同步磁阻电机板块表现 - 板块整体上涨2.4% [1] 公司股价表现 - 卧龙电驱上涨3.68% [1] - 新时达上涨2.89% [1] - 伟创电气上涨0.59% [1]

高管减持计划实施完成 - 公司副总经理蔡亮先生减持计划已实施完成 本次减持股份为公司首次公开发行前已发行的股份 [2] - 蔡亮先生通过集中竞价方式减持价格区间为14 51元/股至17 12元/股 [2] - 减持股份数量合计不超过1 000 000股 占公司总股本比例0 15% [2] 减持合规性说明 - 本次减持严格遵守《中华人民共和国证券法》《上市公司股东减持股份管理暂行办法》等相关规定 不存在违规情形 [3] - 减持已按规预披露 实际减持情况与计划一致 未超数量及时间范围 [3] - 减持行为与已披露意向、承诺无冲突 [4] 减持前后持股情况 - 公告包含股东减持前后持股情况的具体数据 但未在文本中明确数值 [2][3] 备查文件 - 减持完成告知函作为备查文件存档 [5]

公司高管减持 - 副总经理蔡亮完成股份减持计划 累计减持100万股 占公司总股本比例0.15% [1] 公司治理动态 - 减持计划实施完成情况通过告知函形式向公司通报 [1]

核心减持事件 - 公司副总经理蔡亮实际减持100万股 占公司总股本0.15% [1] - 减持通过集中竞价交易方式完成 减持均价为16.53元/股 [1] - 减持时间为2025年6月30日至2025年8月5日 [1] 持股变动情况 - 减持后蔡亮持有公司股份731.55万股 占总股本比例降至1.10% [1] - 本次减持符合预披露计划及法律法规要求 [1]

减持情况 - 副总经理蔡亮计划减持不超100万股，占总股本0.15%[2] - 2025年6月30日和8月5日完成减持，均价16.53元/股[2] - 减持价格区间14.51 - 17.12元/股[2] 持股变化 - 减持前持股8315479股占1.25%，后持股7315479股占1.10%[3] - 减持前无限售股2078870股占0.31%，后1078870股占0.16%[3] - 减持前后限售股均为6236609股占0.94%[3] 合规说明 - 蔡亮减持遵守规定，无违规，与计划一致[4][5]

市场调研动态 - 近一个月101家券商调研608只个股 [1] - 工业机械、电子元件等行业受券商高度关注 [1][3] 个股调研情况 - 仕佳光子以54次调研位居榜首 豪鹏科技50次 德福科技49次 宏发股份47次 海康威视46次 [3] - 新时达、孚能科技均被调研44次 [3] 券商关注焦点 - 并购重组机遇：仕佳光子被问及收购福可喜玛的影响 德福科技被问及卢森堡铜箔收购赋能 [3] - 新兴业务布局：豪鹏科技被问及低空经济领域技术储备 海康威视被问及场景数字化业务进展 [3] 行业分布数据 - 工业机械行业56只 电子元件行业39只 汽车零配件与设备36只 [3] - 电气部件与设备29只 电子设备和仪器25只 其余分布在商品化工、西药等领域 [3]

股东情况 - 截至2025年7月31日公司股东总户数为47061户 [1]

股东结构变化 - 截至7月31日股东户数为47061户 较7月20日减少10145户 环比下降17.73% [2] 财务表现 - 上半年预计实现净利润155万元至230万元 [2] 机构评级动态 - 近一个月获4家机构买入评级 [2] - 东北证券7月31日给予目标价19.73元 [2]

核心观点 - 海外关注经济韧性、关税进展和 9 月降息预期，美股延续科技成长配置，左侧布局降息受益资产，警惕波动放大风险；国内政治局会议定调偏稳，资本市场定调积极，A股震荡偏强，关注科技成长和内卷出清机会 [4][14] 8月十大金股组合 - 中际旭创、世运电路、通富微电、强瑞技术、新时达、兴业银锡、江山股份、珍宝岛、众生药业、东方财富 [5][13] 观点汇总 总量观点 - 海外聚焦美国经济、关税进展和降息预期，美股延续哑铃策略，配置美债和黄金；国内7月PMI走弱，政治局会议定调偏稳，A股震荡偏强，关注科技成长和内卷出清机会 [14][15] 行业及个股逻辑 - **电子（中际旭创）**：2025年上半年业绩预告净利润同比增长52.64%-86.57%，毛利率逐季提升，硅光模块优势明显，加速客户多元化，海外布局产能，预测2025 - 2027年收入分别为364.30、485.47、591.01亿元 [22][23][24] - **电子（世运电路）**：2024年及2025Q1业绩亮眼，Dojo2性能提升，AI GPU厂商受益，特斯拉Robotaxi项目发展，公司深耕汽车PCB拓展新兴领域，预测2025 - 2027年收入分别为63.78、95.67、115.76亿元 [25][28][29] - **电子（通富微电）**：2024年上半年营收和净利润增长，半导体回暖拉动封装测试，研发水平精进，预测2024 - 2026年收入分别为258.51、300.46、340.38亿元 [31][32][35] - **新能源（强瑞技术）**：2024年及2025Q1业绩增长，新业务强劲，外延切入机器人领域，预测2025 - 2027年归母净利润分别为2.05、2.89、4.00亿元 [37][38][41] - **电力设备（新时达）**：专注控制研究，工业机器人领先，海尔成为新实控人赋能转型升级，推进人形机器人研发，预测2025 - 2027年收入分别为35.49、38.74、42.31亿元 [43][44][46] - **有色（兴业银锡）**：2024年矿产锡银量价齐升，银漫矿山扩建，并购宇邦矿业，海外要约收购锡矿，预测2025 - 2027年营业收入分别为53.61、56.97、56.97亿元 [49][50][54] - **化工（江山股份）**：2025年半年度业绩预增，有草甘膦新产能，优化产品结构，降本增效，维持“买入”评级 [55][56][58] - **医药（珍宝岛）**：短期集采影响落地，中药创新药研发有进展，参股公司ADC平台价值显现，给予“买入”评级 [59][60][62] - **医药（众生药业）**：集采影响减弱，流感新药获批，GLP - 1双靶点药物三期临床推进，预测2025 - 2027年收入分别为27.12、29.97、32.90亿元 [63][64][66] - **计算机&AI&互联网（东方财富）**：2024年营收净利双增，“妙想”大模型构建壁垒，确立AI产业化拐点，预测2025 - 2027年收入分别为132.65、146.53、164.85亿元 [67][68][70] 金股盈利预测表 - 展示了十大金股2024 - 2026年的PE、EPS等盈利预测数据 [73]

公司治理变动 - 新时达完成董事会换届选举及高级管理人员聘任 海尔系全面主导公司董事会和管理层 [2] - 第七届董事会由9名董事构成 包括5名非独立董事 3名独立董事 1名职工代表董事 [4] - 展波担任董事长 刘长文担任总经理 李安担任副总经理兼财务总监 多名高管具备海尔集团工作背景 [4] - 纪德法不再担任公司非独立董事及相关职务 [4] 高管团队背景 - 董事长展波2002年加入海尔集团 现任海尔集团董事局董事 副总裁 分管产业互联网等战略业务 [4] - 总经理刘长文2001年加入海尔集团 曾任海尔电器集团CIO 供应链管理系统总监 [4] - 非独立董事王晔1995年加入青岛海尔 现任海尔集团CTO [4] - 非独立董事张翠美曾任海尔集团海外法务部总监 现任商业总法律顾问 [4] - 副总经理李安2007年加入海尔 历任多个财务管理职位 [4] 股权结构变化 - 原实控人纪德法等人转让6630 61万股股份予海尔卡奥斯工业智能 转让金额13亿元 [5] - 海尔卡奥斯获得10%股权及29 24%表决权 成为控股股东 海尔集团成为实控人 [5] - 海尔集团完成战略入股新时达 将公司纳入卡奥斯工业互联网生态 [5]