03:35 记者：孙正好 新华社音视频部制作 陕西铜川耀州窑是我国陶瓷烧造技艺的"六大窑系"之一，耀州瓷是中国北方青瓷的千年瑰宝，以其特有的宋代橄榄青釉及精湛的刻花技艺著称，被誉为宋代 刻花青瓷之冠，更以"巧如范金、精比琢玉"的烧制技艺流传于世。 鼎盛时期，耀瓷曾远销到亚洲、非洲、欧洲等地，是中国瓷器的闪亮名片之一。近年来，陕西省铜川市正推动传统耀州瓷产业在传承中创新、在创新中发 展，推动陶瓷产业高质量发展。 ...

行业概况 - 德化白瓷产业拥有千年历史，以"白如雪、明如镜、润如玉、透如绢"为特色，宋代开始销往欧洲，明代因法国人称为"中国白"而享誉四海 [2] - 三班镇作为陶瓷文化发祥地现有陶瓷企业1000多家，产品远销190多个国家和地区，形成全产业链年产值约100亿元的大产业 [2] - 当地已发现28处宋至清代古窑址，陶瓷产业支撑小镇半数以上人口生计，成为主要就业渠道和经济来源 [5][6] 产业升级 - 从家庭手工作坊升级为智能化工厂和数字化管控，产品从日用瓷扩展至工艺瓷、文创瓷等多元化发展 [5] - 形成"三公里内配齐所有原辅材料"的产业生态，配套企业包括石膏模具厂、瓷泥厂、釉料厂、包装厂等 [6] - 燃料从柴木改为电窑或气窑，但月记窑仍坚守传统柴烧技艺，每年开窑10-12次，年销售额近1亿元 [10] 产品创新 - 茶具产品占据全国80%以上市场份额，通过彩绘、点金等装饰工艺创新，例如绘制柿子图案寓意"好事发生" [7][8] - 开发富含闽南元素的陶瓷杯垫（借鉴燕尾脊线条）、动画联名餐具、东方元素摆件等文创产品 [10] - 与知名饮品品牌合作推出陶瓷直饮杯，契合年轻人户外围炉煮茶等新兴消费场景 [7][10] 渠道拓展 - 25位企业家自发筹资25亿元建设中国茶具城，集展销、商贸、研发、文化于一体，现有600多家店铺 [7] - 采用"前店后播"模式，外间展示产品，里间进行直播带货和线上销售 [7] - 月记窑通过直播吸引大量线上观众，每件产品配备数字编码身份证记录烧制信息 [10] 文旅融合 - 围绕月记窑建设300亩文化创意产业园，游客可观摩窑炉构造和完整烧制流程，体验揉泥拉坯等工艺 [10] - 形成"瓷+茶""瓷+文旅""瓷+文"的产业链模式，将传统文化与现代消费需求相结合 [2][11]

保荐机构变更 - 公司因聘请中原证券担任2025年度向特定对象发行A股股票的保荐机构 终止与原保荐机构海通证券的持续督导协议 由中原证券承接未完成的持续督导工作 [2] 募集资金基本情况 - 公司首次公开发行股票募集资金总额为人民币589,997,979元 扣除发行费用57,318,867.92元后 实际募集资金净额为532,679,111.08元 [3] 募集资金专户情况 - 公司在中国银行醴陵支行开设三方监管专户（账号611948001218） 截至2025年8月19日余额52,209,249.61元 专项用于日用陶瓷生产线技术改造项目 [4] - 公司开设工程技术中心建设专户（账号611946663468） 截至2025年8月19日余额71,483,709.29元 [7] - 子公司溢百利开设专户（账号583379088507） 余额65,574.23元 专项用于能源综合利用节能减碳改造项目 [10] - 子公司红官窑开设专户（账号595083278730） 余额390,825.37元 专项用于日用陶瓷智能制造产业化建设项目 [13] 监管协议核心条款 - 保荐机构有权每半年对募集资金存放和使用情况进行现场检查 并可随时查询专户资料 [5][8] - 银行需按月提供对账单并抄送保荐机构 专户单次或12个月内累计支取超5000万元或募集资金净额20%时需书面通知保荐机构 [5][8] - 银行连续三次未及时提供对账单或通知大额支取情况 公司或保荐机构有权单方面终止协议 [6][9] - 保荐机构发现资金使用违规时可要求公司公告澄清事实 未纠正时有权向监管部门报告 [6][9] - 协议争议提交株洲仲裁委员会仲裁 裁决具有终局法律效力 [6][9]

保荐机构变更 - 公司因聘请中原证券担任2025年度向特定对象发行A股股票的保荐机构 终止与原保荐机构海通证券的持续督导协议 由中原证券承接未完成的持续督导工作 [2] 募集资金基本情况 - 公司首次公开发行股票募集资金净额为人民币532,679,111.08元 经天健会计师事务所验证 [3] 募集资金专户情况 - 截至2025年8月19日 公司及子公司募集资金专户余额合计124,149,358.5元 存放于中国银行醴陵支行 [4][5] - 专户资金分别用于日用陶瓷生产线技术改造项目 工程技术中心建设项目 溢百利瓷业能源综合利用节能减碳改造项目 红官窑日用陶瓷智能制造产业化建设项目 [4][5] 监管协议核心条款 - 协议明确募集资金仅限指定用途 不得挪作他用 [6][7][10][12] - 保荐机构每半年至少进行一次现场检查 有权通过现场调查或书面问询行使监督权 [6][8][10][13] - 银行需按月提供对账单 单次支出超募集资金净额20%时需书面通知保荐机构并提供支出清单 [6][8][11][14] - 协议自各方签署后生效 至专户资金全部支出且督导期结束后失效 [7][9][12][15]

行业概况 - 德化被誉为世界陶瓷之都 是全国最大的陶瓷工艺品生产和出口基地 现有陶瓷企业4500多家 陶瓷产品远销全球190多个国家和地区 [1] - 德化陶瓷产品沿海上丝绸之路销往东南亚 中东 非洲及欧洲地区 [1] - 德化白瓷在宋元时期已成为海上丝绸之路硬通货 明代工艺达到巅峰 被法国人称为"Blanc de Chine"（中国白） [1] 产品与工艺 - 德化白瓷具有白如雪 明如镜 薄如纸 声如磬的特质 生产工艺需经过1300℃以上高温淬炼 [1] - 产品融合青花绘画与珐琅彩等技艺 形成和而不同的艺术表达 [1] 产业链支持 - 中国陶瓷电商物流园提供源头选品 7×24直播间 人才孵化 仓储物流 报关通关等一站式全链路服务 [2] - 园区通过数字化整合商品 物流 仓储 金融等供应链资源 提升产业快速响应能力 [2] 企业案例 - 顺美集团连续十年位居德化县自营出口创汇首位 产品远销100多个国家和地区 客户包括迪士尼 沃尔玛 环球影业等 [2] - 公司取得2022年北京冬奥会陶瓷版吉祥物冰墩墩与雪容融特许授权生产 将文化创意融入陶瓷产品 [2] - 顺美集团获得银行业金融机构授信总额30830万元 贷款余额13660万元 [3] - 中国银行通过三级联动机制向顺美集团授信780万元 用于保障冰墩墩陶瓷摆件原材料采购及生产线扩建 [3] 金融支持 - 农业银行 建设银行 中国银行为顺美集团提供外汇结算及美元与人民币掉期业务 [3] - 2024年为顺美集团办理衍生品交易总计5193万美元 [3]

公司成立信息 - 景德镇慈瓶陶瓷有限公司近日成立，法定代表人为童伟康，注册资本10万人民币 [1] - 公司经营范围包括日用陶瓷制品销售、互联网销售（除销售需要许可的商品）、茶具销售、工艺美术品及礼仪用品销售（象牙及其制品除外）、工艺美术品及收藏品零售（象牙及其制品除外）、非金属矿及制品销售、农副产品销售、专业设计服务、技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、技术推广 [1] 行业经营范围 - 公司业务涵盖陶瓷制品销售、互联网销售、茶具销售、工艺美术品销售等多个领域 [1] - 公司还涉及技术服务、技术开发、技术咨询等科技服务类业务 [1]

行业格局 - 唐代制瓷业形成"南青北白"双峰对峙格局 青瓷和白瓷占据主导地位[1] - 长沙窑通过釉下彩技术突破单一青釉垄断 奠定后世彩瓷发展基础[1] - 长沙窑与越窑、邢窑形成三足鼎立局面 崛起于安史之乱终于黄巢起义时期[1] 市场表现 - 长沙窑外销瓷数量领先 1998年印尼沉船发现67000件唐代瓷器中近50000件为长沙窑产品[2] - 产品覆盖东南亚、西亚、中东、非洲等20多个国家 出口数量和范围超越越窑和邢窑[3] - 实现内销和外销双丰收 通过性价比优势和定制化策略扩大市场份额[2][3] 产品策略 - 采用低成本简单器型设计 酒器等产品价格低廉适合普通消费者[3] - 开发儿童玩具类产品 包括鸟、猫头鹰、猴子等动物造型口哨[3] - 首创外销定制模式 根据中东、拜占庭等地区需求定制特色纹饰[3] 营销创新 - 在器物表面直接标注"陈家美酒"等品牌广告 形成早期品牌意识[3] - 使用"绝上""言满天下无口过"等宣传用语 强调产品品质优势[3] - 将诗词题刻于瓷器表面 包含爱情诗、求学科考诗等题材增强产品文化属性[4] 文化价值 - 瓷器题诗具有浓厚乡土气息 反映唐代诗歌普及程度[4] - 包含"君生我未生"等著名诗句 展现唐代社会情感表达方式[4] - 诗句未被收录于《全唐诗》 后经整理出版《唐诗的弃儿》并补入中华书局重版[4]

股东大会情况 - 2025年第三次临时股东大会于7月31日以现场+网络投票方式召开，出席现场会议的股东及代表共4人，代表股份161,892,056股，占公司有表决权股份总数的64.2769% [5] - 通过网络投票的股东83人，代表股份347,100股，占比0.1378% [6] - 中小股东参与投票共85人，代表股份7,239,156股，占比2.8742% [7] 定向增发相关议案 - 股东大会审议通过《关于公司符合向特定对象发行股票条件的议案》，关联股东醴陵市致誉实业投资有限公司持有的114,000,000股回避表决 [8][9] - 逐项通过定向增发股票方案议案，包括发行种类、定价基准日、募集资金用途等10项子议案 [9] - 通过《2025年度向特定对象发行A股股票预案》《募集资金使用的可行性分析报告》等配套文件 [10][11] 关联交易事项 - 新增2025年度向江西金环颜料和湖南科慧陶瓷采购原材料的关联交易，预计金额不超过3500万元 [21][43] - 公司持有江西金环20%股份并派驻董事，持有湖南科慧40%股权，交易价格参照独立第三方市场价 [49][51][53] - 该关联交易经董事会、监事会及独立董事专门会议审议通过，关联董事许君奇回避表决 [44][45][46] 公司治理动态 - 第五届董事会第十九次会议全票通过定向增发相关修订稿议案，其中关联董事回避表决的议案获8票同意 [25][27][30] - 监事会第十六次会议全票通过定向增发配套文件及关联交易议案 [17][18][21] - 湖南启元律师事务所对股东大会程序出具合规法律意见 [14] 财务数据披露 - 公司总股本251,866,700股，现场参会股东代表股份占比64.2769% [5] - 前次已审议的2025年日常关联交易额度为9115万元，本次新增3500万元后总额达12,615万元 [47][48] - 对江西金环和湖南科慧的投资金额分别为持股20%（未披露投资额）和持股40%（投资88万元） [49][51]

公司战略与发行背景 - 公司拟向特定对象发行股票募集资金用于越南生产基地建设 以响应国家"一带一路"倡议和中越命运共同体建设战略 [1][4] - 越南是我国在东盟最大贸易伙伴 2016-2024年对越进出口总额从982.76亿元增长至2606.51亿元 复合增长率达12.96% [2] - 公司外销收入占比近三年均超60% 2024年达到71.06% 国际市场已成为重要收入来源 [5][6] 行业地位与市场前景 - 我国是全球最大日用陶瓷生产出口国 2024年出口额76.35亿美元 占全球份额66.9% [5] - 全球陶瓷市场规模2024年达858.8亿美元 预计2032年将增长至1444.9亿美元 复合年增长率6.72% [5] - 公司拥有200多家境外客户遍布60多个国家 包括宜家、威廉索拿马等国际知名客户 [5] 产能与设备状况 - 公司色釉陶瓷产品近三年产销率均超100% 2024年达到114.33% 现有产能无法满足需求 [6] - 主要通过外协厂商采购填补产能缺口 机器设备成新率截至2024年末为58.13% [6][7] - 生产设备相对陈旧 部分车间拥挤 自动化程度需进一步提升 [7] 募投项目规划 - 越南生产基地将打造数智化、集约化、柔性化的国际陶瓷创意工厂 [8] - 项目建成后将就近开拓东盟市场 并加强欧美及其他海外市场客户维护 [4] - 与国内生产基地形成互补 构建国际化多元化供应链体系 [8] 财务影响与发行方案 - 本次发行募集资金总额不超过7亿元 发行数量不超过发行前总股本30% [17][21] - 控股股东致誉投资承诺认购3000万元 不参与询价但接受最终发行价格 [12][13] - 发行价格不低于定价基准日前20个交易日股票均价的80% 且不低于最近一期每股净资产 [12] 公司治理与合规性 - 公司不存在《注册管理办法》第十一条规定的不得发行证券情形 [14] - 本次发行已通过董事会、监事会及股东大会审议 程序合法合规 [18][19] - 不属于失信被执行人及海关失信企业范围 符合发行监管要求 [18]

发行方案概述 - 华瓷股份拟向特定对象发行A股股票募集资金总额不超过人民币70,000万元 用于越南东盟陶瓷谷项目建设 [25][39] - 发行对象为包含控股股东致誉投资在内的不超过35名符合证监会规定条件的特定投资者 所有发行对象均以现金方式认购 [2][19][21] - 本次发行需经深交所审核通过并获证监会同意注册后方可实施 [2][27] 发行具体安排 - 发行价格通过询价方式确定 不低于定价基准日前20个交易日股票交易均价的80%且不低于最近一期每股净资产 [5][21] - 发行数量按募集资金总额除以发行价格计算 且不超过发行前股本总数的30%（即不超过75,560,010股） [4][22] - 控股股东致誉投资认购金额为3,000万元 不参与询价但承诺接受询价结果 [6][21][32] 锁定期安排 - 除致誉投资外 其他发行对象认购的股票自发行结束之日起6个月内不得转让 [6][23] - 致誉投资所认购股份锁定期根据其增持情况分为18个月或36个月两种情形 [6][23] - 限售期结束后股份转让将按证监会及深交所有关规定执行 [6][23] 募集资金用途 - 募集资金拟全部投入越南东盟陶瓷谷项目 项目总投资143,839.96万元 其中拟使用募集资金70,000万元 [25][39] - 项目主要生产色釉陶瓷产品 建成后将新增年产4,500万件产能 [39] - 若募集资金不足 公司将通过自有或自筹资金解决差额部分 [4][25] 项目背景与必要性 - 公司近三年色釉陶瓷产品产销率均超100%（121.37%/115.77%/114.33%） 现有产能无法满足需求 [14][43] - 外销收入占比近三年达67.20%/62.84%/71.06% 国际市场已成为重要收入来源 [14][43] - 越南月平均工资约2,224元 仅为湖南省2024年月平均工资5,044.75元的45% 劳动力成本优势明显 [49] 项目可行性分析 - 全球陶瓷市场规模2024年达858.8亿美元 预计2032年将增长至1,444.9亿美元 复合年增长率6.72% [13][51] - 越南已签署16个自由贸易协定 包括RCEP、CPTPP等 出口关税优势显著 [50] - 公司是宜家、贵州茅台、五粮液等重要供应商 客户覆盖全球60多个国家和地区 [52][53] 公司竞争优势 - 公司拥有"华联"、"红官窑"等知名品牌 其中"红官窑"入选2025年工信部品牌建设典型案例 [53] - 机器设备成新率58.13% 存在设备升级需求 [16][45] - 公司拥有国家认定企业技术中心 参与制定多项行业标准 技术实力雄厚 [54] 发行影响分析 - 发行完成后致誉投资持股比例仍保持控股地位 预计持股比例不低于45.26% 控制权不会发生变化 [26][56] - 项目建成后预计正常年可实现营业收入（不含税） [41] - 本次发行将降低资产负债率 改善现金流状况 长期有利于提升盈利能力 [55][57]