公司财务与运营状况 - 截至2025年9月末，公司总资产为16.63亿元，总负债为2.86亿元，资产负债率为17%，经营风险较小 [3] - 2025年1-9月实现营收和利润的同步增长，但近年来净利润水平有所下滑 [3] - 公司建有3座生产基地、9条数字化生产线 [3] 产品结构与市场定位 - 医疗及食品包装原纸是公司核心产品，占公司营业收入80%以上 [3] - 公司主要走差异化竞争路线，聚焦医疗及食品包装原纸，布局中高端市场 [4] - 公司目前出口占比5%~10% [5] 研发与产品创新 - 研发了无氟防油纸、免涂胶盖材纸、高挺度吸管纸、纸质刀叉用纸等20多项省级工业新产品 [3] - 食品包装原纸研发重点投向无氟产品、绿色低碳、以纸代塑等技术创新方向 [4] - 医疗包装原纸通过开发高附加值医疗器械包装用纸，实现高端市场的进口替代，目前在客户认证阶段 [4] 行业趋势与政策影响 - “禁塑令”及“十五五”规划建议预示绿色环保的纸包装应用场景将更为丰富 [3] - 行业产能快速提升导致竞争白热化，原纸行业产品价格面临下滑压力 [4] - 海外市场进入壁垒包括产品认证周期长及FSC、EUDR等多类型体系认证 [4] 发展战略与未来规划 - 公司未来发展规划将紧密围绕创新驱动、加强客户协同、深化智能工厂建设、增加出口占比开展 [3] - 公司将持续关注投资并购机会，利用上市公司平台提高股东价值回报 [4] - 中国企业在产业配套设施、供应链响应速度和政策稳定性等方面具备出口竞争优势 [5]

公司基本信息 - 公司名称为深圳市朗博纸业有限公司 [1] - 法定代表人为邓巧奋 [1] - 注册资本为10万人民币 [1] - 公司于近日成立 [1] 公司经营范围 - 一般经营项目包括纸制品销售与制造 [1] - 业务涵盖办公用品、文具及相关耗材的批发、零售与制造 [1] - 经营范围扩展至日用品、日用百货及日用化学产品的批发与销售 [1] - 涉及厨具卫具及日用杂品的批发、零售及研发 [1] - 包括玩具、动漫及游艺用品销售 [1] - 涵盖母婴用品销售 [1] - 包括化妆品批发与零售 [1] - 涉及家居用品销售 [1] - 包含互联网销售（除需要许可的商品） [1] - 许可经营项目为无 [1]

回购方案核心内容 - 公司于2024年10月23日和2024年11月11日分别通过董事会和股东大会决议 实施2024年第二期股份回购计划 [2] - 回购方案计划使用资金不低于人民币1亿元且不超过人民币2亿元 回购价格上限最初设定为每股16.36元 [2] - 回购股份的用途为减少公司注册资本 回购期限为自股东大会审议通过之日起不超过12个月 [2] 回购价格调整 - 因实施2024年年度权益分派 回购股份价格上限于2025年5月15日起由16.36元/股调整为15.88元/股 [3] - 因实施2025年半年度权益分派 回购股份价格上限于2025年10月16日起由15.88元/股进一步调整为15.31元/股 [3] 回购实施结果 - 公司于2025年1月6日首次实施回购 并于2025年11月10日完成全部回购计划 [4] - 实际回购股份总数8,697,032股 占公司总股本的3.19% 使用资金总额为100,069,013.72元 [4] - 回购最高成交价为13.19元/股 最低成交价为10.77元/股 实际执行情况与披露方案无差异 [4] 股份注销安排与影响 - 公司计划于2025年11月12日注销全部本次回购的股份8,697,032股 [5][7] - 注销完成后 公司总股本减少 实际控制人冯荣华、张云芳及其一致行动人持股比例将由51.70%被动增加至53.41% [6] - 本次回购及注销不会导致公司控股股东及实际控制人发生变动 [6]

董事会会议召开情况 - 第八届董事会第四十七次会议通知于2025年11月4日以电子邮件方式发出 [3] - 会议于2025年11月11日在湖南省岳阳市公司会议室以现场方式召开 应出席董事7人 实际出席7人 由副董事长李战主持 [4] 董事会会议审议事项 - 选举刘岩女士为公司第八届董事会董事长 表决结果为7票同意、0票反对、0票弃权 [5][6] - 选举刘岩女士为公司战略发展委员会委员并担任主任委员 表决结果为7票同意、0票反对、0票弃权 [6][7] - 同意将全资子公司湖南骏泰生物基新材料科技有限责任公司的子公司湖南骏泰生物质发电有限责任公司100%股权无偿划转至公司 使其成为公司一级全资子公司 以有效减少法人层级 增强产业协同效率 表决结果为7票同意、0票反对、0票弃权 [7] - 同意投资8,960万元建设化学浆洗涤筛选改造项目 表决结果为7票同意、0票反对、0票弃权 [8][9] 股东会召开情况 - 2025年第三次临时股东会于2025年11月11日在湖南省岳阳市公司办公楼19楼会议室召开 表决方式为现场投票与网络投票相结合 [12] - 公司在任董事6人 出席6人 总经理刘立新作为董事出席会议 副总经理兼董事会秘书易兰锴出席会议 财务总监杨映辉列席会议 [13] 股东会议案审议情况 - 议案关于续聘天健会计师事务所为公司2025年度财务审计机构及内控审计机构获得通过 [14] - 议案关于预计2026年度日常关联交易获得通过 该议案涉及关联交易 控股股东泰格林纸集团股份有限公司及直接控制人中国纸业投资有限公司回避表决 [14][15] - 议案关于选举公司第八届董事会部分董事采用累积投票方式表决 [15]

股价与交易表现 - 截至2025年11月11日收盘，公司股价报收于1.82元，当日股价持平，换手率为1.89%，成交量为110.08万手，成交额为2.0亿元 [1] - 当日主力资金净流出213.03万元，占总成交额1.06%，游资资金净流出404.59万元，占总成交额2.02%，散户资金净流入617.62万元，占总成交额3.08% [2][4] 公司治理与资本结构变动 - 公司拟取消监事会，改由董事会审计委员会行使监事会职权 [2][4] - 因可转债转股，公司注册资本拟由44.71亿元增至58.15亿元 [2] - 公司拟修订《公司章程》及相关治理制度 [2] 审计与关联交易 - 公司拟续聘信永中和会计师事务所为2025年度财务报告和内部控制审计机构 [2] - 公司新增与泰盛供应链管理有限公司的日常关联交易，预计销售及采购再生浆金额合计不超过14亿元 [2] 可转债到期兑付 - “鹰19转债”将于2025年12月12日到期并停止交易，最后交易日为2025年12月9日，最后转股日为2025年12月12日 [3][4] - 该可转债到期兑付本息金额为111元人民币/张（含税），兑付资金发放日为2025年12月15日，并于当日起摘牌 [3] - 在停止交易后至转股结束前，持有人仍可按1.76元/股的转股价格将债券转换为公司股票 [3]

担保事项概述 - 公司为控股子公司五洲特纸（湖北）提供不超过7,890.12万元的不可撤销连带保证担保 [1] - 公司为控股子公司五洲特纸（江西）提供不超过20,000.00万元的连带责任保证担保 [1] - 上述担保事项于2025年11月10日签署相关合同 [1] 担保协议主要内容 - 对五洲特纸（湖北）的担保保证期间为全部债务履行期间届满后两年 [5] - 对五洲特纸（江西）的担保保证期间为具体授信业务债务履行期限届满之日起三年 [6] - 若债务提前到期或分期履行，保证期间均从相关期限届满之日起计算三年 [6][7] 内部决策与额度管理 - 2025年度担保额度已经公司董事会、监事会及股东大会审议通过，总额度不超过70.00亿元 [3] - 本次担保额度及2025年度累计担保额度未超过股东大会批准的范围 [2] 担保的必要性与合理性 - 担保旨在保障子公司的正常生产运营，提高公司整体融资效率 [8] - 截至2025年9月30日，五洲特纸（湖北）资产负债率超过70%，但公司认为其风险可控 [8] 累计担保情况 - 截至公告披露日，公司及控股子公司对外担保总额为775,225.60万元，占最近一期经审计归属于上市公司股东净资产的219.54% [9] - 公司对外担保余额为455,566.14万元，占最近一期经审计归属于上市公司股东净资产的129.01% [9] - 公司无逾期担保 [9]

公司业务与产品结构 - 公司生产的造纸用木浆主要用途为自用 [1] - 公司生产的溶解浆产品全部用于外销 [1]

公司产品与期货交割状态 - 公司新投产的化学浆和化机浆不属于期货交割产品，未进行交割品牌注册 [2] - 公司旗下双胶纸为期货交割产品 [2] - “牡丹”品牌是公司双胶纸对应的期货交割品牌 [2]

定向增发方案审议情况 - 公司已于2025年10月15日召开2025年第三次临时股东会，审议通过了本次定向增发的方案 [1] - 本次发行决议的有效期为股东会通过后的12个月 [1] - 若在此期间获得证监会的注册同意，有效期将自动延长至发行完成 [1] 定向增发后续安排与时间线 - 公司尚未确定向证监会提交申请的具体时间 [1] - 发行价格、数量等关键要素将在获得注册批复后，根据授权与保荐机构协商确定 [1] - 定向增发通常在获得核准后6个月内完成 [1]

公司业务与产品结构 - 公司生产的造纸用木浆主要为自用 [1] - 公司生产的溶解浆产品全部外销 [1] - 公司生产的纸浆暂没有相关申请计划 [1]