股东减持 - 中信国安通过集中竞价方式减持湖北广电835.52万股，占总股本的0.73% [2] - 减持后中信国安持股比例由6.71%降至5.97%，变动比例跨越1%整数倍触发信披义务 [4] - 本次减持与前期披露计划一致，未导致公司控制权变更或对经营产生重大影响 [4] - 中信国安此前计划减持不超过1137.14万股（占总股本1%），减持原因为盘活资产缓解流动性压力 [4] 公司基本面 - 湖北广电主营业务包括电视收视、宽带、节目传输、广电5G、政企、商品销售及广告业务 [4] - 公司注册资本11.37亿人民币，法人代表为曾文 [4] - 上半年预计归母净利润亏损2.3亿至2.6亿元，扣非净利润亏损2.42亿至2.72亿元 [6] - 业绩下滑主因行业下行导致高利润业务收入下降，固定成本刚性难以同比例压缩 [7] 股价表现 - 7月25日股价涨幅达10.04%封涨停板，报5.70元/股，市值64.82亿元 [5] - 股价异动与数据要素概念板块整体反弹相关，多只概念股集体走强 [6] 战略布局 - 公司与华鑫信等投资方启动光谷智算中心建设，聚焦广电5G+北斗、文化大数据、元宇宙等领域 [6] - 项目拟构建低时延、大容量、智能化的算力网络支撑AI算力需求 [6]

数据要素市场发展 - 安徽省在全国率先培育认定省级数据企业和数据产业园 [1] - 涌现出一批行业领先的数据要素型企业 [1] - 安徽省计划举办9月20日数据要素综合试验区创新成果暨新模式新场景对接会 [1] - 目标培育一批有竞争力的数据企业和数据产业集群 [1] - 为构建全国一体化数据市场贡献安徽力量 [1]

市场表现 - A股三大指数早盘集体下跌 沪指跌0.34% 深成指跌0.29% 创业板指跌0.32% 北证50指数涨0.45% [1] - 沪深京三市半日成交额11241亿元 较上日缩量89亿元 全市场超3000只个股下跌 [1] - 涨幅居前板块 Sora概念 医疗器械 云计算 宠物经济 物流 [1] - 跌幅居前板块 海南自贸区 雅下水电 白酒 稀土永磁 [1] 板块动态 - Sora概念股集体反弹 因赛集团20cm涨停 大恒科技 汉王科技涨停 [1] - 医疗器械板块走高 康泰医学 正川股份涨停 [1] - 云计算板块活跃 湖北广电 汉王科技 中电鑫龙涨停 [1] - 物流板块拉升 申通快递涨停 [1] - 海南自贸区板块下挫 欣龙控股 海南瑞泽 海马汽车多股下跌 [1] - 雅下水电概念股调整 中设股份盘中跌停 深水规院 铁建重工 基康技术跌超10% [1] 涨停个股 - 5连板个股 西宁特钢 西藏天路 西藏旅游 南方路机 [2] - 3连板个股 拓山重工 彩虹集团 [3] - 2连板个股 易明医药 大恒科技 [4] 热门风口 - 人工智能板块 11家涨停 3只连板股 最高5连板 代表股山河智能 南方路机 [5] - 数据要素板块 9家涨停 1只连板股 最高2连板 代表股大恒科技 湖北广电 [6] - 医疗器械概念板块 8家涨停 1只连板股 最高3连板 代表股彩虹集团 天目药业 [7] 热点驱动因素 - Sora概念 OpenAI筹备推出Sora 2 相关个股因赛集团 大恒科技 易点天下 [10] - 医疗器械 国家医保局调整集采规则 不再以最低价为唯一标准 相关个股康泰医学 南微医学 正川股份 [11] - 物流 电商快递件量持续增长 直播电商崛起 相关个股申通快递 韵达股份 圆通速递 [12]

公司业务整体情况 - 投资者关系活动于2025年7月22日在公司会议室举行，参会单位包括路演时代、东北证券等，上市公司接待人员为董事会秘书李佳慧和证券事务代表高竹 [3] 数字公积金业务 - 数字公积金业务是公司主业，公司将抓住信创红利，基于参与住建部2024年重点工作的基础，提升行业级方案专业度、影响力和客户规模 [3][4] 数字口岸业务 - 2024年9月海关总署联合多部门印发意见，启动全国口岸信息化建设工作，同年1万亿元超长期特别国债将边境口岸扩能列为支持领域，口岸信息化安全及设备设施升级是重点投资方向 [5] - 公司有专注口岸信息化服务团队，凭借一体化服务理念及落实能力，拓展市场份额，保持业绩稳定增长 [5] AI技术应用 - 公司基于2024年研发的政务服务AI智能客服大模型，2025年打造智能政务服务系统，已在深圳公积金部署上线多个应用场景，案例入选2025相关典型案例 [6] 数据要素挖掘与资产管理 - 公司深耕政务行业近20年，客户覆盖约100个城市，拟通过协作提供数据资源相关服务，将用户数据资源转变为数据资产，以“数据+技术+运营”模式实现新业务发展，工作正在推进 [7]

2025年数博会概况 - 2025年数博会将于8月28~30日在贵阳举行，主题为"数聚产业动能智启发展新篇"，聚焦数据要素与AI技术融合创新 [1][2] - 展会突出国际化、专业化、产业化三大特色，打造数字经济供需对接、专业交流及技术转化平台 [2] - 设置6大主题展馆（数智领航/基建/服务/应用/创新/体验），配套开幕式、行业交流、赛事等五类活动 [2] 企业参与亮点 - 参展企业达350家，包括中国电子、华为、百度、英特尔等国内外头部企业及专精特新"小巨人"企业 [3] - 企业主导策划10余场交流活动，涵盖电算协同、数字金融等前沿领域 [4] - 华为"828B2B企业节"将组织数千生态伙伴开展智算、大模型等主题对接 [4] 贵阳数据产业发展 - 2024年贵阳贵安电子信息制造业产值达314.97亿元（同比+24.9%），规模以上互联网/软件业营收818.61亿元（同比+23.3%） [6] - 重点发展服务器制造、云服务、数据交易等产业，构建全国竞争力数字产业集群 [6] - 实施"数字活市"战略，以数据要素驱动城市全域数字化转型 [6] 国家政策支持 - 国家数据局联合多部门印发《关于促进数据产业高质量发展的指导意见》，培育多元经营主体 [7] - 各地加速布局数据产业，推动数据要素价值释放 [7]

检测 - 广东省佛山市顺德区累计报告基孔肯雅热确诊病例2934例，7月22日单日新增463例，7月15日首次通报时仅478例，一周内增长超2000例 [1] - 疫情集中在乐从镇、北滘镇、陈村镇，澳门、北京出现个别病例，世卫组织称119个国家和地区存在病毒传播风险，约550万人面临感染威胁 [1] - 基孔肯雅热通过伊蚊叮咬传播，无疫苗和特效药，轻症为主导致感染源难发现，检测和灭蚊是防控核心手段 [1] 卫星互联网 - 上海垣信卫星发布火箭发射服务招标，计划7次发射94颗卫星（4次一箭10星/3次一箭18星），金额13.36亿元，合同执行期至2026年3月 [2] - 招标放宽一箭18星的首飞经验要求，民营火箭公司参与度提升，我国卫星互联网五年市场规模预计近千亿元，配套火箭市场超300亿元 [2] 华为昇腾 - 2025世界人工智能大会将首次线下展出昇腾384超节点真机，该技术实现384卡高速互联，带动算力概念股上涨 [3] - AI硬件迭代推动PCB向高规格升级，国内厂商在高端市场份额提升，AIPCB供应增长助力行业发展 [3] 数据要素 - 国家数据局将推进数据要素市场化改革，打造"数据标注+数据集+模型+应用场景"闭环生态，与AI行动协同 [4] - RWA（真实世界资产）市场扩张将催生RDA（真实数据资产）需求，应用场景涵盖金融、供应链、碳资产等领域 [4] 电子身份证 - 公安部推动电子行驶证、驾驶证等跨部门共享，接入统一政务APP，电子证照市场规模2025年预计突破1000亿元，2030年达3000亿元 [5] - 政策法规和技术创新推动电子证照从政务向工业互联网、跨境贸易扩展，成为数字经济基石 [5] 低空经济 - 《低空经济基础设施框架指引（2025版）》发布，涵盖4个一级指标和21个二级指标，明确建设路径 [6] - 低空经济2025年市场规模预计1.5万亿元，2035年超3.5万亿元，政策与技术驱动全产业链协同发展 [6] 宏观行业新闻 - 国家药监局：中国创新药研发管线占全球1/4，上半年批准43个创新药 [7] - 全球半导体设备销售额2025年预计1255亿美元，同比增长7.4% [7] - 乘联会：7月1-20日全国乘用车零售97.8万辆，同比增长11% [7] 雅江电站 - 雅鲁藏布江下游水电工程启动，总投资约1.2万亿元，相关概念股受关注 [10] 大消费与核聚变 - 全方位扩大内需座谈会召开，大消费板块受关注 [11] - 中国聚变能源有限公司成立，核聚变领域进展加速 [11] 东数西算/光伏/RWA - 英伟达将向中国销售H20芯片，东数西算概念活跃 [12] - 多晶硅主力合约涨停，光伏板块受提振 [12] - 上海数据交易所举办RDA闭门研讨会，RWA概念受关注 [12]

算力基础设施发展 - 算力被定义为集信息计算力、网络运载力、数据存储力于一体的新型生产力，是推动城市智慧转型的核心动力[1] - 《算力基础设施高质量发展行动计划》提出重点任务包括提升算力高效运载能力，要求城区重要算力基础设施间时延≤1ms，国家枢纽节点内≤5ms[1] - 浙江省已建成全国唯一的"一中心双直联点"架构，1ms低时延圈基本完成，算力态势监测感知平台完成试点落地[2] 杭州1ms城市算网建设 - 杭州引入400G、OXC、ASON等技术构建1ms全光运力网络，时延圈覆盖人口达2000万（覆盖范围翻倍）[4] - 全省建成160万个10G-PON端口，千兆光纤覆盖超1亿户家庭，50G-PON实现11地市全覆盖，嘉善至长三角枢纽时延压缩至3ms[4] - 中国信通院指出1ms城市算网是赋能科技创新和产业培育的城市体系，本质是用前沿技术重塑城市发展模式[4] 运营商网络建设成果 - 浙江移动建成F5G-A 1ms全光智算专网，覆盖90个区县，算力节点"一跳直达"，OTN下沉提升重点场所通达率[5] - 浙江电信构建"中心+浅边缘+深边缘"架构，实现城市1ms、省内3ms、长三角5ms时延圈，部署算网一体化调度平台[5] - 浙江联通部署3000公里G.654E骨干光缆，建成100G双平面架构，各区县间实现100G直达[6] 算力产业应用案例 - 中国（杭州）算力小镇为全国首个算力产业项目，聚焦集成电路设计、高端软件和智能硬件，形成3000P规模算力池[7] - 浙江水科文化利用毫秒时延算网实现AI视频实时处理，方案已应用于500个文旅场景[7] - 零跑汽车通过1ms算网实现研发中心-工厂-算力中心毫秒级协同，设计迭代周期从60个月缩短至24个月[8][10] 技术发展与行业影响 - OXC、400G/800G光传输技术普及和AI动态调配系统将催生"算力即服务"新经济形态[11] - 1ms城市算网打破算力孤岛，构建自感知、自优化智能系统，成为驱动数字中国的新引擎[11]

超级水电/水库项目 - 国家投资1.2万亿超级水电项目正式开工，带动多只股票3天3板涨停，包括中岩大地(10%)、高争民爆(10%)、易普力(9.99%)、保利联合(9.97%)、西宁特钢(10.18%)、中国电建(10.08%)[2] - 西藏天路(10.01%)、苏博特(10.03%)、深水规院(20.02%)、壶化股份(10.01%)、浙富控股(10.10%)、华新水泥(10.03%)、筑博设计(19.99%)、东方电气(10.01%)等均因超级水电概念涨停[3] - 酒钢宏兴首板涨停10.12%，大禹节水涨13.38%，设研院涨11.97%[3] 盾构机 - 超级水电项目带动盾构机产业链股票大涨，恒立钻具3天3板涨29.98%，永达股份(10.03%)、博云新材(10.03%)、山河智能(10.00%)、铁建重工(20.07%)、中铁工业(10.00%)均涨停[4] - 速达股份首板涨停10.00%[4] 水利工程 - 法兰泰克(10.01%)、中设股份(10.02%)、国机重装(9.95%)、韩建河山(10.07%)因水利概念3天3板涨停[5] 日化用品 - 世界卫生组织预警蚊媒传播疾病，润本股份(9.99%)、嘉亨家化(20.01%)、振东制药(19.96%)因驱蚊产品概念首板涨停[6][7] 创新药 - 国家医保局明确"新药不集采"政策，汉商集团5天3板涨9.97%，南京新百(10.06%)、塞力医疗(10.01%)首板涨停[8][9] 光伏 - 多晶硅主力合约涨停12%至53165元/吨，华达新材(10.00%)、北玻股份(9.98%)首板涨停[9][10] 工程机械 - 南矿集团4天4板涨10.01%，南方路机(10.00%)、拓山重工(10.00%)因工程机械概念涨停[12] 数据要素 - 上海数据交易所提出RDA新范式，时空科技首板涨9.99%[13][14] 算力工程 - 世界人工智能大会将展示昇腾384超节点真机，真视通(10.00%)、青云科技(15.09%)上涨[16][17] 其他 - 西藏旅游3天3板涨10.02%，海立股份4天2板涨9.98%，彩虹集团(10.00%)、富临运业(10.01%)首板涨停[17] - 中晟高科(9.98%)、中铁特货(10.05%)、金春股份(20.01%)、雪人集团(10.00%)、浪莎股份(10.03%)、湖南海利(9.96%)首板涨停[18] - N山大新股上市涨356%，电气风电(19.87%)、上纬新材(19.73%)、欧普康视(14.13%)、统联精密(12.54%)等涨幅显著[18][19] - 南矿集团(10.01%)、恒立钻具(29.98%)、筑博设计(19.99%)、深水规院(20.02%)、铁建重工(20.07%)为市场焦点连板股[21]

流动性表现 - 软件ETF盘中换手率达2.83% 单日成交金额1.25亿元 [2] - 近1周日均成交4.02亿元 居可比基金首位 [2] 规模与份额 - 基金规模达44.03亿元 创近1年新高 居可比基金第一 [2] - 基金份额达53.31亿份 同步创近1年新高 居可比基金第一 [2] 资金流向 - 单日资金净流入2.52亿元 [2] - 近5个交易日内4日实现净流入 累计净流入6.45亿元 [2] 历史收益特征 - 成立以来最高单月回报39.35% [2] - 最长连续上涨3个月 期间涨幅69.40% [2] - 上涨月份平均收益率9.98% [2] 行业结构分析 - 中证软件服务指数前十大权重股合计占比60.56% [3] - 权重股包括科大讯飞、金山办公、同花顺、恒生电子等头部企业 [3] 细分赛道景气度 - AI算力与激光雷达维持高景气度 [2] - AI应用呈现加速向上态势 [2] - 软件外包、金融IT、量子计算等赛道稳健向上 [2] - 教育IT、网安、企业服务出现拐点向上趋势 [2] - 智慧交通、政务IT等领域底部企稳 [2] 行业展望 - 下半年行业表观经营表现或改善 受基数效应、新技术落地及政策加持影响 [2] - 计算机板块后周期属性可能随宏观需求回暖而好转 [2] 投资渠道 - 场外投资者可通过软件ETF联接基金(012620)布局AI软件投资机遇 [3]

公司表现 - 中科金财连续4个交易日下跌，区间累计跌幅达-9 81% [1] - 公司成立于2003年12月，专注于金融科技解决方案、数据中心解决方案，并研发AGI、WEB3 0、数字人民币、数据要素核心技术 [1] - 华商优势行业混合基金进入中科金财前十大股东，为今年二季度新进 [1] 基金表现 - 华商优势行业混合今年以来收益率达26 47%，同类排名168（总2294） [1] - 基金经理张明昕为中国国籍，拥有北京航空航天大学计算机学士、伯明翰大学金融学硕士及CFA资格 [4] - 张明昕曾任职于南京证券、申万宏源证券、华安财保资产管理等机构，2025年1月加入华商基金 [4] 基金公司背景 - 华商基金管理有限公司成立于2005年12月，董事长为苏金奎，总经理为王小刚 [5] - 公司股东包括华龙证券股份有限公司（持股46%）、深圳市五洲协和投资有限公司（持股34%）、济钢集团有限公司（持股20%） [5]