证券代码：002508 证券简称：老板电器 公告编号：2023-042 杭州老板电器股份有限公司 关于公司部分董事、监事换届离职的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 杭州老板电器股份有限公司（以下简称"公司"）第五届董事会、监事会任 期届满，公司部分董事、监事将不再担任原职务，自股东大会选举产生新任董事 及监事之日起生效。 任罗忠先生，因任期届满不再担任公司董事，将担任公司第六届监事会监事。 任罗忠先生现直接持有公司 1,267,562 股股份，通过杭州老板实业集团有限公司 间接持有公司 12.42%股份。任罗忠先生承诺：在本届任职期间，每年转让的股 份不超过其直接和间接持有股份总数的 25%。 沈国良先生，因任期届满不再担任公司董事，将担任公司第六届监事会监事。 沈国良先生现直接持有公司 1,143,264 股股份。沈国良先生承诺：在本届任职期 间，每年转让的股份不超过其直接和间接持有股份总数的 25%。 独立董事何元福先生，因任期届满不再担任公司独立董事，离职后将不再公 司任职。何元福先生目前未持有公司股份。 张松年先生，因任期届满不再担 ...

关于使用部分自有闲置资金进行投资理财的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 杭州老板电器股份有限公司（以下简称"公司"）分别于 2023 年 4 月 25 日、 2023 年 5 月 18 日召开第五届董事会第十四次会议及第五届监事会第十四次会议 和 2022 年年度股东大会审议通过了《关于使用自有闲置资金进行投资理财的议 案》，同意公司使用自有闲置资金不超过 55 亿元人民币购买安全性高、流动性 好的理财产品，在额度内资金可以循环滚动使用。同时，授权公司管理层具体实 施上述投资理财，授权期限自 2022 年年度股东大会通过之日起至 2023 年年度股 东大会召开之日止。 证券代码：002508 证券简称：老板电器 公告编号：2023-038 杭州老板电器股份有限公司 具体内容详见 2023 年 4 月 26 日、2023 年 5 月 19 日刊登于《证券时报》、 《 中 国 证 券 报 》 、 《 证 券 日 报 》 、 《 上 海 证 券 报 》 及 巨 潮 资 讯 网 （http://www.cninfo.com.cn）上的《第五届董事会 ...

财务数据 - 营业收入为21.77亿元，同比增长4.37%[3] - 归属于上市公司股东的净利润为3.89亿元，同比增长5.72%[3] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为3.41亿元，同比增长1.76%[3] - 经营活动产生的现金流量净额为1.82亿元，同比增长42.28%[3] - 2023年第一季度营业收入为24.94亿元[14] - 2023年第一季度净利润为3.87亿元，同比增长5.7%[13] - 2023年第一季度经营活动产生的现金流量净额为1.82亿元，同比增长42.3%[15] - 2023年第一季度投资活动产生的现金流量净额为2.40亿元，同比增加377.1%[15] - 2023年第一季度筹资活动产生的现金流量净额为2,078万元[16] - 2023年第一季度收到的税费返还为409万元，同比减少81.5%[15] - 2023年第一季度支付给职工以及为职工支付的现金为3.00亿元，同比增加3.4%[15] - 2023年第一季度支付的各项税费为1.80亿元，同比增加43.7%[15] - 2023年第一季度归属于母公司所有者的净利润为3.89亿元，同比增长5.7%[13] 资产负债情况 - 应收票据比年初减少22.58%，主要系商业票据到期兑现所致[5] - 长期股权投资比年初减少28.57%，主要系对联营及合营企业投资亏损所致[5] - 短期借款比年初增加40.88%，主要系子公司金帝增加1500万元银行借款所致[5] - 应交税费比年初增加33.92%，主要系所得税及增值税增长所致[5] - 应付职工薪酬比年初减少67.57%，主要系上年末的员工工资及奖金支付完毕所致[5] - 公司2023年3月31日货币资金为57.37亿元[9] - 公司2023年3月31日交易性金融资产为22.10亿元[9] - 公司2023年3月31日应收账款为16.17亿元[9] - 公司2023年3月31日存货为15.27亿元[9] 股东情况 - 公司控股股东杭州老板实业集团有限公司持股比例为49.68%[7] 其他 - 2023年第一季度公司第一季度报告未经审计[17]

财务表现 - 公司2022年营业收入为102.72亿，较上年增长1.22%[9] - 公司2022年净利润为15.72亿，较上年增长18.07%[9] - 公司2022年经营活动产生的现金流量净额为19.45亿，较上年增长42.44%[9] - 公司2022年基本每股收益为1.67元，较上年增长18.44%[9] - 公司2022年总资产为150.40亿，较上年增长8.15%[9] - 公司2022年归属于上市公司股东的净资产为97.32亿，较上年增长12.81%[9] - 公司2022年第四季度营业收入达到303.45亿元，同比增长16.3%[11] - 公司2022年第四季度归属于上市公司股东的净利润为33.89亿元[11] - 公司2022年第四季度经营活动产生的现金流量净额为76.76亿元[11] - 公司2022年销售量为7,557,374台，同比下降6.46%；库存量为2,075,152台，同比下降8.79%[24] - 公司2022年家电厨卫原材料占营业成本比重为86.15%，同比增加4.38%；人工占比为3.78%，同比下降11.57%[24] - 公司2022年研发投入金额为391,614,805.38元，占营业收入比例为3.81%，同比增加0.20%；研发人员数量为929人，占比为18.23%[27] - 公司2022年前五名客户合计销售金额为3,419,623,147.78元，占年度销售总额比例为33.29%；前五名供应商合计采购金额为833,307,047.52元，占年度采购总额比例为20.22%[26] - 公司2022年经营活动产生的现金流量净额同比增长42.44%，主要系本期加强风险管控，销售回款增加所致[28] - 公司2022年末货币资金达到52.93亿元，占总资产比例为35.19%，较2022年初增加了7.85%[29] - 公司2022年末固定资产为16.22亿元，占总资产比例为10.79%，较2022年初增加了2.31%[29] - 公司2022年末长期股权投资为871.85万元，占总资产比例为0.06%，较2022年初增加了0.02%[29] - 公司2022年末应收账款为16.9亿元，占总资产比例为11.23%，较2022年初略有下降，降幅为0.26%[29] - 公司2022年末存货为16.1亿元，占总资产比例为10.71%，较2022年初略有下降，降幅为2.03%[29] - 公司2022年末使用权资产为2221.01万元，占总资产比例为0.15%，较2022年初略有下降，降幅为0.07%[29] - 公司2022年末合同负债为9.6亿元，占总资产比例为6.38%，较2022年初略有下降，降幅为1.00%[29] - 公司2022年末境外资产占比较高[29] - 公司2022年末资产权利受限情况中，使用受限的货币资金为9634.83万元，较年初有所增加[30] 业务情况 - 公司主要业务为厨房电器产品的研发、生产、销售和服务，产品分为三大品类[14] - 公司渠道布局包括线下零售、线上电商、精装修工程和海外渠道[15] - 公司核心竞争力在高端定位的品牌能力、持续创新的研发能力和全面高效的运营能力[16] - 公司主要产品品类线下零售额市场份额中，吸油烟机市场占有率为31.7%，燃气灶为30.7%[20] - 公司主要产品品类线上零售额市场份额中，厨电套餐市场占有率为30.5%，烟灶两件套为32.4%[20] 公司治理 - 公司已建立了内部审计制度，设置内部审计部门，对公司的日常经营管理、内部控制制度和公司重大事项进行有效控制[48] - 公司严格按照《公司法》和《公司章程》规范运作，建立健全公司的法人治理结构，与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面完全分开，具有独立完整的业务及自主经营能力[49] - 公司2022年召开的股东大会情况包括2022年第一次临时股东大会、2021年年度股东大会和2022年第二次临时股东大会[50] - 公司董事、监事和高级管理人员情况包括董事长、副董事长、总经理等的基本情况和任期内的变动情况[51] - 公司高级管理人员报酬决策程序完善，与工作绩效直接挂钩[61] - 公司董事、监事、高级管理人员报酬总额为1,424.22万元[62] - 公司董事会于2022年召开多次会议并做出决议[62] - 公司报告期末在职员工数量合计为5,095人，其中销售人员占比最高，达到1,467人[67] - 公司进行了各类培训项目，包括柠檬、蓝鲸、向日葵、常青藤等项目以及菁英计划，员工学习参与度有较大提高[68] - 公司劳务外包工时总数为3,221,420小时，支付的报酬总额为137,767,526.04元[69] - 公司2021年股票期权计划中，共计126.4万份股票期权被注销，占公司总股本的0.13%[70] - 公司2022年股票期权计划实际授予的激励对象人数由285人调整为282人，实际授予的权益总数由481万份调整为478万份，约占公司股本总额的0.50%[71] - 公司2021年事业合伙人持股计划考核条件未达成，本年度将不提取

活动基本信息 - 公司举办投资者接待日活动，已披露《老板电器 2022 年年度报告》 [1] 接待时间 - 2023 年 5 月 18 日（星期二）下午 16:00 - 17:30 [1] 接待地点 - 浙江省杭州市临平区临平大道 592 号公司四楼多功能厅 [1] 预约方式 - 2023 年 5 月 12 日—5 月 15 日 9：00—16：30 与公司董事会办公室联系，联系人姜宇、陶一荻，电话 0571 - 86187810，传真 0571 - 86187769 [1] 公司参与人员 - 董事长任建华先生，副董事长、总经理任富佳先生，董事、董事会秘书王刚先生，财务总监张国富先生（特殊情况参与人员会调整） [1] 注意事项 - 个人投资者携带个人身份证及股东卡原件与复印件，机构投资者携带机构相关证明文件及复印件，公司查验并存档复印件 [2] - 公司要求投资者签署《承诺书》 [2] - 接待日前投资者可通过电话、邮件向董事会办公室提问题，公司针对集中问题形成答复意见 [3]

调研基本信息 - 调研时间为2014年11月4日，地点在三号接待室，接待人员为蒋凌伟、沈萍萍 [1] - 参与单位及人员包括中金公司何伟、凯思博投资喻春林等多家机构人员 [1] 电商发展相关问题 网购区域 - 网购集中在华东沿海经济发达地区和中西部有消费需求、购买力但无线下网点的区域 [2] 线上O2O模式 - 有线上购物线下购买、线上购买线下体验、线上购买后续加强互动主动服务三种模式 [2] 双十一线下价格调整 - 双十一期间线下产品价格不做调整，线下渠道有十一、元旦等不同节日 [2] 线上购买人群分布 - 线上购买人群以一二线为主，受天猫、京东等电商平台物流缺失、送货范围限制 [2] 线上线下渠道关系 - 线上线下消费人群错位，线上销售额45%来自手机端，线上发展扩充销售区域范围，线下保障线上售后服务，实现共赢 [2] 低端品牌线上销售 - 不考虑做低端品牌在线上销售，目前线上消费者越来越高端化、理性，价格是购买时第三位考虑因素 [3] 线上产品线下体验 - 线上产品暂时没有线下体验店，吸油烟机做了3D视频和实景家庭购物式体验提升购买体验 [3] 地区网购情况 - 华北、华南、华东地区网购均占第一，但各渠道增速有地区特点 [3]

市场情况 - 公司出货量占比不到10%，总体市场销售额增长10%，一线城市增长放缓，仅10 - 20%增长，二三线增长很快 [1] 竞争格局 - 除方太外无其他竞争对手，与方太同质化程度越来越大 [2] 销售渠道 - 线上渠道增速快于线下渠道，依托京东、天猫等大平台增长 [2] 专卖店情况 - 专卖店均为加盟店，存活率在95%以上，年销售40 - 50万；目标到年底开到2200家，到2016年开到3000家 [2] 代理商切分 - 代理商切分到100家无明确时间进程，看实际情况而定 [2] KA进店率 - KA进店率80 - 85%，目标是到90% [2] 产品价格 - 名气大概40%的毛利，不进KA，费用低，加价率不高 [2] 产能情况 - 现有烟机产能200万台（双班），新基地明年四季度投产，固定资产投资5亿，明年四季度开始提折旧 [2] 品类扩充 - 会扩充厨房电器品类，老板集团下面已有橱柜公司 [2] 产品规划 - 明年会推出智能化烟机产品，研发契合消费者需求的产品 [3]

业绩情况 - 公司收入增长38%，净利润增长52%，靠市场份额提升实现 [1] - 线下渠道增长超30%，电商渠道增长100%，仅工程渠道不达预期 [1] 渠道情况 渠道占比与价格 - 电商渠道销售额占比20%，与线下渠道产品型号和价格不同，电商均价低 [2] 代理商情况 - 一级代理商62家，二级代理商未统计且不与公司直接联系 [2] - 渠道变革开展，代理商响应积极，或降低三线市场终端价格 [2] 物流情况 - 京东、天猫需入物流库，存货将提高，京东物流与传统物流优势难定 [2] 净利率情况 - 电商净利率17 - 18%，高于传统渠道 [2] 专卖店情况 - KA增长约25%，专卖店增长超30% [2] - 全国已有专卖店1900家，一半以上在三线城市，规划年底达2000家，2016年增至3000家 [2] - 专卖店存活率超95%，基本实现盈利 [2] 市场占比情况 - 整体销售一线占20%、二线占35%、三线占45% [3] 行业相关情况 进入壁垒 - 厨电行业进入壁垒体现在品牌，需产品、设计等多方面支撑 [3] 提价趋势 - 公司产品提价取决于行业竞争，非房价涨幅 [3] 合作情况 与房地产企业合作 - 国内精装修进程慢，主要与恒大合作多，与绿地等知名房企签意向协议 [3] 与橱柜公司合作 - 公司不考虑与橱柜公司合作 [3]

股权激励 - 激励对象覆盖公司中高层及核心技术人员 [1] 渠道下沉 - 渠道下沉是城镇化带来的机遇，三四线城市有空白地带，是未来重点发展机会 [1] - 改革方向是切分三四级市场，增加一级代理商，原代理商可参股新公司，今年八个地区试点，9 月底提交方案，12 月底完成 [2] - 要求代理商成立公司，核心骨干人员持股，今年先在杭州、天津试点，原有末位淘汰制仍适用，使渠道更扁平化 [2] 销售价格 - 渠道扁平化后层级减少，三线市场销售价格会下降 [2] 区域与政策 - 切分区域覆盖全国各地，新代理商采用经销制，现款现货，其他与原代理商相同 [2] 渠道发展 - KA 增长约 25%，专卖店增长超 30% [2] - 全国已有专卖店 1900 家，一半以上在三线城市，规划年底达 2000 家，2016 年增至 3000 家 [2] - 专卖店年销售 30 万以上基本盈利，存活率超 95% [2] 线上渠道 - 物流有变化，天猫、苏宁易购要求入库并配送，上半年增长快，占比超 20%，预计增速会放缓 [3] - 线上线下产品错位，净利率高于线下 [3] 工程渠道 - 上半年增长不快，受地产及国内消费习惯影响 [3] 产能情况 - 今年双班产能 200 万台，预计销量 160 万台，明年下半年生产压力大，上半年提前储备 [3] - 270 万台新基地后年投产 [3] 并购计划 - 如有合适标的会考虑并购 [3] 油烟机寿命 - 油烟机使用寿命 8 - 10 年，一般随整体厨房装修更换 [3]

业绩情况 - 公司收入增长38%，净利润增长52%，靠市场份额提升实现 [1] - 线下渠道增长超30%，电商渠道增长100%，工程渠道不达预期 [1] - 名气实现40 - 50%增长，因去年基数小对公司影响不大 [2] - 专卖店能做到30%以上增长，存活率超90% [2] 市场影响 - 一线市场受房地产影响，二线城市不受影响，主要靠市场占有率提升 [2] 资金用途 - 公司现金较多，暂无使用计划，稳健经营靠主营业务增长 [2] 市场份额 - 一线市场份额高，二三线市场份额低 [1]