万元(+66.97%) 业绩延续回暖趋势 [3] 研发投入 - 2022-2024年研发费用分别为9993万元/1.24亿元/1.42亿元 三年累计3.66亿元 [3] - 2025Q1研发费用3803万元(+20.83%) 研发费率14.34% [3] - 公司核心技术均来自自主研发 [3]

纪要涉及的公司 仕佳光子 纪要提到的核心观点和论据 - **业务表现**：2025 年一季度光芯片及器件营收占比增速较快，从 2024 年年报中的不超过 60%增长至接近 70%，主要包含 PLC、AWG、DFB 相关产品以及 MPO 连接器 [3] - **AWG 方案优势**：AWG 方案成本低、封装简单，在 2024 年 zblock 产能紧张时，国内厂商加速转向该方案以满足微型化需求 [2][4] - **MPO 业务进展**：2025 年一季度 MPO 增速较快，但毛利不高，主要因小芯数占比多，公司正调整产品结构并与综合布线商合作 [8] - **AWG 利润占比**：AWG 相关产品收入占光芯片及器件收入的 50%以上，是主要利润来源，盈利能力高于公司综合净利润水平 [2][9] - **市场需求增长**：2026 年 800G 光模块需求预计大幅增长至 3000 多万支，2025 年不到 2000 万支，1.6T 需求也会增加，AWG 在 800G 方案应用良好，有望用于 1.6T 方案 [2][10][11] - **产能扩展规划**：采取以销定产策略，根据订单情况弹性扩产，定期评估订单调整产能，扩产周期约六个月，主要涉及晶圆段设备和调试 [2][12][18] - **应对 MPO 需求增加措施**：通过基金间接投资福克西玛，实现产业链协同，弥补插芯供应紧缺问题 [7][14][15] - **不同厂商对 AWG 方案态度**：不同厂商态度各异，追求极致性能、新技术接受度高的厂商积极采用，倾向成熟技术的厂商引入新技术较审慎，取决于公司战略和生产线磨合情况 [16] - **AWG 应用场景**：主要应用于 FR 长距传输模块接收端，能解决偏振相关性问题 [17] 其他重要但是可能被忽略的内容 - **产品生产起点及成本**：产品从石英衬底开始生产，资本开支小，依赖国产设备，成本可控 [5][19][20] - **专利情况**：公司注重合规，有自己的专利和技术积累，不存在 MPU 专利风险 [5][23] - **800G 与 1.6T 技术方案**：不是简单将两颗 400G 拼起来，不同厂商方案不同，取决于封装技术 [20] - **价值量对比**：1.6T 与 800G 价值量不一定翻倍，800G 光模块价格较 400G 上涨但未达翻倍 [21] - **产品稳定性**：定制方案可通过设计抵消插损，采用其他衬底提升稳定性 [22] - **插芯采购**：采购 12 芯、24 芯、16 芯单模低损插芯，福克西玛在低良率规格产品生产有技术优势，可降低对海外品牌依赖 [5][25]

文章核心观点 2025年5月23日Exosens公司召开股东大会，会议批准了多项决议，包括2024年财务报表、股息支付和董事任命等事项 [2][3][4] 会议基本信息 - 2025年5月23日Exosens公司召开股东大会，由董事会主席Jean - Hubert Vial主持，CEO、CFO、人力资源总监和法定审计师出席 [2] - HLD Europe和Bpifrance Participations作为拥有最多投票权的股东担任监票人 [3] - 会议法定人数代表公司77.83%的股本（普通决议）和77.53%的股本（特别决议），批准了所有提交审议的决议 [3] 会议批准事项 - 股东批准了截至2024年12月31日财年的母公司和合并财务报表 [4] - 股东大会批准每股支付0.10欧元现金股息，于2025年5月30日开始支付 [5] - 股东大会批准任命Bpifrance Investissement为董事，由Dorianne Bonfils女士代表 [6] 公司介绍 - Exosens是一家高科技公司，在高端光电技术的创新、开发、制造和销售方面拥有超85年经验，提供检测组件和解决方案，能为客户提供定制化方案 [7] - 公司在欧洲和北美11个地点进行生产和研发，拥有超1800名员工，在光电子领域是国际公认的主要创新者 [7] - 公司在泛欧巴黎证券交易所A类板块上市，是泛欧科技领袖板块成员，还被纳入多个指数 [7] 投资者关系 - 投资者关系联系人Laurent Sfaxi，邮箱l.sfaxi@exosens.com [8]

文章核心观点 POET Technologies Inc.完成向单一战略投资者的非经纪私募配售，发行普通股和认股权证获3000万美元融资，资金用于营运资金和一般公司用途，发行证券待TSX Venture Exchange最终批准 [1][2][3] 融资情况 - 公司完成非经纪私募配售，向单一战略投资者发行600万股普通股和一份认股权证，认股权证可在2030年5月22日前以每股8.32加元的行使价购买最多600万股普通股，总收益3000万美元 [1] - 一股普通股和一份认股权证的组合价格为5美元 [1] - 公司不支付佣金或中介费，未聘请承销商或销售代理 [2] 资金用途 - 公司计划将此次融资的净收益用于营运资金和一般公司用途 [2] 证券发行 - 发行的证券分发给加拿大境外购买者，依据OSC Rule 72 - 503，不受加拿大法定持有期限制 [3] - 此次发行待TSX Venture Exchange最终批准 [3] 公司介绍 - 公司为人工智能系统市场和超大规模数据中心提供高速光引擎、光源产品和定制光模块 [5] - 公司的光子集成解决方案基于POET Optical Interposer™平台，产品成本低、功耗少、尺寸小且可大规模生产 [5] - 公司总部位于加拿大多伦多，在新加坡、马来西亚槟城和中国深圳设有运营机构 [5] 联系方式 - 媒体关系联系人：Adrian Brijbassi，邮箱adrian.brijbassi@poet - technologies.com [6] - 公司联系人：Thomas R. Mika，邮箱tm@poet - technologies.com，电话416 - 368 - 9411，传真416 - 322 - 5075 [6]

文章核心观点 POET Technologies Inc.因战略投资者兴趣增加，拟修改此前宣布的非经纪公开发行条款，将发行规模增至3000万美元，以非经纪私募形式进行，预计2025年5月22日左右完成，所得款项用于营运资金和一般公司用途 [1][3] 发行情况 - 公司预计发行600万普通股及600万普通股购买认股权证，认股权证可在发行日起五年内以每股8.32加元的价格行使 [2] - 一股普通股和一份认股权证的组合价格为5美元，发行价格不变且高于TSX创业板普通股现行市价 [1][2] - 发行的普通股和认股权证预计将根据OSC规则72 - 503在加拿大境外分配，不受加拿大法定持有期限制，发行仍需交易所最终接受 [4] 资金用途 - 公司打算将发行所得款项净额用于营运资金和一般公司用途，不支付佣金或中介费，不聘请承销商或销售代理 [3] 公司介绍 - POET是一家设计开发公司，为人工智能系统市场和超大规模数据中心提供高速光引擎、光源产品和定制光模块 [6] - 其光子集成解决方案基于POET Optical Interposer™平台，产品成本低、功耗少、尺寸小且可大规模生产，还解决了设备集成挑战 [6] - 公司总部位于加拿大多伦多，在新加坡、马来西亚槟城和中国深圳设有业务 [6]

公司治理变动 - 武汉光迅科技股份有限公司于2025年5月19日召开职工代表大会，选举向东亮为公司第七届董事会职工董事，任期至第七届董事会届满 [1] - 向东亮现任公司安全保障部副总经理及工会副主席，持有公司63,200股股权激励限制性股票 [1][2] - 公司董事会成员中高级管理人员及职工代表董事人数未超过董事总数的二分之一 [1] 新任董事背景 - 向东亮为1980年10月出生，湖南科技大学电气工程及其自动化专业本科毕业，工程师职称并具备全国注册安全工程师资质 [1] - 职业经历包括武汉电信器件有限公司工艺工程师、生产主管、管芯生产部经理助理等职务，2003年7月参加工作 [1] - 与公司大股东、实际控制人及其他董监高无关联关系，无证监会及交易所处罚记录，非失信被执行人 [2]

限制性股票激励计划调整 - 公司第七届监事会第二十三次会议于2025年5月20日召开，审议通过调整2025年限制性股票激励计划首次授予名单和数量的议案 [1] - 因部分激励对象自愿放弃认购，首次授予激励对象人数从985名调整为967名，限制性股票数量从1,35700万股调整为1,32591万股 [1] - 调整后的激励计划符合相关法律法规要求，未损害股东利益，监事会一致同意该调整方案 [2] 限制性股票首次授予 - 监事会确认967名激励对象符合授予条件，主体资格合法有效 [2] - 公司确定2025年5月20日为首次授予日，授予价格为28.27元/股，总计授予1,32591万股限制性股票 [3] - 授予名单与2025年第一次临时股东大会审议通过的激励计划人员范围一致 [2]

光电技术应用创新 - 华工科技产业股份有限公司展示便携式激光设备 采用一体式小巧设计 可随背随走进行清洗、深雕、标记作业 打破传统激光设备空间限制 [1] - 长飞光纤光缆股份有限公司研发空芯光纤 传输速度达每秒1.2TB 相当于150部8GB高清电影 具备超大容量、超低损耗和超低时延特点 [2] - 空芯光纤技术突破适用于数据中心互联、AI大模型、金融交易等时延敏感场景 未来可拓展至长距离通信、金融高频交易等领域 [2] 光电与AI融合 - 武汉灏存科技研发人形机器人运动神经中枢系统 动作转角精度达0.001度 延迟控制在3毫秒以内 已应用于车企物料分拣和摆放 [3] - 光电技术通过光电感知、智能光控、光通信等成为人工智能体的核心组件 推动机器人动作精准度和实时性提升 [3] 产业影响与前景 - 光电子信息产业是战略高技术产业 中国在该领域具备率先突破优势 武汉东湖高新区通过光博会展示创新实力和发展潜力 [3] - 科技创新与产业深度融合 推动光电技术向更智能、更便捷方向发展 引领社会迈向智能化未来 [3]

展会概况 - 第20届中国光谷国际光电子博览会首次纳入"国际光日"全球系列活动 吸引全球12个国家和地区的390家知名企业参展 发布近百项光电领域前沿技术成果 [1] - 展会迎来近200位国内外专家和超300位知名企业家参与 主题聚焦"光联万物 智引未来"的产业新图景 [1] - 现场签约20个重大招商项目 总金额达195.2亿元 涵盖光通信 集成电路 化合物半导体 新型显示 人工智能等领域 另有10个重大技术贸易合作签约 [1] 技术突破 - 首发十大创新产品包括国内首款500万像素红外探测器 全球最先进1.6T单模光模块 工业级半导体直接泵浦单模万瓦激光器等 [1] - 展会设置四大展区 新增"光+智能终端应用"融合展区 展示无人驾控装备 机器人 AI等创新应用 [1] 参展企业 - 激光与光学展区聚集华工科技 锐科激光 逸飞激光等本土企业 以及法国艾凯尔 美国海洋光学 安捷伦科技 俄罗斯晶体光学等国际巨头 [2] - 光通信展区汇集华为 中国信科 光迅科技 永鼎股份等国内外龙头企业 展示光纤光缆 光芯片 光器件等核心组件 [2] 应用场景 - "光+智能终端应用"展区展示激光雷达赋能的无人驾驶巴士 物流配送车 以及光谷东智人形机器人"小智"等智能终端 [2] - 传神任度大模型实现跨国"零延时"交流 凸显光电子技术在智慧交通和人工智能领域的落地应用 [2] 国际合作 - 73位来自冈比亚 马来西亚 巴拿马等国的外宾参与光谷企业开放日 巴拿马大学教授重点关注半导体材料领域的合作机会 [3] - 过去19届光博会累计吸引30余国6800余家顶尖企业参展 本届预计吸引6万人次专业观众 举办20余场会议覆盖六大应用领域 [3]