2024年员工持股计划基本情况 - 公司于2024年10月21日召开第七次临时董事会及第四次临时监事会，并于2024年11月6日召开第二次临时股东会，审议通过《2024年员工持股计划（草案）》及相关管理办法 [1] - 员工持股计划标的股票总量不超过1,200万股，其中首次授予521.10万股（高管95万股，业务骨干及核心技术人员426.1万股），预留授予不超过678.90万股 [2] - 董事、监事及高级管理人员合计授予股份上限为360万股 [2] 预留份额非交易过户执行细节 - 预留授予部分实际认购由5名董事/高管及7名业务骨干/核心技术人员完成，共认购8,624.0667万份对应678.90万股，资金全额缴付8,624.0667万元 [2] - 股票来源为公司回购专用账户的A股普通股，已于2025年7月10日完成非交易过户至员工持股计划专用账户 [3] 预留份额解锁安排 - 若在2025年9月30日前确定分配方案，分三期解锁（锁定期12/24/36个月） [3] - 若在2025年9月30日后确定分配方案，分两期解锁（锁定期12/24个月） [3] - 锁定期内因资本公积转增或派送红股新增的股份同步锁定，现金分红不受限制 [3]

员工持股计划会议 - 2024年10月21日召开第七次临时董事会、第四次临时监事会会议[2] - 2024年11月6日召开第二次临时股东会[2] - 2025年4月29日第一次管理委员会会议通过调整份额议案[3] - 2025年6月23日第二次管理委员会会议通过授予预留份额议案[3] 员工持股计划数据 - 2024年员工持股计划拟持股票不超1200万股，首次521.10万股，预留不超678.90万股[3] - 5名董高、7名骨干认购8624.0667万份，缴资8624.0667万元，对应678.90万股[4] - 2025年7月10日678.90万股过户至专用账户[4] 员工持股计划解锁安排 - 2025年9月30日前确定方案，预留股票分三期解锁[5] - 2025年9月30日后确定方案，预留股票分两期解锁[5]

交易基本情况 - 公司拟通过发行股份及支付现金方式购买富创优越57 84%股权 并募集配套资金 [1] - 交易前公司通过全资子公司华懋东阳已持有富创优越42 16%股权 本次交易将实现100%控股 [2] - 交易方案包含6个部分 涉及发行股份及现金购买多个交易对手持有的富创优越直接股权或间接出资份额 其中部分现金由子公司支付 [2] - 配套资金拟向东阳华盛发行股份募集 该方为公司控股股东 [2] 交易进展 - 公司股票自2025年5月21日起停牌不超过10个交易日 [3] - 2025年6月5日公司临时监事会审议通过交易预案 股票同日复牌 [4] - 因实施2024年度利润分配 发行股份价格由29 88元/股调整为29 80元/股 [5] - 截至公告日 尽职调查 审计 评估等工作正在推进 [5] 交易影响 - 交易完成后 交易对手姚培欣持股比例可能超5% 成为关联自然人 [3] - 本次交易构成关联交易 但不会导致实际控制人变更 [3] - 交易预计构成重大资产重组 需符合《上市公司重大资产重组管理办法》规定 [3]

市场扩张和并购 - 公司拟购买富创优越57.84%股权并募集配套资金[3] - 交易前公司子公司持有富创优越42.16%股权[4] 交易相关 - 2025年5月21日起停牌不超10个交易日，6月5日开市起复牌[6][7] - 因2024年度利润分配，交易股份发行价调为29.80元/股[8] - 交易构成关联交易，尚需多项批准和注册[5][9]

行业概况 - 安全气囊是被动安全系统的重要组成部分，主要分为传感器、气囊电脑、气体发生装置和气袋四部分 [1][2] - 安全气囊在碰撞时通过气体发生器形成弹性气垫，保护人体头部和胸部，避免二次伤害 [2] 产业链结构 - 上游原材料与零部件包括尼龙66、气体发生剂、传感器、电子控制单元（ECU）等 [3] - 中游生产制造代表企业有华懋科技、均胜电子、奥托立夫、天合汽车等 [3] - 下游应用领域为汽车整车制造及售后服务市场 [3] 产业环境 - 2024年我国道路交通事故238351起，死亡67759人，受伤275125人，直接财产损失9.1亿元，同比事故起数下降10.1%，死亡人数减少7.8% [5] - 安全气囊单独使用可减少18%死亡率，与安全带配合可减少47%死亡率 [6] - 2024年汽车产销3128.2万辆和3143.6万辆，同比增长3.7%和4.5%，保有量达3.53亿辆 [8] - 2025年1-4月汽车累计产销量1017.5万辆和1006万辆，同比增长12.9%和10.8% [8] 新能源汽车带动需求 - 新能源车气囊配置数量高于燃油车，如比亚迪宋PLUS、小鹏P5配置6个，小米SU7配备7个，问界M9配备9个，部分高端车型达24个 [10] - 2024年新能源汽车产销1288.8万辆和1286.6万辆，同比增长34.4%和35.5% [11] - 2025年1-4月新能源汽车产销442.9万辆和430万辆，同比增长48.3%和46.2% [11] 市场供给规模 - 2024年安全气囊市场供给规模从2020年的8322万个增长至9921.9万个，2025年有望突破10000万个 [1][13] 企业格局 - 国际品牌如奥托立夫、采埃孚占据重要地位，国内企业如华懋科技、均胜电子通过技术创新缩小差距 [15] - 华懋科技2024年营收22.13亿元，同比增长7.67%，2025年Q1营收5.37亿元，同比增长14.37% [17] - 均胜电子2024年营收558.64亿元，同比增长0.24%，其中汽车安全系统业务收入386.17亿元，同比增长0.23% [19] 发展趋势 - 市场规模持续扩大，新能源汽车对安全性能要求更严格，高端产品需求增长 [21] - 技术创新推动智能化、小型化、个性化发展，智能安全气囊可调节参数提供精准保护 [22] - 政策法规推动行业规范化，政府对新能源汽车和自动驾驶的支持带来新机遇 [23]

回购方案 - 预计回购金额从2.5亿 - 5亿增至4亿 - 8亿[4][5] - 回购期限自2024年12月4日起12个月内[4] - 回购价格上限从不超42元/股调至不超41.91元/股[4][6] 回购进展 - 截至2025年6月30日累计回购20,860,449股[3][7] - 累计回购股数占总股本6.34%[3][7] - 累计回购金额77,055.832137万元[3][7] - 实际回购价29.50 - 40.41元/股[3][7] 其他信息 - 公司总股本329,060,224股[7] - 回购方案首次披露于2024年12月5日[3] - 公告发布于2025年7月2日[10]

转债情况 - 2023年9月14日公司发行105,000万元“华懋转债”，期限六年[4] - “华懋转债”初始转股价格34.18元/股，2024年3月20日起可转股[6] - 截至公告披露日，“华懋转债”转股价格调为33.76元/股[7][8][9][10] - 2024年9月26日至10月9日“华懋转债”回售，回售10张，资金1,000.20元[12] - 2025年4 - 6月，1,000元“华懋转债”转股形成29股[3][13] - 截至2025年6月30日，38,000元“华懋转债”转股形成1,108股，占比0.00034%[3][13] - 截至2025年6月30日，未转股“华懋转债”金额104,996.1万元，占比99.99629%[3][13] 股本变动 - 2025年第二季度，无限售条件流通股和总股本从329,060,195股增至329,060,224股[14] 行权情况 - 2025年4 - 6月，2021年股票期权激励计划预留授予股票期权第三个行权期行权0股[14] 信息查阅 - 投资者可查阅2023年9月12日《募集说明书（发行稿）》了解“华懋转债”详情[16]

股票期权行权 - 2025年4月1日至6月30日行权数量为0股[3] - 截至2025年6月30日预留授予第三个行权期累计行权677,220股[3] - 2022 - 2024各年不同行权期有对应可行权数量及占比[9][11][13][15][18][19] 股票期权注销 - 2022年注销3名离职对象4.51万份期权[9] - 2023年完成1.355万份期权注销[12] - 2025年完成85.7784万份期权注销[21] 股份情况 - 截至2025年6月30日有限售股0股，无限售股329,060,224股[27] 转债转股 - 2025年4 - 6月“华懋转债”转股减少1,000元，增加29股[28]

评级结果 - 前次转债评级为AA- 主体评级为AA- 评级展望为稳定 [1] - 本次转债评级维持AA- 主体评级维持AA- 评级展望维持稳定 [1] - 评级机构为东方金诚 评级时间为2024年6月24日 [1] 评级依据 - 评级基于对公司经营状况和行业情况的综合分析与评估 [1] - 本次评级结果较前次没有变化 [1] 公告信息 - 公告披露于上海证券交易所网站 [2] - 公告编号为2025-062 [1]

公司信息 - 证券代码为603306，简称为华懋科技，债券代码为113677，简称为华懋转债[1] 评级情况 - 前次和本次转债及主体评级均为AA -，展望稳定[3] - 前次评级时间为2024年6月24日，本次为2025年6月26日[3] - 评级结果较前次无变化，由东方金诚评级[3] 公告信息 - 公告发布时间为2025年6月28日[6]