关于中国核工业建设股份有限公司 2025 年第一次临时股东大会的 法律意见书 北京国枫律师事务所（以下简称"本所"）接受贵公司的委托，指派律师出席并见证 贵公司 2025 年第一次临时股东大会（以下简称"本次会议"）。 本所律师根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、《中华人 民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、《上市公司股东会规则》（以下简称"《股 东会规则》"）、《律师事务所从事证券法律业务管理办法》（以下简称"《证券法律业务管 理办法》"）、《律师事务所证券法律业务执业规则（试行）》（以下简称"《证券法律业务执 业规则》"）等相关法律、行政法规、规章、规范性文件及《中国核工业建设股份有限公 司章程》（以下简称"《公司章程》"）的规定，就本次会议的召集与召开程序、召集人资 格、出席会议人员资格、会议表决程序及表决结果等事宜，出具本法律意见书。 对本法律意见书的出具，本所律师特作如下声明： 北京市东城区建国门内大街 26 号新闻大厦 7 层、8 层 电话：010-88004488/66090088 传真：010-66090016 邮编：100005 北京国枫律师事务所 国枫律股字[2 ...

行业投资评级 - 建筑与工程行业评级为增持（维持）[10] - 建材行业评级为增持（维持）[10] 核心观点 - 中共中央政治局会议提出加强超常规逆周期调节、加力实施城市更新行动、加强对企业"走出去"的服务 有利于内需基建投资链、城市更新类建材、一带一路等细分板块[2][13] - 25Q1我国对外承包工程新签合同额586.7亿美元 同比+26.0% 完成营业额341.8亿美元 同比+5.5% 海外工程保持较高景气[2][15] - 加大高品质住房供给有利于稳定一线消费建材品牌龙头需求 老旧小区改造和城中村改造有望从小b和大b不同渠道提供消费建材增量需求[2][13] - 短期继续推荐内需逆周期及供给端约束较强的品种 重点推荐四川路桥、中材国际、中国交建、中国核建、中国建筑国际、海螺水泥、上峰水泥、中材科技、兔宝宝、中国联塑[2][13] 细分行业表现 - 截至4月25日 全国水泥价格周环比-0.7% 水泥出货率47.4% 周环比/同比-1.3%/-2.5pct[3] - 国内浮法玻璃均价71元/重量箱 周环比/同比持平/-22.1% 重点样本企业库存5618万重箱 周环比-0.1% 年同比+2.4% 库存天数约28.9天[3] - 3.2mm/2.0mm光伏玻璃主流订单价格22.3/14.3元/平米 周环比基本持平 行业重点样本企业库存天数约26.85天 周环比增加3.1%[3] - 2400tex缠绕直接纱均价3833元/吨 周环比持平 电子纱/电子布价格环比持平[3] 重点公司动态 - 三棵树2024年实现营收121.05亿元 同比-2.97% 零售业务实现同口径双位数逆势高增长 归母净利润3.32亿元 同比+91.3%[4] - 1Q25实现营业收入21.3亿元 同比+3.12% 归母净利1.05亿元 同比+123.3%[4] 海外工程订单表现 - 25Q1海外新签工程整体增长较快 中国交建境外新签1069亿元 同比+17.1% 中国能建境外新签1014亿元 同比+10.5%[15] - 中国中铁境外新签657亿元 同比+33.4% 中国建筑境外新签623亿元 同比+178.1%[15] - 中材国际25Q1境外新签209亿元 同比+46.0% 中工国际境外新签7亿美元 同比+30.7%[15] 城市更新政策影响 - 老旧小区改造利好小b渠道占比高的竣工端品类（外墙/涂料/五金等）[24] - 城中村改造利好大b渠道占比高的开工端品类（防水/管材等）[24] - 2019-2024年全国已累计开工改造城镇老旧小区近28万个 惠及1.2亿群众 加装电梯超过13万部 增设养老托育设施近8万个[24] 新材料行业状况 - 光伏玻璃行业供给在价格小幅反弹后有所增加 截至上周末国内超白压延玻璃在产生产线450条 日熔量为96640吨 环比+1.26%/同比-9.77%[28] - 玻纤行业多数厂商库存环比增加 截至4月24日全国池窑厂在产产线合计110条 在产产能806.4万吨/年 同比+16.90%[29] - 电子纱市场LowDK和LowCTE等高端产品需求缺口明显 价格有提涨预期[29] 原材料价格走势 - 上周国内动力煤市场延续弱势 煤价仍以承压下行为主[39] - 上周轻碱主流终端价格在1330-1500元/吨 国内重碱主流送到终端价格在1350-1550元/吨[41] - 截至4月25日全国PVC均价5018元/吨 周环比-1.3% HDPE均价8453元/吨 周环比-0.3% PPR均价8883元/吨 周环比持平[41] - 全国钛白粉（金红石型）均价为14750元/吨 周环比持平[42]

证券代码：601611 证券简称：中国核建 公告编号：2025-021 中国核工业建设股份有限公司 特此公告。 中国核工业建设股份有限公司董事会 2025 年 4 月 25 日 1 关于核电工程签约的公告 公司董事会及全体董事保证公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者 重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 为回应投资者关注，现将公司子公司近期签署的核电工程合同情况公告如下： | 序 | 签约单位 | | 合同名称 | | --- | --- | --- | --- | | 号 | | | | | 1 | 中国核工业二三建设有限公司 | 广东太平岭核电厂 | 3、4 号机组核岛安装工程合同 | 公司将根据监管要求和项目进展及时履行信息披露义务，请广大投资者注意 投资风险，谨慎决策。 ...

证券代码：601611 证券简称：中国核建 公告编号：2025-019 中国核工业建设股份有限公司 关于提名董事的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 因工作原因，范福平先生将不再担任公司董事及董事会下设各专门委员会相 关职务，离任自公司股东大会选举产生新任董事之日起生效，在股东大会选举产 生新任董事之前，范福平先生仍继续履行职责。 范福平先生任职期间，勤勉履职，恪尽职守，公司董事会对其在任职期间为 公司发展所做出的贡献表示衷心的感谢！ 公司近日收到控股股东中国核工业集团有限公司（以下简称"中核集团"） 推荐函，推荐陈学营先生为公司董事。经公司提名委员会审核，审议通过了《关 于提名董事的议案》，同意陈学营先生为公司非独立董事候选人。根据中核集团 的提案，公司拟在2025年第一次临时股东大会增加《关于选举董事的议案》的临 时提案。 特此公告。 陈学营，1967 年生，研究员级高级工程师。曾任中核集团下属设计院总设 计师、工业设计分院副院长、电力热力所所长、副总工程师（兼）、核电开发部 主任（兼）；中核集团下属企业 ...

关于2025年第一次临时股东大会增加临时提案的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 一、 股东大会有关情况 1. 股东大会的类型和届次： 2025年第一次临时股东大会 | 股份类别 | 股票代码 | 股票简称 | 股权登记日 | | --- | --- | --- | --- | | Ａ股 | 601611 | 中国核建 | 2025/4/22 | 二、 增加临时提案的情况说明 证券代码：601611 证券简称：中国核建 公告编号：2025-020 中国核工业建设股份有限公司 1. 提案人：中国核工业集团有限公司 2. 提案程序说明 公司已于2025 年 4 月 9 日公告了股东大会召开通知，单独持有56.76%股份 的股东中国核工业集团有限公司，在2025 年 4 月 15 日提出临时提案并书面提交 股东大会召集人。股东大会召集人按照《上市公司股东大会规则》有关规定，现 2. 股东大会召开日期：2025 年 4 月 28 日 3. 股权登记日 予以公告。 3. 临时提案的具体内容 为提高决策效率，公司控股股东 ...

中国核工业建设股份有限公司 2025 年第一次临时股东大会 会议资料 二〇二五年四月 | | | 中国核工业建设股份有限公司 2025 年第一次临时股东大会----会议资料 议案 1 关于 2025 年投资计划的议案 各位股东、股东代表： 根据公司发展需要，2025 年计划安排投资 19.27 亿元。其中，固定资产投资 10.49 亿元，主要包括生产设备购置、生产辅助条件保障项目、生产加工设施建 设项目等；股权投资 8.78 亿元，主要包括控股投资、兼并收购等。 2025 年，公司将继续聚焦主业，推动有效投资持续平稳增长；不断加强风 险防范，强化重点领域投资管控，从严从实制定年度投资计划。 该议案已经公司第四届董事会第三十五次会议审议通过，现提交股东大会， 请审议。 中国核工业建设股份有限公司董事会 2025 年 4 月 28 日 3 / 10 中国核工业建设股份有限公司 2025 年第一次临时股东大会----会议资料 议案 2 关于 2025 年预算方案的议案 各位股东、股东代表： 根据相关规定和公司实际情况，公司编制了 2025 年度预算方案，具体如下： 一、经营环境 宏观经济环境。我国经济长期向好的支撑 ...

公司业绩 - 截至2025年3月累计新签合同541.75亿元同比增长30.7% [1] - 累计实现营业收入297.32亿元同比增长2.67% [1] 财务数据 - 新签合同金额增速显著高于营业收入增速显示业务扩张力度加大 [1] - 营业收入增速相对平缓反映项目执行周期或收入确认节奏影响 [1]

业绩总结 - 截至2025年3月公司累计新签合同541.75亿元，同比增长30.7%[2] - 截至2025年3月公司累计实现营业收入297.32亿元，同比增长2.67%[2]

股东大会安排 - 公司将于2025年4月28日14:00在上海市青浦区蟠龙路500号中核科创园A1办公楼召开2025年第一次临时股东大会 [1] - 股东大会采用现场投票与网络投票相结合方式 网络投票通过上海证券交易所系统进行 时间为2025年4月28日9:15-15:00 [1] - 会议将审议四项议案 其中议案3和4对中小投资者实行单独计票 无关联股东需要回避表决 [3][4] 可转债兑付情况 - "核建转债"发行总额29.96亿元 于2019年4月8日发行 2025年4月7日到期 兑付总金额31.23亿元 [17][19] - 累计转股金额2184.6万元 转股数量238.91万股 占发行总额0.73% 未转股金额29.74亿元 占比99.27% [21] - 最后转股期间（2025年4月1日至7日）转股1946.3万元 转股数量213.39万股 [22] 公司股本变动 - 可转债转股使公司总股本增加238.91万股 补充了公司资本金 [21][23] - 兑付资金于2025年4月8日发放 可转债同日摘牌 未对公司资金使用造成影响 [19][23]

可转债发行 - 公司于2019年4月8日发行299,625万元可转换公司债券，期限6年[3] 到期兑付 - 到期兑付登记日为2025年4月7日，兑付本息105元/张（含税），数量29,744,040张，总金额3,123,124,200元[4] - 兑付资金发放日和可转债摘牌日为2025年4月8日[4] 转股情况 - 2019年10月14日至2025年4月7日，累计21,846,000元核建转债转股，数量2,389,081股，占转股前已发行股份总额0.091%[5] - 2025年4月1日至4月7日，19,463,000元核建转债转股，数量2,133,931股[5] 股本变化 - 截至2025年4月7日，无限售条件流通股从3,011,700,281股增至3,013,834,212股，总股本增加2,133,931股[6] 交易时间 - “核建转债”于2025年4月2日停止交易，4月1日为最后交易日，4月7日为最后转股日[6]