最近无论 A 股还是美股，市场热点都是算力算力，还是算力，但其实也有不少方向在悄悄演 绎自己的故事。 比如我们 8 月初提到的美股两房（房地美和房利美）。 从那个时候到现在，已经涨了近 80% ，然而离我们的目标市值依然还很远。 但你去看房地美， 92 亿美元，这还是连续大涨后的结果。 意不意外，惊不惊喜，想不想马上梭哈身家？ 但是看官别急，事情没有这么简单。 美股两房的故事已经讲了十几年了，是美股里最最正宗的特朗普概念股，而随着两房的 IPO 提上议程，两房也即将由概念股转变为现实。 目前的两房状况 01 我相信，你如果现在去翻两房的财报，一定会大吃一惊。 拿房地美（ FMCC ）来说， 2024 年归属母公司股东净利润是 116 亿，过去这么多年虽然 有些波动，但整体是稳健中有增长。 一个一年归母利润 116 亿的公司，且还是美国叫得上号的大公司，在行业里有举足轻重地位 的公司，给 15 倍估值不夸张吧，那么怎么着也得值个 1000 亿美元往上吧。现在美国政府打 算让共重新上市，两家合计估值是 5000 亿到 7000 亿，这并不是一个随便拍脑袋的数字， 是它真有这个利润。 大家再沿着财报看下去，就会发现 ...

A股市场炒作现象 - 川大智胜因名称与特朗普(川普)谐音被当作概念股炒作 形成市场共识后多次出现联动行情 [1] - 资金偏好选择盘子小、大股东减持受限、公募机构持仓少的标的进行概念炒作 避免互相接盘 [1] - 类似现象在美股和币圈同样存在 但A股缺乏基本面投资的主流逻辑 [1] 房地产市场数据 - 6月70城房价数据出现分化 北京(环比+0.2%)、上海(+0.5%)、南京(+0.1%)、杭州(+0.3%)四城环比止跌 为多月来首次 [4] - 其余66城持续下跌 其中广州(-1.5%)、武汉(-1.9%)跌幅显著 呈现加速下行趋势 [5] - 日本经验显示大城市房价复苏能力更强 人口流出城市可能长期低迷 [5] A股市场表现 - 单日成交萎缩至6000亿 中位数跌幅1.78% 外资净卖出30亿 仅银行/煤炭/电力等红利板块护盘 [6] - 沪深300ETF出现疑似国家队买入痕迹 但未能激发市场内生买盘 [6] - 3000点以下市场风险有限 但时间成本较高 [8] 行业及公司动态 - 2024上半年GDP同比增长5% 二季度增4.7% 房地产同比下滑10.1%拖累经济 [9] - 赛力斯单日大跌5% 技术面破位 市场担忧华为品牌转让影响 [9] - 京东方中报盈利21-23亿不及预期 叠加200亿融资计划引发抛售 [9] - 苹果印度销售额增长33%至80亿美元 当地产能达140亿美元但仍仅为中国市场的1/5-1/6 [9] - 加密货币受二饼ETF获批传闻推动持续上涨 [9]